6
СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ ...................................................................................................................... 7
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ АНАЛИЗА И ОЦЕНКИ
СТОИМОСТИ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ .............. 11
1.1. Понятие и классификация дебиторской задолженности предприятия .. 11
1.2. Цели, задачи и источники информационного обеспечения анализа
дебиторской задолженности предприятия ................................................................. 15
1.3. Методы анализа стоимости дебиторской задолженности предприятия 20
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ СТОИМОСТИ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ
ПРЕДПРИЯТИЯ ............................................................................................................ 28
2.1. Организационно – экономическая характеристика предприятия ........... 28
2.2. Оценка дебиторской задолженности на предприятии ПАО
«ГалоПолимер Пермь» ................................................................................................. 36
2.3. Оценка влияния дебиторской задолженности на финансовое
состояние предприятия ................................................................................................. 46
ГЛАВА 3. ПУТИ ПОВЫШЕНИЯ ЭФФЕКТИВНОСТИ УПРАВЛЕНИЯ
ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ НА ПАО «ГАЛОПОЛИМЕР ПЕРМЬ». 58
3.1. Мероприятия по повышению эффективности управления
дебиторской задолженностью предприятия ............................................................... 58
3.2. Расчет эффективности предложенных мероприятий ............................... 70
ЗАКЛЮЧЕНИЕ ............................................................................................................. 76
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ ................................................... 80
ПРИЛОЖЕНИЯ ………………………………………………………………...….80
7
ВВЕДЕНИЕ
Воздействие экономического кризиса на российскую экономику в целом
и на реально функционирующие предприятия в частности поставил
коммерческие организации перед необходимостью объективной оценки
финансового состояния, платежеспособности и надежности своих партнеров.
Необходимость формирования полной хозяйственной самостоятельности в
выборе рынков сбыта продукции, поставщиков и подрядчиков, поиске
источников финансирования заставляет особое внимание уделять расчетам с
различными контрагентами. В этих условиях поддержание на приемлемом
уровне финансовой устойчивости организации, развивающейся в
неблагоприятной экономической среде, зависит от своевременного
поступления средств от покупателей и возможности безопасной отсрочки
платежей по своим краткосрочным обязательствам. Именно в этом состоит
актуальность вопроса учета и управления дебиторской задолженностью.
Дебиторская задолженность отражает состояние расчетов предприятия с
покупателями и заказчиками за проданную продукцию, реализованные товары
и иное имущество, а также за выполненные работы и оказанные услуги. Это
важная часть оборотных активов, называемая также счетами дебиторов,
которая имеет прямое влияние на состояние наличных денежных средств
предприятия и его платежей.
Управление дебиторской задолженностью непосредственно влияет на
прибыльность предприятия и определяет кредитную политику, пути ускорения
востребования долгов и уменьшение долгов безнадежных, а также выбор
условий продажи, обеспечивающих гарантированное поступление денежных
средств. Поэтому усиление контроля состояния дебиторской задолженности
актуально для любого коммерческого предприятия.
Актуальность данного исследования обусловлена тем, что в современном
мире в условиях финансового кризиса вопрос управления дебиторской
задолженностью играет важную роль в повышении эффективности управления
8
оборотными активами любой компании. Компании могут инвестировать
значительные денежные средства в дебиторскую задолженность, тем самым
лишая себя мобильности и возможности осуществлять активную
инвестиционную деятельность, снижая ликвидность.
Цель дипломной работы – дать конкретные рекомендации по
совершенствованию управления и снижению дебиторской задолженности в
ПАО «ГалоПолимер Пермь» на основе анализа и оценки стоимости
дебиторской задолженности предприятия.
В соответствии с поставленной целью исследования, в работе были
сформулированы и решены следующие задачи:
- изучение понятия, видов и сущности дебиторской задолженности, а
также значения управления ею в условиях финансового кризиса;
- исследование методов анализа дебиторской задолженности и
современных подходов к управлению дебиторской задолженности;
- определение сущности и принципов кредитной политики;
- характеристика и анализ основных технико-экономических
показателей деятельности предприятия ПАО «ГалоПолимер Пермь», как
объекта исследования;
- анализ дебиторской задолженности на ПАО «ГалоПолимер Пермь»;
- характеристика системы управления дебиторской задолженностью на
ПАО «ГалоПолимер Пермь» и разработка инструментов ABC-XYZ анализа в
управлении дебиторской задолженностью по контрагентам предприятия;
- разработка товарной кредитной политики предприятия в отношении
разных групп контрагентов предприятии ПАО «ГалоПолимер Пермь»;
- оценка экономических результатов внедрения предложений по
совершенствованию управления дебиторской задолженностью.
Объектом исследования в рамках данной дипломной работы стало ПАО
«ГалоПолимер Пермь». Предметом исследования - управление дебиторской
задолженностью на предприятии.
9
Дипломная работа состоит из введения трех глав и заключения. Во
введение обосновывается актуальность, практическая значимость, цели и
задачи, субъект, объект исследования, характеристика степени разработанности
темы, методическая и информационная база.
