2
Содержание
ВВЕДЕНИЕ ................................................................................................................. 3
ГЛАВА 1.ТЕОРИТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ АНАЛИЗА ЛИКВИДНОСТИ И
ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА .......................... 6
1.1 Понятие ликвидности и платежеспособности и их роль в управлении
финансами банка ......................................................................................................... 6
1.2 Методика и информационная база анализа ликвидности и
платёжеспособности банка ......................................................................................... 12
ГЛАВА 2.АНАЛИЗ ЛИКВИДНОСТИ И ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ АО
«РОССЕЛЬХОЗБАНК»............................................................................................ 27
2.1 Краткая организационно-экономическая характеристика АО
«Россельхозбанк» ........................................................................................................ 27
2.2 Оценка бухгалтерского баланса банка .......................................................... 36
2.3 Анализ ликвидности и платежеспособности банка ..................................... 42
ГЛАВА 3.ПРОБЛЕМЫ И ПУТИ ИХ ПРЕОДОЛЕНИЯ В ВОПРОСАХ
УПРАВЛЕНИЯ ЛИКВИДНОСТЬЮ И ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТЬЮ
АО «РОССЕЛЬХОЗБАНК» .................................................................................... 49
3.1 Характеристика основных проблем платежеспособности АО
«Россельхозбанк» ........................................................................................................ 49
3.2 Рекомендации по совершенствованию управления
платежеспособностью и кредитоспособностью АО «Россельхозбанк» ................ 52
ЗАКЛЮЧЕНИЕ ......................................................................................................... 63
СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ .................................................. 65
ПРИЛОЖЕНИЯ ........................................................................................................ 71
3
ВВЕДЕНИЕ
Сложившаяся современная банковская система России в настоящее время
находится на пути своего активного развития и совершенствования, в связи с
этим, ключевой задачей является организация управления коммерческим
банком таким образом, чтобы был достигнут необходимый уровень
обеспечения ликвидности.
Актуальность данной работы обусловлена тем, что ликвидность
представляет собой одну из наиболее важных качественных характеристик
банка, которая является ключевым параметром его надежности. Ликвидность
банка выражается в возможности быстро, эффективно и без каких-либо потерь
выполнять обязательства перед вкладчиками и кредиторами.
Для того чтобы осуществить необходимую оценку ликвидности
определенного банка, важно реализовать многофакторный анализ показателей,
что вызвано отсутствием единого общепринятого показателя, который в полной
мере давал бы представления о ликвидности анализируемого коммерческого
банка.
Практически можно выделить различные группы показателей,
позволяющих оценить ликвидность банка: это могут быть и нормативы
ликвидности, установленные Банком России, система коэффициентов,
аналитических таблиц и т.д. В любом случае именно от качества проведенного
анализа и адекватности результатов состояния ликвидности баланса зависит
эффективность и своевременность принимаемых управленческих решений в
коммерческом банке.
В связи с этим, целью выпускной квалификационной работы является
осуществление анализа ликвидности и платежеспособности коммерческого
банка на примере АО «Россельхозбанк». В соответствии с поставленной целью
выделены следующие задачи исследования:
1. Раскрыть основные понятия ликвидности и платежеспособности;
2. Охарактеризовать сущность, значение и роль ликвидности и
платежеспособности в управлении финансами банка;
4
3. Рассмотреть основные методики анализа ликвидности и
платежеспособности кредитных организаций;
4. Рассмотреть основы эффективного управления платежеспособностью
банка;
5. Представить краткую организационно-экономическую характеристику
АО «Россельхозбанк»;
6. Осуществить анализ бухгалтерского баланса анализируемого банка;
7. Провести анализ ликвидности и платежеспособности анализируемого
банка;
8. Выявить основные проблемы платежеспособности АО
«Россельхозбанк»;
9. Представить рекомендации по совершенствованию управления
платежеспособностью и кредитоспособностью АО «Россельхозбанк».
Объектом исследования в данной работе являются АО «Россельхозбанк».
Предметом исследования выступают ликвидность и платежеспособность
коммерческого банка.
Описание, рассмотрение и представление практик решения проблем
ликвидности и платежеспособности коммерческого банка можно встретить в
публицистических изданиях, в статьях и обзорах.
