66
оборотных средств в МПЗ также может быть ориентиром для оценки
эффективности бизнес-модели предприятия. Если выяснится, что нормативы
оборотных средств в МПЗ существенно выше, чем у отдельных
конкурирующих фирм либо показателей в среднем по отрасли (при
одинаковом объеме реализации работ и услуг), то это может говорить о
неэффективной модели управления.
В целях исправления ситуации могут быть приняты управленческие
решения, направленные на модернизацию хозяйственных процессов,
влияющих на величину нормативов оборотных средств в МПЗ. Например,
это может быть внедрение новых технологий, уменьшающих себестоимость
производства, поиск новых поставщиков, осуществляющих завозы МПЗ без
перебоев и т. д.
Для определения норматива оборотных средств в производственных
запасах в стоимостном выражении норматив оборотных средств в
производственных запасах в днях умножается на среднедневной расход
запасов по себестоимости.
Общая плановая себестоимость закупки материальных запасов ООО
«Север-Авто-Поволжье» на прогнозный период составляет 47,86% от суммы
полной себестоимости производства и продаж (среднее значение за
последние 3 года) или 264 331 тыс. руб., в плановом году ожидается 247
рабочих дней.
Среднедневной расход запасов по себестоимости = Себестоимость
закупки / 247 рабочих дней в прогнозном году = 264 331 тыс. руб. / 247 дней
= 1 070,16 тыс. руб.
Результаты определения норматива оборотных средств в
производственных запасах сырья и материалов сведены в таблице 19.
Таблица 19
Расчет норматива оборотных средств в производственных
запасах на прогнозный год
Наименование
показателя
Усл.
Обозначение
Единица
измерения
Значение
1
2
3
4
67
Объем текущего
запаса
Ттек
Дни
30
Объем страхового
запаса
Тстрах
Дни
9
Объем
транспортного
запаса
Ттрансп
Дни
2
Объем
технологического
запаса
Ттехн
Дни
1
Объем
подготовительного
запаса
Тподг
Дни
1
Норматив
оборотных средств
в
производственных
запасах
Тнорм.запас
Дни
43
Себестоимость
закупки
материальных
запасов,
необходимых для
производства
работ и услуг
-
тыс. руб.
264 331
Средний объем
потребления
материально-
производственного
запаса за сутки
-
тыс. руб.
1 070
Норматив
оборотных средств
в
производственных
запасах
Тнорм.запас
тыс. руб.
46 017
Таким образом, совокупный норматив материально-производственных
запасов на прогнозный год составляет 46 017тыс. руб. (меньше уровня 2018 г.
на 87 600 – 46 017 = 41 583 тыс. руб.).
Определим совокупную плановую потребность в оборотных средствах
в плановом году по результатам всех предложенных мероприятий и сравним
с данными отчетного 2018 года (таблица 20).
Таблица 20
Совокупная плановая потребность в оборотных средствах
Текущие активы
Отчетный год
Прогнозный
год
Изменение
Сумма,
тыс.
руб.
Уд.
вес, %
Сумма,
тыс.
руб.
Уд.
вес,
%
Сумма,
тыс.
руб.
Уд.
вес, %
68
Запасы
106 967
36,76
65 384
25,67
-41 583
-11,09
НДС
3 158
1,24
0
0,15
3 158
1,24
Дебиторская
задолженность
68 192
26,78
-9 979
-0,09
68 192
26,78
Краткосрочные
финансовые
вложения
90 886
35,69
13 236
9,00
90 886
35,69
Денежные средства
27 048
10,62
2 036
2,02
27 048
10,62
Всего оборотных
средств
254 668
100,00
-36 290
0,00
254 668
100,00
Размер оборотных средств, не спрогнозированных выше, принимается
на уровне 2018 г. Таким образом, совокупная потребность ООО «Север-
Авто-Поволжье» в оборотных средствах на прогнозный год составляет 254
668 тыс. руб., что меньше уровня 2018 г. на 36 290 тыс. руб. или на 12,47%,
при этом достигнуто относительно приемлемое соотношение запасов и
дебиторской задолженности.
