16
5) по виду процентных ставок – фиксированные, плавающие или смешанные;
6) по обеспечению – обеспеченные (под залог, поручительство, гарантию,
страховой полис) и необеспеченные (бланковые);
7) в разрезе валюты кредитования (рублевые и в иностранной валюте);
8) по способу предоставления:
- единовременная выдача;
- кредитная линия (выдача несколькими траншами);
- овердрафт (кредитный лимит на счете);
- синдицированный кредит (объединение группы кредиторов для
предоставления ссуды одному заемщику – например для кредитования
ракетостроения или подобных глобальных дорогостоящих проектов)
10
.
Данные категории распределения кредитного портфеля являются
взаимодополняющими, более того – баками может быть определена для личного
использования иная или дополнительная градация структурирования кредитных
портфелей (особенно, если банк не является универсальным и ведет свою
деятельность в каком-либо определенном клиентском сегменте).
Процесс формирования кредитного портфеля коммерческого банка
основывается на общих принципах кредитования. При формировании
корпоративного кредитного портфеля выделяются другие специфические
принципы кредитования:
1) приоритетность – основное внимание направлено на выбор крупных
кредитов с более длительным сроком, максимально ликвидным вида залога,
денежных потоков в динамике, состояния сферы кредитования;
2) избирательность – кредитование заемщиков с абсолютно устойчивым
финансовым состоянием и имеющих ликвидный залог;
3) сбалансированность – суммы и сроки выдачи кредитов должны
соответствовать срокам заимствования и объемам имеющихся и привлеченных
средств, а также капиталу банка и его достаточности;
10
Жуков, Е. Ф. Банковское дело : учебник для среднего профессионального образования / Е. Ф. Жуков,
Ю. А. Соколов ; под редакцией Е. Ф. Жукова, Ю. А. Соколова.
17
4) направленность на стратегические цели деятельности банка в целом,
что способствует расширению содержания кредитной деятельности банка;
5) динамизм – изменение объема и структуры элементов кредитного
портфеля, за счет появления новых выданных кредитов в портфеле и закрытия
погашенных кредитов;
6) регламентированность – соблюдение каждого этапа процедуры выдачи
кредитов, что способствует полному и своевременному возврату кредитов и
уплате процентов заемщикам;
7) результативность – проведение регулярного мониторинга выданных
кредитов, структурирование кредитов по категориям качества и с соотнесением
по портфелям однородных ссуд, что позволит своевременно обнаружить
негативные тенденции в качестве кредитного портфеля.
Судные операции и другие операции кредитного характера наделены
высокой степенью риска. Одновременно кредитные операции должны отвечать
главной цели деятельности банка – получению максимальной прибыли при
допустимом уровне ликвидности. Из этого вытекают такие свойства кредитного
портфеля, как кредитный риск, доходность и ликвидность.
1.2. Качество кредитного портфеля банка: критерии оценки, показатели,
регулятивные требования к обеспечению качества.
Качество кредитного портфеля – это характеристика его структуры,
определяющая его надежность, доходность, ликвидность и другие параметры. В
связи с этим можно выделить следующие критерии оценки качества кредитного
портфеля:
1) Степень кредитного риска. Кредитный риск, связанный с кредитным
портфелем представляет собой риск потерь, которые могут возникнуть у
кредитора или контрагента, носящий совокупный характер.
Кредитный портфель, по мнению многих авторов (табл. 1), представляет
собой совокупность, включающую кредиты, предоставленные заёмщикам
различных категорий. Но при этом не рассматривается необходимость
классификации по определённым критериям и установлению связи с уровнем
18
кредитного риска, что существенно ограничивает это понятие. Поэтому
целесообразно кредитный портфель коммерческого банка рассматривать как
совокупность требований банка к различным категориям заёмщиков,
структурированных в зависимости от факторов кредитного риска.
2) Уровень доходности кредитного портфеля. По итогам деятельности
любого хозяйствующего субъекта одним из основных критериев его
эффективности является результативность. Вследствие того, что целью
функционирования банка является получение максимальной прибыли при
допустимом уровне рисков, доходность кредитного портфеля можно назвать
одним из критериев оценки его качества. Элементы кредитного портфеля можно
разделить на две группы:
− приносящие доход активы (кредиты на определенный срок под
определенный процент);
− не приносящие доход активы (беспроцентные кредиты, ссуды с
зафиксированными процентами и с длительной просрочкой по процентным
платежам).
Доходность кредитного портфеля имеет нижнюю и верхнюю границу.