Разнообразные методы оценки и управления ликвидностью и
платежеспособностью коммерческого банка рассмотрены в работах российских
ученых: Киселева Д.А., Помориной М.А., Лаврушина. О.И., Коробовой Г.Г.,
Пановой Г.С., Иванова В.В., Левиной Ю.Б., Тагирбекова К.Р. и ряда других.
Как уже отмечалось, единой методики оценки ликвидности и
платежеспособности коммерческого банка не существует.
Данная работа включает в себя: введение; основную часть, состоящую из
трех глав; заключение; библиографический список, а также приложения.
При написании работы были использованы: учебная литература,
монографии различных авторов, научные журнальные статьи, электронные
ресурсы.
5
Работа основывается также на анализе действующей нормативно -
правовой базы федерального законодательства по вопросам анализа и оценки
ликвидности и платежеспособности, нормативных документов,
регламентирующих деятельность коммерческих банков, а также официальных
аналитических данные Центрального Банка Российской Федерации.
В рамках изучения теоретических вопросов выпускной
квалификационной работы применялись такие методы, как: системный,
обобщённый, критический; практическая часть базируется на анализе,
классификации и сравнении.
Научная новизна исследования в рамках указанной выпускной
квалификационной работы заключается в разработке практических
рекомендаций по управлению ликвидностью и платежеспособностью АО
«Россельхозбанк».
Основные результаты выпускной квалификационной работы могут
применяться банками в рамках практического использования многофакторной
модели управления и контроля за состоянием ликвидности, а также в
практической деятельности непосредственно АО «Россельхозбанк».
По последней официальной информации рейтингового агентства
«Эксперт РА» Банк России с 1 апреля 2019 года по 1 апреля 2020 года может
отозвать лицензии у 46 банков. Тенденция обусловлена тем, что на фоне
уменьшения общего числа банков в России увеличивается доля действующих
банков с низкой кредитоспособностью. Указанная тенденция еще раз служит
подтверждением важности и актуальности темы выпускной квалификационной
работы.
6
ГЛАВА 1.ТЕОРИТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ АНАЛИЗА ЛИКВИДНОСТИ И
ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА
1.1 Понятие ликвидности и платежеспособности и их роль в управлении
финансами банка
В литературе нет однозначных трактовок понятий ликвидность и
платежеспособность предприятия.
Под ликвидностью предприятия в литературе чаще всего понимается
наличие у него оборотных средств в размере, теоретически достаточном для
погашения краткосрочных обязательств (хотя бы и с нарушением сроков
погашения, предусмотренных контрактами).
При такой трактовке понятие ликвидность компании непосредственно
связано с понятием собственные оборотные средства или, как часто еще
называют этот показатель, «чистый оборотный капитал» или «работающий
капитал», который определяется как разность между текущими активами и
текущими пассивами (краткосрочными обязательствами).
Показателем ликвидности компании является величина чистого
оборотного капитала, которая должна быть положительной. Чисты оборотный
капитал не служит информацией о качестве текущих активов и пассивов
организации. Указанная теория трактовки ликвидности основывается на оценки
движения фондов и связана с поступлениями и выплатами за определенные
промежутки времени, которые фиксируются в бухгалтерском учете.
Платежеспособность организации следует оценивать посредством
анализа наличия денежных средств и их эквивалентов, в количестве -
достаточном для осуществления требуемых расчетов по своим обязательствам
в каждый рассматриваемый период времени. Таким образом, основными
показателями платежеспособности служат: отсутствие просроченной
кредиторской задолженности, а также наличие в достаточном объеме средств
на расчетном счете организации.
Таким образом, понятие ликвидность характеризует потенциальную
7
способность компании рассчитываться по своим обязательствам, а понятие
платежеспособность – реальную возможность выполнять свои обязательства.
Ликвидность (от лат. liquidus «жидкий, перетекающий») в экономике
определяется в качестве свойства активов, определяющего их возможность
быть быстро проданными по цене, максимально близкой к рыночной.
Ликвидный – то есть, обращаемый в деньги. Ликвидность – способность
кредитора выполнять взятые долговые обязательства
1
.
Когда банк предоставляет определенный кредит, уменьшается количество
хранимых в банке денежных средств на сумму предоставленного займа. Чем
больше средств банком выдано, тем вероятнее возникновение риска невозврата
средств. Указанная ситуация позволяет судить о снижении ликвидности в
банковской структуры.
