6
Содержание
Введение ................................................................................................................... 7
Глава 1. Организация операций с драгоценными металлами и драгоценными
камнями в банке .................................................................................................... 10
1.1 Виды операций банков с драгоценными металлами и природными
драгоценными камнями ........................................................................................ 10
1.2 Нормативно-правовая база деятельности банков на рынке драгоценных
металлов и природных драгоценных камней ..................................................... 17
1.3 Технологии проведения сделок с драгоценными металлами и природными
драгоценными камнями ........................................................................................ 22
Глава 2. Оценка операций ПАО «МДМ Банк» с драгоценными металлами и
природными драгоценными камнями ................................................................. 26
2.1 Организационно-экономическая характеристика ПАО «МДМ Банк» ...... 26
2.2 Оценка основных показателей деятельности ............................................... 32
2.3 Оценка операций банка с драгоценными металлами и природными
драгоценными камнями ........................................................................................ 47
Глава 3. Совершенствование операций с драгоценными металлами и
природными драгоценными камнями в ПАО «МДМ Банк» ............................ 53
3.1 Риски по операциям коммерческого банка с драгоценными металлами и
природными драгоценными камнями ................................................................. 53
3.2 Автоматизация системы выполнения операций ПАО «МДМ Банк» с
драгоценными металлами и природными драгоценными камнями ................ 56
Заключение ............................................................................................................ 61
Список литературы ............................................................................................... 68
Приложение 1 ........................................................................................................ 71
Приложение 2 ........................................................................................................ 78
7
Введение
Актуальность темы исследования. К числу перспективных факторов
роста российской экономики следует отнести наиболее валютоемкий рынок
оборота драгоценных металлов и драгоценных камней (ДМДК), который в
силу определенных объективных причин до настоящего времени в России не
сформирован на основе рыночных принципов, а существующие формы
оборота не отвечают интересам нашей страны и далеки от мировых
стандартов. Более того, практика показывает, что отсутствие цивилизованной
формы оборота ДМДК негативно сказывается на добыче, переработке ДМДК
и реализации промышленной продукции из них.
По данным Росстата, в общем объеме ВВП доля рынка ДМДК занимает
лишь 1,3% в денежном эквиваленте, что можно считать крайне
недостаточным при значительных запасах ДМДК и уровне их ежегодной
добычи
1
.
В последние годы органами государственной власти реализован
комплекс организационных и практических мероприятий, направленных на
развитие данного сектора экономики. Министерство финансов Российской
Федерации, Гохран России и ФКУ «Пробирная палата России» ведут
большую работу по организации государственного регулирования, а также
разработке единой государственной политики на рынке ДМДК, в целях
обеспечения, стабильного пополнения доходной части бюджета Российской
Федерации.
Однако, к сожалению, следует отметить, что в комплексе эти меры не
носят системный характер, а значительная часть их имеет исключительно
контрольную и фискальную направленность, что в условиях рыночной
экономики оказывается малоэффективным, а в отдельных случаях оказывает
1
Макшанова Т.В. Рынок структурированных финансовых продуктов в России: современный этап и
перспективы развития // Молодой ученый. – 2013. – №3. – С.258-262.
8
даже негативное влияние на развитие отдельных направлений данного
сектора экономики.
В Российской Федерации рынок драгоценных металлов и природных
драгоценных камней заключает в себе взаимоотношения между всеми
субъектами рынка, такими как: государство и Центральный Банк, добытчики,
промышленные производители, кредитные организации, промышленные
потребители, скупочные организации, инвесторы, в том числе частные, и т. д.
На российский рынок драгоценных металлов и природных
драгоценных камней огромное влияние оказывает мировой рынок, т. к.
российский рынок драгоценных металлов и природных драгоценных камней
является экспортно- ориентированным рынком.
На сегодняшний день в России золото добывают примерно 600
акционерных обществ, артелей и других производственных структур,
которые выступают, как «самостоятельные пользователи недр».
Спрос на рынке драгоценных металлов и природных драгоценных
камней формируется с одной стороны промышленными потребителями,
инвесторами, которые накапливают драгоценные металлы и камни в качестве
резервов, с другой- сокровищ. Драгоценные металлы и камни относятся к
финансовым активам и могут являться объектом банковских сделок.
