6
ОГЛАВЛЕНИЕ
Введение ....................................................................................................................... 7
Глава 1. Теоретические и методические основы использования финансов в
деятельности организации ....................................................................................... 10
1.1 Сущность, понятие и роль управления финансами в организации ... 10
1.2 Характеристика основных элементов финансового механизма ......... 14
Глава 2. Анализ деятельности и управления финансами в ООО «Цифровой мир»
..................................................................................................................................... 35
2.1 Краткая организационно-экономическая характеристика
деятельности ООО «Цифровой мир» ...................................................................... 35
2.2 Анализ системы формирования и использования финансовыми
ресурсами ООО «Цифровой мир» ........................................................................... 38
2.3 Оценка эффективности управления финансами .................................. 46
Глава 3. Направления совершенствования управления финансами предприятия
..................................................................................................................................... 56
3.1 Разработка мероприятий по совершенствованию управления
финансами предприятия ООО «Цифровой мир» ................................................... 56
3.2 Оценка экономической эффективности предложенных мероприятий
..................................................................................................................................... 61
Заключение ................................................................................................................ 71
Список использованной литературы ....................................................................... 74
Приложение ............................................................................................................... 79
7
ВВЕДЕНИЕ
Актуальность работы обусловлена тем, что для определения
финансового положения предприятия используется ряд характеристик, которые
наиболее полно и точно показывают состояние предприятия как во внутренней,
так и во внешней среде. Финансовая устойчивость предприятия является одной
из таких характеристик. Она связана с зависимостью от кредиторов,
инвесторов, т.е. с соотношением «собственный капитал — заемный капитал».
Наличие значительных обязательств, не полностью покрытых собственным
ликвидным капиталом, создает предпосылки банкротства, если крупные
кредиторы потребуют возврата своих средств.
Финансовая работа на предприятии, прежде всего, направлена на
создание финансовых ресурсов для развития, в целях обеспечения роста
рентабельности, инвестиционной привлекательности, т. е. улучшение
финансового состояния предприятия.
Показатели финансовых результатов характеризуют абсолютную
эффективность хозяйствования предприятия. Финансовые результаты
деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и
уровнем рентабельности.
Но одновременно вложение заемных средств позволяет существенно
повысить доходность собственного капитала. Поэтому очень важно при анализе
финансовой устойчивости предприятия использовать систему показателей,
отражающих риск и доходность фирмы в перспективе.
Процесс повышения эффективности финансового результата -
непрерывный процесс. Предприятия вынуждены для сохранения
конкурентоспособности постоянно искать способы по сокращению затрат и
увеличению объемов доходов компании. Все это возможно сделать в том
случае, если предприятие готово в своей системе управления использовать
инновации, изменения в процессах, которые позволяют удешевлять с точки
зрения стоимости отдельной рабочей операции процесса, сокращать их время
8
проведения, и осуществлять продуктовые изменения. Когда предприятие имеет
необходимые ресурсы для предложения рынку новых продуктов и услуг,
которые в последствии обеспечат увеличение доходов компании.
Большое значение в процессе управления финансовыми результатами
отводится экономическому анализу.
В условиях конкуренции и стремления предприятий к максимизации
прибыли анализ финансово-хозяйственной деятельности является
неотъемлемой функцией управления. Этот аспект управления фирмой
становится наиболее значимым в настоящее время, так как практика
функционирования рынка показывает, что без анализа финансово-
хозяйственной деятельности предприятие не может эффективно
функционировать.
Основными задачами анализа финансовых результатов деятельности
предприятия является:
- оценка динамики абсолютных и относительных показателей
финансовых результатов (прибыль рентабельность);
- факторный анализ прибыли от реализации продукции (работ, услуг);
- анализ финансовых результатов от прочей реализации и деятельности;
- анализ и оценка использования чистой прибыли;
- выявление и оценка возможных резервов роста прибыли и
рентабельности на основе оптимизации объемов производства и издержек
производства и обращения;
- анализ взаимосвязи затрат, объема производства (продаж) и прибыли;
- разработка мероприятий по использованию выявленных резервов.
