71
3.2 Ускорение оборачиваемости оборотных средств предприятия
Для того чтобы улучшить показатели оборачиваемости предприятия
необходимо пересмотреть мероприятия, проводимые в области управления
оборотными активами, так как они напрямую влияют на уровень
платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия. Это возможно за
счет проведения следующих мероприятий:
Увеличить долю собственного капитала в финансировании оборотных
средств предприятия. При этом повысить их оборачиваемость за счет перелива
капитала из долгосрочных активов в краткосрочные активы. Увеличению
собственного капитала послужит рост объема реализации продукции, который
возможен за счет:
- расширения рынка сбыта, путем привлечения новых клиентов, освоения
новых рынков сбыта;
- разнообразия ассортимента выпускаемой продукции;
- осуществления гибкой ценовой политики. Организации следует
предоставлять скидки постоянным клиентам или обеспечивать им
индивидуальный уровень сервиса.[14, c.138]
Низкая оборачиваемость активов. При снижении оборачиваемости
могут быть предложены следующие меры:
- инвентаризация активов и затем продажа, сдача в аренду или списание
неработающих или неэффективных активов;
- уменьшение запасов незавершенного производства за счет
совершенствования производственного процесса. В этой связи рекомендуется
полностью автоматизировать производство с целью уменьшения периода
оборачиваемости оборотных средств;
- уменьшение свободного остатка денежных средств и размещение их в
качестве финансовых вложений, приносящих доход организации.
Уменьшение дебиторской задолженности и сокращение срока
инкассации дебиторской задолженности за счет:
72
- предоставления скидок клиентам за ускорение сроков оплаты счетов;
- четкого и строгого контроля за дебиторами и погашения ими
задолженностей;
- строго регламентировать в договорах поставки с клиентами сроки
оплаты за отгруженную продукцию и предоставленную услугу, несоблюдение
которого будет приводить к начислению штрафов, пеней, неустоек, которые
в свою очередь будут служить дополнительным источником доходов.
Можно рассмотреть механизм предоставления скидок для «верных» или
престижных покупателей. Такие скидки, как видно из самого названия,
предоставляются покупателям, которые: либо регулярно осуществляют закупки
в данной фирме на протяжении длительного периода времени, либо относятся к
категории «престижных», что позволяет использовать факт покупки ими данного
товара для его рекламы. Эти скидки предоставляются на сугубо индивидуальной
основе и могут быть оформлены, например, в форме персональных карточек
покупателей. Такая разновидность скидки — наиболее вопиющее проявление
ценовой дискриминации, что вообще присуще механизму скидок.
Рассмотрим механизм действия скидки за большой объем закупок.
Исходные данные представлены в таблице 9.
Таблица 9
Исходные данные для расчета ценовой скидки постоянным
покупателям продукции
Продукц
ия
AV
C
V
п
р.
VC
FC
AF
C
TC
ATC
P
Выручка
от
реализац
ии
П
ед
П
о
Напиток
20
15
0
300
0
150
0
10
490
0
28,8
2
5
0
21,1
8
300
0
Условные обозначения: AVC - величина переменных издержек на
единицу продукции; VC — величина переменных затрат на весь выпуск; FC -
величина постоянных затрат на весь выпуск; AFC - величина постоянных затрат
на единицу продукции; ТС - величина общих затрат; АТС - величина общих
73
затрат на единицу продукции; Р - цена единицы продукции; Пед - величина
прибыли на единицу продукции; По - общая величина прибыли на весь выпуск.
Рассмотрим алгоритм расчета скидки за большой объем закупок, привязанный к
натуральной величине покупки (числу приобретенных единиц товара). Здесь
важным моментом является прогнозирование изменения объема продаж с
учетом предоставляемой скидки. От точности прогнозов будет зависеть
политика скидок предприятия.
