21
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ И
ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ООО «ГЕРМЕС»
2.1. Организационно-экономическая характеристика ООО «Гермес»
ООО «Гермес» учреждено в соответствии с требованиями
Законодательства Российской Федерации и решением учредителей с целью
осуществления коммерческой деятельности, направленной на получение
прибыли.
Общество является юридическим лицом, обладает правоспособностью в
пределах установленных законодательством и учредительными документами
общества. Общество имеет в собственности обособленное имущество,
учитываемое на самостоятельном балансе, может от своего имени приобретать
и осуществлять имущественные и личные не имущественные права, нести
обязанности, быть истцом и ответчиком в суде. Общество в праве в
установленном порядке открывать банковские счета на территории Российской
Федерации. Общество имеет круглую печать, содержащую его полное
фирменное наименование на русском языке.
Предприятие отвечает по своим обязательствам всем принадлежащим
ему имуществом. Участники Общества не отвечают по его обязательствам и
несут риск убытков, связанных с деятельностью Общества, в пределах
стоимости внесенных ими вкладов.
Компания ООО «Гермес» производит оптовую продажу продуктов
питания во всех регионах России и странах СНГ.
Основное направление деятельности компании - это оптовая продажа
подсолнечного масла и сахарного песка.
Компания Гермес является дистрибьютором продуктов питания на
российском рынке.
Главной целью компании является организация бесперебойного
снабжения своих клиентов качественными продуктами питания по низкой цене.
Партнеры компании - это производители ведущих российских и
22
зарубежных торговых марок.
Покупатели ООО «Гермес» – крупнейшие торговые сети России,
оптовые компании и предприятия, производящие и торгующие товарами
народного потребления.
ООО «Гермес» работает напрямую с производителями продуктов
питания и гарантирует качество и свежесть продукции. У компании сложились
прочные партнерские отношения, как с отечественными, так и с иностранными
производителями. За время своей деятельности компания зарекомендовала себя
как надежный и стабильный поставщик качественной продукции.
Организационная структура ООО «Гермес» представлена на рис. 1.
Рисунок 1. Организационная структура ООО «Гермес»
В организации введена линейно-функциональная структура управления,
характеризующая непосредственное подчинением нижестоящего звена
вышестоящему руководителю. Данная структура отражает подчиненность
персонала ООО «Гермес». Директор руководит текущей деятельностью
Общества и решает все вопросы, которые не отнесены уставом Общества и
законом к компетенции Общего собрания участников Общества.
Директор имеет 3-х заместителей. Заместитель директора по продажам
отвечает за сбыт продукции. Менеджеры по продажам обеспечивают
Директор
Заместитель
директора
по продажам
Заместитель
директора
по закупкам
Начальник
отдела
кадров
Менеджеры
по продажам
Грузчики
Уборщицы
Бухгалтера
Кладовщики
Менеджеры
по закупкам
Заместитель
директора по
складу
Главный
бухгалтер
Инспектор
по кадрам
Технолог
Торговые
представители
23
реализацию продукции и предлагают ее клиентам компании. Заместитель
директора по закупкам отвечает за своевременное наличие продукции на складе
для реализации. Заместитель директора по складу руководит и контролирует
деятельность на складе. Главный бухгалтер отвечает за ведение бухгалтерского
и налогового учета в организации. Начальник отдела кадров осуществляет
подбор, прием на работу и расстановку кадров.
Источниками для проведения анализа ООО «Гермес» являются
следующие документы:
- бухгалтерский баланс за 2016г. (приложение 1);
- отчет о финансовых результатах за 2015г., 2016г. (приложение 2, 3).
Динамика основных экономических показателей ООО «Гермес»
представлена в таблице 5.
Таблица 5
Динамика основных экономических показателей деятельности
ООО «Гермес» за 2014г. – 2016г.
Показатель
Значение показателя
Изменения
(+,-)
Темп роста,
%
2014
2015
2016
2015/
2014
2016/
2015
2015/
2014
2016/
2015
Выручка от продаж,
тыс. руб.
147954
119803
159828
-
28151
40 025
81,0
133,4
Себестоимость, тыс.
руб.
137464
111195
141306
-
26269
30 111
80,9
127,1
Прибыль от продаж,
тыс. руб.
10 490
8 608
18 522
-1 882
9 914
82,1
215,2
Чистая прибыль,
тыс. руб.
6 775
4 446
8 967
-2 329
4 521
65,6
201,7
Среднесписочная
численность
работников, чел.
101
95
104
-6
9
94,1
109,5
Среднегодовая
стоимость основных
средств, тыс. руб.
77
37
27
-40
-11
48,1
71,6
Затраты на 1 руб.
реализованной
продукции, тыс. руб.
0,93
0,93
0,88
0,00
-0,04
99,9
95,3
Фондоотдача на 1
руб. основных
фондов, руб.
