71
Средняя продолжительность оборота (период инкассирования) дебитор-
ской задолженности (????
дз
) измеряется в днях и рассчитывается по формуле:
????
дз
Средняя за анализируемый период балансовая
величина остатков дебиторской задолженности
× Количество дней в периоде
Выручка от продаж за анализируемый период
(????????)
Чем короче период погашения дебиторской задолженности, тем
выше ее ликвидность. При этом условии организация имеет возможность
быстрее генерировать денежную массу и поддерживать высокий уровень пла-
тежеспособности. Кроме того, ускорение оборачиваемости способствует рас-
ширению масштабов производственно-хозяйственной деятельности.
Анализ движения дебиторской задолженности должен осуществ-
ляться оперативно с использованием аналитических таблиц определенного
формата, что позволяет адекватно реагировать на своевременно установ-
ленные факты задержки платежей.
Анализ состояния дебиторской задолженности начинают с общей оцен-
ки динамики ее объема в целом и продолжают в разрезе отдельных статей;
определяют долю дебиторской задолженности в оборотных активах, анализи-
руют ее структуру; определяют удельный вес дебиторской задолженности, пла-
тежи по которой ожидаются в течении года; оценивают динамику этого показа-
теля и проводят анализ качества дебиторской задолженности. На основе опера-
тивной отчетности проводят также ранжирование задолженности по срокам
оплаты счетов.
В анализе дебиторской задолженности следует выделять оправданную
и неоправданную.
К оправданной дебиторской задолженности относится задолженность,
срок оплаты которой не наступил либо составляет менее месяца.
Вся остальная задолженность неоправданная. Чем больше срок отсроч-
ки, тем выше риск неуплаты по счету. Отвлечение средств в эту задолженность
снижает текущую платежеспособность хозяйствующего субъекта.
Особое внимание следует обратить на сомнительную дебиторскую за-
долженность, т.е. безнадежные долги, часть которых не будет получена (или
72
возвращена). Наличие сомнительной (неоправданной) задолженности является
свидетельством того, что у хозяйствующего субъекта имеются проблемы в си-
стеме расчетов с покупателями и заказчиками. Тенденция роста (снижения) со-
мнительной дебиторской задолженности свидетельствует о снижении (повы-
шении) ликвидности баланса, что ухудшает (либо улучшает) финансовое состо-
яние. На изменение финансового состояния оказывает влияние скорость оборо-
та дебиторской задолженности.
Увеличение средств, отвлекаемых в расчеты с покупателями (т.е.
рост абсолютной величины дебиторской задолженности), может быть обу-
словлено объективными процессами – высокими темпами наращивания
объема продаж. При этом важно чтобы темп роста дебиторской задолженности
не превышал темп роста продаж. Опаснее, когда рост дебиторской задолженно-
сти обусловлен неосмотрительной кредитной политикой организации по отно-
шению к покупателям, необоснованным с финансовой точки зрения выбором
партнеров, трудностями в реализации продукции.
Резкое сокращение дебиторской задолженности может быть следствием
негативных моментов во взаимоотношениях с клиентами (сокращение продаж
кредит, потеря потребителей продукции).
Анализ дебиторской задолженности необходимо дополнить анализом
кредиторской задолженности.
Объектами анализа кредиторской задолженности являются:
Кредиторская задолженность долгосрочная (срок оплаты которой
наступит более чем через 12 месяцев)
Кредиторская задолженность краткосрочная (срок оплаты которой
наступит менее чем через 12 месяцев)
Кредиторская задолженность, не оплаченная в срок;
Кредиторская задолженность поставщикам и подрядчикам;
Кредиторская задолженность по векселям выданным;
Кредиторская задолженность по расчетам с бюджетом;
Кредиторская задолженность по расчетам с внебюджетными ор-
73
ганизациями;
Кредиторская задолженность по расчетам с персоналом;
Кредиторская задолженность по расчетам с дочерними, зависи-
мыми организациями;
Авансы полученные.
