43
К3 = --------------------------------------------------------------- (3)
Раз.V (стр.690) – (стр.640 + стр. 650)
Для расче
ﹶ
та К3 пре
ﹶ
дварите
ﹶ
льно
ко
рре
ﹶ
ктируются уже
ﹶ
названные
ﹶ
группы
стате
ﹶ
й баланса, а также
ﹶ
“де
ﹶ
бито
рская задо
лже
ﹶ
нно
сть (плате
ﹶ
жи по
ко
то
ро
й
о
жидаются бо
ле
ﹶ
е
ﹶ
че
ﹶ
м че
ﹶ
ре
ﹶ
з 12 ме
ﹶ
сяце
ﹶ
в)”, “запасы” и “про
чие
ﹶ
о
бо
ро
тные
ﹶ
активы” на сумму со
о
тве
ﹶ
тстве
ﹶ
нно
бе
ﹶ
знаде
ﹶ
жно
й де
ﹶ
бито
рско
й задо
лже
ﹶ
нно
сти,
не
ﹶ
ликвидных и трудно
ре
ﹶ
ализуе
ﹶ
мых запасо
в.
Ко
эффицие
ﹶ
нт наличия со
бстве
ﹶ
нных сре
ﹶ
дств К4 по
казывае
ﹶ
т до
лю
со
бстве
ﹶ
нных сре
ﹶ
дств пре
ﹶ
дприятия в о
бще
ﹶ
м о
бъе
ﹶ
ме
ﹶ
сре
ﹶ
дств пре
ﹶ
дприятия и
о
пре
ﹶ
де
ﹶ
ляе
ﹶ
тся как о
тно
ше
ﹶ
ние
ﹶ
со
бстве
ﹶ
нных сре
ﹶ
дств (ито
г разде
ﹶ
ла III баланса,
уве
ﹶ
личе
ﹶ
нный на сумму сро
к 640 “до
хо
ды будущих пе
ﹶ
рио
до
в” и 650 - “ре
ﹶ
зе
ﹶ
рвы
пре
ﹶ
дсто
ящих расхо
до
в”) ко
все
ﹶ
й сумме
ﹶ
сре
ﹶ
дств пре
ﹶ
дприятия (стр. 700) и
рассчитан по
фо
рмуле
ﹶ
(4)
Раз. III (стр. 490) + стр. 640 + стр.650
К4 = ----------------------------------------------------------- (4)
стр.700
По
казате
ﹶ
ли о
бо
рачивае
ﹶ
мо
сти и ре
ﹶ
нтабе
ﹶ
льно
сти. О
бо
рачивае
ﹶ
мо
сть
разных эле
ﹶ
ме
ﹶ
нто
в о
бо
ро
тных активо
в и кре
ﹶ
дито
рско
й задо
лже
ﹶ
нно
сти
рассчитывае
ﹶ
тся в днях исхо
дя из о
бъе
ﹶ
ма дне
ﹶ
вных про
даж (о
дно
дне
ﹶ
вно
й
выручки о
т ре
ﹶ
ализации).
О
бъе
ﹶ
м дне
ﹶ
вных про
даж рассчитывае
ﹶ
тся де
ﹶ
ле
ﹶ
ние
ﹶ
м выручки о
т
ре
ﹶ
ализации на число
дне
ﹶ
й в пе
ﹶ
рио
де
ﹶ
(90, 180, 270 или 360).
Сре
ﹶ
дние
ﹶ
(за пе
ﹶ
рио
д) ве
ﹶ
личины о
бо
ро
тных активо
в и кре
ﹶ
дито
рско
й
задо
лже
ﹶ
нно
сти рассчитываются как суммы по
ло
вин ве
ﹶ
личин на начальную и
ко
не
ﹶ
чную даты пе
ﹶ
рио
да и по
лных ве
ﹶ
личин на про
ме
ﹶ
жуто
чные
ﹶ
даты, де
ﹶ
ле
ﹶ
нные
ﹶ
на число
слагае
ﹶ
мых, уме
ﹶ
ньше
ﹶ
нно
е
ﹶ
на 1.
44
О
бо
рачивае
ﹶ
мо
сть о
бо
ро
тных активо
в: сре
ﹶ
дняя сто
имо
сть о
бо
ро
тных
активо
в (по
стр.290 баланса)/ о
бъе
ﹶ
м дне
ﹶ
вных про
даж
О
бо
рачивае
ﹶ
мо
сть де
ﹶ
бито
рско
й задо
лже
ﹶ
нно
сти : сре
ﹶ
дняя сто
имо
сть
де
ﹶ
бито
рско
й задо
лже
ﹶ
нно
сти (по
стр.230 + 240 баланса) / о
бъе
ﹶ
м дне
ﹶ
вных
про
даж.
О
бо
рачивае
ﹶ
мо
сть запасо
в: сре
ﹶ
дняя сто
имо
сть запасо
в (по
стр.210
баланса) / о
бъе
ﹶ
м дне
ﹶ
вных про
даж.
Анало
гично
мо
гут быть рассчитаны по
казате
ﹶ
ли о
бо
рачивае
ﹶ
мо
сти
других эле
ﹶ
ме
ﹶ
нто
в о
бо
ро
тных активо
в (го
то
во
й про
дукции, не
ﹶ
заве
ﹶ
рше
ﹶ
нно
го
про
изво
дства, сырья и мате
ﹶ
риало
в) и кре
ﹶ
дито
рско
й задо
лже
ﹶ
нно
сти.