3.2. Направления и перспективы оптимизации деятельности ООО
"Север-авто-Поволжье".
В заключении рассчитаем изменение основных финансово-
экономических показателей деятельности ООО «Север-Авто-Поволжье»,
полученных в результате внедрения мероприятий и рекомендаций,
предложенных в проектной части дипломной работы. В таблице 21
представлен прогнозный баланс ООО «Север-Авто-Поволжье» на
прогнозный год.
Таблица 21
Прогнозный баланс ООО «Север-Авто-Поволжье»
Показатель
2018 г
Прогнозный
год
Абс.
изменение,
тыс. руб.
Темп
прироста,
%
1.Внеоборотные
активы всего
436 905
436 905
0
0,00
2. Оборотные
активы всего
290 958
254 668
-36 290
-12,47
2.1. Запасы и НДС
110 125
68 542
-41 583
-37,76
2.2.Дебиторская
задолженность
78 171
68 192
-9 979
-12,77
69
2.3.Финансовые
вложения
77 650
90 886
13 236
17,05
2.4.Денежные
средства
25 012
27 048
2 036
8,14
3.Итого активы
727 863
691 573
-36 290
-4,99
4. Собственный
капитал всего
603 503
611 174
7 671
1,27
4.1.Капитал и
резервы
503 056
503 056
0
0,00
4.2.
Нераспределенная
прибыль
100 447
108 118
7 671
7,64
5.Долгосрочные
обязательства всего
13 502
13 502
0
0,00
6. Краткосрочные
обязательства всего
110 858
66 897
-43 961
-39,66
6.1.Краткосрочные
кредиты и займы
38 901
1 527
-37 374
-96,07
6.2.Кредиторская
задолженность
71 957
65 369
-6 588
-9,15
7. Итого пассивы
727 863
691 573
-36 290
-4,99
Изменение показателей имущественного положения ООО «Север-
Авто-Поволжье» в результате предложенных мероприятий представлено на
рис. 5.
Согласно данных таблицы 21 и рисунка 5, в результате осуществления
мероприятий по совершенствованию финансового состояния ООО «Север-
Авто-Поволжье» имущество (активы) организации изменятся следующим
образом: остатки материально-производственных запасов с НДС уменьшатся
на 41 583 тыс. руб. или на 37,76%, дебиторская задолженность сократится на
9 979 тыс. руб. или на 12,77%, увеличатся краткосрочные финансовые
вложения на 13 236 тыс. руб. или на 17,05%, остатки денежных средств
вырастут на 2 036 тыс. руб. или на 8,14%. Всего имущество предприятия
сократится на 36 290 тыс. руб. или на 4,99%.
70
Рисунок 5. Изменение показателей имущественного положения
ООО «Север-Авто-Поволжье» в результате предложенных
мероприятий, тыс. руб.
68
Среди источников формирования имущества предприятия произойдут
следующие изменения: увеличатся собственные средства за счет роста
чистой прибыли и поступления дебиторской задолженности за предыдущие
периоды на 7 671 тыс. руб. или на 1,27%, сократятся краткосрочные кредиты
и займы на 37 374 тыс. руб. или на 96,07%, уменьшится кредиторская
задолженность на 6 588 тыс. руб. или на 9,15%. В общем имущество
предприятия ООО «Север-Авто-Поволжье» и источники его формирования
уменьшатся на 36 290 тыс. руб. или на 4,99%.
Далее рассчитаем влияние предложенных мероприятий на основные
финансовые показатели предприятия (таблица 22).