Методика анализа кредиторской задолженности аналогично методике
анализа дебиторской задолженности. Анализ проводится на основании данных
аналитического учета расчетов с поставщиками и прочими кредиторами. Ос-
новные задачи анализа – оценка динамики и структуры кредиторской задол-
женности по сумме и кредиторам; определение суммы просроченной кредитор-
ской задолженности, оценка факторов, повлиявших на ее образование; опреде-
ление сумм штрафных санкций, возникших в результате образования про-
сроченной кредиторской задолженности.
Весьма актуален вопрос о сопоставимости дебиторской и кредитор-
ской задолженности. По результатам анализа традиционно рекомендуют про-
водить следующие мероприятия: следить за соотношением кредиторской и де-
биторской задолженности (значительное увеличение последней создает угрозу
финансовой устойчивости организации, делает необходимым для погашения
возникающей кредиторской задолженности привлечение дополнительных ис-
точников финансирования); контролировать состояние расчетов по просрочен-
ным задолженностям; своевременно выявлять недопустимые виды дебитор-
ской и кредиторской задолженности, к которым относятся просроченная за-
долженность поставщикам, в бюджет и др., кредиторская задолженность по
претензиям, сверхнормативная задолженность по устойчивым пассивам, про-
сроченная дебиторская задолженность и т.д.
74
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
В соответствие с поставленной задачей были изучены значение бухгал-
терского баланса в финансовой деятельности предприятия.
Таким образом, бухгалтерский баланс - это способ обобщения и группи-
ровки активов хозяйствующего субъекта и источников их образования на опре-
деленную дату в денежной оценке.
Схематично бухгалтерский баланс представляет собой таблицу, состав-
ленную из двух вертикально расположенных частей: верхняя - актив - отражает
имущество организации, а нижняя - пассив - источники их формирования.
Основным источником информации для анализа финансового состояния
служит бухгалтерский баланс предприятия. Современное содержание актива и
пассива ориентировано на предоставление информации ее пользователям,
прежде всего внешним пользователям. Отсюда высокая степень аналитичности
статей, раскрывающих состояние дебиторской и кредиторской задолженности,
формирование собственного капитала и отдельных видов резервов, образован-
ных за счет текущих издержек или прибыли предприятия.
Проведённый анализ показал, что произошли значительные изменения в
динамике актива баланса исследуемого нами предприятия. В целом актив ба-
ланса в 2017 году увеличился на 2164866 руб., по сравнению с 2016 годом.
Увеличение суммы актива баланса предприятия за анализируемый период про-
изошло в основном за счёт увеличения оборотных активов, что говорит об
улучшение ликвидности баланса. Если в 2017 году по сравнению с 2016 годом
оборотные активы увеличились в 1,4 раза. Динамика внеоборотные активов
предприятия снизилась, в 2017 году 0,3% по сравнению с 2016. Это говорит о
том, что предприятие направило свою деятельность на оптимизацию структуры
имущества.
Изучение динамики оборотных активов показало, что запасы за период
2016 – 2017 гг. увеличились на 6,7%.
75
В 2017 году произошла оптимизация структуры имущества предприятия
и объём внеоборотных активов почти сравнился с объёмом оборотных активов,
и составил соответственно 51% к 49 %.
Нами проведен анализ финансовых результатов предприятия, который
показал, что чистая выручка от реализации продукции в 2017 г. составила
12414121 тыс. руб., что на 8% больше чем в 2016 г. (10759325 тыс. руб.). Это
произошло за счет увеличения чистой выручки от реализации. Если в 2016 г.
валовая прибыль от реализации продукции составила 5580407 тыс. руб., то в
2017 г. эта сумма увеличилась до 6348801 тыс. руб., что на 3,5% больше чем в
2016 г. Соответственно выросли расходы периода с 924545 тыс. руб. до 1234812
тыс. руб. Вместе с ростом расхода периода выросла и чистая прибыль. Если в
2016 г. чистая прибыль составила 3658887 тыс. руб. то в 2017 г. она составила
3691604 тыс. руб.
