2
СОДЕРЖАНИЕ
Введение……………………………………………………………………………...3
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА И ОЦЕНКИ
ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ………………………...6
1.1 Понятие, сущность, виды дебиторской задолженности……………...6
1.2 Методика анализа дебиторской задолженности……………………..14
1.3 Оценка стоимости дебиторской задолженностью предприятия, ее
влияние на финансовые результаты………………………………………………21
ГЛАВА 2. ОЦЕНКА И АНАЛИЗ ДЕБИТОРСКОЙЗАДОЛЖЕННОСТИ
ООО МКК «БЮРО ФИНАНСОВЫХ РЕШЕНИЙ»……………………………...30
2.1Организационно экономическая характеристика ООО МКК «Бюро
финансовых решений»…………………………………………………………….30
2.2 Анализ бухгалтерского баланса и ликвидности……………………..36
2.3 Анализ и оценка дебиторской задолженности предприятия……….41
ГЛАВА 3. МЕРОПРИЯТИЯ ПО ОПТИМИЗАЦИИ ВЕЛИЧИНЫ
ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ ООО МКК «БЮРО ФИНАНСОВЫХ
РЕШЕНИЙ»………………………………………………………………………...50
3.1 Сущность предлагаемых мероприятий……………………………….50
3.2 Экономическое обоснование предлагаемых мероприятий………….56
ЗАКЛЮЧЕНИЕ…………………………………………………………………….61
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ……………………………….64
ПРИЛОЖЕНИЯ……………………………………………………………………70
3
Введение
Актуальность и новизна темы исследования. В современных рыночных
условиях субъекты финансово-хозяйственной деятельности постоянно
сталкиваются с проблемами возникновения и взыскания дебиторской
задолженности. Это объективный процесс, обусловленный существованием
рисков при проведении взаиморасчетов между контрагентами по результатам
хозяйственных операций.
Дебиторская задолженность это величина временно отвлеченных
денежных активов предприятия, и, тем самым она формирует потребность в
финансовых ресурсах и, как следствие, оказывает негативное воздействие на
финансовое состояние предприятия. С точки зрения экономики величина
дебиторской задолженности является одним из видов ненормируемых
оборотных средств, которые функционируют в сфере обращения.
Наличие дебиторской задолженности это явление неотъемлемое от
предприятия в целом. От нее невозможно избавиться в полной степени, но для
того чтобы ею эффективно управлять следует ее правильно классифицировать,
чтобы к разным группам применять свой специфический подход.
Предоставление покупателю отсрочки платежа неразрывно связано с
финансовыми рисками. В отношении постоянных покупателей данный риск
невелик, в то время как, предоставление товарного кредита новому покупателю
влечет большую вероятность не получения платежа от покупателя. При оценке
возможности предоставления заказчику рассрочки или отсрочки платежей за
проданную продукцию необходимо учитывать его платежеспособность,
деловую репутацию, и опыт прежних взаимоотношений.
Организациям необходимо тщательно контролировать и не допускать
излишнего роста дебиторов и суммы их задолженности. Организации должны
своевременно проводить оценку потенциальных дебиторов, чтобы избежать
столкновения с задолженность с высокой степенью риска непогашения.
Необходимо своевременно предъявлять дебиторам платежные документы,
4
контролировать сроки их оплаты и осуществлять меры по инкассации
задолженности с истекшим сроком.
Степень разработанности проблемы. Теоретические основы изучения
дебиторской задолженности нашли своё отражение в трудах отечественных и
зарубежных учёных-экономистов: Билык М.Д., Голов С.Ф., Кирейцев Г.Г.,
Стоун Д., Стародубцева Е.Б., Хитчинг К. и др.
Цель и задачи исследования. Целью выпускной квалификационной
работы является разработка мероприятий по оптимизации величины
дебиторской задолженности. Для достижения данной цели выпускной
квалификационной работы является необходимо решить следующие задачи:
1. рассмотреть сущность и виды дебиторской задолженности;
2. изучить методику проведения анализа и оценки стоимости
дебиторской задолженности;
3. рассмотреть организационно экономическую характеристику ООО
МКК «Бюро финансовых решений»;
4. провести анализ состава, оценить качество и ликвидность
дебиторской задолженности ООО МКК «Бюро финансовых решений»;
5. предложить мероприятия по сокращению дебиторской задолженности
в ООО МКК «Бюро финансовых решений».
В качестве объекта исследования выступает дебиторская задолженность
ООО МКК «Бюро финансовых решений».
Предметом исследования являются оптимизация величины дебиторской
задолженности.
Теоретической и методологической основой исследования послужили
научные идеи, концепции и разработки, содержащиеся в фундаментальных
трудах отечественных ученых в области анализа дебиторской задолженности
предприятия.
В работе были использованы методы системного анализа, группировки,
агрегирования и сравнения, а также табличные и графические методы
представления данных.
