66
Результаты расчетов свидетельствуют о том, что большая часть
показателей демонстрируют положительную динамику. Так, увеличение
коэффициента автономии (хоть и незначительное) свидетельствует об
укреплении финансовой устойчивости за счет роста собственного капитала,
на это же указывает и увеличение коэффициента финансовой устойчивости.
В целом, следует отметить, что предлагаемое мероприятие по
увеличению уставного капитала не способно до конца 2017 года оказать
существенное положительное влияние на изменение показателей
финансового состояния ООО «ПО ГШМ». В кризисных условиях
предприятию, производящему столь специфическую продукцию достаточно
сложно в течение года оптимизировать собственное финансовое состояние,
тем более за счет единственного мероприятия. Поэтому деятельность по
улучшению показателей финансового состояния должна носить комплексный
характер, в связи с чем ООО «ПО ГШМ» предлагается также обратить
внимание на разработку иных направлений аналитической работы.
Пܰо рܰеܰзܰуܰлܰьܰтܰаܰтܰаܰм пܰрܰоܰвܰеܰдܰёнܰнܰоܰгܰо аܰнܰаܰлܰиܰзܰа мܰоܰжܰнܰо сܰдܰеܰлܰаܰтܰь нܰеܰсܰкܰоܰлܰьܰкܰо
сܰиܰсܰтܰеܰмܰнܰыܰх пܰрܰеܰдܰлܰоܰжܰеܰнܰиܰй пܰо уܰлܰуܰчܰшܰеܰнܰиܰю фܰиܰнܰаܰнܰсܰоܰвܰоܰгܰо сܰоܰсܰтܰоܰяܰнܰиܰя ООО «ПО
ГШМ» по следующим направлениям:
- улучшение показателей ликвидности и платежеспособности;
- оптимизация показателей финансовой устойчивости;
- общие мероприятия, направленные на улучшение финансового
состояния.
В чܰаܰсܰтܰи уܰлܰуܰчܰшܰеܰнܰиܰя пܰоܰкܰаܰзܰаܰтܰеܰлܰеܰй лܰиܰкܰвܰиܰдܰнܰоܰсܰтܰи и пܰлܰаܰтܰеܰжܰеܰсܰпܰоܰсܰоܰбܰнܰоܰсܰтܰи
пܰрܰеܰдܰлܰаܰгܰаܰюܰтܰсܰя сܰлܰеܰдܰуܰюܰщܰиܰе нܰаܰпܰрܰаܰвܰлܰеܰнܰиܰяܰ.
1.1. Иܰзܰмܰеܰнܰеܰнܰиܰе сܰтܰрܰуܰкܰтܰуܰрܰы нܰаܰиܰбܰоܰлܰеܰе лܰиܰкܰвܰиܰдܰнܰыܰх аܰкܰтܰиܰвܰоܰв и нܰаܰиܰбܰоܰлܰеܰе
сܰрܰоܰчܰнܰыܰх оܰбܰяܰзܰаܰтܰеܰлܰьܰсܰтܰвܰ.
1.2. Пܰоܰвܰыܰшܰеܰнܰиܰе рܰаܰцܰиܰоܰнܰаܰлܰьܰнܰоܰсܰтܰи фܰоܰрܰмܰиܰрܰоܰвܰаܰнܰиܰя и иܰсܰпܰоܰлܰьܰзܰоܰвܰаܰнܰиܰя
аܰкܰтܰиܰвܰоܰвܰ и пасс и пассивов и поддержание соотношений между группами активов и
пассивов.
В части улучшения показателей финансовой устойчивости
67
рекомендуются следующие направления.
2.1. Поддержание оптимального соотношения между размеров
собственных оборотных средств и запасов и затрат.
2.2. Увеличение размера собственного капитала.
2.3. Соблюдение рациональных соотношений между группами
активов (выявить возможности приведения внеоборотных и оборотных
активов к рациональным соотношениям, поскольку к концу 2016 года
оборотные значительно превышают внеоборотные).
В части улучшения финансового состояния ООО «ПО ГШМ» можно
порекомендовать внедрение следующих мероприятий.
