47
Показатель данной статьи формируется как дебетовый оборот субсчета к
счету 90 «Себестоимость продаж» в корреспонденции с кредитом счета 44 «Рас-
ходы на продажу».
Коммерческие расходы в 2017 году составляли 23232 тыс. руб., а в 2018
году – 26994 тыс. руб. Откуда видно, что коммерческие расходы в 2018 году уве-
личились на (26994-23232) 3762 тыс. руб.
Статья «Управленческие расходы» (код 2220) предназначена для отраже-
ния общехозяйственных расходов.
Необходимость обособления коммерческих и управленческих расходов
определена ПБУ 4/99, в соответствии с которым под управленческими расхо-
дами понимаются расходы, не связанные непосредственно с производственным
процессом. К ним относятся заработная плата администрации, расходы на их ко-
мандировки, расходы на подготовку и переподготовку кадров, стоимость канце-
лярских товаров и других материалов и инвентаря, используемых для нужд
управления. [19,41]
По данным отчета о финансовых результатах управленческие расходы в
2017 году составляли 69511 тыс. руб., а в 2018 году – 217920 тыс. руб. т.е., управ-
ленческие расходы в 2018 году увеличились на (217920-69511) 148409
тыс. руб., чем в 2017 году.
По статье «Прочие операционные расходы» отражаются расходы на
подготовку и переподготовку кадров, расходы по оплате информационных,
аудиторских и консультационных услуг, оплата услуг банка, убытки, штрафы,
пени и другие расходы. [29,30]
Прочие операционные расходы в 2017 году составляли 114496 тыс. руб.,
а в 2018 году – 160063 тыс. руб., т.е. в 2018 году операционные расходы увели-
чились на (160063-114496) 45567 тыс. руб., по сравнению с 2017 годом.
По статье «Прочие доходы» (код 2340), указываются прочие доходы ор-
ганизации. К таким доходам относятся: доходы от продажи основных средств,
нематериальных активов, материалов и других активов; поступления от сдачи
имущества в аренду и т.д.
48
Показатель данной статьи формируется как кредитовый оборот по суб-
счетам к счету 91 «Прочие доходы и расходы».
По данным отчета о финансовых результатах прочие доходы в 2017 году
составляли 79968 тыс. руб., а в 2018 году 71321 тыс. руб., т.е. прочие доходы в
2018 году уменьшились на (79968-71321) 8647 тыс. руб. по сравнению с 2017
годом.
Таким образом, прибыль от основной деятельности в 2017 году составила
353842 тыс. руб., а в 2018 году – 591318 тыс. руб., т.е. в 2018 году прибыль от
основной деятельности увеличилась на (591318-353842) 237476 тыс. руб.
По статье «Доходы от финансовой деятельности» (код 2310) показано,
что доходы в 2017 году составляли 21778 тыс. руб., а в 2018 году – 63553 тыс.
руб., т.е. в 2018 году доходы от финансовой деятельности выросли на (63553-
21778) 41775 тыс. руб.
По статье «Прочие расходы» (код 2350) указано, что расходы по финан-
совой деятельности в 2017 году составляли 23972 тыс. руб., а в 2018 году 199270
тыс. руб., т.е. расходы в 2018 году были больше на (199270-23972) 175298 тыс.
руб.
В ООО «SKARLETT UNION» убытки от валютных курсовых разниц в
2017 году составили 10392 тыс. руб., а в 2018 году 119124 тыс. руб., т.е.
наблюдается увеличение на (119124-10392) 108732 тыс. руб.
Прибыль (убыток) от общехозяйственной деятельности в 2017 году со-
ставляла 351648 тыс. руб., а в 2018 году – 455601 тыс. руб.
Таким образом, прибыль до уплаты налога на доходы составили 351648
тыс. руб. и 455601 тыс. руб. После уплаты налога на прибыль чистая прибыль
составила в 2017 году 172850 тыс. руб., а в 2018 году – 271978 тыс. руб.
Чистая прибыль в 2018 году была больше на (271978-172850) 99128 тыс.
руб. по сравнению с 2017 годом.
49
ГЛАВА 3. СРАВНИТЕЛЬНЫЙ БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС
ООО «SKARLETT UNION» И ЭКСПРЕСС-АНАЛИЗ ФИНАН-
СОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ
В балансе хозяйствующего субъекта средства размещены по составу и ис-
точникам формирования средств.