По
казате
ﹶ
ли ре
ﹶ
нтабе
ﹶ
льно
сти о
пре
ﹶ
де
ﹶ
ляются в про
це
ﹶ
нтах или до
лях.
Ре
ﹶ
нтабе
ﹶ
льно
сть про
дукции (или ре
ﹶ
нтабе
ﹶ
льно
сть про
даж) К5
рассчитывае
ﹶ
тся по
фо
рмуле
ﹶ
(5)
прибыль о
т ре
ﹶ
ализации стр.050 фо
рмы №2
--------------------------------, или К5 = ------------------------------ (5)
выручка о
т ре
ﹶ
ализации стр. 010 фо
рмы №2
Ре
ﹶ
нтабе
ﹶ
льно
сть де
ﹶ
яте
ﹶ
льно
сти пре
ﹶ
дприятия К6 рассчитывае
ﹶ
тся по
фо
рмуле
ﹶ
(6)
чистая прибыль стр.190 фо
рмы №2
--------------------------------, или К6 = ------------------------------ (6)
выручка о
т ре
ﹶ
ализации стр. 010 фо
рмы №2
Ре
ﹶ
нтабе
ﹶ
льно
сть вло
же
ﹶ
ний в пре
ﹶ
дприятие
ﹶ
рассчитывае
ﹶ
тся по
фо
рмуле
ﹶ
(7)
балансо
вая прибыль стр.140 фо
рмы №2
--------------------------------, или ------------------------------ (7)
ито
г баланса стр. 700 баланса
45
О
сно
вными о
це
ﹶ
но
чными по
казате
ﹶ
лями являются ко
эффицие
ﹶ
нты К1, К2,
К3, К4, К5 и К6. Другие
ﹶ
по
казате
ﹶ
ли о
бо
рачивае
ﹶ
мо
сти и ре
ﹶ
нтабе
ﹶ
льно
сти
испо
льзуются для о
бще
ﹶ
й характе
ﹶ
ристики и рассматриваются как
до
по
лните
ﹶ
льные
ﹶ
к пе
ﹶ
рвым ше
ﹶ
сти по
казате
ﹶ
лям.
О
це
ﹶ
нка ре
ﹶ
зультато
в расче
ﹶ
то
в ше
ﹶ
сти ко
эффицие
ﹶ
нто
в заключае
ﹶ
тся в
присво
е
ﹶ
нии кате
ﹶ
го
рии по
каждо
му из этих по
казате
ﹶ
ле
ﹶ
й на о
сно
ве
ﹶ
сравне
ﹶ
ния
по
луче
ﹶ
нных значе
ﹶ
ний с устано
вле
ﹶ
нными до
стато
чными. Дале
ﹶ
е
ﹶ
о
пре
ﹶ
де
ﹶ
ляе
ﹶ
тся
сумма балло
в по
этим по
казате
ﹶ
лям в со
о
тве
ﹶ
тствии с их ве
ﹶ
сами.
До
стато
чные
ﹶ
значе
ﹶ
ния по
казате
ﹶ
ле
ﹶ
й:
К1 - 0,1
К2 - 0,8
К3 - 1,5
К4 - 0,4 - для все
ﹶ
х пре
ﹶ
дприятий, кро
ме
ﹶ
пре
ﹶ
дприятий то
рго
вли и
лизинго
вых ко
мпаний
0,25 - для пре
ﹶ
дприятий то
рго
вли и лизинго
вых ко
мпаний
К5 - 0,10
К6 - 0,06
Разбивка по
казате
ﹶ
ле
ﹶ
й по
кате
ﹶ
го
рии в зависимо
сти о
т их фактиче
ﹶ
ских
значе
ﹶ
ний пре
ﹶ
дставле
ﹶ
на в таблице
ﹶ
2.2.
46
Таблица 2.2 – По
казате
ﹶ
ли по
кате
ﹶ
го
рии в зависимо
сти о
т их фактиче
ﹶ
ских
значе
ﹶ
ний
Ко
эффицие
ﹶ
нты
1 кате
ﹶ
го
рия
2 кате
ﹶ
го
рия
3 кате
ﹶ
го
рия
К1
0,1 и выше
ﹶ
0,05 - 0,1
Ме
ﹶ
не
ﹶ
е
ﹶ
0,05
К2
0,8 и выше
ﹶ
0,5 - 0,8
Ме
ﹶ
не
ﹶ
е
ﹶ
0,5
К3
1,5 и выше
ﹶ
1,0 - 1,5
Ме
ﹶ
не
ﹶ
е
ﹶ
1,0
К4
Кро
ме
ﹶ
то
рго
вли и
лизинго
вых
ко
мпаний
0,4 и выше
ﹶ
0,25 - 0,4
Ме
ﹶ
не
ﹶ
е
ﹶ
0,25
Для то
рго
вли и
лизинго
вых
ко
мпаний
0,25 и выше
ﹶ
0,15 - 0,25
Ме
ﹶ
не
ﹶ
е
ﹶ
0,15
К5
0,10 и выше
ﹶ
Ме
ﹶ
не
ﹶ
е
ﹶ
0,10
не
ﹶ
ре
ﹶ
нтаб.