Таблица 22
Изменение основных финансовых показателей ООО «Север-Авто-
Поволжье» в результате предложенных мероприятий
Показатель
2018 г
Прогнозный год
Абсолютное
изменение, +/-
1
2
3
4
Коэффициент
текущей
ликвидности
(коэффициент
2,62
3,81
1,18
68
Составлено автором
0
50 000
100 000
150 000
200 000
250 000
300 000
350 000
400 000
450 000
2018 г. Прогнозный год
436 905
436 905
110 125
68 542
78 171
68 192
77 650
90 886
25 012
27 048
Внеоборотные активы Запасы и НДС Дебиторская задолженность
Финансовые вложения Денежные средства
71
покрытия)
Коэффициент
быстрой (срочной)
ликвидности
1,63
2,78
1,15
Коэффициент
абсолютной
ликвидности
0,93
1,76
0,84
Коэффициент
общей
платежеспособности
1,83
2,46
0,63
Коэффициент
автономии
0,83
0,88
0,06
Коэффициент
соотношения
заемного и
собственного
капитала (плечо
финансового
рычага)
0,21
0,13
-0,08
Коэффициент
финансирования
4,85
7,60
2,75
Коэффициент
финансовой
устойчивости
0,85
0,90
0,06
Коэффициент
обеспеченности
собственными
средствами
0,57
0,68
0,11
Коэффициент
маневренности
собственных
оборотных средств
0,28
0,29
0,01
Оборачиваемость
всех активов в днях
199
442
243
Оборачиваемость
запасов в днях
60
54
-7
Оборачиваемость
дебиторской
задолженности в
днях
34
46
12
Оборачиваемость
кредиторской
задолженности в
63
43
-20
72
днях
Операционный цикл
94
99
5
Финансовый цикл
31
56
25
Таким образом, в результате реализаций мероприятий улучшения
финансовой деятельности ООО «Север-Авто-Поволжье» основные
финансовые коэффициенты изменятся следующим образом. Коэффициент
текущей ликвидности. Общепринятое нормативное значение коэффициента –
не менее 1,5-2, в прогнозном году данный коэффициент увеличится на 1,18 и
составит 3,81 и будет заметно выше норматива. Коэффициент срочной
ликвидности. Нормативное соотношение от 0,7-1,0.
В ООО «Север-Авто-Поволжье» в 2016 г. данный коэффициент
составлял 1,63, а в прогнозном году планируется на уровне 2,78, то есть
коэффициент будет превышать нормативное значение. Коэффициент
абсолютной ликвидности (норма денежных резервов). Допустимое значение
этого коэффициента больше 0,1-0,7. В прогнозном году данный показатель
увеличится на 0,84 и планируется на уровне 1,76. У предприятия будет по-
прежнему достаточно денежных средств и краткосрочных финансовых
вложений для погашения своих текущих обязательств.
Коэффициент общей платежеспособности показывает обеспеченность
заемных средств материальными средствами и имеет нормативное значение
от 1. В прогнозном году данный показатель увеличится на 0,63 и составит
2,46, что выше рекомендуемого значения. Коэффициент финансовой
независимости (автономии источников формирования запасов). В мировой
практике для коэффициента автономии принято нормативное значение,
равное 0,5. В прогнозном году коэффициент автономии увеличивается на
0,06 и составляет 0,88.
Коэффициент соотношения заёмных и собственных средств.
Сокращение данного коэффициента с 0,21 в 2018 г. до 0,13 в прогнозном
году является положительной тенденцией и соответствует рекомендуемому
значению меньше 1. Коэффициент финансирования вырастет на 2,75 и
73
составит в прогнозном году 7,60, что полностью соответствует нормативу
(больше 1).
Коэффициент финансовой устойчивости составлял 0,85 в 2018 г. и
увеличивается до уровня 0,90 в прогнозном году, удельный вес источников
финансирования, которые могут быть использованы долгое время, в общей
сумме источников финансирования будет составлять 90%.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами.
Нормальным ограничением считается выше 0,1. Коэффициент в прогнозном
году увеличится на 0,11 и соответствует нормативному значению.
Коэффициент маневренности собственного оборотного капитала.