Размещение и использование средств отражено в активе, источники фор-
мирования (собственный капитал и обязательства) отражены в пассиве. Бухгал-
терский баланс, используемый для проведения финансового анализа, не обладает
в достаточной степени свойствами, необходимыми для анализа, вследствие чего
возникает необходимость в формировании аналитического баланса. [26,42]
50
Уплотненный аналитический баланс-нетто формируют путем агрегирова-
ния однородных по своему составу элементов балансовых статей в необходимых
аналитических разрезах.
Аналитический баланс характеризуется тем, что сводит воедино и систе-
матизирует те расчеты и прикидки, которые осуществляет аналитик при перво-
начальном знакомстве с балансом.
Сравнительный аналитический баланс включает показатели горизонталь-
ного и вертикального анализа.
В ходе горизонтального анализа определяется изменение разных статей
баланса за анализируемый период (абсолютное и относительное отклонение). В
ходе вертикального анализа определяется удельный вес статей баланса.
3.1 Аналитическая группировка статей актива и пассива
ООО «SKARLETT UNION»
Для общей оценки динамики финансового состояния необходимо сгруп-
пировать статьи баланса в отдельные [4,12] группы:
- по признаку ликвидности – статьи актива и
- по срочности обязательств – статьи пассива.
Аналитическая группировка статей актива представлена в таблице 2.
Таблица 2
Аналитическая группировка статей актива
Группировки
статей актива
баланса
Наличие средств
Структура имущества, %
2017
год
2018
год
Измене-
ние
2017
год
2018
год
Изме-
нение
1. Имущество
предприятия
(валюта ба-
ланса)
1601022
3220563
+1619541
100
100
-
1.1. Иммобили-
зованные сред-
ства (внеобо-
ротные ак-
тивы)
195358
282097
+86739
12,2
8,8
-3,4
1.2. Мобильные
(оборотные те-
кущие активы)
средства
1405664
2938466
+1532802
87,8
91,2
+3,4
1.2.1. Запасы и
затраты
695444
1676777
+1057872
49,5
59,0
+9,5
51
1.2.2. Дебитор-
ская задолжен-
ность
73900
69246
-4714
5,2
2,6
-2,6
2. Денежные
средства и
593320
1048253
+454933
42,3
35,67
-6,63
Краткосрочные
ценные бумаги
43000
80000
3,0
2,73
-0,27
Аналитическая группировка статей пассива отражена в таблице 3.
Таблица 3
Аналитическая группировка статей пассива
Группировки
статей пассива
баланса
Наличие источников
Структура источников
финансирования, %
2017
год
2018
год
Измене-
ние
2017
год
2018
год
Изме-
нение
в %
1. Источники
формирования
имущества:
1597027
3216171
+1619144
100
100
-
1.1. Собствен-
ный капитал
261222
508026
+246804
16,35
15,79
-0,56
1.2. Заемный
капитал
36224
800000
+763776
2,25
24,89
+22,64
1.2.1. Долго-
срочные пас-
сивы (кредиты
и займы)
-
-
-
-
-
-
1.2.2. Кратко-
срочные пас-
сивы (кредиты
и займы)
-
93000
93000
-
2,89
+2,89
Продолжение таблицы 3
1.2.3. Креди-
торская задол-
женность
1299581
1815145
+515564
81,40
56,43
-24,97
Аналитическая группировка актива баланса. Общая стоимость имуще-
ства равна валюте (итогу) баланса – сумме строк 190 «Итог по разделу 1» и 290
«Итог по разделу 2» - строка 300 «Баланс». [42,44]
Стоимость внеоборотных (иммобилизованных) активов равна итогу раз-
дела 1 актива баланса.
Стоимость оборотных (мобильных, текущих) активов равна итогу раздела
2 за минусом строки 216 «Расходы будущих периодов».
52
Стоимость материальных оборотных (мобильных) средств – запасы и за-
траты – равна сумме строк 210 «Запасы». 220 «Налог на добавленную стоимость
по приобретенным ценностям» за минусом строки 216.
Величина дебиторской задолженности (включая авансы) равна сумме
строк 230 «Долгосрочная дебиторская задолженность», 240 «Краткосрочная де-
биторская задолженность».
Величина денежных средств и краткосрочных финансовых вложений
равна сумме строк 250 «Краткосрочные финансовые вложения», 260 «Денежные
средства».
