33
анализ финансовых показателей ликвидности и платежеспособности, оценку
эффективности основных операций и поиск возможностей для сокращения
обязательств или увеличения ликвидности активов.
Расчет коэффициентов ликвидности приведен в таблице 2.4.
Таблица 2.4
Показатели ликвидности ООО ∇САЭС-Сервис∈ на конец 2020-2022гг.
Наименование
показателя
Значение на конец года
Норма-
тивное
значение
Отклонение (+,-)
2020
2021
2022
2021- 2020
2022- 2020
Коэффициент
абсолютной ликвидности
0,004
0,001
0,006
0,2-0,5
-0,003
0,001
Коэффициент
промежуточной
ликвидности
1,09
0,44
0,33
0,7-1,5
-0,65
-0,76
Коэффициент текущей
ликвидности
1,32
0,55
0,65
1,5-2,5
-0,77
-0,67
Общий показатель
ликвидности баланса
предприятия
0,75
0,39
0,39
>1
-0,36
-0,36
K-т обеспеченности
собственными
оборотными средствами
0,24
-0,80
-0,53
>0,1
-1,05
-0,78
К-т обеспеченности
запасов собственными
источниками
1,43
-4,11
-1,12
0,6-0,8
-5,54
-2,55
Коэффициент
восстановления
платежеспособности
-
0,36
0,68
>1
0,36
0,68
Исходя из предоставленных данных о показателях ликвидности и
обеспеченности на конец каждого года (2020, 2021, 2022), можно сделать
следующие выводы:
Значение коэффициента абсолютной ликвидности снижается с 0,004 в
2020 году до 0,001 в 2021 году, а затем растет до 0,006 в 2022 году. Однако все
значения находятся ниже нормативного значения (в диапазоне от 0,2 до 0,5),
что указывает на неудовлетворительную абсолютную ликвидность
предприятия.
Значение коэффициента промежуточной ликвидности снижается с 1,09
в 2020 году до 0,33 в 2022 году, что указывает на снижение промежуточной
34
ликвидности предприятия. Все значения также находятся ниже нормативного
диапазона от 0,7 до 1,5, что может указывать на проблемы с
платежеспособностью и возможные финансовые трудности.
Значение коэффициента текущей ликвидности колеблется от 1,32 в 2020
году до 0,65 в 2022 году, указывая на снижение текущей ликвидности
предприятия. Все значения также находятся ниже нормативного диапазона от
1,5 до 2,5, что может указывать на риски в обеспечении текущей деятельности
и погашения обязательств.
Значение общего показателя ликвидности баланса сокращается в 2021
году и остается таким же и в 2022 году. При этом значение коэффициента ниже
норматива.
Значение коэффициента обеспеченности собственными оборотными
средствами снижается с 0,24 в 2020 году до -0,53 в 2022 году. Значение
отрицательно в 2021 и в 2022 годах, что указывает на недостаток собственных
оборотных средств для покрытия текущих обязательств. Отрицательное
значение нарушает нормативное значение, которое должно быть больше 0,1.
Значение коэффициента обеспеченности запасов собственными
источниками показывает значительное отклонение от нормативного значения
во всех трех годах. Снижение значения с 1,43 в 2020 году до -1,12 в 2022 году
указывает на финансовые проблемы предприятия в обеспечении запасов
собственными средствами. Отрицательное значение нарушает нормативное
значение, которое должно быть в диапазоне от 0,6 до 0,8.
На протяжении анализируемого периода коэффициент текущей
ликвидности организации принимает значение, менее 2, а коэффициент
обеспеченности собственными средствами гораздо меньше 0,1. Таким
образом, структура баланса компании может быть признана
неудовлетворительной. Поскольку структура баланса предприятия является
неудовлетворительной, то рассчитывается коэффициент восстановления
платежеспособности:
35
Значение коэффициента показывает рост с 0,36 в 2021 году до 0,68 в
2022 году. Значение меньше 1, что указывает на невозможность
восстановления платежеспособности предприятия в ближайшие 6 месяцев.
График изменения показателей ликвидности предприятия представлен
на рисунке 2.1.
Рис. 2.1 Динамика показателей ликвидности ООО ∇САЭС-Сервис∈ на
конец 2020-2022 гг.
Таким образом, по результатам проведенного анализа
платежеспособности предприятия можно указать на возможные проблемы с
платежеспособностью и обеспечением текущих обязательств.
2.3 Анализ финансовой устойчивости ООО «САЭС-Сервис¬
Далее приступим к проведению анализа финансовой устойчивости
предприятия "Смоленская АЭС-Сервис", начнем с оценки абсолютных
показателей финансовой устойчивости.
0
0,2
0,4
0,6
0,8
1
1,2
1,4
2020 2021 2022
Коэффициент абсолютной ликвидности
Коэффициент промежуточной ликвидности
Коэффициент текущей ликвидности
36
Расчеты сведем в таблицу 2.5.
