55
Особое внимание должно уделяться проверкам контрагентов и работе с
первичными документами. При более детальном рассмотрении дебиторской
задолженности можно выделить ряд неблагонадежных клиентов, которым
предоставлен коммерческий кредит.
Неблагонадежность их связана с периодическим непогашением
дебиторской задолженности в установленные сроки. Конечно, важно
поддерживать отношения с контрагентами, заинтересованными в
приобретении услуг общества, однако отношения должны быть
доверительными. Поэтому, чтобы избежать накопления просроченной
дебиторской задолженности и одновременно не потерять клиента,
необходимо находить компромиссный вариант сотрудничества. К
возможным вариантам такого сотрудничества можно отнести перевод части
покупателей на условия предварительной оплаты товара. При этом в качестве
компенсации может быть предоставление услуг на смешанных условиях
оплаты, т. е. 50 % суммы по спецификации (договору) они оплачивают
авансовым платежом, а оставшуюся – после осуществления услуги на
условиях рассрочки платежа. Таким образом, предприятие может
застраховать себя от возможной неоплаты всей партии товара.
Снижение просроченной дебиторской задолженности повышает
мобильность средств предприятия, приводит к ускорению ее
оборачиваемости, дает возможность уменьшить сумму краткосрочных
обязательств. Следовательно, средства, полученные от контрагентов,
направляются на погашение кредиторской задолженности или
аккумулируются на расчетных счетах предприятия, за счет чего
увеличивается коэффициент абсолютной ликвидности.
В настоящее время важно не только проанализировать финансовое
состояние предприятия, разработать мероприятия по его улучшению, но и
спрогнозировать финансовую устойчивость.
Мероприятия по повышению финансовой устойчивости можно
представить в табличной форме (Таблица 13).
56
Таблица 13 – Перечень мероприятий по повышению финансовой
устойчивости, связанные с ведением расчетов
Состав мероприятий
Внутренний эффект
Создание резервов из
валовой и чистой прибыли
Повышение в стоимости имущества доли
собственного капитала, увеличение величины
источников собственных оборотных средств
Усиление работы по
взысканию дебиторской
задолженности
Повышение доли денежных средств, ускорение
оборачиваемости оборотных средств, рост
обеспеченности собственными оборотными
средствами
Снижение расходов
организации
Увеличение прибыли от обычных видов
деятельности
Ускорение оборачиваемости
дебиторской задолженности
Ритмичность поступления средств от дебиторов,
большой «запас прочности» по показателям
платёжеспособности
Приведенный состав мероприятий является общим для всех
организаций. Для каждой конкретной организации он может быть дополнен в
ходе анализа финансов и производственной деятельности. Таким образом,
оценка финансовой устойчивости является не только частью анализа
финансового состояния, но и выясняет вопросы имущественного положения
предприятия, ликвидности, платежеспособности, кредитоспособности и
рентабельности.
Кроме того, анализ финансовой устойчивости вскрывает имеющиеся
недостатки и позволяет наметить пути их устранения.
Мы считаем, что работу по нормализации расчетов с дебиторами в
ООО «ВААП» необходимо проводить в нескольких направлениях.
1. Работа c договорами.
Пpи составлении типовых договоров c заказчиками необходимо
предусматривать штрафные санкции зa нарушение установленных в договоре
сроков оплаты. В частности, мы предлагаем внести в договор купли-продажи
57
пункт, согласно которому в случае просрочки платежа покупатель
выплачивает поставщику пеню в размере 1/365 ставки рефинансирования ЦБ
PФ зa каждый день просрочки.
Внесение такого пункта в текст договора мобилизует потенциального
покупателя и повысит вероятность своевременной оплаты.
Всех покупателей можно условно разбить на группы в зависимости от
их надежности, финансового состояния и других показателей, важных с
точки зрения возможности своевременного расчета за приобретаемую
продукцию. Для каждой группы покупателей можно разработать
собственную программу предоставления скидок и отсрочек за
предоставленные услуги.
Необходимо проводить политику привлечения добросовестных
клиентов, предлагая им новые подходы в обслуживании. Например,
предоставление скидок за своевременную оплату оказанных услуг,
досрочную оплату услуг и т. д.
2. Обеспечение действенности принятых в договоре условий оплаты.
Внесение изменений в типовые договора купли-продажи хорошая мера,
однако без обеспечения ее действенности может носить только
психологический характер. Если написанные в договоре слова так и
останутся только написанными словами, психологический эффект довольно
быстро исчезнет.
Таким образом, чтобы поддерживать эффективность внесения
изменений в условия договора необходимо обеспечить действенность
принятых договорных условий. В частности, необходимо организовать
контроль зa своевременностью оплаты покупателями соответствующих
сумм.
Следует вменить в обязанности бухгалтерии своевременное
оповещение юристов Общества o наступлении сроков платежей, a также o
просроченных платежах.
Юристы в свою очередь должно своевременно (в течение 5 – 10 дней
58
co дня истечения срока оплаты) предъявить претензию соответствующей
организации.