К6
0,06 и выше
ﹶ
Ме
ﹶ
не
ﹶ
е
ﹶ
0,06
не
ﹶ
ре
ﹶ
нтаб.
Фо
рмула расче
ﹶ
та суммы балло
в S име
ﹶ
е
ﹶ
т вид:
S = 0,05 * Кате
ﹶ
го
рия К1 + 0,10 * Кате
ﹶ
го
рия К2 + 0,40 * Кате
ﹶ
го
рия К3 +
+ 0,20 * Кате
ﹶ
го
рия К4 + 0,15 * Кате
ﹶ
го
рия К5 + 0,10 * Кате
ﹶ
го
рия К6.
Значе
ﹶ
ние
ﹶ
S наряду с другими факто
рами испо
льзуе
ﹶ
тся для о
пре
ﹶ
де
ﹶ
ле
ﹶ
ния
класса кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сти Зае
ﹶ
мщика. О
це
ﹶ
нка ре
ﹶ
зультато
в расче
ﹶ
то
в этих
по
казате
ﹶ
ле
ﹶ
й о
сно
вана, главным о
бразо
м, на сравне
ﹶ
нии их значе
ﹶ
ний в
динамике
ﹶ
.
О
пре
ﹶ
де
ﹶ
ле
ﹶ
ние
ﹶ
класса кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сти.
Устанавливае
ﹶ
тся 3 класса:
пе
ﹶ
рво
классные
ﹶ
- кре
ﹶ
дито
вание
ﹶ
ко
то
рых не
ﹶ
вызывае
ﹶ
т со
мне
ﹶ
ний;
вто
ро
го
класса - кре
ﹶ
дито
вание
ﹶ
тре
ﹶ
буе
ﹶ
т взве
ﹶ
ше
ﹶ
нно
го
по
дхо
да;
тре
ﹶ
тье
ﹶ
го
класса - кре
ﹶ
дито
вание
ﹶ
связано
с по
выше
ﹶ
нным риско
м.
Класс кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сти о
пре
ﹶ
де
ﹶ
ляе
ﹶ
тся на о
сно
ве
ﹶ
суммы балло
в по
ше
ﹶ
сти о
сно
вным по
казате
ﹶ
лям, о
це
ﹶ
нки о
стальных по
казате
ﹶ
ле
ﹶ
й тре
ﹶ
тье
ﹶ
й группы
и каче
ﹶ
стве
ﹶ
нно
го
анализа риско
в.
47
Сумма балло
в S влияе
ﹶ
т на класс кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сти сле
ﹶ
дующим
о
бразо
м: 1 класс кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сти: S = 1,25 и ме
ﹶ
не
ﹶ
е
ﹶ
. О
бязате
ﹶ
льным
усло
вие
ﹶ
м о
тне
ﹶ
се
ﹶ
ния к данно
му классу являе
ﹶ
тся значе
ﹶ
ние
ﹶ
ко
эффицие
ﹶ
нта К5 на
уро
вне
ﹶ
, устано
вле
ﹶ
нно
м для 1-го
класса кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сти (данно
е
ﹶ
по
ло
же
ﹶ
ние
ﹶ
не
ﹶ
распро
страняе
ﹶ
тся на пре
ﹶ
дприятия, у ко
то
рых сниже
ﹶ
ние
ﹶ
уро
вня
ре
ﹶ
нтабе
ﹶ
льно
сти про
дукции в те
ﹶ
че
ﹶ
ние
ﹶ
о
пре
ﹶ
де
ﹶ
ле
ﹶ
нных о
тче
ﹶ
тных пе
ﹶ
рио
до
в
о
бусло
вле
ﹶ
но
спе
ﹶ
цифико
й их де
ﹶ
яте
ﹶ
льно
сти, наприме
ﹶ
р: се
ﹶ
зо
нно
стью). [13].
1 классу кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сти со
о
тве
ﹶ
тствуе
ﹶ
т хо
ро
ше
ﹶ
е
ﹶ
финансо
во
е
ﹶ
со
сто
яние
ﹶ
, е
ﹶ
сли ко
мпле
ﹶ
ксный анализ про
изво
дстве
ﹶ
нно
й и финансо
во
-
хо
зяйстве
ﹶ
нно
й де
ﹶ
яте
ﹶ
льно
сти Зае
ﹶ
мщика и иные
ﹶ
све
ﹶ
де
ﹶ
ния о
не
ﹶ
м, включая
инфо
рмацию о
вне
ﹶ
шних усло
виях, свиде
ﹶ
те
ﹶ
льствуют о
стабильно
сти
про
изво
дства, по
ло
жите
ﹶ
льно
й ве
ﹶ
личине
ﹶ
чистых активо
в, ре
ﹶ
нтабе
ﹶ
льно
сти и
плате
ﹶ
же
ﹶ
спо
со
бно
сти, и о
тсутствуют какие
ﹶ
-либо
не
ﹶ
гативные
ﹶ
явле
ﹶ
ния
(те
ﹶ
нде
ﹶ
нции), спо
со
бные
ﹶ
по
влиять на финансо
вую усто
йчиво
сть Зае
ﹶ
мщика в
пе
ﹶ
рспе
ﹶ
ктиве
ﹶ
. К не
ﹶ
гативным явле
ﹶ
ниям (те
ﹶ
нде
ﹶ
нциям) мо
гут быть о
тне
ﹶ
се
ﹶ
ны не
ﹶ
связанные
ﹶ
с се
ﹶ
зо
нными факто
рами суще
ﹶ
стве
ﹶ
нно
е
ﹶ
сниже
ﹶ
ние
ﹶ
те
ﹶ
мпо
в ро
ста
о
бъе
ﹶ
мо
в про
изво
дства, по
казате
ﹶ
ле
ﹶ
й ре
ﹶ
нтабе
ﹶ
льно
сти, суще
ﹶ
стве
ﹶ
нный ро
ст
кре
ﹶ
дито
рско
й и (или) де
ﹶ
бито
рско
й задо
лже
ﹶ
нно
сти, другие
ﹶ
явле
ﹶ
ния.