1921,5
3237,9
6031,2
1316,4
2793,3
168,5
186,3
Производительность
труда, руб.
1464,9
1261,1
1536,8
-203,8
275,7
86,1
121,9
Рентабельность
продаж, %
7,1
7,2
11,6
0,1
4,4
Х
Х
24
По результатам таблицы 5 сделаны следующие выводы:
- выручка организации за 2016г. составила 159 828 тыс. руб., которая
увеличилась на 40 025 тыс. руб. или на 33,4% по сравнению с 2015г., что
свидетельствует о перспективной и рациональной деятельности организации;
- себестоимость за 2016г. составила 141 306 тыс. руб., которая
увеличилась на 30 111 тыс. руб. или на 27,1% по сравнению с 2015г.
- прибыль от продаж за 2016. составила 18 522 тыс. руб., которая
увеличилась на 9 914 тыс. руб. или в 2 раза по сравнению с 2015г.
- чистая прибыль за 2016г. составила 8 967 тыс. руб., которая
увеличилась на 4 521 тыс. руб. или в 2 раза по сравнению с 2015г., что
свидетельствует о рациональном вложении денежных средств и их
использовании;
- материалоемкость за 2016г. показывает, что фактически приходится на
производство единицы продукции 0,88 коп., которая уменьшилась на 0,04 коп.
по сравнению с 2015г.
- фондоотдача показывает эффективность внеобротных средств. В 2016
году составила 6 031,2 руб., которая увеличилась на 2 793,3 руб. по сравнению
с 2015г. Увеличение фондоотдачи свидетельствует о росте эффективности
использования основных фондов;
- производительность труда показывает, сколько выручки приходиться
на одного работника организации. В 2016 году производительность труда
составила 1 536,8 руб., которая увеличилась на 275,7 руб. или на 21,9% по
сравнению с 2015г.;
- рентабельность продаж в 2016г. составила 11,6%, которая увеличилась
на 4,4% по сравнению с 2015г., что характеризует эффективность
предпринимательской деятельности и экономическую эффективность бизнеса.
Рентабельность продаж за 2016г. показывает, что 11,6% прибыли предприятие
получает с каждого рубля проданной продукции.
Динамика основных экономических показателей ООО «Гермес»
представлена на рис. 2.
25
147 954
137 464
6 775
119 803
111 195
4 446
159 828
141 306
8 967
0
20 000
40 000
60 000
80 000
100 000
120 000
140 000
160 000
2014г. 2015г. 2016г.
Выручка от реализации, тыс. руб.
Полная себестоимость, тыс. руб.
Чистая прибыль, тыс. руб.
Рисунок 2. Динамика основных экономических показателей
деятельности ООО «Гермес» за 2014г.-2016г.
В таблице 6 представлен ассортимент реализуемой продукции ООО
«Гермес».
Таблица 6
Ассортимент продукции ООО «Гермес»
Товарная категория
Ассортиментные группы
Бакалейная продукция
Крупы
Мука
Макаронные изделия
Специи: сахар, соль
Растительное масло
Чай
Пряности и приправы
Снеки: чипсы, сухарики, попкорн, кукурузные
палочки, мясные и рыбные сухие закуски
Гастрономические товары
Молочная продукция
Мясные и рыбные консервы
Мясные и рыбные деликатесы
По данным таблицы 6 можно, сделать вывод, что ООО «Гермес»
осуществляет оптовую продажу бакалейной и гастрономической продукцией.
Непосредственным результатом коммерческой деятельности
предприятия служит прибыль, но она часто весьма приблизительно отражает
эффективность предпринимательской деятельности. Более точную оценку
функционирования организаций дает рентабельность. Анализ рентабельности
заключается в исследовании уровней прибыли по отношению к различным
показателям и их динамики.
26
В таблице 7 представлены показатели рентабельности, которые
рассчитаны на основании данных бухгалтерской отчетности.
Таблица 7
Показатели рентабельности ООО «Гермес» 2014г.-2016г.
Показатель
Значение показателя, %
Изменение
(+,-)
2014г
2015г
2016г
2015/
2014
2016/
2015
Рентабельность продаж
7,1
7,2
11,6
0,1
4,4
Рентабельность продукции
7,6
7,7
13,1
0,1
5,4
Рентабельность оборотного
капитала
13,2
8,0
14,1
-5,1
6,1
Рентабельность собственного
капитала
38,3
19,1
29,9
-19,2
10,8
Рентабельность основной
деятельности
7,6
7,7
13,1
0,1
5,4
Рентабельность предприятия
13,1
8,0
14,1
-5,1
6,1
По данным таблицы 7 сделаны выводы:
- рентабельность продаж показывает долю прибыли, приходящуюся
на 1 рубль товарооборота (реализованной продукции). В данном случае
коэффициент рентабельности продаж увеличился на 4,4%. Увеличение
свидетельствует о росте эффективности производства и товарного обращения, а
также о том, что спрос на продукцию растет. Рентабельность продаж за 2016г.