Оптимальным значением коэффициента маневренности считается 0,4-1,0. В
прогнозном году коэффициент маневренности увеличивается на 0,01 и
становится равным 0,29, что, однако, ниже норматива. Объем собственных
оборотных средств предприятия, приходящийся на самую мобильную часть
текущих активов (денежные средства), составит 29%. Сократятся
оборачиваемость запасов и кредиторской задолженности в результате
уменьшения их среднегодовой стоимости, оборачиваемость дебиторской
задолженности и активов в целом увеличится. Это приведет к росту
операционного и финансового цикла предприятия на 5 дней и 25 дней
соответственно.
Таким образом, в результате предложенных мероприятий по
укреплению финансового состояния предприятия ООО «Север-Авто-
Поволжье» будет оптимизирована структура оборотных активов, увеличены
собственные средства предприятия, оптимизированы дебиторская и
кредиторская задолженность, в результате чего предприятие улучшит
деловую активность, платежеспособность и финансовую устойчивость.
Следовательно, разработанные мероприятия по повышению эффективности
финансового состояния предприятия являются эффективными и могут быть
рекомендованы к внедрению в практической деятельности ООО «Север-
Авто-Поволжье».
74
Заключение
Бухгалтерский баланс в составе бухгалтерской отчетности является
единой системой данных об имущественном и финансовом положении
организации и позволяет судить о работе фирмы в качестве основного
источника финансового анализа.
Анализ бухгалтерского баланса является главным методом,
влияющим на принятие решений, касающихся кредитования, инвестирования
и др. Методика анализа финансовой отчетности организации включает в себя
три логически связанных блока: анализа финансового положения и деловой
активности; анализа финансовых результатов; оценки перспектив развития
организации.
Во второй главе проведена исследовательская работа по анализу
эффективности деятельности ООО «Север-Авто-Поволжье» на основании
бухгалтерского баланса, сделаны следующие выводы и определены основные
проблемы. В процессе исследования использовались методы
горизонтального и вертикального анализа, группировки, метод абсолютных,
относительных и средних величин.
75
Информационной базой исследования выступила бухгалтерская
отчетность ООО «Север-Авто-Поволжье» за 2016-2018 гг. Исследуемое
предприятие ООО «Север-Авто-Поволжье» развивается и наращивает свой
потенциал, что приводит к росту активов и пассивов. Положительным
моментом можно назвать высокую долю собственного капитала в структуре
источников формирования имущества предприятия, сокращение за
последний год кредиторской задолженности.
Отрицательным моментом является рост дебиторской задолженности
и краткосрочных заемных средств, а также сокращение остатков денежных
средств и краткосрочных финансовых вложений. За весь анализируемый
период 2016-2018 гг. оборачиваемость многих активов предприятия ООО
«Север-Авто-Поволжье» сокращается, а период их оборота увеличивается,
что обусловлено в основном ростом среднегодовой стоимости данных
активов при одновременно росте выручки.
Баланс предприятия является абсолютно ликвидным в 2018 г, хотя в
2017 г. имелось незначительное нарушение условия ликвидности в
результате сокращения дебиторской задолженности. Платежеспособность
компании подтверждают относительные показатели ликвидности, которые
полностью соответствуют нормативным значениям.
Коэффициент утраты платежеспособности больше 1, это
свидетельствует об отсутствии реальной возможности для организации
утратить платежеспособность в ближайшие 3 месяца. Предприятие по итогам
2016-2018 гг. имеет абсолютную финансовую устойчивость М=(1.1.1), ООО
«Север-Авто-Поволжье» в течении всего анализируемого периода
достаточно собственных оборотных средств для покрытия запасов, что
обусловлено значительными размерами собственного капитала.
Относительные показатели финансовой устойчивости также
соответствуют нормативным значениям (за исключением коэффициента
маневренности собственного капитала), что подтверждает финансовую
устойчивость предприятия. Однако прослеживается отрицательная динамика,