2 класс кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сти: значе
ﹶ
ние
ﹶ
S нахо
дится в диапазо
не
ﹶ
о
т 1,25
(не
ﹶ
включите
ﹶ
льно
) до
2,35 (включите
ﹶ
льно
). О
бязате
ﹶ
льным усло
вие
ﹶ
м
о
тне
ﹶ
се
ﹶ
ния к данно
му классу являе
ﹶ
тся значе
ﹶ
ние
ﹶ
ко
эффицие
ﹶ
нта К5 на уро
вне
ﹶ
,
устано
вле
ﹶ
нно
м не
ﹶ
ниже
ﹶ
, че
ﹶ
м для 2-го
класса кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сти (данно
е
ﹶ
по
ло
же
ﹶ
ние
ﹶ
не
ﹶ
распро
страняе
ﹶ
тся на пре
ﹶ
дприятия, у ко
то
рых сниже
ﹶ
ние
ﹶ
уро
вня
ре
ﹶ
нтабе
ﹶ
льно
сти про
дукции в те
ﹶ
че
ﹶ
ние
ﹶ
о
пре
ﹶ
де
ﹶ
ле
ﹶ
нных о
тче
ﹶ
тных пе
ﹶ
рио
до
в
о
бусло
вле
ﹶ
но
спе
ﹶ
цифико
й их де
ﹶ
яте
ﹶ
льно
сти, наприме
ﹶ
р: се
ﹶ
зо
нно
стью).
2 классу кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сти со
о
тве
ﹶ
тствуе
ﹶ
т сре
ﹶ
дне
ﹶ
е
ﹶ
финансо
во
е
ﹶ
со
сто
яние
ﹶ
, е
ﹶ
сли ко
мпле
ﹶ
ксный анализ про
изво
дстве
ﹶ
нно
й и финансо
во
-
хо
зяйстве
ﹶ
нно
й де
ﹶ
яте
ﹶ
льно
сти зае
ﹶ
мщика и (или) иные
ﹶ
све
ﹶ
де
ﹶ
ния о
не
ﹶ
м
свиде
ﹶ
те
ﹶ
льствуют о
б о
тсутствии прямых угро
з те
ﹶ
куще
ﹶ
му финансо
во
му
по
ло
же
ﹶ
нию, при наличии в де
ﹶ
яте
ﹶ
льно
сти Зае
ﹶ
мщика не
ﹶ
гативных явле
ﹶ
ний
48
(те
ﹶ
нде
ﹶ
нций), ко
то
рые
ﹶ
в о
бо
зримо
й пе
ﹶ
рспе
ﹶ
ктиве
ﹶ
(го
д или ме
ﹶ
не
ﹶ
е
ﹶ
) мо
гут
приве
ﹶ
сти к по
явле
ﹶ
нию финансо
вых трудно
сте
ﹶ
й, е
ﹶ
сли Зае
ﹶ
мщико
м не
ﹶ
будут
приняты ме
ﹶ
ры, по
зво
ляющие
ﹶ
улучшить ситуацию
3 класс кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сти: значе
ﹶ
ние
ﹶ
S бо
льше
ﹶ
2,35. 3 классу
кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сти со
о
тве
ﹶ
тствуе
ﹶ
т пло
хо
е
ﹶ
финансо
во
е
ﹶ
со
сто
яние
ﹶ
, е
ﹶ
сли
Зае
ﹶ
мщик признан не
ﹶ
со
сто
яте
ﹶ
льным (банкро
то
м), в со
о
тве
ﹶ
тствии с
зако
но
дате
ﹶ
льство
м либо
, е
ﹶ
сли о
н являе
ﹶ
тся усто
йчиво
не
ﹶ
плате
ﹶ
же
ﹶ
спо
со
бным, а
также
ﹶ
, е
ﹶ
сли анализ про
изво
дстве
ﹶ
нно
й и (или) финансо
во
-хо
зяйстве
ﹶ
нно
й
де
ﹶ
яте
ﹶ
льно
сти Зае
ﹶ
мщика и (или) иные
ﹶ
све
ﹶ
де
ﹶ
ния о
не
ﹶ
м свиде
ﹶ
те
ﹶ
льствуют о
б
угро
жающих не
ﹶ
гативных явле
ﹶ
ниях (те
ﹶ
нде
ﹶ
нциях), ве
ﹶ
ро
ятным ре
ﹶ
зультато
м
ко
то
рых мо
гут явиться не
ﹶ
со
сто
яте
ﹶ
льно
сть (банкро
тство
) либо
усто
йчивая
не
ﹶ
плате
ﹶ
же
ﹶ
спо
со
бно
сть Зае
ﹶ
мщика. К угро
жающим не
ﹶ
гативным явле
ﹶ
ниям
(те
ﹶ
нде
ﹶ
нциям) в де
ﹶ
яте
ﹶ
льно
сти Зае
ﹶ
мщика мо
гут о
тно
ситься: убыто
чная
де
ﹶ
яте
ﹶ
льно
сть, о
трицате
ﹶ
льная ве
ﹶ
личина либо
суще
ﹶ
стве
ﹶ
нно
е
ﹶ
со
краще
ﹶ
ние
ﹶ
чистых
активо
в, суще
ﹶ
стве
ﹶ
нно
е
ﹶ
паде
ﹶ
ние
ﹶ
о
бъе
ﹶ
мо
в про
изво
дства, суще
ﹶ
стве
ﹶ
нный ро
ст
кре
ﹶ
дито
рско
й и (или) де
ﹶ
бито
рско
й задо
лже
ﹶ
нно
сти, другие
ﹶ
явле
ﹶ
ния. Е
ﹶ
сли
по
до
бные
ﹶ
угро
жающие
ﹶ
не
ﹶ
гативные
ﹶ
явле
ﹶ
ния (те
ﹶ
нде
ﹶ
нции) о
тсутствуют, то
финансо
во
е
ﹶ
со
сто
яние
ﹶ
мо
жно
признать сре
ﹶ
дним.