3.1. Уменьшение остатков дебиторской и кредиторской
задолженностей.
Данное направление оптимизации может быть достигнуто путем
осуществления ряда мер:
- полное и своевременное выявление величины просроченной
кредиторской и дебиторской задолженностей;
- контроль за состоянием расчетов с заказчиками, покупателями,
прочими контрагентами по просроченным задолженностям;
- отслеживание соотношения между величинами кредиторской и
дебиторской задолженности: значительное превышение уровня дебиторской
задолженности представляет угрозу показателям финансовой устойчивости и
создает необходимость привлечения источников финансирования;
- применять систему скидок, предосталяемых покупателям за
досрочную оплату проданной продукции.
Представленные результаты исследования свиедетельствуют, что у
ООО «ПО ГШМ» достаточные резервы, с помощью которых возможно
существенно улучшить показатели финансового состояния.
68
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
В деятельности коммерческой организации бухгалтерский баланс
выступает важнейшим аналитическим источником информации,
применяемым широким кругом пользователей. По информации,
представленной в бухгалтерском балансе, собственники предприятия, а
также управленцы формируют сведения о финансовом состоянии
экономического субъекта.
В процессе осуществления своей деятельности экономический
субъект подвергает объем активов, обязательств, их состав постоянным
изменениям.
В процессе функционирования организации объем активов и
пассивов, а также их структура подвержены различным изменениям. В
качестве основных методов количественного и качественного измерения
происходящих изменений в составе имущества и источников
финансирования используют горизонтальный и вертикальный анализ
бухгалтерского баланса.
Ликвидность, платежеспособность и финансовая устойчивость
предприятия являются важнейшими характеристиками его финансовой
деятельности. Ликвидностьᅟ является непременнымᅟ условиемᅟ
платежеспособности.
Финансовая устойчивость – это стабильность деятельности
предприятия в долгосрочной перспективе. При разумном учете факторов
ликвидности и финансовой устойчивости в управленческом процессе,
повышаются уровни платежеспособности и финансовой независимости
предприятия.
Анализ показателей финансового состояния в рамках выпускной
квалификационной работы проводился по данным ООО «ПО ГШМ»,
занимающегося производством горно-шахтного оборудования.
В целом, наблюдается положительная динамика итогов баланса ООО
«ПО ГШМ» как 2015, так и в 2016 году. При этом важным отрицательным
69
фактором является существенное сокращение собственного капитала за счет
формирования и увеличения размера непокрытого убытка. За последний год
наблюдался стремительный рост собственного капитала - на 983 597,0 тыс.
руб.
Результаты проведенного анализа свидетельствуют о стабильном
росте стоимости активов и пассивов ООО «ПО ГШМ». Кроме того,
структуру активов исследуемого предприятия в целом можно назвать
удовлетворительной на протяжении 2014-2016 гг. При этом структура
пассивов не может быть охарактеризована как оптимальная, поскольку доля
собственного капитала занимает лишь 1%.
Соотношение собственных и заемных источников финансирования
деятельности ООО «ПО ГШМ» невозможно назвать удовлетворительным,
поскольку оно свидетельствует о нарушении финансовой устойчивости
предприятия.
По результатам оценки показателей ликвидности определено, что
баланс ООО «ПО ГШМ» нельзя назвать абсолютно ликвидным. У ООО «ПО
ГШМ» недостаточно денежных средств для погашения кредиторской
задолженности. При этом платежный недостаток по первому соотношению с
каждым годом становится все больше, что затрудняет способность
предприятия рассчитываться по своим срочным обязательствам. Данное
изменение связано со значительным превышением темпа роста кредиторской
задолженности над приростом суммы денежных средств.
За счет дебиторской задолженности и прочих оборотных активов
ООО «ПО ГШМ» не способно погашать краткосрочные заемные средства.
Результаты анализа свидетельствуют о перспективной ликвидности, т.е.
достаточности медленно реализуемых активов (запасов) для погашения
долгосрочных обязательств, но к концу 2016 года ситуация изменилась в
противоположную сторону.