Исходя из предоставленных данных о показателях финансовой
устойчивости предприятия на конец каждого года, можно сделать следующие
выводы:
Собственный капитал ООО ∇САЭС-Сервис∈ значительно снизился с
76439 тыс.руб. в 2020 году до 42388 тыс.руб. в 2022 году, что является
отрицательным моментом в деятельности предприятия.
Внеоборотные активы, наоборот, существенно выросли с 43880 тыс.руб.
в 2020 году до 132080 тыс.руб. в 2022 году, что является свидетельством
значительных инвестиций в расширение компании.
Соответственно, собственные оборотные средства для формирования
запасов и затрат (СОС) составили 32559 тыс.руб. в 2020 году и снизились в
2022 году до -89692 тыс.руб., что указывает на недостаток средств для
формирования запасов.
Долгосрочные обязательства отсутствовали в 2020 и 2021 годах, но
увеличились до 137 тыс.руб. в 2022 году. В связи с этим, источники
собственных и долгосрочных заемных средств для формирования запасов и
затрат (СД) снизились с 32559 тыс.руб. в 2020 году до -89555 тыс.руб. в 2022
году, что является отрицательным моментом в деятельности предприятия.
37
Таблица 2.5
Абсолютные показатели финансовой устойчивости ООО ∇САЭС-Сервис∈ на
конец 2020-2022 гг., тыс. руб.
Наименование показателя
Значение на конец года
Отклонение (+,-)
2020
2021
2022
2021-
2020
2022-
2020
1. Собственный капитал
76439
87707
42388
11268
-34051
2. Внеоборотные активы
43880
173609
132080
129729
88200
3. Собственные оборотные
средства для формирования
запасов и затрат (СОС)
32559
-85902
-89692
-118461
-122251
4. Долгосрочные
обязательства
0
0
137
0
137
5. Источники собственных и
долгосрочных заемных
средств для формирования
запасов и затрат (СД)
32559
-85902
-89555
-118461
-122114
6. Краткосрочные заемные
средства
5002
95869
126477
90867
121475
7. Общая величина
основных источников
формирования запасов и
затрат (ОИ)
37561
9967
36922
-27594
-639
8. Величина запасов и
затрат, обращающихся в
активе баланса
22790
20884
79920
-1906
57130
9. Излишек (+) или
недостаток (-) источников
собственных средств для
формирования запасов ∆ИН
С
9769
-106786
-169612
-116555
-179381
10. Излишек (+) или
недостаток (-) источников
собственных и
долгосрочных заемных
средств для формирования
запасов ∆ИН
СДК
9769
-106786
-169475
-116555
-179244
11. Излишек (+) или
недостаток (-) общей
величины основных
источников для
формирования запасов,
∆ИН
ОБЩ
14771
-10917
-42998
-25688
-57769
3-х комплексный показатель (S) финансовой ситуации
12.1. ∆ИН
С
положите-
льный
отрица-
тельный
отрица-
тельный
12.2. ∆ИН
СДК
положите-
льный
отрица-
тельный
отрица-
тельный
12.3. ∆ИН
ОБЩ
положите-
льный
отрица-
тельный
отрица-
тельный
Финансовая устойчивость
предприятия
Абсолютная
финансовая
устойчивость
Кризисное
финансовое
состояние
Кризисное
финансовое
состояние
38
Краткосрочные заемные средства сильно выросли с 5002 тыс.руб. в 2020
году до 126477 тыс.руб. в 2022 году, что повлияло на финансовую
устойчивость предприятия.
Общая величина основных источников формирования запасов и затрат
(ОИ) незначительно снизилась с 37561 тыс.руб. в 2020 году до 36922 тыс.руб.
в 2022 году. Это указывает на уменьшение доступных источников для
формирования запасов.
Величина запасов и затрат, обращающихся в активе баланса, выросла с
22790 тыс.руб. в 2020 году до 79920 тыс.руб. в 2022 году, что также повлияло
на финансовую устойчивость.
Расчет показателей излишка (+) или недостатка (-) источников
собственных средств для формирования запасов (∆ИН
С
), излишка (+) или
недостатка (-) источников собственных и долгосрочных заемных средств для
формирования запасов (∆ИН
СДК
), а также излишка (+) или недостатка (-)
общей величины основных источников для формирования запасов (∆ИН
ОБЩ
)
показал их одинаковое влияние на финансовую устойчивость ООО ∇САЭС-
Сервис∈.
В целом, комплексный показатель финансовой ситуации (S), состоящий
из трех компонентов (∆ИН
С
, ∆ИН
СДК
, ∆ИН
ОБЩ
), в 2021 и 2022 годах имеет
отрицательное значение, что указывает на кризисное финансовое состояние
компании и ее недостаточную финансовую устойчивость. При этом в 2020
году предприятие обладало абсолютной финансовой устойчивостью.
Основной причиной ухудшения финансовой устойчивости предприятия
можно назвать существенный рос внеоборотных активов предприятия.
Общий вывод: Предприятие находится в кризисном финансовом
состоянии с недостаточной финансовой устойчивостью. Значительное
снижение собственного капитала и отрицательные отклонения в показателях
финансового положения указывают на серьезные проблемы, требующие
немедленного внимания и принятия мер для стабилизации финансовой
устойчивости предприятия.