Объектом анализа является ООО «Цифровой мир».
Предметом дипломной работы является система управления финансами.
Цель работы – проведение анализа системы управления финансами и
разработка рекомендаций по повышению эффективности системы управления
финансами в ООО «Цифровой мир».
В соответствии с целью были поставлены следующие задачи:
9
- изучить теоретические и методические основы использования
финансов в деятельности организации;
- провести анализ деятельности и системы управления финансами в
ООО «Цифровой мир»;
- разработать мероприятия, направленные на совершенствование
системы управления финансами ООО «Цифровой мир» и провести
экономическую оценку эффективности предложенных мероприятий.
При написании данной работы использовались нормативные акты,
учебные пособия, журналы и т.д. Теоретические основы анализа финансовой
устойчивости и ликвидности подробно описаны в трудах Любушина Н.П.,
Савицкой Г.В., Шеремета А.Д., Ковалева А.И. и других.
Работа состоит из введения, трех частей, заключения, списка
использованных источников, приложений.
10
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ И МЕТОДИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ
ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ФИНАНСОВ В ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
ОРГАНИЗАЦИИ
1.1 Сущность, понятие и роль управления финансами в организации
Финансы предприятия - это совокупность денежных отношений,
связанные с формированием и использованием денежных доходов и накоплений
предприятия. Финансы предприятия обеспечивают круговорот основного и
оборотного капитала и взаимоотношение с государственным бюджетом,
налоговыми органами, банками, страховыми компаниями и прочими
учреждениями финансово-кредитной системы.
Управление финансами - это деятельность по обеспечению развития
финансовой системы государства или конкретного субъекта хозяйствования в
соответствии с заданными количественными и качественными параметрами.
Под финансами фирмы понимают совокупность финансовых объектов и
способов управления ими в контексте деятельности фирмы на рынках
продукции и факторов производства и ее взаимоотношений с государством,
юридическими и физическими лицами.
1
В технологическом аспекте деятельность фирмы представляет собой
неким образом упорядоченную совокупность операций, затрагивающих
различные ее стороны. Подавляющее большинство операций имеют
финансовую подоплеку и (или) финансовое выражение (оформление). Это и
понятно, поскольку, строго говоря, любой бизнес начинается деньгами,
деньгами и заканчивается. Не случайно среди различных модельных
представлений фирмы выделяется ее представление в виде упорядоченной
совокупности денежных потоков. Инициализация и организация этих потоков
предназначена для решения двух ключевых задач:
- рациональное вложение привлеченных (финансовых) ресурсов (т. е.
инвестиционный аспект);
1
Павлова, Л. Н. Финансы предприятий: Учебник для вузов. / Л. Н. Павлова. – М.: Финансы, ЮНИТИ, 2012. –
С.165
11
- мобилизация источников финансирования (т. е. источниковый аспект).
Эти два аспекта функционирования фирмы находят отражение в структуре
типового баланса: соответственно инвестиционный - в активе, а источниковый -
в пассиве баланса.
2
Система управления финансами представляет собой систему принципов
и методов разработки и реализации управленческих решений, связанных с
формированием, распределением и использованием финансовых ресурсов
предприятия, и организацией оборота его денежных средств.
В частности, под системой управления финансами понимают:
систему управления формированием, распределением и использованием
финансовых ресурсов хозяйствующего субъекта, и эффективным
кругооборотом его денежных средств;
систему взаимоотношений между различными субъектами по поводу
привлечения и использования финансовых ресурсов;
науку и практику управления финансами предприятий, направленную на
достижение его тактических и стратегических целей;
управление финансовыми ресурсами и имуществом предприятия;
управление системой денежных отношений (финансами),
выражающихся в образовании доходов (денежных фондов и ресурсов),
осуществлении расходов (распределении и перераспределении фондов,
ресурсов), контроле эффективности названных процессов;
управление активами и пассивами предприятия в целях поддержания
платежного баланса и обеспечения необходимой ликвидности предприятия;
управление финансовыми потоками предприятия.