Если величина скидки составляет 10% от цены (в случае приобретения
более 150 единиц товара за каждую последующую единицу), то по прогнозам
маркетологов объем продаж должен вырасти на 10%: 150 + (150 * 10%)/100% =
165 ед. Новая цена на дополнительный объем составит 45 руб.: 50 * (1 - 0,1).
Исходные данные для расчета динамики прибыли организации в случае
принятия данного варианта указаны в таблице 10.
Таблица 10
Исходные данные для расчета динамики прибыли организации
Продукц
ия
AV
C
V
п
р.
VC
FC
AF
C
TC
AT
C
P
Выручка от
реализации
П
ед
П
о
Напиток
20
16
5
330
0
150
0
9,0
480
0
29,
1
5
0
-
4
5
50*150=7500
(45*15=675)/8
175
20,
9 –
15,
9
337
5
При таком условии темп роста прибыли организации составляет:
(3375 / 3000)*100% = 112,5%
Абсолютное увеличение прибыли составило 375 руб. (3 375 - 3 000),
однако проигрыш предприятия составил 75 руб.: (50 - 45) * 15. Это потери от
снижения цены на 10% и роста объема продаж на 10%. Обобщая данные расчеты,
следует подчеркнуть экономическую выгоду предоставления ценовых скидок на
большие партии продукции постоянным клиентам.
Подводя итог третьей главы, следует отметить следующее:
74
- для дальнейшего развития предприятия и улучшения уровня
финансового менеджмента следует предприятию придерживаться концепции
развития за счет реализации инвестиционного проекта, направленного на выпуск
продукции, которая предприятию принесет прирост собственного капитала и
прибыли, остающейся в распоряжении данного хозяйствующего субъекта;
- предлагаемый бизнес-план направлен на оптимизацию деятельности
ЗАО «Букет Молдавии» (см. приложение 11). Согласно бизнес-плана на 2017 был
определен ряд факторов, необходимых для обеспечения стабильной
деятельности предприятия, а именно:
1. Повышение урожайности виноградных плантаций, снижение
себестоимости винограда за счет экономии расходов на топливо, ядохимикаты,
ликвидации изреженности виноградных насаждений, снижения объемов
трудовых ресурсов и увеличения механизированных процессов по уходу за
виноградниками.
2. Расширение ассортимента продукции, повышение качества и
улучшение оформления готовой продукции.
3. Развитие рынков сбыта, увеличение объемов реализации готовой
продукции.
4. Снижение потребления энергетических ресурсов;
- сегментом рынка для алкогольных напитков, производимый заводом, с
географической точки зрения будет внешний рынок России, Белоруссии,
Казахстана, Европы и т.д.;
- для предприятия важно управление оборотными средствами, которые
нуждаются в определенной финансовой корректировке, например, увеличение
собственного капитала в финансировании оборотных средств, сокращение
объемов и временных периодов формирования запасов (сырья, полуфабрикатов,
готовой продукции), уменьшение и ограничение суммы дебиторской
задолженности;
- в области дебиторской задолженности активно проводить такие
мероприятия как предоставления скидок клиентам за ускорение сроков оплаты
75
счетов; четкого и строгого контроля за дебиторами и погашения ими
задолженностей; строго регламентировать в договорах поставки с клиентами
сроки оплаты за отгруженную продукцию и предоставленную услугу,
несоблюдение которого будет приводить к начислению штрафов, пеней,
неустоек, которые в свою очередь будут служить дополнительным источником
доходов;
- использовать механизм предоставления скидок для «верных» или
престижных покупателей, эти скидки предоставляются на сугубо
индивидуальной основе.
76
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Банкротство это неизбежное явление современного рынка. Каждое
предприятие подвергается этому явлению и только самые финансово
устойчивые и платежеспособные предприятия, могут не попасть в список
банкротов. Но всё равно руководство предприятия должно контролировать
деятельность предприятия, более правильно и обдуманно расходовать свои
средства, модернизировать производство, искать новые рынки сбыта и повышать
качество продукции. Именно действуя, таким образом, предприятие может быть
уверенно, что его продукция или услуги всегда будут пользоваться спросом и
риск банкротства на предприятии будет минимален.