В соответствии с Федеральным Законом «О банках и банковской
деятельности» от 2 декабря 1990 года №395–1(в ред. от 30.09.2013 «№266-
ФЗ») кредитные организации имеют право осуществлять операции с
драгоценными металлами и драгоценными камнями.
Ликвидность драгоценных металлов и камней на мировых рынках
достаточно высока, чего не скажешь про внутренний российский рынок.
Финансовый актив в виде драгоценных металлов и камней может принести
своим владельцам или курсовой, который получается за счет повышение
цены на драгоценные металлы на рынке, или процентный доход, который
9
получается при открытии срочных обезличенных металлических счетов (при
этом владелец счета может получить дополнительно и курсовой доход)
2
.
В тенденции последних лет складывается положительная ценовая
динамика, способствующая повышению спроса на драгоценные металлы как
со стороны корпоративных, так и частных инвесторов.
Целью настоящей работы является анализ операций коммерческих
банков с драгоценными металлами и природными драгоценными камнями.
Для достижения этой цели в дипломной работе выделяются следующие
задачи:
рассмотреть теоретические основы организации операций с
драгоценными металлами и драгоценными камнями в банке;
провести анализ операций ПАО «МДМ Банк» с драгоценными
металлами и природными драгоценными камнями;
разработать рекомендации по совершенствованию операций с
драгоценными металлами и природными драгоценными камнями в
ПАО «МДМ Банк».
Объектом исследования в настоящей работе выступают операции
банков с драгоценными металлами и природными драгоценными камнями.
Предмет исследования – процесс развития операций коммерческих
банков с драгоценными металлами и природными драгоценными камнями.
Дипломная работа состоит из трех глав, введения и заключения.
2
Зенько Н.С. Резерв растет // Экономическая газета. – 2013. – №19. – С.21.
10
Глава 1. Организация операций с драгоценными металлами и
драгоценными камнями в банке
1.1 Виды операций банков с драгоценными металлами и природными
драгоценными камнями
Драгоценные металлы и драгоценные камни обладают инвестиционной
ценностью и являются инструментом образования и накопления денежных
средств. Поэтому они относятся к финансовым активам банковских сделок.
Говоря об операциях с драгоценными металлами и камнями,
необходимо рассмотреть термины и понятия, которые используются при
обращении драгоценных металлов и камней, так как они являются
существенными.
Драгоценные камни – природные алмазы, изумруды, рубины, сапфиры,
александриты и природный жемчуг в естественном и обработанном виде. К
драгоценным камням приравниваются уникальные природные янтарные
образования в порядке, установленном законодательством
3
.
Аттестат качества на бриллиант – выдаваемый Национальным банком
Республики Беларусь документ, удостоверяющий подлинность бриллианта и
содержащий основные сведения о бриллианте. Бланки аттестатов качества на
бриллиант являются бланками строгой отчетности, регистрация и хранение
которых осуществляется в порядке, установленном законодательством.
Аттестованный бриллиант – бриллиант, упакованный в специальную
упаковку, обеспечивающую сохранность драгоценных камней и
невозможность их изъятия без ее повреждения, и снабженный выданным
Национальным банком аттестатом качества на бриллиант.
Банковские операции с драгоценными камнями – осуществляемые
банками операции купли-продажи аттестованных бриллиантов. Карат –
единица массы драгоценных камней, равная 0,200 грамма. Сокращенное
3
Постановление Правительства РФ от 27.02.2003 №127 «Об утверждении Положения о
государственном фонде драгоценных металлов и драгоценных камней Российской
Федерации».
11
обозначение карата – кар (ct). Доли карата выражают в виде простых
(например, 1/16 кар) или десятичных (с точностью до второго знака после
запятой, например, 1, 25кар) дробей.