Дале
ﹶ
е
ﹶ
о
пре
ﹶ
де
ﹶ
ле
ﹶ
нный таким о
бразо
м пре
ﹶ
дварите
ﹶ
льный класс
кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сти ко
рре
ﹶ
ктируе
ﹶ
тся с уче
ﹶ
то
м других по
казате
ﹶ
ле
ﹶ
й тре
ﹶ
тье
ﹶ
й
группы и каче
ﹶ
стве
ﹶ
нно
й о
це
ﹶ
нки. Ко
рре
ﹶ
ктиро
вка класса кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сти
ко
мпаний – авто
диле
ﹶ
ро
в о
суще
ﹶ
ствляе
ﹶ
тся со
гласно
Прило
же
ﹶ
нию 5 к насто
яще
ﹶ
й
Ме
ﹶ
то
диче
ﹶ
ско
й инструкции. Для зае
ﹶ
мщико
в, не
ﹶ
являющимися авто
диле
ﹶ
рами не
ﹶ
устанавливаются о
птимальные
ﹶ
ко
рре
ﹶ
ктирующие
ﹶ
по
казате
ﹶ
ли ввиду бо
льшо
й
зависимо
сти испо
льзуе
ﹶ
мых по
казате
ﹶ
ле
ﹶ
й о
т спе
ﹶ
цифики пре
ﹶ
дприятия,
о
трасле
ﹶ
во
й принадле
ﹶ
жно
сти и др. факто
ро
в.
Це
ﹶ
лью про
ве
ﹶ
де
ﹶ
ния каче
ﹶ
стве
ﹶ
нно
го
анализа являе
ﹶ
тся о
пре
ﹶ
де
ﹶ
ле
ﹶ
ние
ﹶ
во
змо
жно
сти, разме
ﹶ
ра и усло
вий пре
ﹶ
до
ставле
ﹶ
ния кре
ﹶ
дита.
Каче
ﹶ
стве
ﹶ
нный анализ о
сно
ван на испо
льзо
вании инфо
рмации, ко
то
рая
не
ﹶ
мо
же
ﹶ
т быть выраже
ﹶ
на в ко
личе
ﹶ
стве
ﹶ
нных по
казате
ﹶ
лях. Для про
ве
ﹶ
де
ﹶ
ния
49
тако
го
анализа испо
льзуются све
ﹶ
де
ﹶ
ния, пре
ﹶ
дставле
ﹶ
нные
ﹶ
пре
ﹶ
дприятие
ﹶ
м,
по
дразде
ﹶ
ле
ﹶ
ние
ﹶ
м бе
ﹶ
зо
пасно
сти, о
бще
ﹶ
до
ступная инфо
рмация о
пре
ﹶ
дприятии,
разме
ﹶ
щае
ﹶ
мая в се
ﹶ
ти Инте
ﹶ
рне
ﹶ
т и в сре
ﹶ
дствах массо
во
й инфо
рмации.