Существование института банкротствам стимулирует участников рынка к
добросовестным действиям, в результате чего любой производитель знает, что
если он не будет производить вовремя и правильно расчеты со своими
контрагентами, то в отношении его может быть начата процедура банкротства,
которая включает в себя процедуры наблюдения, финансового оздоровления,
внешнего управления, конкурсного производства и мирового соглашения.
Возможность потери бизнеса заставляет любого участника рыночной
экономики вести свою деятельность добросовестно и эффективно. Банкротство
позволяет закрыть нерентабельные и устаревшие производства, способствуя
продвижению на рынке более рентабельных и финансово - устойчивых
предприятий.
Для того чтобы на предприятии не возникал риск банкротства, необходимо
контролировать финансовое состояние предприятия и вовремя проводить
диагностику вероятности банкротства, используя различные методы
диагностики. К таким методам относят анализ обширной системы критериев и
признаков, анализ интегральных показателей, анализ ограниченного круга
показателей. Так же для оценки риска банкротства используются факторные
модели зарубежных экономистов, таких как Э. Альмана, Р. Таффлера, В. Бивера,
Д. Дюрана и отечественных экономистов, таких как Беликова А.Ю., Зайцевой
77
О.П., Савицкой Г.В. и др.
Основной вид деятельности предприятия ЗАО «Букет Молдавии» -
является производство алкогольных напитков, вин и безалкогольных. Пункты
реализации продукции находятся на территории города. Наибольший удельный
вес в структуре товарной продукции занимают вина, который составляет 85%.
Анализ финансового состояния ЗАО «Букет Молдавии» показал
положительные и отрицательные моменты в деятельности предприятия.
К положительным можно отнести следующее, что на основе проведённого
анализа на ЗАО «Букет Молдавии» за период с 2014 года по 2016 год
собственный капитал постоянно увеличивался и на 2016 год составил 72 998,7
тыс. руб., а это свидетельствует, что предприятие старается работать за счёт
собственных средств.
Коэффициенты финансовой устойчивости превышают нормативные
значения, это говорит о том, что предприятие является финансово-устойчивым,
стабильным и независимым от внешних кредиторов.
Коэффициенты ликвидности также превышают нормативы и означают, что
предприятие является платежеспособным и за счёт наиболее ликвидных активов
сможет погасить все свои обязательства.
К отрицательным моментам можно отнести снижение объёма продаж в
2016 году по сравнению с 2015 году на 2,7 % и составляет 147 497 тыс. руб. Это
повлияло на конечный результат чистой прибыли, которая в 2016 году по
сравнению с 2015 годом снизилась на 5 608,1 тыс. руб., что в относительном
исчислении составило падение на 27,1%.
Себестоимость продукции увеличилась в 2016 году по сравнению с 2015
годом на 2 830,6 тыс. руб., или на 2,3% и составила 124 822,5 тыс. руб.
Рентабельность активов за анализируемый период понизилась на 8,3 % и
составила в 2016 году по сравнению с 2015 годом 20,2 %.
Рентабельность собственного капитала также понизилась, если в 2014 году
она составляла 49,9 %,то уже в 2015 году снизилась на 14,9%. В 2016 году по
сравнению с 2015 годом снизилась ещё на13,6 % и составила 21,4%.
78
За анализируемый период рентабельность продаж снизилась на 3,5% и
составила в 2016 году по сравнению с 2014 годом 10,2%.
В 2016 году, по сравнению с 2015 годом, сумма кредиторской
задолженности возросла на 734,5 тыс. руб. и составила 3 215,9 тыс. руб.