39
Для оценки относительной финансовой устойчивости применяется
система коэффициентов. Относительные показатели финансовой
устойчивости отражены в таблице 2.6.
Таблица 2.6
Показатели финансовой устойчивости ООО ∇САЭС-Сервис∈ на конец 2020-
2022 гг.
Наименование
показателя
Норм.знач.
Значение на конец года
Отклонение (+,-)
2020
2021
2022
2021-
2020
2022-
2020
К-т финансовой
независимости
(автономии)
0,4-0,6
0,43
0,31
0,14
-0,12
-0,29
К-т
финансирования
≥ 0,7-1
0,76
0,45
0,16
-0,30
-0,59
К-т финансовой
зависимости
≤0,5
0,57
0,69
0,86
0,12
0,29
К-т маневренности
собственных
средств
0,5
0,43
-0,98
-2,12
-1,41
-2,54
К-т финансовой
устойчивости
≥ 0,6
0,43
0,31
0,14
-0,12
-0,29
Отразим на графике динамику рассчитанных показателей (рис. 2.2).
Из полученных данных можно сделать следующие выводы:
Коэффициент финансовой независимости (автономии) на конец 2020
года составлял 0,43, что находится в пределах нормы (0,4-0,6). К концу 2021
года этот показатель снизился до 0,31, что свидетельствует о ухудшении
финансовой независимости компании. Отклонение составляет -0,12. К концу
2022 года произошло дальнейшее снижение до 0,14, что привело к усилению
зависимости предприятия от внешних источников финансирования его
деятельности. Т.е. только 14% используемых средств является собственными.
40
Рис. 2.2 Динамика показателей финансовой устойчивости ООО
∇САЭС-Сервис∈ на конец 2020-2022 гг.
Коэффициент финансирования на конец 2020 года составлял 0,76, что
находится в пределах нормы (≥ 0,7-1). Однако, к концу 2021 года этот
показатель также снизился до 0,45, что указывает на ухудшение
финансирования собственными ресурсами. Отклонение составило -0,30.
Дальнейшее снижение до 0,16 к концу 2022 года также свидетельствует об
ухудшении финансовой устойчивости предприятия.
Коэффициент финансовой зависимости соответственно на конец 2020
года составлял 0,57, что находится в пределах нормы (≤0,5). К концу 2021 года
этот показатель увеличился до 0,69, что еще раз свидетельствует о росте
-2,5
-2
-1,5
-1
-0,5
0
0,5
1
1,5
2020 2021 2022
К-т финансовой независимости (автономии)
К-т финансирования
К-т финансовой зависимости
К-т маневренности собственных средств
К-т финансовой устойчивости
41
финансовой зависимости. К концу 2022 года происходит дальнейшее
увеличение этого коэффициента до 0,86, что отрицательно характеризует
структуру пассива баланса предприятия.
Коэффициент маневренности собственных средств показывает, какая
часть собственного капитала находится в обороте. На конец 2020 года
коэффициент составлял 0,43, что находится ниже нормативного значения,
однако он еще был положительным. К концу 2021 года этот показатель
снизился до -0,98, что указывает на недостаточную маневренность
собственных средств, а именно, на отсутствие у предприятия собственных
оборотных средств. В дальнейшем ситуация только усугубилась. К концу 2022
года значение коэффициента составило -2,12.
Коэффициент финансовой устойчивости на протяжение всего
рассматриваемого период также не соответствует нормативу. Его значение
повторяет значения коэффициента финансовой независимости, а это означает,
что для финансирования своей деятельности предприятие не привлекает
долгосрочные источники, а пользуется только краткосрочными заемными
средствами.
В целом, по результатам проведенного анализа финансовой
устойчивости по коэффициентам стоит отметить неустойчивое финансовое
положение на протяжение всего анализируемого периода и его ухудшение к
концу 2022 года.
В целом, предоставленные данные свидетельствуют о неблагоприятных
тенденциях в финансовом состоянии компании, что требует принятия мер для
исправления ситуации и обеспечения финансовой устойчивости.
Основываясь на проведенных выше расчетах и анализе
предоставленных данных, можно сделать следующие общие выводы о
финансовом состоянии компании:
Предприятие имеет определённые проблемы с платежеспособностью и
финансовой устойчивостью.
42
Комплексный показатель финансовой ситуации указывает на кризисное
финансовое состояние компании с недостаточной финансовой устойчивостью.
В целом, финансовое состояние ООО ∇САЭС-Сервис∈ представляет
существенные проблемы, связанные с недостатком собственных средств,
возможными затруднениями в финансировании операций и недостаточной
финансовой устойчивостью. Также можно сделать вывод, что предприятие
имеет проблемы с платежеспособностью. Для обеспечения своевременного
погашения обязательств и улучшения платежеспособности ООО ∇САЭС-
Сервис∈ должна рассмотреть возможности привлечения дополнительных
средств, оптимизировать использование ресурсов и разработать план действий
для укрепления своей финансовой позиции. Компания нуждается в принятии
мер для улучшения своей финансовой ситуации.