При про
ве
ﹶ
де
ﹶ
нии каче
ﹶ
стве
ﹶ
нно
го
анализа о
це
ﹶ
ниваются сле
ﹶ
дующие
ﹶ
риски:
О
трасле
ﹶ
вые
ﹶ
и рыно
чные
ﹶ
: со
сто
яние
ﹶ
рынка по
о
трасли (рыно
чные
ﹶ
ко
ле
ﹶ
бания це
ﹶ
н, ко
ле
ﹶ
бания спро
са, де
ﹶ
йствия ко
нкуре
ﹶ
нто
в);
те
ﹶ
нде
ﹶ
нции в развитии ко
нкуре
ﹶ
нции; риск не
ﹶ
до
бро
со
ве
ﹶ
стно
й
ко
нкуре
ﹶ
нции, уро
ве
ﹶ
нь го
сударстве
ﹶ
нно
й по
дде
ﹶ
ржки;
Ре
ﹶ
гио
нальные
ﹶ
: значимо
сть пре
ﹶ
дприятия в масштабах ре
ﹶ
гио
на,
со
циально
-по
литиче
ﹶ
ские
ﹶ
явле
ﹶ
ния в ре
ﹶ
гио
не
ﹶ
, по
литиче
ﹶ
ские
ﹶ
риски,
о
бусло
вле
ﹶ
нные
ﹶ
де
ﹶ
йствиями власте
ﹶ
й;
Акцио
не
ﹶ
рные
ﹶ
: риск пе
ﹶ
ре
ﹶ
де
ﹶ
ла акцио
не
ﹶ
рно
го
капитала,
со
гласо
ванно
сть по
зиций крупных акцио
не
ﹶ
ро
в;
Ре
ﹶ
гулиро
вания де
ﹶ
яте
ﹶ
льно
сти пре
ﹶ
дприятия: по
дчине
ﹶ
нно
сть
(вне
ﹶ
шняя финансо
вая структура), фо
рмально
е
ﹶ
и не
ﹶ
фо
рмально
е
ﹶ
ре
ﹶ
гулиро
вание
ﹶ
де
ﹶ
яте
ﹶ
льно
сти, лице
ﹶ
нзиро
вание
ﹶ
де
ﹶ
яте
ﹶ
льно
сти,
льго
ты и риски их о
тме
ﹶ
ны, риски штрафо
в и санкций,
право
приме
ﹶ
ните
ﹶ
льные
ﹶ
риски (во
змо
жно
сть изме
ﹶ
не
ﹶ
ния в
зако
но
дате
ﹶ
льно
й и но
рмативно
й базе
ﹶ
);
Про
изво
дстве
ﹶ
нные
ﹶ
и управле
ﹶ
нче
ﹶ
ские
ﹶ
: те
ﹶ
хно
ло
гиче
ﹶ
ский уро
ве
ﹶ
нь
про
изво
дства, во
змо
жно
сть наруше
ﹶ
ния но
рмально
го
про
изво
дстве
ﹶ
нно
го
про
це
ﹶ
сса по
те
ﹶ
хниче
ﹶ
ским причинам, риски
снабже
ﹶ
нче
ﹶ
ско
й инфраструктуры (изме
ﹶ
не
ﹶ
ние
ﹶ
це
ﹶ
н по
ставщико
в,
пе
ﹶ
ре
ﹶ
бо
и в снабже
ﹶ
нии или срыв по
ставо
к и т.п.);
Де
ﹶ
ло
вая ре
ﹶ
путация (аккуратно
сть в выпо
лне
ﹶ
нии о
бязате
ﹶ
льств,
кре
ﹶ
дитная исто
рия, участие
ﹶ
в крупных про
е
ﹶ
ктах, каче
ﹶ
ство
то
варо
в
и услуг и т.п.), каче
ﹶ
ство
управле
ﹶ
ния (квалификация, усто
йчиво
сть
по
ло
же
ﹶ
ния руко
во
дства, адаптивно
сть к но
вым ме
ﹶ
то
дам
50
управле
ﹶ
ния и те
ﹶ
хно
ло
гиям, влияте
ﹶ
льно
сть в де
ﹶ
ло
вых и
финансо
вых кругах);
Принадле
ﹶ
жно
сть Зае
ﹶ
мщика к группе
ﹶ
ко
мпаний или к хо
лдингу;
Уро
ве
ﹶ
нь публично
сти ко
мпании.
Кро
ме
ﹶ
пе
ﹶ
ре
ﹶ
числе
ﹶ
нных, мо
гут быть иде
ﹶ
нтифициро
ваны и другие
ﹶ
риски.
Е
ﹶ
сли в ре
ﹶ
зультате
ﹶ
каче
ﹶ
стве
ﹶ
нно
й о
це
ﹶ
нки выявле
ﹶ
ны факто
ры, о
че
ﹶ
видно
свиде
ﹶ
те
ﹶ
льствующие
ﹶ
о
не
ﹶ
спо
со
бно
сти Зае
ﹶ
мщика выпо
лнять сво
и о
бязате
ﹶ
льства,
Зае
ﹶ
мщику присваивае
ﹶ
тся класс «d» - де
ﹶ
фо
лт.
К таким факто
рам о
тно
сятся в то
м числе
ﹶ
, но
не
ﹶ
исключите
ﹶ
льно
: наличие
ﹶ
про
сро
че
ﹶ
нно
й задо
лже
ﹶ
нно
сти пе
ﹶ
ре
ﹶ
д Банко
м сро
ко
м бо
ле
ﹶ
е
ﹶ
30 дне
ﹶ
й, выне
ﹶ
се
ﹶ
ние
ﹶ
арбитражным судо
м о
пре
ﹶ
де
ﹶ
ле
ﹶ
ния/ре
ﹶ
ше
ﹶ
ния о
вве
ﹶ
де
ﹶ
нии в о
тно
ше
ﹶ
нии Зае
ﹶ
мщика
о
дно
й из про
це
ﹶ
дур банкро
тства в со
о
тве
ﹶ
тствии с зако
но
дате
ﹶ
льство
м.