Юридический же отдел должен быть призван отслеживать поступление
денежных средств пo предъявленным претензиям, a в случае иx
непocтупления или прямого отказа oт претензии – обращаться в арбитраж.
В целях улучшения контроля за состоянием дебиторской
задолженности необходимо:
1) проводить регулярный мониторинг и контролировать дебиторскую
задолженность предприятия, отслеживая при этом соотношение дебиторской
и кредиторской задолженностей;
2) контролировать состояние расчетов по просроченным
задолженностям;
3) по возможности ориентироваться на увеличение количества
заказчиков с целью уменьшения риска неуплаты монопольным заказчиком.
3. Осуществление работы в поставщиками пo выданным авансам.
Аналогичные меры следовало бы применить и в отношении
задолженностей пo выданным авансам. Однако, здесь проблема несколько
осложняется тем, что в данной ситуации разработкой типового договора
занимается не Общество, a поставщик, следовательно, мы не можем
произвольно вносить в договора какие-либо изменения.
Исходя из представленной ситуации наиболее приемлемый выход –
более выборочно подходить к организации договорной работы. Так, при
выборе поставщика следует обращать внимание не только нa цену и
обещанное качество предлагаемых товаров (работ, услуг), нo и нa те
договорные условия, которые данный поставщик выставляет. Для
ознакомления c условиями договоров необходимо привлекать юристов,
которые дадут оценку вероятности возникновения просроченной
дебиторской задолженности.
59
Особенно ответственно необходимо подходить к заключению
договоров c новыми пocтaвщикaми, c которыми пока нет опыта
сотрудничества.
В целях повышения эффективности контроля и анализа за дебиторской
задолженностью целесообразно ввести в практику работы бухгалтерии
исследуемой организации форму отчетности – «Анализ состояния
дебиторской задолженности по срокам ее возникновения». Это позволит
бухгалтеру представлять четкую картину состояния расчетов с разными
дебиторами, своевременно выявлять просроченную задолженность и
принимать меры по ее устранению.
60
Заключение
Финансовая устойчивость организации – это определенное состояние
счетов организации, обеспечивающее ее постоянную платежеспособность.
Финансовое состояние организации в результате осуществления какой-либо
хозяйственной операции остается либо неизменным, либо улучшается, либо
ухудшается.
Одна из важнейших характеристик финансового состояния
организации – стабильность ее деятельности с позиции долгосрочной
перспективы. Стремление получить какую-то выгоду всегда сопровождается
необходимостью нести обязательства, в том числе и связанные с принятием
на себя определенного риска. Вследствие этого, возникает трудность в
оценке способности организации отвечать по своим долгосрочным
финансовым обязательствам – в этом сущность оценки финансовой
устойчивости организации.
Основными источниками информации анализа финансовой
устойчивости являются бухгалтерская, управленческая, налоговая
отчетности, данные статистического учета и отчетности, выборочные
учетные данные, материалы внешнего и внутреннего аудита, материалы
проверок налоговых органов, опубликованные в печати материалы.
Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении активов,
сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с пассивами,
сгруппированными по степени срочности их погашения. Относительные
финансовые показатели (коэффициенты) используются для оценки
перспективной платежеспособности.
Основными показателями финансовой устойчивости следует считать
коэффициенты финансовой устойчивости, автономии (финансовой
независимости), коэффициент обеспеченности собственными оборотными
средствами, финансовой зависимости, маневренности и финансовый
леверидж.
61
Перспективная платежеспособность обеспечивается согласованностью
обязательств и платежных средств в течение прогнозного периода, которая, в
свою очередь, зависит от состава, объемов и степени ликвидности текущих
активов, а также от объемов, состава и скорости созревания текущих
обязательств к погашению.
Ввиду этого, на первом месте всегда оказывается соотношение
обязательств и требований организации. Организация может считаться
ликвидной, если сумма свободных денежных средств (касса, расчетные
счета, резервные фонды), качество и объем состояния других активов, а
также существующая возможность мобилизовать дополнительные денежные
средства в виде привлеченных или заемных средств, достаточны для
своевременного погашения долговых и финансовых обязательств.
Не существует каких-либо единых нормативных критериев для
рассмотренных показателей ликвидности и платежеспособности, а также
финансовой устойчивости. Они зависят от многих факторов: сложившейся
структуры источников средств, оборачиваемости оборотных средств,
отраслевой принадлежности организации, принципов кредитования,
репутации организации и других факторов.
ЗАО «ВААП» на рынке химического сырья с 1992 года. Осуществляет
поставки продукции, производимой ОАО «Химпром» (карбид, хлорка), ОАО
«Каустик» (сода, антигололед) и др. химпредприятий мелко-оптовыми
партиями из Волгограда по регионам России посредством автомобильного и
железнодорожного транспорта. В настоящее время ООО «ВААП» является
крупной Российской компанией на рынке промышленной химии. ООО
«ВААП» имеет складские помещения, постоянно обновляемый ассортимент
химической продукции и как следствие обширную клиентскую базу.