5
Информационная база исследования представлена данными,
опубликованными в специализированных и периодических изданиях;
материалами научно-исследовательских конференций, а также данными
бухгалтерской отчетности ООО МКК «Бюро финансовых решений».
Теоретическая и практическая значимость исследования заключается в
возможности использования теоретико-методологических положений
разработанных автором при проведении оценки и анализа дебиторской
задолженности предприятия в целях повышения эффективности деятельности,
руководителями предприятий, а также органами государственной власти в
целях развития малого и среднего бизнеса
Выпускная квалификационная работа состоит из введения, трёх глав,
заключения, списка литературы и приложения. Первая глава посвящена
изучению теоретических и методологических основ анализа и оценки
дебиторской задолженности предприятия. Во второй главе осуществляется
анализ и оценка стоимости дебиторской задолженности ООО МКК «Бюро
финансовых решений». В третьей главе разрабатываются рекомендации по
оптимизации величины дебиторской задолженности.
6
Глава 1. Теоретические основы анализа и оценки дебиторской
задолженности предприятия
1.1 Понятие, сущность, виды дебиторской задолженности
Платежеспособность любого предприятия и его финансовая устойчивость
напрямую связаны с оборачиваемостью кредиторской и дебиторской
задолженности, которая является одним из показателей эффективного
функционирования предприятия. Наличие задолженности является
неотъемлемой частью существующей системы расчетов между юридическими
лицами, при которой неизменно существует временной разрыв между
предъявлением платежа, непосредственно платежом и переходом права
собственности на приобретаемый товар, услугу, продукцию, или работу. Размер
дебиторской задолженности, т.е. задолженности подлежащей получению,
оказывает существенное влияние на финансовое состояние предприятия,
величину его денежных средств, величину прибыли и платежеспособность
1
.
В процессе финансово-хозяйственной деятельности у предприятий
постоянно возникает необходимость в проведении расчетов со своими
контрагентами, бюджетом, налоговыми органами и другими дебиторами и
кредиторами. Отгружая продукцию или выполняя работы, оказывая услуги,
хозяйствующий субъект, как правило, не получает деньги в оплату
незамедлительно, т.е. он по сути кредитует покупателей. Поэтому в течение
определенного периода времени от момента отгрузки до момента поступления
платежа средства образуют дебиторскую задолженность.
Экономическая природа дебиторской задолженности многогранна,
поэтому у отечественных и зарубежных ученых-экономистов при
формулировании ее определения существует множество различных точек
зрения.
1
Зиновьева К.А. Методика анализа дебиторской задолженности // От синергии знаний к
синергии бизнеса. – 2015. – С. 171-174.
7
Под дебиторской задолженностью следует понимать задолженность
перед организацией различных юридических и физических лиц, образующаяся
в результате хозяйственной деятельности. Данное утверждение в основе своей
имеет балансовое уравнение, которое выводится благодаря свойствам двойной
записи, где каждая хозяйственная операция отражается в одинаковой сумме по
дебету и кредиту разных счетов, и организация выступает в роли дебитора и
кредитора
2
.
Еще один подход рассматривает дебиторскую задолженность как элемент
обязательственного правоотношения, который регулируется
обязательственным правом одной из основных разновидностей гражданских
правоотношений, где субъектом выступают кредитор и должник, объектом
служит действие обязанного лица, выраженное в форме прав требований
(дебиторской задолженности) и соответствующих обязанностей - Долга (ст. 307
ГК РФ). Договор - наиболее распространенное основание возникновения
обязательства.
В рамках другого подхода дебиторская задолженность понимается как
форма инвестирования, то есть организация предоставляет дебиторскую
задолженность в виде отсрочки (рассрочки) платежа за реализованную
продукцию (работы, услуги). Тем самым отвлекая свои оборотные средства в
расчеты на длительные сроки сроки и тем самым кредитуя своих контрагентов,
формируя рисковую среду невозвратных товарных кредитов. Собственное
финансирование организации осуществляют за счет заемных средств, тем
самым трансформируют свои долги в долги по отношению к себе
3
.
Дебиторская задолженность в соответствии с Международными
стандартами финансовой отчётности (МСФО) является финансовым
2
Сурина Е.В. Дебиторская задолженность: экономическая сущность, понятие и виды //
Совершенствование учёта, анализа и контроля как механизмов информационного
обеспечения устойчивого развития экономики. – 2016. - №2. –С. 655-663.
3
Смолин А.О. Экономическое значение понятия «дебиторская задолженность» // НИРС –
первая ступень в науку. – 2015. – С. 167-170.
8
инструментом. Под финансовым инструментом принято понимать любой
контракт, из которого вытекает финансовый актив одного экономического
субъекта и финансовое обязательство или эмиссионный инструмент другого
экономического субъекта. Финансовым активом организации признается актив,
являющийся:
- денежными средствами;
- правом требования денежных средств или другого финансового актива
от другой организации;
- правом требования обмена финансовыми инструментами с другой
организацией на потенциально выгодных для данного субъекта условиях;
- эмиссионным инструментом организации.