Для её повышения служат обязательные резервы. Банк также может
обратиться в Центральный банк с просьбой о временном займе, который будет
рассматриваться как «дополнительная ликвидность». Наличие излишней
ликвидности в банках стимулирует их к размещению средств, в том числе в
ценные бумаги. Снижение банковской ликвидности может приводить к
распродаже части активов, например, ценных бумаг
2
.
В экономической литературе нет общепризнанного определения понятия
«ликвидность банка». Сложилось несколько подходов, раскрывающих
ликвидность как «запас» и как «поток», появляются определения, более широко
трактующие данное понятие, например ликвидность как «прогноз».
В научной литературе встречаются определения ликвидности банка,
рассматривающие ее не только как способность банка своевременно и в полном
объеме отвечать по обязательствам перед вкладчиками (кредиторами), но и
возможность банка выдавать кредиты (удовлетворять спрос на кредиты).
Термин «ликвидность» происходит от латинского liquidus, что в переводе
1
Ефимова О.В. Анализ показателей ликвидности /О.В. Ефимова//Бухгалтерский учет. – 2014.
- № 6. – С.54-58.
2
Ликвидность [Электронный ресурс]. – Режим доступа:
https://ru.wikipedia.org/wiki/Ликвидность (дата обращения: 20.09.2019).
8
означает жидкий, текучий; ликвидность дает объекту характеристику легкости
движения, быстроты перемещения, подвижности. Однако ликвидность не
может рассматриваться так одномерно и однозначно, поскольку - это сложное
понятие, имеющее более расширенное и глубокое содержание.
Ликвидность банка – способность кредитной организации выполнить
взятые на себя финансовые обязательства в полном объеме и в срок
3
.
Термин «ликвидность организации» следует отличать от другого
финансового термина – «ликвидность», что означает возможность быстро и с
наименьшими потерями перевести тот или иной актив в денежные средства.
Ликвидность финансовой организации определяется соотношением
имеющихся в наличии активов к денежным обязательствам, подлежащим
исполнению.
Ликвидность активов характеризуется степенью сохранения способности
к обмену. Ликвидность свойственна всем активам, хотя разные активы
обладают неодинаковой степенью ликвидности. Наиболее ликвидным активом
являются деньги.
Ликвидность имеет немаловажное значение не только для самого банка,
но и для его клиентов.
Высокая ликвидность является показателем того, что клиент в любой
момент сможет вернуть вложенные средства или получить кредит в банке.
Акционеров банка она защищает от принудительной продажи активов в случае
наступления форс-мажорных обстоятельств.
В нормативных документах ЦБ РФ понятие ликвидность претерпело
определенные трансформации в связи с усложнением банковского дела и
появлением новых, для российских банков, операций.
Так, в инструкции Банка России «Об обязательных нормативах банков»
от 03 декабря 2012 г. № 139-И (далее - Инструкция № 139-И) дается следующее
3
Ликвидность банка. Энциклопедический словарь экономики и права [Электронный ресурс].
– Режим доступа: https://dic.academic.ru/dic.nsf/dic_economic_law/ (дата обращения:
20.09.2019).
9
определение ликвидности банка: «…способность обеспечить своевременное и
полное выполнение своих денежных и иных обязательств, вытекающих из
сделок с использованием финансовых инструментов»
4
.
В России в условиях рыночной экономики проблема недостаточной
(низкой) ликвидности является особенно актуальной, успешное разрешение
этой проблемы оказало бы положительное влияние на экономику в целом.
Низкая ликвидность является источником внутренней нестабильности
банковской системы, ограничивая возможности расширения объема
финансовых операций банков и делая банковскую систему неустойчивой к
внешним воздействиям.
Необходимо отметить, что рядом авторов ликвидность банка
приравнивается к платежеспособности. Очень часто эти категории
противопоставляются, в иных случаях ликвидность «поглощает»
платежеспособность и наоборот.
В России существуют две общепринятые трактовки платежеспособности:
платежеспособность – это финансовое положение предприятия или
лица, позволяющее ему своевременно выполнять свои денежные обязательств;
платежеспособность – это величина, на которую активы банка
превышают его обязательства
5
.
Основные подходы к понятию платежеспособности представлены в
таблице 1, которая составлена автором на основании материалов учебного
пособия: Жилан О. Д. «Ликвидность коммерческого банка».