показывает 11,6% прибыли приходится на 1 руб. выручки, при этом следует
отметить, что по оценкам исследователей, среднероссийский показатель
рентабельности продаж составляет около 12%, в нашем случае, данный
показатель составляет почти 12%, что говорит о нормальной рентабельности
продаж;
- рентабельность продукции в 2016г. показывает, что организация
получает 13,1% прибыли с каждого рубля, затраченного на производство и
реализацию продукции;
- рентабельность оборотного капитала за 2016г. увеличилась на 6,1% и
за 2016г. составила 14,1%, что показывает увеличение прибыли с одного рубля,
вложенного в оборотные активы. Увеличение рентабельности оборотного
капитала говорит об эффективности использования оборотного капитала
27
организации;
- рентабельность собственного капитала характеризует эффективность
использования собственного капитала и отражает долю прибыли в
собственном капитале. Он позволяет инвесторам определить
потенциальный доход от вложения средств в ценные бумаги
анализируемого предприятия. Данный коэффициент в 2016г. увеличился на
10,8% и составил 29,9%, что говорит об эффективности средств собственников,
вложенных в предприятие;
- рентабельность основной деятельности за 2016г. увеличилась на 5,4% и
составила 13,1%, что характеризует доходность от основной деятельности
организации;
- рентабельность всех активов (предприятия) за 2016г. увеличилась на
6,1% и составила 14,1%, что показывает эффективность использования активов
предприятия, независимо от источников привлечения этих средств. Увеличение
рентабельности предприятия за последние три года, говорит об эффективности
использования всего имущества предприятия.
В целом можно сделать вывод, что показатели рентабельности вложений
за 2014г.-2016г. росли. Также можно отметить, что все показатели
рентабельности ООО «Гермес» находятся на среднем уровне, что говорит о
достаточно эффективном вложении средств.
Таким образом, наблюдается улучшение основных показателей
деятельности ООО «Гермес» в динамики с 2014 года по 2016 год. Данная
тенденция сохраняется и в текущий момент. Для получения организацией
большей прибыли с каждым годом деятельности, ей необходимо анализировать
внешние и внутренние факторы, влияющие на финансовые результаты
деятельности ООО «Гермес». Анализ экономического потенциала ООО
«Гермес» показал, что организация в течение трех лет получает прибыль от
реализации продукции, которая направляется на развитие организации,
повышение материальных ресурсов, создание более благоприятных условий
для работы сотрудников организации.
28
2.2. Анализ платежеспособности организации
Для получения более объективной оценки бухгалтерского баланса
проведем вертикальный и горизонтальный анализ бухгалтерского баланса.
Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ООО «Гермес»
приведен в таблице 8.
Таблица 8
Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ООО «Гермес»
Показатель
Значение, тыс. руб.
Измене
ние
(+,-)
Темп
роста,
%
На
31.12.2015
На
31.12.2016
Актив
Внеоборотные активы:
24
41
17
170,8
- Основные средства
17
36
19
211,8
- Финансовые вложения
7
5
-2
71,4
Оборотные активы:
59 446
67 379
7 933
113,3
- Запасы
25 949
34 570
8 621
133,2
- Дебиторская задолженность
31 720
25 217
-6 503
79,5
- Денежные средства
1 777
7 592
5 815
427,2
Итого активов
59 470
67 420
7 950
113,4
Пассив
Капитал и резервы:
25 513
34 480
8 967
135,1
- Уставный капитал
15
15
0
100,0
- Нераспределенная прибыль
25 498
34 465
8 967
135,2
Обязательства:
33 957
32 940
-1 017
97,0
- Долгосрочные обязательства:
6 000
5 000
-1 000
83,3
- Займы и кредиты
6 000
5 000
-1 000
83,3
- Краткосрочные обязательства:
27 957
27 940
-17
99,9
- Займы и кредиты
24 000
20 000
-4 000
83,3
- Кредиторская задолженность
3 957
7 940
3 983
200,7
Итого пассивов
59 470
67 420
7 950
113,4
По данным таблицы 8 видно, что имущество ООО «Гермес» за 2016г.
увеличилось в абсолютном выражении на 7 950 тыс. руб. или на 13,4%, в том
числе за счет увеличения оборотных активов на 7 933 тыс. руб. или на 13,3%.
Внеоборотные активы в 2016г. увеличились на 17 тыс. руб. или на 70,8%
за счет увеличения основных средств на 19 тыс. руб.
В общем объеме активов наибольшую долю составляют оборотные
активы. Положительной оценки заслуживает увеличение оборотных активов на
7 933 тыс. руб. или на 13,3%. Запасы на 31.12.2016г. увеличились на 8 621 тыс.