В российском законодательстве не содержится определение финансовых
инструментов, к понятию «финансовый инструмент» наиболее близко
примыкают следующие юридические категории: договор, сделка, ценная
бумага. Финансовый инструмент представляет логический синтез определений
договора и ценной бумаги, поскольку включает как права и обязательства,
вытекающие из условий договора, так и права и обязательства по ценной
бумаге.
Под дебиторской задолженность понимается право требования
организации на поступление финансовых и нефинансовых активов,
возникающее из обязательств юридических и физических лиц по договору, с
целью обеспечения приемлемого уровня финансовой устойчивости.
Дебиторская задолженность это величина временно отвлеченных
денежных активов предприятия, и, тем самым она формирует потребность в
финансовых ресурсах и, как следствие, оказывает негативное воздействие на
финансовое состояние предприятия. С точки зрения экономики величина
дебиторской задолженности является одним из видов ненормируемых
оборотных средств, которые функционируют в сфере обращения. Это связано
со спецификой задолженности, так как нельзя заранее знать ее величину, состав
и время возникновения.
9
Дебиторская задолженность – это сумма обязательств других
организаций перед компанией. Данная операция отражается в бухгалтерском
балансе во второй части актива
4
.
Дебиторская задолженность – это переданные на реализацию или
проданные товары, за которые еще не возвращены деньги.
Имеется также понятие «просроченная дебиторская задолженность». Это
происходит, когда долг образовался в результате нарушения условий договора.
На величину задолженности оказывают влияние следующие факторы:
- объем продаж и составляющая в объеме доля реализации. Чем выше
продажи, тем больше, как правило, задолженность.
- условия расчетов с заказчиками и поставщиками. При более льготных
условиях, предоставляемых покупателям, становится выше дебиторская
задолженность. Это происходит в результате снижения требований к
определению надежности дебитора, увеличении срока платежа.
- политика взыскания задолженности. При большей активности по
взысканию долгов предприятия уменьшаются остатки дебиторской
задолженности и повышается ее качество.
- на данную величину также оказывает влияние платежная дисциплина
клиентов.
На рисунке 1 покажем следствия возникновения и факторы роста объема
задолженности.
Наличие дебиторской задолженности это явление неотъемлемое от
предприятия в целом. От нее невозможно избавиться в полной степени, но для
того чтобы ею эффективно управлять следует ее правильно классифицировать,
чтобы к разным группам применять свой специфический подход. Выделяют две
основные группы
5
:
4
Полюшко Ю.Н. Некоторые аспекты анализа дебиторской задолженности // Экономика и
управление: проблемы, решения. – 2015. - №10. – С. 168-172.
5
Кобелева С.В. Дебиторская задолженность: возникновение, анализ и управления //
Территория наука. – 2015. - №2. – С. 109-114.
10
1. дебиторская задолженность, срок оплаты, которой еще не наступил.
2.дебиторская задолженность, которая не была оплачена в установленные
сроки. Здесь выделяют следующие виды:
ожидаемая в установленные контрактом сроки;
труднореализуемая;
сомнительная;
безнадежная к взысканию.
Рисунок 1 - Причины возникновения и факторы роста объема
задолженности
Причины возникновения дебиторской задолженности
Объективные
Субъективные
Факторы роста дебиторской задолженности
Общее падение производства при относительном росте
доходов и покупательской способности
Уменьшение инвестиционных накоплений и иных остатков
денежных средств
Существенная разница в объемах денежной массы,
находящейся в обращении и стоимости производимых
товаров, работ и услуг
Отсутствие у государства эффективных экономических
рычагов воздействия на рыночные цены
Недоступность получения кредитов для многих предприятий
Наличие у организации
определенного круга
правоотношений, необходимых
для осуществления
деятельности
Осуществление финансовой
дисциплины, нечеткость критериев
добросовестности и лояльности
должников отношениям с
кредиторами
11
Представим схематически виды дебиторской задолженности на рисунке 2
6
.
Рисунок 2 - Виды дебиторской задолженности
С точки зрения срочности дебиторской задолженности ее можно
разделить на две группы
7
:
- краткосрочная задолженность, платежи по которой ожидаются в течение
12 месяцев после отчетной даты. Она преобладает в общей сумме
задолженности, так как предоставление отсрочки платежа на период свыше
года встречается очень редко;
6
Кузьменко Т.В. Управление дебиторской задолженностью и анализ её состояния //
Актуальные вопросы теории и практики бухгалтерского учёта и финансов. – 2015. – С. 194-
197.
7
Плотникова А.Р. Методика проведения анализа дебиторской задолженности организации //
Новая наука: теоретический и практический взгляд. – 2016. - №1. – С. 135-137.