Аналитическая группировка пассива баланса. Стоимость собственного
капитала (капитал и резервы) равна разделу 3 пассива баланса и сумме строк 630
«Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов», 640 «Доходы
будущих периодов», 650 «Резервы предстоящих расходов» за минусом строки
216.
Величина заемного капитала равна сумме разделов 4 «Долгосрочные обя-
зательства» и 5 «Краткосрочные обязательства» пассива без строк 630, 640, 650.
Величина долгосрочных обязательств (пассивов) – кредиты и займы,
предназначенные для формирования внеоборотных активов (как правило), –
равна разделу 4 (стр. 510 «Займы и кредиты», 520 «Прочие долгосрочные
обязательства»).
Величина краткосрочных кредитов и займов, предназначенных, в основ-
ном, для формирования оборотных активов, равняется стр. 610 «Займы и кре-
диты» раздела 5 «Краткосрочные обязательства».
Величина кредиторской задолженности равна строкам 620 «Кредитор-
ская задолженность», 660 «Прочие краткосрочные обязательства».
«Задолженность участникам по выплате доходов», «Доходы будущих пе-
риодов», «Резерв предстоящих расходов» показывают задолженность хозяйству-
ющего субъекта самому себе, поэтому при анализе суммы по этим строкам необ-
ходимо прибавить к собственному капиталу.
53
При построении аналитического баланса необходимо «Расходы будущих
периодов» исключать из «Запасов» и соответственно на эту сумму уменьшится
валюта баланса. В пассиве на эту сумму необходимо уменьшить «Собственный
капитал» (капитал и резервы). При наличии убытков необходимо общую сумму
капитала (валюта баланса) уменьшить на величину убытков. Одновременно на
ту же сумму в пассиве уменьшить «Собственный капитал» или валюту баланса.
3.2 Экспресс-анализ финансового состояния предприятия
А) Роль и значение экспресс-анализа предприятия.
Экспресс-анализ проводится с целью быстрого ознакомления с финансо-
вой отчетностью и создания первого впечатления о финансовом состоянии орга-
низации. Чтобы быстро получить первую информацию, экспресс-анализ финан-
сового состояния может провести любой руководитель. Как правило, впослед-
ствии отчетность отдают специалистам для получения более проверенных и точ-
ных результатов. [29,30]
Иногда требуется составить мнение о финансовом состоянии организа-
ции очень быстро, без привлечения специалистов и, не производя сложные рас-
четы. В таком случае можно при помощи непосредственных оценок и простых
сравнений провести экспресс-анализ финансовой отчетности.
Самыми распространенными и открытыми источниками информации о
финансовом состоянии организации являются формы бухгалтерской отчетно-
сти, а именно «Бухгалтерский баланс» и «Отчет о финансовых результатах».
На первом этапе проводится визуальная проверка достоверности отчет-
ности. Достоверность отчетности очень важный элемент анализа, поскольку по-
грешности в финансовой отчетности автоматически вносят погрешность в ре-
зультаты анализа. Проверяется правильность и ясность заполнения, наличие всех
необходимых реквизитов, включая подписи ответственных лиц, наличие необ-
ходимых дополнительных форм и приложений, арифметическая проверка всех
итогов и т.д. Хорошим свидетельством достоверности бухгалтерской отчетности
является наличие положительного аудиторского заключения.
54
На втором этапе изучается пояснительная записка к отчету, оценка усло-
вий, в которых функционировало предприятие в отчетном периоде, тенденции
основных показателей деятельности, качественные изменения в имущественном
и финансовом положении предприятия, а также ознакомление с аудиторским за-
ключением, то есть идет ознакомление со всеми имеющимися источниками ин-
формации.
Третий этап – экономическое чтение и анализ бухгалтерского баланса –
основной формы в экспресс-анализе. Опытный аналитик даже при беглом «чте-
нии» баланса, применяя только элементарные приемы анализа для выявления
взаимосвязи между показателями, изменений в составе средств и их источниках
может получить для себя довольно определенную картину о текущем финансо-
вом состоянии предприятия, устойчивости его положения и перспективах.
Совокупность показателей, используемых при экспресс-анализе неболь-
шая. Специалист должен выбрать только те показатели, которые могут дать до-
полнительную информацию после анализа на предыдущих этапах.