Следствием невыполнения отдельных неравенств является отсутствие
у ООО «ПО ГШМ» достаточного объема собственных средств для
70
формирования внеоборотных активов в связи с формированием и
дальнейшим увеличением значения непокрытого убытка.
Относительные показатели ликвидности свидетельствует о
закономерном, постепенном восстановлении платежеспособности ООО «ПО
ГШМ» на 31.12.2016 года.
Результаты проведенной оценки установлено, что финансовое
состояние ООО «ПО ГШМ» можно характеризовать как неустойчивое.
Основной проблемой, связанной с неустойчивостью финансового
состояния ООО «ПО ГШМ» является отрицательная величина собственного
капитала за счет формирования убытка, поэтому в качестве одного из
основных мероприятий предлагается увеличение размера собственного
капитала.
В качестве рационального способа увеличения суммы уставного
капитала ООО «ПО ГШМ» выбрано пополнение его стоимости за счет
вклада в уставный капитал учредителем в виде безналичных денежных
средств.
По результатам проведения общего собрания участников принято
решение одобрит заявление одного из учредителей о внесении
дополнительного вклада в уставный капитал ООО «ПО ГШМ» безналичных
денежных средств в объеме 2 120 000 рублей. Для реализации всех этапов
внесения в уставный капитал дополнительного вклада участника предстоят
затраты в сумме 52660 рублей.
Результаты расчетов показателей по данным прогнозного баланса
ООО «ПО ГШМ» на 31 декабря 2017 года свидетельствуют о том, что
большая часть показателей демонстрируют положительную динамику. Так,
увеличение коэффициента автономии (хоть и незначительное)
свидетельствует об укреплении финансовой устойчивости за счет роста
собственного капитала, на это же указывает и увеличение коэффициента
финансовой устойчивости.
71
В целом, следует отметить, что предлагаемое мероприятие по
увеличению уставного капитала не способно до конца 2017 года оказать
существенное положительное влияние на изменение показателей
финансового состояния ООО «ПО ГШМ». В кризисных условиях
предприятию, производящему столь специфическую продукцию достаточно
сложно в течение года оптимизировать собственное финансовое состояние,
тем более за счет единственного мероприятия. Поэтому деятельность по
улучшению показателей финансового состояния должна носить комплексный
характер, в связи с чем ООО «ПО ГШМ» предлагается также обратить
внимание на разработку иных направлений аналитической работы.
72
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
Законодательные и нормативные документы
1. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая)» от 30.11.1994
№51-ФЗ.
2. Федеральный закон от 22.04.1996 № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг».
3. Федеральный закон от 08.02.1998 № 14-ФЗ «Об обществах с
ограниченной ответственностью».
4. Приказ Минфина РФ от 29.07.1998 № 34н «Об утверждении Положения
по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской
Федерации».
5. Приказ Минфина РФ от 06.07.1999 № 43н «Об утверждении Положения
по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ
4/99)».
6. Приказ Минфина России от 02.07.2010 № 66н «О формах бухгалтерской
отчетности организаций».
Учебники, учебные пособия, монографии, научные издания
7. Абрютина М.С. Анализ финансово-экономической деятельности
предприятия. – М.: ЮНИТИ, 2014. – 298 с.
8. Алексеева А.И., Васильев Ю.В., Малеева А.В., Ушвицкий Л.И.
Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. – М.: Изд-
во КноРус, 2015. – 312 с.
9. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие / О.В. Ефимова и др. –
М.: Издательство Омега-Л, 2015. – 451 с.
10. Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ. – М.: Дело-Сервис,
2014. – 152 с.
11. Астахов В.П. Бухгалтерский (финансовый) учет: учебное пособие – 9-е
изд., перераб. и доп. – М.: Издательство Юрайт, 2015. – 955 с.
73
12. Баканов М.И. Теория экономического анализа: учебник / М.И. Баканов,
М.В. Мельник, А.Д. Шеремет, под ред. М.И. Баканова. – 5-к изд., доп. И
перераб. – М.: Финансы и статистика, 2015. – 536 с.
13. Балабанов И.Т. Анализ и планирование финансов хозяйствующего
субъекта. Учебное пособие. – М.: Финансы и статистика, 2015. – 222 с.
14. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента: учеб.пособие. – 2-е
изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2016. – 512 с.
15. Балабанов И.Т. Финансовый анализ и планирование хозяйствующего
субъекта. – М.: Финансы и статистика, 2015. – 544 с.
16. Бариленко В.И. Комплексный анализ хозяйственной деятельности
предприятия: учебное пособие. – М.:Форум, 2016. – 464 с.
17. Бариленко В.И. Экономический анализ: учебное пособие. – М.: Эксмо,
2015. – 350 с.
18. Басовский Л.Е. Экономический анализ. – М.: ПРИОР, 2014. –475 с.
19. Бригхем Ю., Гапенски Л. Финансовый менеджмент: полный курс: В 2-х т.
/ Пер. с англ. под ред. В.В.Ковалева. - СПб 2015 г. Т.1. - 497 с.
20. Донцова Л.В. Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности.
Практикум. – М.: Дело и сервис, 2016. – 612 с.
21. Карзаева Н.Н., Ларионов А.Д., Нечитайло А.И. Бухгалтерская финансовая
отчетность. – М.: Велби, 2015. – 496 с.
22. Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. – М.: Финансы и
статистика, 2015. – 713 с.
23. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности
предприятия: М.: Проспект, 2016. – 457 с.
24. Крейнина М.Н. Финансовое состояние предприятия. Методы оценки. –
М.: Дис, 2015. – 549 с.
25. Лысенко Д.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной
деятельности: М.: Инфра-М, 2015. – 396 с.
26. Любушкин Н.П. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – М.:
ЮНИТИ, 2015. – 456 с.
74
27. Любушкин Н.П. Экономический анализ: Учебник для ВУЗов. – М.:
Юнити-Дана, 2015. – 642 с.
28. Натепрова Т.Я., Трубицына О.В. Бухгалтерская (финансовая) отчетность.
– М.: Дашков и К, 2016. – 546 с.
29. Орехов В.И., Балдин К.В. Антикризисное управление: М.: Инфра-
Иженерия, 2015. – 496 с.
30. Савалей В.В. Стратегия и тактика финансового менеджмента: учеб.-
практ. пособие – Владивосток: Изд-во ДВГАЭУ, 2014. – 188 с.
31. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: 5-е изд.,
испр. и доп. – М.: ИНФРА-М, 2016. – 953 с.
32. Савицкая Г.В. Экономический анализ: 14-е издание. – М.: Новое знание,
2013. – 422 с.
33. Селезнева Н.Н. Финансовый анализ: теория и практика. – 3-е изд.,
перераб. и доп. – М.: Юнити-Дана, 2014. – 563 с.
34. Соколова Н.А., Томшинская И.Н. Бухгалтерская финансовая отчетность.
– П.: Питер, 2015. – 312 с.
35. Фридман А. М. Финансы организации (предприятия): учебник. — 2-ое
изд. — М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К», 2013. – 488 с.
Статьиᅟ
36. Абдуллаев Н.К., Зайнетдинов Ф.Х. Формирование системы анализа
финансового состояния предприятия // Финансовая газета. – 2015. - №28. – 32
с.
37. Бурцев В.В. Основные направления совершенствования внутреннего
контроля в организации // Аудиторские ведомости. – 2014. - №10. – 54 с.
38. Глазунов В.Н. Анализ финансового состояния предприятия // Финансы. –
2013. - №2.
39. Даниловских Т.Е. Анализ финансового состояния предприятия как основа
формулирования перспектив его развития // Фундаментальные и прикладные
исследования: проблемы и результаты. – 2014. – № 16. – С. 194-200.
75
40. Поздеев В.Л. Методы оценки финансовой устойчивости предприятий //
Экономический анализ: теория и практика. 2015. № 24. С. 54-58.
41. Пономаренко М. А. Отождествление и разделение понятий «анализ
финансового состояния предприятия» и «оценка финансового состояния
предприятия» [Текст] / М. А. Пономаренко // Актуальные вопросы
экономических наук: материалы III междунар. науч. конф. (г. Уфа, июнь 2014
г.). – Уфа: Лето, 2014. — С. 3-5.