Нижняя граница включает в себя себестоимость осуществления кредитных
операций (расходы на персонал, затраты на ведение ссудных счетов и т.д.) с
учетом процента, подлежащего уплате за ресурсы, вложенные в этот портфель.
Верхней границей можно считать уровень достаточной маржи, представляющий
собой минимальный разрыв в ставках по активным и пассивным операциям,
позволяющий банку покрывать общие расходы на функционирование, но не
приносящий прибыли.
3) Уровень ликвидности кредитного портфеля. Качество активов банка
определяет уровень ликвидности банка и, соответственно, прежде всего,
качество кредитного портфеля, поэтому очень важно, соблюдение принципа
своевременного погашения предоставленных банком кредитов.
Банком России в качестве методического центра банковской системы,
обладающего полномочиями нормотворческой деятельности, были разработаны
19
единые методологические и методические подходы к оценке качества активов и
формированию резервов на возможные потери по ссудам. Разработанная Банком
России методика постоянно пересматривается и уточняется, учитывая
изменения, которые происходят в банковской системе, а также в банковском
менеджменте.
Кредитный риск банковской деятельности относится к внутренним
рискам. Он прямо связан с активами банка, на него оказывает влияние качество
управления (связь с процентным риском, риском несбалансированной
ликвидности, риском неплатежеспособности), также можно проследить связь с
риском реализации финансовых услуг (операционным, технологическим,
инновационным, стратегическим, бухгалтерским и прочими видами рисков)
11
.
Существующий в настоящий момент порядок оценки качества кредитов
и формирования резервов на возможные потери по ссудам регламентируется
нормами положения Банка России № 590-П
В соответствии с Положением ЦБ РФ от 28 июня 2017 г. №590-П все
ссуды предполагается классифицировать по уровню риска на 5 категорий
качества:
I (высшая) категория – стандартные (безрисковые ссуды);
II категория – нестандартные ссуды (умеренный кредитный риск в
размере не более 20%);
III категория – сомнительные ссуды (значительный кредитный риск в
размере 21 – 50 %);
IV категория – проблемные ссуды (высокий кредитный риск в размере 51
– 100 %);
V (низшая) категория – безнадежные ссуды (отсутствует вероятность
возврата ссуды, полное (в размере 100 %) обесценение ссуды)
12
.
11
Банковское дело: учебник / И.О.Лаврушин, Н.И. Валенцева (и др.); под редакцией О.И. Лаврушина. – 12
издание, Москва, Кнорус, 2016- 800 стр.; режим доступа - https://static.my-shop.ru/product/pdf/208/2074449.pdf,
стр. 67.
12
Положение Банка России от 28 июня 2017 г. N 590-П «О порядке формирования кредитными организациями
резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности» в ред. от 26.07.2018
[эл. ресурс] // Справочная правовая система «Консультант плюс»
20
В соответствии с Положением ЦБ РФ №590-П, ссуды, отнесенные ко II–
V категориям качества, признаются обесцененными. Коммерческий банк
формирует резервы по портфелям однородных ссуд в соответствии с методикой
оценки риска, применяемой в банке. Определение категории качества ссуды
может осуществляться с применением профессионального суждения на основе
комбинации двух классификационных критериев: финансовое положение
заемщика и качество обслуживания им долга (Таблица 2).
Таблица2.
Определение категории качества ссуды с учетом финансового
положения заемщика и качества обслуживания долга
13
Финансовое
положение
Обслуживание долга
Хорошее
Среднее
Неудовлетворительное
Хорошее
Стандартные
Нестандартные
Сомнительные
I категория
качества
II категория
качества
III категория качества
Среднее
Нестандартные
Сомнительные
Проблемные
II категория
качества
III категория
качества
IV категория качества
Плохое
Сомнительные
Проблемные
Безнадежные
III категория
качества
IV категория
качества
V категория качества
Регулятивный подход ограничивает число критериев оценки качества
ссуд. Наряду с этим отсутствуют методики анализа динамики структуры
кредитного портфеля и единый подход к оценке кредитного риска на основе
системы коэффициентов.
В риск-ориентированном подходе акцентируется внимание на группах
риска, которые влияют на состав и структуру кредитного портфеля:
1) риск контрагентов (кредитный риск и риск зависимости от требований
клиентов или их группы);
2) позиционные риски (валютный и процентный риски, риск
ликвидности, недостаточной диверсификации активов (пассивов));
13
Положение Банка России от 28 июня 2017 г. N 590-П «О порядке формирования кредитными организациями
резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности» в ред. от 26.07.2018
[эл. ресурс] // Справочная правовая система «Консультант плюс»
21
3) операционные риски
14
.