Драгоценные металлы – золото, серебро, платина и металлы
платиновой группы (палладий, иридий, родий, рутений, осмий), находящиеся
в любом виде и состоянии, в том числе в ломе и отходах производства и
потребления. Существует большое количество банковских операций с
драгоценными металлами. На рисунке 1.1 представлена одна из
классификаций. Как видно из схемы, можно выделить четыре основных
направления деятельности банков на рынке драгметаллов и драгоценных
камней: клиентские операции, спекулятивные операции, обеспечение
кредита, тезаврация. Однако операции по обеспечению кредита логичнее
отнести к клиентским операциям и обозначить это как: предоставление
кредитов в драгметаллах и под залог драгметаллов. Также стоит вынести
операции по купле-продаже драгметаллов в отдельный собственный вид,
связано это с тем, что подобные операции совершаются и по поручению
клиентов, и в спекулятивных целях, и в целях самого банка, не относящихся
к спекулятивным. Рассмотрим отдельные банковские операции по видам.
Рисунок 1.1 – Классификация банковских операций с
драгоценными металлами
12
Металлические счета – счета, открываемые кредитной организацией
для осуществления операций с драгоценными металлами
4
.
Обезличенные металлические счета (ОМС) – счета, открываемые
кредитной организацией для учета драгоценных металлов без указания
индивидуальных признаков и осуществления операций по их привлечению и
размещению. Другими словами, это обычный банковский счет, но с одной
только разницей: на нем находятся не рубли или иностранная валюта, а
граммы драгоценных металлов. Название свое такие счета получили вовсе не
потому, что не обозначен владелец счета (то есть нельзя установить личность
того человека, который его открыл), а по той простой причине, что такие
счета не привязываются к конкретным слиткам драгметаллов, нельзя сказать
ничего о физических характеристиках драгметалла, который учитывается на
таком счете (серийный номер слитка, проба, вес, наименование). ОМС по
своей сути во многом схожи со счетами в иностранной валюте.
На практике существует три вида ОМС: первый из них (и основной) –
счета клиентов (срочные и до востребования), второй – корреспондентские
счета других коммерческих банков, третий – это счета учета займов в
драгоценных металлах, выданных клиентам. Теперь стоит разобраться со
срочными ОМС и вкладами до востребования. Вторые из них – это, грубо
говоря, текущие ОМС. А первые скорее уместнее называть депозитами в
драгметаллах.
Текущие ОМС приносят их обладателю доход исключительно за счет
роста цен на драгметаллы, другими словами генерируется доход только
благодаря операциям по купле-продаже драгметаллов, а вот депозит дает его
держателю в плюс к этому еще и право на проценты по вкладу (как с
обычного депозита в наличных деньгах) – процент колеблется в пределах от
1% до 5% годовых.
Минусы текущих ОМС очевидны: не попадают в систему страхования
4
Варламова С.Б. Банковские операции с драгоценными металлами и драгоценными
камнями. – М.: КноРус, 2010. – С.84.
13
вкладов, не предусматривают процентного дохода по ним, весь полученный
по ОМС доход облагается налогом дохода физических лиц (по ставке 13%).
Плюсы также имеются: не требуется большого числа документов для
открытия, небольшая минимальная сумма вложения, не оплачивается
держание драгметалла в хранилище банка, в любой момент можно получить
деньги (или слитки).
Стоит также отметить, что ОМС открываются и в ходе некоторых
других банковских операций с драгметаллами (например, кредитование).
Кредиты в драгметаллах предоставляются клиенту в физической
форме, то есть происходит поставка драгметалла клиенту, либо в
обезличенной форме – на рассмотренные выше обезличенные металлические
счета. Когда истекает срок, указанный в кредитном договоре, клиент
обязуется поставить банку металл либо перечислить металл со своего ОМС
на счет банка-кредитора. Проценты исчисляются и выплачиваются в
наличных деньгах, но при наличии соответствующей договоренности между
банком и заемщиком могут быть выплачены и в драгоценных металлах.
Чтобы рассматривать драгметаллы и драгоценные камни как залог по
кредиту нет необходимости в наличии лицензии на привлечение во вклады и
размещение драгоценных металлов. Это может осуществлять любой банк, но
есть одно условие: залог в таком случае должен храниться у заемщика. Если
предмет залога переходит на хранение к залогодержателю, то необходима
вышеуказанная лицензия. Либо, как вариант, банк-кредитор, не имеющий
такой лицензии, может обратиться в другой банк, не обделенный
упоминаемой лицензией.