руб. или на 33,2% и составили 34 570 тыс. руб. Дебиторская задолженность на
29
31.12.2016г. уменьшилась на 6 503 тыс. руб., которая составила 25 217 тыс. руб.
Денежные средства организации увеличились на 5 815 тыс. руб., при этом на
31.12.2016г. составили 7 592 тыс. руб.
В общем объеме пассива преобладает собственный капитал. Это
является положительной тенденцией с точки зрения финансовой устойчивости.
Уставный капитал не изменился и составил 15 тыс. руб. Нераспределенная
прибыль на 31.12.2016г. увеличилась на 8 967 тыс. руб. и составляла 34 465
тыс. руб. Рост нераспределенной прибыли свидетельствует о рациональном
расходовании и управлении коммерческими, управленческими расходами,
разумным формированием себестоимостью товаров, что позволило
организации получить прибыль в отчетном году.
Долгосрочные обязательства в организации на 31.12.2016г. составили
5 000 тыс. руб., которые уменьшились на 1 000 тыс. руб. по сравнению с 2015г.
Долгосрочные обязательства включают займы и кредиты организации.
Краткосрочные обязательства организации на 31.12.2016г. уменьшились
на 17 тыс. руб. и составили 27 940 тыс. руб. Краткосрочные обязательства
включают кредиторскую задолженность, которая увеличилась на 3 983 тыс.
руб. и на 31.12.2016г. составила 7 940 тыс. руб., и заемные средства
организации, которые уменьшились на 4 000 тыс. руб. и на 31.12.2016г.
составили 20 000 тыс. руб.
Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ООО «Гермес» приведен в
таблице 9.
Исследуя структуру актива баланса, можно сделать вывод, что в активе
основную часть составляют оборотные активы. Доля оборотных активов за
2016г. уменьшились с 99,96% до 99,94% на 0,02%. В структуре оборотных
активов наибольшую долю занимают запасы, которые на 31.12.2016г.
составляют 51,24%, увеличились на 7,64%. Дебиторская задолженность
организации на 31.12.2016г. имеет удельный вес 37,4%, которая уменьшилась
на 15,93%. Доля денежных средств на 31.12.2016г. составляет 11,26%, которые
увеличились на 8,27%.
30
Таблица 9
Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ООО «Гермес»
Показатель
Значение, тыс. руб.
Структура, %
На
31.12.2015
На
31.12.2016
2015г.
2016г.
Изме
нение
Актив
Внеоборотные активы:
24
41
0,04
0,06
0,02
- Основные средства
17
36
0,03
0,05
0,02
- Финансовые вложения
7
5
0,01
0,01
0,00
Оборотные активы:
59 446
67 379
99,96
99,94
-0,02
- Запасы
25 949
34 570
43,63
51,28
7,64
- Дебиторская
задолженность
31 720
25 217
53,34
37,40
-15,93
- Денежные средства
1 777
7 592
2,99
11,26
8,27
Итого активов
59 470
67 420
100
100
0
Пассив
Капитал и резервы:
25 513
34 480
42,90
51,14
8,24
- Уставный капитал
15
15
0,02
0,02
0,00
- Нераспределенная
прибыль
25 498
34 465
42,88
51,12
8,24
Обязательства:
33 957
32 940
57,10
48,86
-8,24
- Долгосрочные
обязательства:
6 000
5 000
10,09
7,42
-2,67
- Займы и кредиты
6 000
5 000
10,09
7,42
-2,67
- Краткосрочные
обязательства:
27 957
27 940
47,01
41,44
-5,57
- Займы и кредиты
24 000
20 000
40,36
29,66
-10,69
- Кредиторская
задолженность
3 957
7 940
6,65
11,78
5,12
Итого пассивов
59 470
67 420
100
100
0
Исследуя структуру пассива баланса, можно сделать вывод, что в
пассиве основную часть составляют собственный капитал, который на
31.12.2016г. составил 51,14%, наблюдается увеличение на 8,24%. Уставный
капитал на 31.12.2016г. структуре не изменился и составил 0,02%. Доля
нераспределенной прибыли за 2016г. увеличилась с 42,88% до 51,12% на 8,24%.
Доля долгосрочных обязательств на 31.12.2016г. уменьшилась с 10,09% до
7,42% на 2,67%. Доля краткосрочных обязательств на 31.12.2016г. уменьшилась
с 47,01% до 41,44% на 5,57%. При этом доля займов и кредитов за 2016г.
уменьшилась с 40,36% до 29,66% на 10,69%. Доля кредиторской задолженности
за 2016г. увеличилась с 6,65% до 11,78% на 5,12%.
По результатам анализа можно выделить следующее:
- горизонтальный анализ баланса показал, что основные изменения