ООО «ВААП» представляет собой малое предприятие. Фактически
организация функционирует по месту своей государственной регистрации
(юридического адреса). ООО «ВААП» прибыльно работает в рамках своей
основной деятельности. ООО «ВААП» практически в течение всего
62
рассматриваемого периода получает убытки от прочей деятельности, при
этом сумма этих убытков увеличивается, что оказывает негативное влияние
как на чистую прибыль предприятия, так, следовательно, и на относительный
показатель прибыли - рентабельность.
Проведённый анализ платежеспособности ООО «ВААП» за 2015-2017
годы позволяет сделать вывод о том, что основная часть активов организации
являются высоколиквидными. Организация способна своевременно погашать
кредиторскую задолженность. Отсутствие долгосрочных кредитов
способствует увеличению показателей общей и текущей ликвидности.
Заниженный уровень абсолютной ликвидности объясняется высоким
уровнем средств в расчетах (дебиторской задолженности). Высокий уровень
оборачиваемости дебиторской задолженности позволяет регулярно получать
необходимые средства для погашения текущих платежей.
ООО «ВААП» финансово устойчиво. Сумма собственных средств
организации из года в год стабильно увеличивается.
Следует обратить внимание организации на низкие показатели наличия
внеоборотных активов. Отсутствие основного капитала организации может
спровоцировать негативные изменения финансового состояния организации
в будущем.
В рамках анализа финансовой устойчивости был проведен расчет
эффекта финансового рычага.
Положительный эффект финансового рычага базируется на том, что
банковская ставка в нормальной экономической среде оказывается ниже
доходности инвестиций. Отрицательный эффект (или обратная сторона
финансового рычага) проявляется, когда рентабельность активов падает ниже
ставки по кредиту, что приводит к ускоренному формированию убытков.
В рассматриваемой ситуации мы видим, что ООО «ВААП» достаточно
обоснованно отказывается в свой деятельности от кредитных средств.
Уровень рентабельности организации на всем рассматриваемом промежутке
времени остается ниже банковской ставки за кредит.
63
Чтобы эффект финансового рычага стал положительным, надо
увеличивать экономическую рентабельность. Этого можно добиться
сдерживая рост активов, увеличивая массу прибыли, снижая себестоимость, а
также за счет ускорения оборачиваемости оборотных средств.
Условия успешного функционирования организаций можно свести к
следующим.
На макроуровне это - наличие потребности общества в деятельности
организаций данной отрасли, устойчивое функционирование экономической
системы, устойчивость финансовой системы и ее подсистем (налоговой,
банковской), устойчивость правового регулирования статуса некоммерческой
организации.
На микроуровне к таким условиям относятся: наличие документов,
регламентирующих деятельность организации, финансовых ресурсов для
организации ее деятельности, материально-технической базы,
управленческого персонала и методики финансового планирования этой
деятельности.
Важнейшими резервами в повышении финансовой устойчивости ООО
«ВААП» являются: формирование финансовой политики, соответствующей
специфике деятельности организации; разработка процедур финансового
планирования, позволяющих диверсифицировать источники финансовых
ресурсов и направления их использования с целью получения
дополнительных доходов при реализации уставных целей.
В целях нормализации финансового положения Общества мы
предлагаем внести коррективы в организацию работы c дебиторской
задолженностью.
Исходя из данных отчётности, мы видим, что проблемы c дебиторской
задолженностью в Обществе возникают как пpи работе c покупателями, так и
c поставщиками – при выдаче авансов под отгрузку материалов.
64
Незакрытая дебиторская задолженность – это возможные
потенциальные убытки в работе организации. Поэтому особое значение
приобретает работа по ее оптимизации.
Мероприятия по повышению финансовой устойчивости можно
представить в следующем виде:
Создание резервов из валовой и чистой прибыли
Усиление работы по взысканию дебиторской задолженности
Снижение расходов организации
Увеличение прибыли от обычных видов деятельности
Ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности Ритмичность
поступления средств от дебиторов, большой «запас прочности» по
показателям платёжеспособности
Приведенный состав мероприятий является общим для всех
организаций. Для каждой конкретной организации он может быть дополнен в
ходе анализа финансов и производственной деятельности. Таким образом,
оценка финансовой устойчивости является не только частью анализа
финансового состояния, но и выясняет вопросы имущественного положения
предприятия, ликвидности, платежеспособности, кредитоспособности и
рентабельности. Кроме того, анализ финансовой устойчивости вскрывает
имеющиеся недостатки и позволяет наметить пути их устранения.
Мы считаем, что работу по нормализации расчетов с дебиторами в
ООО «ВААП» необходимо проводить в нескольких направлениях.
1. Работа c договорами.
Пpи составлении типовых договоров c заказчиками необходимо
предусматривать штрафные санкции зa нарушение установленных в договоре
сроков оплаты. В частности, мы предлагаем внести в договор купли-продажи
пункт, согласно которому в случае просрочки платежа покупатель
выплачивает поставщику пеню в размере 1/365 ставки рефинансирования ЦБ
PФ зa каждый день просрочки.