Проанализировав показатели деловой активности можно отметить
следующее, что коэффициент оборачиваемости оборотных активов,
собственного капитала, кредиторской задолженности в 2016 году по сравнению
с 2015 году снизили своё значение, а коэффициенты оборачиваемости запасов и
дебиторской задолженности повысили.
Анализируя данные о диагностики банкротства предприятия на основе
зарубежных и отечественных методик прогнозирования, было выявлено, что
вероятность банкротства предприятия ЗАО «Букет Молдавии» низкая, либо
вообще отсутствует, что свидетельствует о его ликвидности и
платежеспособности. Но для того, чтобы на предприятии не допустить в
будущем банкротства необходимо контролировать финансовое состояние
предприятия и выработать определённые мероприятия по его
совершенствованию и устранению всех негативно влияющих факторов.
Для максимизации прибыли рекомендуется осуществлять следующие
конкретные мероприятия:
- повышение эффективности деятельности предприятия по сбыту
продукции. Прежде всего, необходимо больше внимания уделять повышению
скорости движения оборотных средств, сокращению всех видов запасов,
добиваться максимально быстрого продвижения готовых изделий от
производителя к потребителю;
- улучшать качество выполняемых работ, что приведет к
конкурентоспособности и заинтересованности выбора данного предприятия
заказчиками работ;
- так же не последнюю роль занимает увеличение объема производства
выполняемых работ за счет более полного использования производственных
мощностей предприятия.
79
- сокращение затрат на производство за счет повышения уровня
производительности труда, экономичного использования сырья, материалов,
электроэнергии, оборудования;
- искать дополнительные рынки сбыта;
- постоянно повышать профессионализм и квалификацию персонала;
-усилить маркетинговую службу для улучшения реализации продукции.
- осуществить мероприятия, направленные на улучшение материального
климата в коллективе, что в конечном итоге отразиться на повышении
производительности труда.
С целью совершенствования системы предупреждения в рамках
конкретного предприятия рекомендуется следующее:
- придерживаться концепции развития за счет реализации
инвестиционного проекта, направленного на выпуск продукции, которая
предприятию принесет прирост собственного капитала и прибыли, остающейся
в распоряжении данного хозяйствующего субъекта;
- предлагаемый бизнес-план направлен на оптимизацию деятельности
ЗАО «Букет Молдавии». Согласно бизнес-плана на 2017 был определен ряд
факторов, необходимых для обеспечения стабильной деятельности предприятия,
а именно:
1. Повышение урожайности виноградных плантаций, снижение
себестоимости винограда за счет экономии расходов на топливо, ядохимикаты,
ликвидации изреженности виноградных насаждений, снижения объемов
трудовых ресурсов и увеличения механизированных процессов по уходу за
виноградниками.
2. Расширение ассортимента продукции, повышение качества и
улучшение оформления готовой продукции.
3. Развитие рынков сбыта, увеличение объемов реализации готовой
продукции.
4. Снижение потребления энергетических ресурсов;
80
- источниками финансирования данного бизнес-плана являются
собственные средства предприятия;
- производить в управление оборотными средствами финансовую
корректировку, например, увеличение собственного капитала в финансировании
оборотных средств, сокращение объемов и временных периодов формирования
запасов (сырья, полуфабрикатов, готовой продукции), уменьшение и
ограничение суммы дебиторской задолженности;
- проводить в области дебиторской задолженности такие мероприятия как
предоставления скидок клиентам за ускорение сроков оплаты счетов; четкого и
строгого контроля за дебиторами и погашения ими задолженностей; строго
регламентировать в договорах поставки с клиентами сроки оплаты за
отгруженную продукцию и предоставленную услугу, несоблюдение которого
будет приводить к начислению штрафов, пеней, неустоек, которые в свою
очередь будут служить дополнительным источником доходов;
- использовать механизм предоставления скидок для «верных» или
престижных покупателей, эти скидки предоставляются на сугубо
индивидуальной основе.