Можно утверждать, что целью как ликвидности, так и
платежеспособности является исполнение банком своих обязательств, однако,
данное утверждение не отражает различий в функциях и задачах данных
4
Инструкция Банка России от 28 июня 2017 г. N 180-И «Об обязательных нормативах
банков» Система ГАРАНТ. [Электронный ресурс]. (дата обращения: 21.09.2019).
5
Словарь финансово-экономических терминов / С48 А. В. Шаркова, А. А. Килячков, Е. В.
Маркина и др.; под общ. ред. д. э. н., проф. М. А. Эскиндарова. — 2-е изд. — М.: Изда-
тельскоторговая корпорация «Дашков и К°», 2017. — С. 434.
10
понятий (таблица 2)
6
.
Таблица 1
Подходы к понятию «платежеспособность»
№
п/п
Подход
Сущность
1.
Определение
платежеспособности с
точки зрения
способности проводить
расчеты
По мнению К. Р. Тагирбекова,
платежеспособность банка означает способность
проводить расчеты и отвечать по
обязательствам клиентов в полном объеме
в установленные сроки на конкретный момент,
определенную дату.
2.
Определение
платежеспособности с
точки зрения
способности проводить
расчеты в
определенные сроки
Отражая высшее качество деятельности банка,
платежеспособность трактуется как способность
в заданные сроки и в полной мере отвечать по
своим обязательствам.
3.
Связь ликвидности и
платежеспособности
Обе эти характеристики банка обращены к
полноте выполнения им взятых на себя
обязательств. Внешне индикатором рисков
ликвидности и неплатежеспособности банка
является возникновение финансовых
затруднений, выражающихся в появлении
непогашенных обязательств
Таким образом, можно сделать вывод, что для ликвидности характерно
временное несоответствие оттока и притока ликвидных средств, вызванное
нарушением графиков платежей со стороны заемщиков или досрочным
снятием средств вкладчиков или недостатками деятельности банков по
прогнозированию денежных потоков.
Платежеспособность банка в отличие от ликвидности имеет более
глубокие причины возникновения финансовых затруднений.
При выявленных различий понятий «ликвидность» и
«платежеспособность» необходимо отметить, что эти характеристики тесно
связано.
Указанные понятия отражают способность банка выполнить свои
6
Алехина В.И., Бондаренко Т.Н. Ликвидность коммерческого банка: проблемы и
совершенствование методов управления // Современные научные исследования и инновации.
2014. № 5. Ч. 2 [Электронный ресурс]. URL: http://web.snauka.ru/issues/2014/05/34716 (дата
обращения: 25.09.2019).
11
обязательства перед своими клиентами, но в одном случае (при ликвидности) -
в определенный срок, в другом (при платежеспособности) - полностью
погасить свои обязательства
7
.
Таблица 2
Группировка различий ликвидности и платежеспособности
п/п
Сравнительный параметр
Платежеспо-
собность
Ликвидность
1.
Отношения к обязательствам
Равенство или
превышение активов
над пассивами
Исполнение
обязательств
2.
Отношение к форме
исполнения обязательств
Не только в
денежной, но и в
любой форме
Только в
денежной форме
3.
Зависимость по отношению к
внешней среде
Не зависит
Зависит
4.
Зависимость по отношению к
фактору времени
Зависимость
отсутствует
Зависимость
имеется
5.
Временная оценка
Статическая
Динамическая
6.
Зависимость по отношению к
прибыли (доходам)
Прибыль влияет на
состояние
платежеспособности
Прибыль
(напрямую) не
влияет на
ликвидность
7.
Влияние субъективного
начала
Отсутствует
Имеется
8.
Установление обязательных
нормативов со стороны Банка
России
Не устанавливается
Предусмотрены
нормативы
ликвидности Н2,
Н3, Н4
Проведенный анализ является подтверждением тому, что ликвидность
представляет собой одну из наиболее важных качественных характеристик
банка, которая является ключевым параметром его надежности.
Ликвидность банка выражается в возможности быстро, эффективно и без
каких-либо потерь выполнять обязательства. Такие показатели как
«ликвидность» и «платежеспособность» выступают ключевыми в рамках
7
Колмыкова Е. С. Соотношение понятий «платежеспособность» и «ликвидность» // Молодой
ученый. — 2014. — №3. — С. 458-460. — URL https://moluch.ru/archive/62/9470/ (дата
обращения: 01.10.2019).