3
Управление финансами фирмы направлено, прежде всего, на управление
денежным потоком и оборотными средствами. Это специфическая система
управления денежными потоками, движением финансовых ресурсов и
2
Шеремет, А. Д. Финансы предприятий. / А. Д. Шеремет, Р. С. Сайфулин. – М.: ИНФРА – М, 2012. – С.49
3
Экономический анализ/ Под ред. Л.Т. Гиляровской. Учебник для вузов – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2015. – С.227
12
соответствующей организацией финансовых отношений.
4
Финансовый
менеджмент имеет разные формы проявления.
С функциональной точки зрения финансовый менеджмент представляет
собой систему экономического управления и часть финансового механизма.
С институционной точки зрения финансовый менеджмент есть орган
управления.
С организационно-правовой точки зрения финансовый менеджмент это
вид предпринимательской деятельности.
5
В процессе реализации своей главной цели система управления
финансами фирмы направлена на решение таких задач как:
1.Обеспечение формирования достаточного объема финансовых
ресурсов в предстоящем периоде. Эта задача реализуется путем определения
общей потребности в финансовых ресурсах предприятия на предстоящий
период, максимизации объема привлечения собственных финансовых ресурсов
за счет внутренних источников, определения целесообразности формирования
собственных финансовых ресурсов за счет внешних источников, управления
привлечением заемных финансовых средств, оптимизации структуры
источников формирования ресурсного финансового потенциала.
2.Обеспечение наиболее эффективного использования сформированного
объема финансовых ресурсов на цели производственного и социального
развития предприятия, выплаты необходимого уровня доходов на
инвестированный капитал собственникам предприятия и т.п.
Оптимизация денежного оборота. Эта задача решается путем
эффективного управления денежными потоками предприятия в процессе
кругооборота его денежных средств, обеспечением синхронизации объемов
поступления и расходования денежных средств по отдельным периодам,
поддержанием необходимой ликвидности его оборотных активов. Одним из
результатов такой оптимизации является минимизация среднего остатка
4
Ивасенко, А.Г. Финансы организаций: учебное пособие. / А.Г. Ивасенко, Я.И. Никонова. – М.: КНОРУС, 2014.
– С.85
5
Лапуста, М. Г. Финансы организаций (предприятий): Учебник. / М. Г. Лапуста, Т Ю. Мазурина, Л. Г. Скамай. –
М.: ИНФРА – М, 2013. – С.179
13
свободных денежных активов, обеспечивающая снижение потерь от их
неэффективного использования и инфляции.
.Обеспечение максимизации прибыли предприятия при
предусматриваемом уровне финансового риска. Максимизация прибыли
достигается за счет эффективного управления активами предприятия,
вовлечения в хозяйственный оборот заемных финансовых средств, выбора
наиболее эффективных направлений операционной и финансовой деятельности.
.Обеспечение минимизации уровня финансового риска при
предусматриваемом уровне прибыли. Если уровень прибыли предприятия задан
или спланирован заранее, важной задачей является снижение уровня
финансового риска, обеспечивающего получение этой прибыли.
6.Обеспечение постоянного финансового равновесия предприятия в
процессе его развития. Такое равновесие характеризуется высоким уровнем
финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия на всех этапах
его развития и обеспечивается формированием оптимальной структуры
капитала и активов, эффективными пропорциями в объемах формирования
финансовых ресурсов за счет различных источников, достаточным уровнем
самофинансирования инвестиционных потребностей.