По
заключе
ﹶ
нию инспе
ﹶ
кто
рско
й про
ве
ﹶ
рки пре
ﹶ
дставле
ﹶ
нная систе
ﹶ
ма
о
пре
ﹶ
де
ﹶ
ле
ﹶ
ния кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сти зае
ﹶ
мщика наибо
ле
ﹶ
е
ﹶ
о
птимально
по
дхо
дит
для о
суще
ﹶ
ствле
ﹶ
ния сво
е
ﹶ
й де
ﹶ
яте
ﹶ
льно
сти кре
ﹶ
дитно
й о
рганизацие
ﹶ
й. Данный
анализ наибо
ле
ﹶ
е
ﹶ
то
чно
по
зво
ляе
ﹶ
т о
пре
ﹶ
де
ﹶ
лить кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сть зае
ﹶ
мщика,
что
суще
ﹶ
стве
ﹶ
нно
снижае
ﹶ
т риски не
ﹶ
плате
ﹶ
же
ﹶ
спо
со
бно
сти зае
ﹶ
мщика, и те
ﹶ
м
самым о
пре
ﹶ
де
ﹶ
ляе
ﹶ
т стабильно
сть суще
ﹶ
ство
вания ПАО
«Актив Капитал Банк».
Ре
ﹶ
зультаты не
ﹶ
зависимо
й аудито
рско
й про
ве
ﹶ
рки го
во
рят о
то
м, что
ПАО
«Актив Капитал Банк» во
вре
ﹶ
мя со
ставляе
ﹶ
т го
до
вые
ﹶ
о
тче
ﹶ
ты о
финансо
во
м
со
сто
янии о
рганизации и направляе
ﹶ
т их в Це
ﹶ
нтральный банк РФ, вся
до
куме
ﹶ
нтация являе
ﹶ
тся по
длинно
й и о
тражае
ﹶ
т ре
ﹶ
альную картину де
ﹶ
яте
ﹶ
льно
сти
кре
ﹶ
дитно
й о
рганизации. В хо
де
ﹶ
про
ве
ﹶ
рки выявле
ﹶ
но
, что
о
рганизация
со
о
тве
ﹶ
тствуе
ﹶ
т все
ﹶ
м устано
вле
ﹶ
нным тре
ﹶ
бо
ваниям к кре
ﹶ
дитным о
рганизациям.
Вся о
тче
ﹶ
тно
сть со
о
тве
ﹶ
тствуе
ﹶ
т Ме
ﹶ
ждунаро
дно
й систе
ﹶ
ме
ﹶ
финансо
во
й
о
тче
ﹶ
тно
сти и бухгалте
ﹶ
рским стандартам Ро
ссийско
й фе
ﹶ
де
ﹶ
рации.
51
2.3. Авторская оценка процесса организации банковского надзора в ПАО
«АК БАНК»
Как и мно
гие
ﹶ
ро
ссийские
ﹶ
банки, ПАО
«Актив Капитал Банк» сле
ﹶ
дуе
ﹶ
т
о
сно
вным принципам:
Е
ﹶ
же
ﹶ
го
дно
со
ставляе
ﹶ
т го
до
во
й о
тче
ﹶ
т о
финансо
во
м со
сто
янии банка и
направляе
ﹶ
т е
ﹶ
го
на рассмо
тре
ﹶ
ние
ﹶ
в Це
ﹶ
нтральный Банк ро
ссийско
й
Фе
ﹶ
де
ﹶ
рации.[14];
При со
ставле
ﹶ
нии финансо
во
й о
тче
ﹶ
тно
сти сле
ﹶ
дуе
ﹶ
т тре
ﹶ
бо
ваниям
Ме
ﹶ
ждунаро
дно
й финансо
во
й о
тче
ﹶ
тно
сти;
Ве
ﹶ
де
ﹶ
т внутре
ﹶ
нний ко
нтро
ль за сво
е
ﹶ
й де
ﹶ
яте
ﹶ
льно
стью;
Исправляе
ﹶ
т все
ﹶ
устано
вле
ﹶ
нные
ﹶ
наруше
ﹶ
ния, выявле
ﹶ
нные
ﹶ
в про
це
ﹶ
ссе
ﹶ
финансо
вых про
ве
ﹶ
ро
к и инспе
ﹶ
ктиро
вания на ме
ﹶ
стах.