При таком подходе для описания финансовых потоков кредитного
портфеля и обеспечения выполнения заданных критериев в целях выбора
наиболее рациональных вариантов кредитной политики применяется
имитационное моделирование, позволяющее построить функцию распределения
потерь по портфелю. По сути, данный подход является дополняющим и
расширяющим регулятивный подход Банка России.
Соответственно, качество кредитного портфеля выше, если высока доля
кредитов с низкой степенью риска. Тем не менее, необходимо учитывать, что не
всегда низкий уровень риска отдельных ссуд в кредитном портфеле определяет
его высокое качество, поэтому дополнительно необходимо оценивать уровень
ликвидности кредитного портфеля. В связи с этим необходимо постоянно
контролировать своевременное погашение предоставленных кредитов в сроки,
установленные кредитным договором, или наличие возможности у банка их
продать, что опять же зависит от качества ссуд и их доходности. При этом стоит
отметить, что чем выше удельный вес кредитов высокого качества в кредитном
портфеле, тем выше ликвидность самого банка.
Управление кредитным портфелем позволяет диверсифицировать
кредитный риск, способствуя его снижению или установлению допустимого
уровня, а также дает возможность банку улучшить показатели своей
деятельности.
С точки зрения качества управления кредитный портфель может быть
оптимальным и сбалансированным:
− оптимальный кредитный портфель – это портфель, который
наиболее точно соответствует по составу и структуре оптимальной кредитной и
маркетинговой политике банка и его плану стратегического развития.
Оптимальность кредитного портфеля банка дает возможность реализовать
поставленные перед банком задачи определенного экономического поведения;
14
Разработка системы управления рисками и капиталом (ВПОДК) : учебник и практикум для вузов / А. Д. Дугин
[и др.] ; под научной редакцией А. Д. Дугина, Г. И. Пеникаса.
22
− сбалансированный кредитный портфель – это портфель банковских
кредитов, который по своей структуре и финансовым характеристикам
соответствует эффективному решения дилеммы «риск-доходность», то есть в
точке достижения баланса между двумя этими категориями.
− Оптимальный портфель не всегда совпадает со сбалансированным
кредитным портфелем, поскольку банк на определенном этапе своей
деятельности в силу ряда внешних факторов, особенно влияния конкурентной
позиции, может осуществлять выдачу кредитов с меньшей доходностью и
большим риском в ущерб сбалансированности портфеля, но с целью укрепления
своей конкурентной позиции, завоевания новых ниш на рынке кредитных услуг,
привлечения новых клиентов.
1.3. Цель, задачи и способы анализа и оценки качества кредитного
портфеля.
Анализ кредитного портфеля банка начинается с определения положения
банка на кредитном рынке, его конкурентоспособности, а также изучения
изменений, происходящих на самом рынке кредитования.
В целом, анализ кредитных операций банков ориентирован на выявление
установившихся в определенный период времени средних значений тех или
иных основных показателей, которые характеризуют операции банков по
ссудам, входящим в однородные группы; оценку их изменений; изменений
определенных показателей анализируемого банка. Данные показатели могут
быть выражены в абсолютных размерностях (совокупный объем
предоставленных банком ссуд в целом или в разрезе их видов, остатки на счетах
учета просроченных и списанных кредитов)
, а могут исчисляться в
относительных показателях (удельный ссуд отдельного качества, уровень
доходности кредитных портфелей, коэффициенты ликвидности и т.д.).
Косвенным показателем активности банка в определенной
географической зоне в реальном секторе экономики может стать показатель
соотношения активов, размещенных в нефинансовом секторе экономики, к
совокупному объему банковских активов.
23
В качестве информационной базы анализа кредитных операций, помимо
балансового отчета, могут служить и другие основные формы финансовой
отчетности банка:
• форма № 0409115 "Информация о качестве ссуд, ссудной и
приравненной к ней задолженности";
• форма № 0409118 "Данные о крупных кредитах";
• форма № 0409128 "Данные о средневзвешенных процентных ставках по
кредитам, предоставленным кредитной организацией";
• форма № 0409301 "Отдельные показатели, характеризующие
деятельность кредитной организации";
• форма № 0409302 "Сведения о кредитах и задолженности по кредитам,
выданным заемщикам различных регионов".
Проведение анализа кредитных операций принято начинать с
определения доли размещенных банком ссуд в совокупной массе его активов.