6
Все рассмотренные задачи системы управления финансами теснейшим
образом взаимосвязаны, хотя отдельные из них и носят разнонаправленный
характер (например, обеспечение максимизации суммы прибыли при
минимизации уровня финансового риска; обеспечение формирования
достаточного объема финансовых ресурсов и постоянного финансового
равновесия предприятия в процессе его развития и т.п.). Поэтому в процессе
финансового менеджмента отдельные задачи должны быть оптимизированы
между собой для наиболее эффективной реализации его главной цели.
6
Володина, И. Г. Пути обеспечения финансовой безопасности предприятия [Текст] / И. Г. Володина // Молодой
ученый. - 2015. - №9. - С. 156-160.
14
1.2 Характеристика основных элементов финансового механизма
Анализ финансового состояния организации проводится на основе ряда
экономических показателей. Набор экономических показателей,
характеризующих финансовое положение организации и активность компании,
зависит от глубины исследования; однако большинство методик анализа
финансового положения предполагает расчет следующих групп индикаторов.
7
Оценка имущественного положения и структуры капитала заключается в
проведении анализа размещения капитала и анализа источников формирования
капитала.
Актив баланса содержит сведения о размещении капитала, имеющегося
в распоряжении организации. Каждому виду размещенного капитала
соответствует отдельная статья баланса.
По этим данным можно установить, какие изменения произошли в
активах организации, какую часть составляет недвижимость организации, а
какую - оборотные средства, в том числе в сфере производства и сфере
обращения.
Размещение средств организации имеет очень большое значение в
финансовой деятельности и повышении ее эффективности. Оттого, какие
инвестиции вложены в основные и оборотные средства, сколько их находится в
сфере производства и обращения, в денежной и материальной форме, насколько
оптимально их соотношение, во многом зависят результаты производственной и
финансовой деятельности, а, следовательно, и финансовая устойчивость
организации. Если созданные производственные мощности организации
используются недостаточно полно из-за отсутствия материальных ресурсов, то
это отрицательно сказывается на финансовых результатах организации и его
финансовом положении. То же происходит, если созданы излишние
производственные запасы, которые не могут быть быстро переработаны на
имеющихся производственных мощностях. Даже при хороших финансовых
7
Крейнина, М.Н. Финансовое состояние предприятия: методы оценки. – М.: Филинъ, 2015. – С.74
16
Анализ структуры пассивов проводится во взаимосвязи с анализом
источников формирования оборотных средств. При проведении анализа
долгосрочный кредит может быть приравнен к собственным источникам
организации, так как он используется, в основном, для формирования основных
фондов. Кроме того, прочие источники формирования оборотных средств
(доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей, резервы
по сомнительным долгам) при определенных условиях следует также учитывать
в составе собственных источников.
8
Одним из главных показателей, характеризующим платежеспособность
организации, является наличие собственных оборотных средств, который
можно определить, как величину, на которую общая сумма оборотных средств
обычно превышает сумму краткосрочных обязательств. Смысл показателя в
том, что текущие обязательства являются долгами, которые должны быть
выплачены в течение одного года, а оборотные средства - это активы, которые
представляют наличность, или должны быть превращены в нее, или
израсходованы в течение года. Как известно, текущие обязательства должны
быть погашены из оборотных средств. Если сумма оборотных средств
оказывается больше суммы текущих обязательств, то разность дает величину
собственных оборотных средств, предназначенных для продолжения
хозяйственной деятельности. Именно из величины оборотных средств
осуществляется покупка товаров, она служит основанием для получения
кредита и для расширения объема реализуемой товарной массы.
Недостаток собственных оборотных средств может привести к
банкротству организации, поэтому изменения величины собственных
оборотных средств от одного отчетного периода к другому анализируются с
большим вниманием.
9
8
Лапуста, М. Г. Финансы организаций (предприятий): Учебник. / М. Г. Лапуста, Т Ю. Мазурина, Л. Г. Скамай. –
М.: ИНФРА – М, 2013. – С.179
9
Финансовый результат как цель бухгалтерского учета. / Я. В. Соколов, М. Л. Пятов // Бухгалтерский учет. -
2013. -№21. – С.56 -61.