В первой главе рассматриваются теоретические аспекты управления
дебиторской задолженностью. В ней изложены цель, функции, задачи и этапы
управления дебиторской задолженностью на предприятии.
Во второй главе рассмотрена существующая система по управлению
дебиторской задолженностью, проанализирована финансово-хозяйственная
деятельность предприятия в разрезе управления дебиторской задолженностью и
выявлены недостатки.
В третьей главе разработаны практические предложения по оптимизации
управления дебиторской задолженностью ПАО «ГалоПолимер Пермь» и дана
оценка экономических результатов внедрения предложений по
совершенствованию управления дебиторской задолженностью.
В заключении даются выводы, полученные в ходе реализации
поставленных цели и задач.
Методологической основой работы является применение объективных
принципов научного познания, использование основных положений теории
бухгалтерского учета, экономического анализа и финансово-хозяйственного
контроля. Аппарат исследования включает такие общенаучные методы, как
анализ и синтез, логический подходы, системность и комплексность, дедукция
и индукция, сравнение, формализация и моделирование. Методика
исследования основывается на изучении и обобщении накопленных знаний в
теории и практике, выполнении расчетно-аналитических работ по анализу и
контролю дебиторской задолженности.
На сегодняшний день, вопросы управления дебиторской задолженностью
изучены достаточно полно, а именно такие понятия как сущность, причины
возникновения, ее источники. Но пути решения, проблемы управления
дебиторской задолженностью остаются недостаточно изученными и в основном
10
решаются с учетом накопленного опыта и наличия положительных результатов.
Основным слабо изученным вопросом остается управление дебиторской
задолженностью в условиях мирового финансового кризиса. Теоретической
базой исследования стали труды таких ученных как Адамайтис Л.А., Басовский
Л.Е., Горелик О.М., Донцова Л.В., Зонова А.В., Ионова А.Ф., Лиференко Г.Н.,
Некифорова Н.А., Нехорошева Ю., Никулина Н.Н., Парамонова Л.А.,
Савицкая Г.В., Селезнева Н.Н., Соколова Н.А., Суходоев Д.В., Фишер А.,
Шадрина Г.В. Шумович А. и других.
11
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ АНАЛИЗА И ОЦЕНКИ
СТОИМОСТИ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ
1.1. Понятие и классификация дебиторской задолженности предприятия
Под дебиторской задолженностью понимают сумму долгов,
причитающихся объединению, предприятию, организации, учреждению от
юридических или физических лиц как результат хозяйственных
взаимоотношений с ними [30, c. 216].
Дебиторская задолженность представляет собой иммобилизацию из
хозяйственного оборота собственных оборотных средств, этот процесс
сопровождается косвенными потерями в доходах предприятия.
Дебиторская задолженность в соответствии как с международными, так и
с российскими стандартами бухгалтерского учета определяется как суммы,
причитающиеся компании от покупателей (дебиторов). Дебиторская
задолженность возникает в случае, если услуга (или товар) проданы, а
денежные средства не получены. Как правило, покупателем не предоставляется
какого-либо письменного подтверждения задолженности за исключением
подписи о приемке товара на товаросопроводительном документе.
Организации и лица, которые являются должниками данной организации,
называются дебиторами.
На величину дебиторской задолженности оказывают влияние [29, c. 111]:
общий объем продаж организации,
условия расчетов с дебиторами,
политика взыскания дебиторской задолженности,
платежная дисциплина покупателей,
состояние бухгалтерского учета и наличие эффективной системы
внутреннего контроля.
12
Дебиторская задолженность – важная часть оборотных активов, которая
имеет прямое влияние на состояние наличных денежных средств предприятия и
его платежей.
Выделяют обеспеченную и необеспеченную дебиторскую задолженность.
Под обеспеченной дебиторской задолженностью понимают
задолженность, которая помимо обязательств, прописанных в договоре,
обеспечена залогом, поручительством или банковской гарантией [21, c. 305].
Под необеспеченной дебиторской задолженностью понимают
задолженность, погасить которую дебитор обязан лишь в соответствии с
условиями договора.
Дебиторскую задолженность так же подразделяют по видам:
задолженность покупателей и заказчиков за приобретенные товары,
выполненные работы, полученные услуги,
задолженность поставщиков и подрядчиков по выданным авансам,
переплата по налогам и сборам,
задолженность по внутрихозяйственным операциям,
прочая дебиторская задолженность [19, c. 78].
Задолженность покупателей и заказчиков, как правило, занимает
основную долю в общем объеме дебиторской задолженности и является
нормальной дебиторской задолженностью предприятия.
Дебиторская задолженность покупателей и заказчиков отражается на
счете «Расчеты с покупателями и заказчиками», данные которого является
источником информации для анализа дебиторской задолженности.
Аналитический учет по счету «Расчеты с покупателями и заказчиками»
ведется по каждому предъявленному покупателям счету. При этом построение
аналитического учета обеспечивает получение необходимых данных по
расчетным документам, срок оплаты которых не наступил, по не оплаченным в
срок расчетным документам, по авансовым платежам [6, c. 3].