Для зарубежной практики характерна положительная оценка доля кредитных
активов, превышающая 0,8 от всех активов, тогда как российской кредитно-
финансовой системе свойственна гораздо меньшая доля участия ее в
финансировании реального сектора экономики (однако данная величина
увеличивается с каждым, наравне с укреплением экономики Российской
Федерации в целом).
После этого производят определение динамики абсолютного и
относительного прироста ссудных активов в целом и каждого их вида за
последние несколько лет. Причем темп роста остатков на кредитных счетах
исчисляется как отношение средних остатков ссудных активов первого года к
тому же показателю п-то года, умноженное на 100%.
Темп роста остатков на кредитных счетах не только должны быть более
100%, они не должны снижаться. Снижение темпов роста ссудной
задолженности приводит к утрате позиций банка на рынке и вытеснению его
более конкурентоспособными институтами. Тем не менее, прирост кредитного
портфеля должен быть нерезким и стабильным.
24
Темп роста средних остатков на счетах учета ссудной задолженности как
правило сопоставляют с темпом роста совокупных активов. Данное соотношение
носит название коэффициента опережения. Данный коэффициент
демонстрирует, во сколько раз рост средних остатков ссудных активов
опережает рост совокупных активов. Значение коэффициента более 1
свидетельствует об активной работе банка в области кредитных вложений.
Далее приступают к анализу состава и структуры ссудной задолженности
за более короткие промежутки времени отчетного года (месяц, квартал, год).
В ходе анализа изучают: какие виды кредитов преобладают в банке
(имеют наибольший удельный вес); какую долю составляют просроченные
кредиты. Такой анализ следует проводить за ряд отчетных периодов в целях
установления динамики основных составляющих ссудных активов банка и
тенденции в движении просроченных ссуд.
Используя данные других форм отчетности (в частности, форм Л"
0409115 и 0409128) и данные аналитического учета, устанавливают: каков
средний срок просроченных кредитов; уровень сопутствующих им рисков;
соответствующий им состав клиентов; средний уровень процентной ставки;
сопоставляют темпы роста просроченной задолженности с темпами роста
ссудной задолженности и т.д.
Кредитование предприятий и организаций — приоритетное направление
деятельности банка, поскольку его объем выше, а риск ниже, чем при
кредитовании населения. Однако когда исчерпываются возможности получения
доходов от какого-либо вида деятельности, банки ищут новые пути их
получения. Так происходит в странах с развитой экономикой, по этому же пути
следует и банковская система России. Сегодня кредитование населения наряду с
кредитованием организаций — одно из наиболее перспективных направлений
банковской деятельности.
Далее ссуды анализируют по другим признакам: но отраслевой
принадлежности клиентов; целевому назначению; сроку погашения; видам
валют; способам выдачи; числу кредиторов и др.
25
В частности, по отраслевой принадлежности клиентов ссуды могут
классифицироваться, например, в соответствии с принятой в форме отчетности
№ 040932 "Сведения о кредитах и задолженности по кредитам, выданным
заемщикам различных регионов" их группировкой: сельское хозяйство, охота и
лесное хозяйство; добыча полезных ископаемых; обрабатывающие
производства; производство и распределение электроэнергии, газа и воды;
строительство; оптовая и розничная торговля; транспорт и связь; прочие виды
деятельности.
Необходимо учитывать, что чрезмерное кредитование банком
предприятий отдельных географических регионов или секторов экономики
значительно повышает риск и ухудшает качество его кредитного портфеля в
случае наступления неблагоприятных для предприятий отрасли событий.
По целевому назначению ссуды рассматриваются как:
• предназначенные для финансирования производственного капитала
(основного или оборотного);
• выданные на временные нужды;
• выданные на потребительские цели физическим лицам.
Как правило, наибольший риск присущ ссудам, выдаваемым па
приобретение или увеличение основного капитала. Предоставление и
обслуживание ссуд на потребительские цели сопряжено с высокими удельными
расходами по ним, по при правильной организации кредитного процесса и при
наличии больших объемов указанного вида ссуд у крупных банков возникает
эффект масштаба производства, что позволяет относить эти ссуды к категории
достаточно прибыльных. Наименьший риск и наибольший удельный вес, как
правило, бывает у кредитов, выдаваемых на пополнение оборотного капитала.
Большое значение для анализа качества кредитного портфеля банка
является их группировка в зависимости от финансового положения заемщика и
качества обслуживания им своего долга. По этому показателю ссуды делятся на
стандартные, нестандартные, сомнительные, проблемные, безнадежные. При