Проведённый нами анализ бухгалтерского баланса ООО «OLPLAST
GLOBAL», показал:
1. В 2017 году дебиторская задолженность предприятия уменьшилась в
14,3 раза по сравнению с 2016 годом;
2. Сумма денежных средств завода в 2017 году увеличилась в 1,7 раза по
сравнению с 2016 годом;
3. В 2017 году производственные запасы уменьшились с 1340126 тыс.
руб. (2016 г.) до 806506 тыс. руб. (2017 г.) или в 1,6 раза;
4. Наблюдается рост краткосрочных обязательств в 2017 году в 1,5 раза
по сравнению с 2016 годом;
5. Несмотря на увеличение чистой выручки с 10759935 тыс. руб. (2016
г.) до 12414121 тыс. руб. (2017 г.), чистая прибыль осталась на прежнем уровне,
т.е. 3658877 тыс. руб. (2016 г.) и 3691604 тыс. руб. (2017 г.).
Рост чистой прибыли не произошел из-за роста себестоимости продук-
ции.
Для улучшения деятельности ООО «OLPLAST GLOBAL» нами предла-
гается:
76
1) Регулярно проводить мониторинг финансового состояния предприя-
тия;
2) Повысить эффективность использования денежных средств;
3) Продолжить расширение материально-технической базы (приобрете-
ние внеоборотных активов) не за счет внешнего кредитования (рост задолжен-
ности по кредитам), а за счет лизинга, как способа инвестирования;
4) Применять механизм ускоренной амортизации для увеличения объема
собственных финансовых ресурсов;
5) Вести строгий контроль за текущими платежами по налогам и сборам,
кредиторской задолженности с целью избежания дополнительных расходов в
виде пеней и штрафов.
77
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
1. Аракелов П.Б. Бухгалтерский учет и отчетность в Узбекистане: учеб-
ное пособие. Т.: ТГЭЭПЦ, 2013-258с.
2. Аракелов П.Б., Аракелова К.П, Мелькумова Ж.П. Бухгалтерский учет
и отчетность микрофирм и малых предприятий: учебное пособие. Т.: ТГЭЭПЦ,
2015-178с.
3. Артемьева С.С., Митрохин В.В. Финансы, денежное обращение, кре-
дит: учебник. М.: Академический проект, 2008.-468с.
4. Беликова Т. Бухгалтерский учет и отчетность от нуля до баланса.
СПБ.: Питер, 2010-253с.
5. Белоглазова Г.Н. Организация деятельности коммерческого банка:
учебник. М.: Высшее образование., 2008-422с.
6. Брыкова Н.В. Основы бухгалтерского учета: учебное пособие. М.:
ACADEMiA, 2008-142с.
7. Болтунова Е.М., Навасардян А.А. Бухгалтерское дело: учебное посо-
бие. М.: ЮСТИЦИНФОРМ, 2008-208с.
8. Бровкина Н.Д. Контроль и ревизия: учебное пособие. М.: ИНФРА-М
2011-345с.
9. Вахрушина М. А. Анализ финансовой отчетности: учебник. М.: Ву-
зовский учебник, 2009-366с.
10. Волкова О.Н. Управленческий учет: учебник. М.: Проспект, 2010-
210с.
11. Волнин В.А., Леднев В.А. Интернет курс по дисциплине «Корпора-
тивные финансы»: учебное пособие. М.: МФПУ, 2011-43с.
12. Гиляровская Л.Г. Бухгалтерское дело: учебное пособие. М.: ЮНИ-
ТИ-ДАНА, 2009-158с.
13. Гулямова Ф.Г. Бухгалтерский учет в Узбекистане: современный ас-
пект I том: учебное пособие. Т.: Национальная ассоциация бухгалтеров и ауди-
78
торов Узбекистана, 2014-206с.
14. Гулямова Ф.Г. Бухгалтерский учет в Узбекистане: современный ас-
пект II том: учебное пособие. Т.: Национальная ассоциация бухгалтеров и ауди-
торов Узбекистана, 2014-206с.