Участие банков в экспорте драгоценных металлов и камней можно в
чем-то отнести к историческому виду деятельности банков на рынке
драгоценных металлов. Еще совсем не так давно предприятиям,
добывающим, обрабатывающим драгоценные металлы было законодательно
запрещено экспортировать свою продукцию самостоятельно. Единственный
вариант экспорта для них остался экспорт при посредничестве банков. Но,
14
тем не менее, сейчас данное ограничение при экспорте отменено и
предприятиям дано право экспортировать свою продукцию своими силами.
Но доступно реально это только очень крупным предприятиям ввиду
огромной стоимости организации самостоятельного экспорта, поэтому
экспортные операции с драгоценными металлами и камнями остаются в
перечне операции банков на рынке драгоценных металлов и камней. Дело в
том, что банкам операции с драгметаллами, в частности экспорт, обходятся
многократно дешевле, чем сторонним организациям, связано это с тем, что
банк, работающий с золотом, уже обладает необходимой инфраструктурой
для экспорта. Они имеют специально оборудованные сертифицированные
хранилища, обладают специализированными технологиями, техникой,
путями перевозки малогабаритных ценных грузов, спецсвязь и так далее.
Как уже говорилось, практически любой банк, совершающий операции
с драгметаллами и камнями, обладает специальным сертифицированным
хранилищем для хранения физических драгоценных металлов. И может
использовать его не только для держания своего собственного запаса, но и
сдавать место в этом хранилище в аренду клиентам за определенное
комиссионное вознаграждение. Под эти цели (хранение драгоценных
металлов и драгоценных камней, принадлежащих клиентам банка) кредитная
организация открывает специальный счет – металлический счет
ответственного хранения. Примечательно, что драгметаллы, учет которых
ведется на этих счетах, не являются привлеченными средствами банка и не
могут быть размещены им от своего имени. Вся прибыль кредитной
организации от хранения у себя драгоценных металлов и камней клиента
происходит от комиссий, которые уплачивает банку его клиент (владелец
счета) за его ведение и обеспечение сохранности драгоценных металлов.
Связанное с хранением драгметаллов и камней направление
деятельности кредитных организаций – это транспортировка, перевозка
драгоценных металлов и драгоценных камней по поручению клиентов банка,
используя собственные службы сопровождения ценностей (инкассации).
15
Пожалуй, самый очевидный вид операций банков с драгоценными
металлами и камнями – это их покупка и продажа. Причем вариантов этой
деятельности великое множество: в физической форме (сделки по
купле/продаже реального, физического металла) или в безналичной форме
(сделки с использованием ОМС); сделки с немедленной поставкой или
срочные сделки (все возможные варианты: опциона, фьючерсы, форвардные
сделки и другие); сделки с разными участниками рынка в собственных целях
или по поручению клиента.
Арбитражные операции (арбитраж) – пожалуй, самый простой вид
спекулятивных операций. Представляет он собой элементарное извлечение
прибыли за счет разницы цен на драгоценные металлы и камни. Арбитраж
бывает двух видов: временной и пространственный.
Своп (от англ. swap, swop – обмен, менять) с драгоценными металлами
по своей сути – это фактически не одна, а две сделки противоположной
направленности, проводящиеся одновременно: одна из сделок – это покупка
драгметаллов, другая – это сделка по их же продаже. Разница между ними
состоит в разном времени расчетов по этим сделкам (различаются даты
поставки денежных средств и драгметаллов) и соответственно по разным
ценам.
Самым интересным видом спекулятивных операций банков на рынке
драгметаллов являются операции с ценными бумагами, которые обеспечены
драгоценными металлами, в виду того факта, что существуют
специфические, основанные на драгоценных металлах, ценные бумаги,
которые имеют свои особенности. Самой примечательной такой ценной
бумагой являются золотые сертификаты, как следует из названия – это
ценные бумаги, обеспеченные золотом, а если точнее, то это свидетельство,
подтверждающее, что в банке депонировано золото. Такие сертификаты
подтверждаю наличие золота в банке и упрощают процесс его обращения.
Для покупки/продажи не требуется физическое перемещение металла.
Владельцу не надо задумываться о проверке качества золота, о его