13
Исходя из аналитических данных учета дебиторскую задолженность
можно разделить на текущую, срочную и просроченную.
Текущая дебиторская задолженность представляет собой полную
задолженность предприятия, включая срочную и просроченную дебиторскую
задолженность.
Срочная дебиторская задолженность – дебиторская задолженность, по
которой не наступил срок оплаты.
Просроченная дебиторская задолженность – задолженность, которая не
погашена в установленные договором сроки [20, c. 337].
Сомнительная задолженность по долгам – это дебиторская
задолженность, не оплаченная в срок и не обеспеченная залогом,
поручительством или банковской гарантией [3, c. 415].
Безнадежная задолженность – это задолженность, непогашенная в
установленный срок исковой давности. При этом исковая давность - это период
времени, в течение которого можно предъявить иск должнику за невыполнение
обязательств по договору. Общий срок исковой давности составляет три года.
Отсчет срока начинается после того, как прошел период, установленный
договором для исполнения обязательства [2, c. 512].
Финансовый кризис негативно сказался на абсолютном большинстве
предприятий различных отраслей.
В последние годы большинство компаний и предприятий активно
питались кредитами. Бизнес финансировался и рефинансировал свои долги.
Однако сейчас доступ к капиталам практически прекращен и это привело к
тому, что резко увеличилась дебиторская задолженность у большинства
компаний. Ситуация обостряется тем, что рассчитывать компаниям в
ближайшем будущем можно будет только на свои силы и средства, а вот
отдавать долги надо, причем во многих случаях уже по новым ставкам и в
условиях гораздо худшей рыночной конъюнктуры. В связи со сложившейся
ситуацией большинство компаний вынуждено изыскивать источники
пополнения своих счетов путем оптимизации работы с менее ликвидными
14
активами, т.к. необходимо не только гасить кредиты, но и поддерживать свой
бизнес в рабочем состоянии. Кроме того, решение данной задачи дает
возможность компаниям не только сохранить долю рынка, но и увеличивать ее
за счет ухода с рынка более слабых игроков [30, c. 56].
Одним из видов ликвидных оборотных активов является дебиторская
задолженность, поэтому многие предприятия в первую очередь начали
оптимизацию своей деятельности за счет повышения эффективности
управления дебиторской задолженностью.
В условиях финансового кризиса, затронувшего все компании,
необходимо помнить, что работа с дебиторской задолженностью это лишь
небольшая часть необходимых комплексных мер по выводу компании из
кризиса ликвидности. Действия, которые необходимо предпринять в
дальнейшем затрагивают необходимость корректировок во всех сферах: в
продуктах и услугах, маркетинговом плане, плане производства,
управленческо-кадровом плане и, конечно же, в финансовом планировании [28,
c. 1].
Предприятие, стремящееся выйти из кризиса, должно грамотно
осуществлять контроль за дебиторской задолженностью и разрабатывать
системы договорных взаимоотношений с контрагентами с применением гибких
условий и форм оплаты, таких как выставление промежуточного счета,
применение гибких цен, банковская гарантия и др.
Для того чтобы устранить последствия кризиса, предприятия иногда
нуждаются в решительных и нередко шокирующих мерах. Так, одним из
способов рефинансирования активов является продажа или обмен дебиторской
задолженности (перемена лиц в обязательствах, финансирование под уступку
прав требования, факторинговые операции), который нецелесообразен без
предварительной оценки стоимости дебиторской задолженности, поскольку
предприятие не сможет реально оценить выгоду и эффект от проводимых
мероприятий.
15
Целью управления дебиторской задолженностью в кризисный период
можно считать оптимизацию ее величины, поскольку на предприятие оказывает
негативное влияние как увеличение размера дебиторской задолженности, так и
резкое ее снижение.
Так, с одной стороны, получение платежей от должников порой является
значимым источником поступления средств на предприятие, и резкое снижение
дебиторской задолженности может быть негативным сигналом,
свидетельствующим о снижении объема реализации (потеря покупателей
продукции или о сокращении продажи в кредит). С другой стороны,
предприятия не заинтересованы в росте дебиторской задолженности, так как
она представляет собой отвлечение денежных средств из оборота и, как
следствие, возрастает потребность в привлечении дополнительных ресурсов
для своевременного погашения своих обязательств.
Дебиторской задолженностью необходимо управлять на всех этапах
ведения хозяйственной деятельности начиная от проведения преддоговорных
процедур до исполнения договорных операций. На всех этапах ведения
хозяйственной деятельности необходимо:
своевременно выявлять недопустимые виды дебиторской
задолженности, к которым относятся: отгруженные товары, не оплаченные в
срок; поставщики и покупатели по претензиям; задолженность по расчетам
возмещения материального ущерба;
прогнозировать поступление денежных средств от дебиторов;
оценивать реальную стоимость существующей дебиторской
задолженности [14, c. 31].
1.2. Цели, задачи и источники информационного обеспечения анализа
дебиторской задолженности предприятия