Следует иметь в виду, что экономический потенциал предприятия скла-
дывается из двух составляющих: имущественное положение предприятия и его
финансовое положение. Эти стороны взаимосвязаны – нерациональная струк-
тура имущества, его некачественный состав могут привести к ухудшению фи-
нансового положения и наоборот. Так, например, изношенность оборудования,
несвоевременная его замена могут повлечь за собой срывы в выполнении произ-
водственной программы. Неоправданное омертвление средств в производствен-
ных запасах, дебиторской задолженности может сказаться на своевременности
текущих платежей, а неоправданный рост заемных средств – привести к необхо-
димости сократить имущество предприятия для расчетов с кредиторами. Высо-
кая доля собственных средств обычно рассматривается как положительная ха-
рактеристика финансового положения предприятия, однако, данный показатель
может, например, являться следствием нежелания или неумения использовать
банковские кредиты, что нельзя считать целесообразным, поскольку, таким об-
55
разом ограничиваются возможности финансирования хозяйственной деятельно-
сти, что в свою очередь приводит к искусственному сдерживанию роста объемов
производства и прибыли. [37,39]
Результативность финансово-хозяйственной деятельности предприятия в
отчетном периоде может оцениваться по различным направлениям. Основными
направлениями являются: прибыльность, динамичность развития, эффектив-
ность использования ресурсов и рыночная активность. Важно добавить, что для
экспресс-анализа контроль за показателями должен выполняться в динамике,
кроме того, необходимо сопоставлять темпы изменения этих показателей. Также
необходимо обратить внимание на то, что для корректности пространственно-
временного анализа следует учитывать сопоставимость алгоритмов расчета ана-
литических коэффициентов.
Иногда не требуется общего впечатления о финансовом состоянии орга-
низации, а нужен ответ на конкретный локальный вопрос, для чего бывает доста-
точно диагностики. Поэтому многие путают и отождествляют диагностику и экс-
пресс-анализ.
Экспресс – диагностика включает в себя один или совокупность показа-
телей, вытекающих из расчетов, базирующихся на информационной открытости,
с целью получения ответа на поставленный вопрос.
Для диагностики требуется:
1) определить цель анализа, то есть поставить вопрос, на который хочет-
ся получить ответ;
2) выбрать показатели, позволяющие дать ответ на поставленный вопрос.
Показатели должны легко рассчитываться, т.е. быть максимально простыми;
3) определить критериальные значения показателей. Обычно критерии за-
вышают для того, чтобы не пропустить требуемую область значений;
4) определить финансовый отчет, по которому будет производиться рас-
чет. Периоды подготовки отчетов и расчета показателей должны совпадать. От-
четность должна быть легко доступной.
56
Например, одним из наиболее востребованных вопросов диагностики в
Российской Федерации за последние пятнадцать лет, был вопрос определения
платежеспособности организации. Несмотря на активную работу специалистов,
только на государственном уровне было законодательно определено две системы
диагностики неплатежеспособности предприятий и организаций.
Платежеспособность – это способность организации своевременно и в
полном объеме отвечать по своим обязательствам.
В качестве заемных средств (обязательств) выступают кредиты банков и
различные займы, задолженность перед другими организациями – кредиторами,
задолженность перед бюджетом, задолженность перед внебюджетными фон-
дами, задолженность по оплате труда и др. [5,23]
Средством для погашения долгов в первую очередь являются денежные
средства организации, находящиеся на ее банковских счетах или в кассе.
Потенциальным средством являются оборотные активы, которые при
нормальном кругообороте средств должны обратиться в денежную наличность в
течение производственного цикла. К ним, в первую очередь, относятся дебитор-
ская задолженность и запасы товарно-материальных ценностей.
Таким образом, погашение задолженности обеспечивается всеми оборот-
ными активами. Однако если организация направит все средства на погашение
долгов, то может остановиться производственная деятельность. Поэтому плате-
жеспособными считаются те организация, у которых оборотные средства
значительно выше размеров кредиторской задолженности.
Б)Экспресс-анализ бухгалтерского баланса.
С точки зрения менеджмента возможное наступление банкротства явля-
ется кризисным состоянием организации. Это значит, что она не способна осу-
ществлять финансовое обеспечение своей производственной деятельности, и яв-
ляется неплатежеспособной, чему соответствует неудовлетворительная струк-
тура баланса.