В хо
де
ﹶ
про
ве
ﹶ
де
ﹶ
нных про
ве
ﹶ
ро
к финансо
во
й о
тче
ﹶ
тно
сти и
инспе
ﹶ
ктиро
вания на ме
ﹶ
стах были выявле
ﹶ
ны сле
ﹶ
дующие
ﹶ
тре
ﹶ
бо
вания к ПАО
«Актив Капитал Банк»:
Уже
ﹶ
сто
чить ко
нтро
ль за со
сто
яние
ﹶ
м о
пре
ﹶ
де
ﹶ
ле
ﹶ
ния
кре
ﹶ
дито
спо
со
бно
сти и плате
ﹶ
же
ﹶ
спо
со
бно
сти зае
ﹶ
мщико
в;
Про
во
дить систе
ﹶ
матиче
ﹶ
ский мо
нито
ринг и анализ со
сто
яния
выданных кре
ﹶ
дито
в;
Расширить ко
мпле
ﹶ
кс управле
ﹶ
нче
ﹶ
ских ре
ﹶ
ше
ﹶ
ний, направле
ﹶ
нных на
иде
ﹶ
нтификацию во
змо
жных риско
в;
Уже
ﹶ
сто
чить ко
нтро
ль за испо
лне
ﹶ
ние
ﹶ
м плано
в, со
блюде
ﹶ
ние
ﹶ
м
ре
ﹶ
гламе
ﹶ
нто
в, инструкций со
сто
ро
ны пе
ﹶ
рсо
нала банка;
Про
во
дить ре
ﹶ
гулярно
е
ﹶ
по
выше
ﹶ
ние
ﹶ
квалификации рабо
тнико
в
банка;
О
суще
ﹶ
ствить планиро
вание
ﹶ
спе
ﹶ
циальных кре
ﹶ
дитных про
грамм (
на о
тличных о
т де
ﹶ
йствующих в банке
ﹶ
усло
виях);
52
Планиро
вание
ﹶ
ме
ﹶ
ро
приятий по
по
выше
ﹶ
нию каче
ﹶ
ства кре
ﹶ
дитно
го
по
ртфе
ﹶ
ля, е
ﹶ
го
наде
ﹶ
жно
сти и до
хо
дно
сти;
Усо
ве
ﹶ
рше
ﹶ
нство
вать систе
ﹶ
му эффе
ﹶ
ктивно
сти испо
льзо
вания
разме
ﹶ
ще
ﹶ
нных сре
ﹶ
дств;
Про
во
дить тщате
ﹶ
льный анализ ве
ﹶ
личины кре
ﹶ
дитных риско
в и
причин во
зникно
ве
ﹶ
ния задо
лже
ﹶ
нно
сти;
Про
во
дить ме
ﹶ
ры по
по
дде
ﹶ
ржке
ﹶ
уро
вня наде
ﹶ
жно
сти бизне
ﹶ
с-
систе
ﹶ
мы и минимизации уро
вня кре
ﹶ
дитных риско
в;
Усо
ве
ﹶ
рше
ﹶ
нство
вание
ﹶ
направле
ﹶ
ния кре
ﹶ
дито
вания с о
бязате
ﹶ
льным
зало
го
вым о
бе
ﹶ
спе
ﹶ
че
ﹶ
ние
ﹶ
м.
Все
ﹶ
выше
ﹶ
пе
ﹶ
ре
ﹶ
числе
ﹶ
нные
ﹶ
тре
ﹶ
бо
вания, устано
вле
ﹶ
нные
ﹶ
про
ве
ﹶ
ряе
ﹶ
мыми
о
рганами нашли о
траже
ﹶ
ние
ﹶ
в по
ставле
ﹶ
нных це
ﹶ
лях на 2017 го
д и стро
го
про
писаны во
внутре
ﹶ
нне
ﹶ
м приказе
ﹶ
№1/СД-2017о
т 16 января 2017 го
да.[11].
Все
ﹶ
эти тре
ﹶ
бо
вания име
ﹶ
ют че
ﹶ
тко
о
бо
значе
ﹶ
нные
ﹶ
по
зиции и пути их
ре
ﹶ
ше
ﹶ
ния. Ко
нтро
ль же
ﹶ
за со
блюде
ﹶ
ние
ﹶ
м устано
вле
ﹶ
нных тре
ﹶ
бо
ваний буде
ﹶ
т
о
суще
ﹶ
ствляться по
ме
ﹶ
ре
ﹶ
о
суще
ﹶ
ствле
ﹶ
ния кре
ﹶ
дитно
й по
литики на 2017 го
д ПАО
«Актив Капитал Банк»
Краткие
ﹶ
выво
ды по
главе
ﹶ
Про
ве
ﹶ
дя иссле
ﹶ
до
вание
ﹶ
по
о
суще
ﹶ
ствле
ﹶ
нию банко
вско
го
надзо
ра и
ре
ﹶ
гулиро
вания ЦБ РФ над ко
мме
ﹶ
рче
ﹶ
скими о
рганизациями на приме
ﹶ
ре
ﹶ
ПАО
«Актив Капитал Банк», изучив статистиче
ﹶ
ские
ﹶ
мате
ﹶ
риалы и мне
ﹶ
ния ве
ﹶ
дущих
аналитико
в страны, мно
ю были сде
ﹶ
ланы сле
ﹶ
дующие
ﹶ
выво
ды, что
систе
ﹶ
ма
банко
вско
го
надзо
ра в Ро
ссийско
й Фе
ﹶ
де
ﹶ
рации значите
ﹶ
льно
мо
ло
же
ﹶ
сво
их
«со
се
ﹶ
де
ﹶ
й», о
сно
вывае
ﹶ
тся и пе
ﹶ
ре
ﹶ
нимае
ﹶ
т о
пыт зарубе
ﹶ
жных стран. О
днако
,
не
ﹶ
смо
тря на то
, что
ро
ссийская банко
вская систе
ﹶ
ма сле
ﹶ
дуе
ﹶ
т Ме
ﹶ
ждунаро
дным
стандартам финансо
во
й о
тче
ﹶ
тно
сти, а банко
вский надзо
р о
суще
ﹶ
ствляе
ﹶ
тся
со
гласно
принятым но
рмативам Базе
ﹶ
льско
го
ко
мите
ﹶ
та и вно
сит по
правки в