15. Гулямова Ф.Г., Файзиева У.Т. Учетная политика предприятия. Т.:
Издательский дом «Мир экономики и права», 2008-208с.
16. Домбровская Е.Н. Бухгалтерская (финансовая) отчетность: учебное
пособие. М.: РИОР ИНФРА-М, 2012-96с.
17. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности:
практикум. М.: «Дело и Сервис», 2010-143с.
18. Завалишина И.А. Бухгалтерский учет по новому: практическое посо-
бие. Т.: Издательский дом, Мир экономики и права, 2014-431с.
19. Ионова А.Ф., Селезнев Н.Н. Финансовый анализ: учебник. М.: ТК
Велби издательство Проспект, 2007-624с.
20. Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет: учебное пособие. М.: ИНФРА-
М, 2008-716с.
21. Керимов В.Э. Бухгалтерский учет: учебник. М.: EKSMO, 2010-682с.
22. Кравченко Г.Н. Теория бухгалтерского учет: учебное пособие. Ро-
стов-на-Дону: «Феникс», 2007-351с.
23. Комарджанова Н.А. Бухгалтерский финансовый учет: учебное посо-
бие. СПБ.: ПИТЕР 2010-297с.
24. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности
предприятия: учебник. М.: ТК Велби, издательство Проспект, 2012-356с.
25. Корчагин Ю.А. Финансы, денежное обращение и кредит: учебное
пособие. Ростов-на-Дону «Феникс», 2008-364с.
26. Любушин Н.П.Финансовый анализ: учебник. М.: ЭКСМО, 2010-332с.
27. Любушин Н.П. Комплексный экономический анализ хозяйственной
деятельности: учебное пособие. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2005.
28. Мельник М.В., Герасимова Е.Б. Анализ финансово-хозяйственной
деятельности: учебное пособие. М.: ФОРУМ: ИНФРА-М, 2007-192с.
29. Московский финансово – промышленный университет «Синергия».
79
Учебные материалы по дисциплине «Бухгалтерский учет и анализ». М.: Кафед-
ра бухгалтерского учета, 2014-523с.
30. Москов Н.М. Бухгалтерский учет, анализ и аудит: учебное пособие.
М.: СГА, 2010-398с.
31. Налоговый кодекс Республики Узбекистан. Т.: Адолат, 2010-378с.
32. Национальные стандарты бухгалтерского учета Республики Узбеки-
стан: сборник. Т.: Издательский дом «Мир экономики и права», 2012-463с.
33. Овчинникова С.В. Интернет курс по дисциплине «Корпоративные
финансы»: учебное пособие. М.: МФПУ, 2011-43с.
34. Приказ Минфина Р.Ф. от 22.07.2003 №67н (в ред. от 31.12.2004
№135н, от 18.09.2006 №115н, от 08.11.2010 №142н) «О формах бухгалтерской
отчетности организации».
35. Подольский В.И. Аудит. М.: ЮНИТИ, 2002-655с.
36. Просветов Г.И. Финансы денежное обращение и кредит: учебно-
практическое пособие. М.: Альфа-Пресс, 2008-446с.
37. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия:
учебник. М.: ИНФРА-М, 2007-345с.
38. Спиридонова Н.В. Теоретический анализ экономических систем:
учебное пособие. СПБ.: ПИТЕР, 2013-238с.
39. Фишер С., Дорнбуш Р., Шмалензи Р. Экономика. М.: ДЕЛО Лтд,
1995-829с.
40. Церпенто С.И. Теория бухгалтерского учета: учебное пособие. М.:
Кнорус, 2008-376с.
41. Чечевицына Л.Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности:
учебник. Ростов-на-Дону.: Феникс, 2010-354с.
42. Чуева Л.Н., Чуев И.Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельно-
сти: учебник. М.: Дашков и К0, 2008-351с.
43. Шеремет А.Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности:
учебник для вузов. М.: ИНФРА-М, 2008-416с.
44. Шеремет А.Д., Негашев Е.В. Методика финансового анализа дея-
тельности коммерческой организации. М.: ИНФРА-М, 2008-207с.