14
ПНО = ПНР х СНП.
При этом постоянные налоговые разницы образуются в случаях, когда
расходы, которые учитываются для целей бухгалтерского учета, не
включаются в затраты при расчете налога на прибыль, поскольку превышают
нормы, установленные в Налоговом кодексе РФ (сверхнормативные расходы
суточных, компенсаций за использование личного транспорта,
представительских расходов, затрат на страхование и т. д.). Постоянные
налоговые обязательства могут быть уменьшены за счет постоянных нало-
говых активов, которые возникают в случае, когда налоговые расходы не
принимаются для целей бухгалтерского учета. В отличие от постоянных
налоговых обязательств, постоянные налоговые активы в отчетном периоде
уменьшают начисленный налог на прибыль.
- отложенные налоговые активы (ОНА) - это «...обусловленная
временными разницами: (а) сумма переплаты по налогу на прибыль в отчетном
периоде, которая будет постепенно компенсирована в последующие периоды
путем уменьшения очередных платежей по этому налогу, или (б) сумма
компенсации ранее сделанной переплаты». То есть это часть отложенного
налога на прибыль, которая должна привести к его уменьшению в
последующие отчетные периоды. Сумма отложенных налоговых активов
определяется как разница между дебетовым и кредитовым оборотами по счету
09 «Отложенные налоговые активы». Если полученная разница будет
положительна, т. е. сумма начисленных отложенных налоговых активов будет
больше погашенных и списанных, его прибавляют к прибыли до
налогообложения. Если она отрицательна, то величину отложенных налоговых
активов необходимо вычитать из прибыли до налогообложения. Таким
образом, сумма отложенных налоговых активов определяется расчетом:
ОНА = ВВР х СНП,
где ВВР - вычитаемая временная разница;
- отложенные налоговые обязательства (ОНО) - это «.обусловленная
временными разницами (а) сумма недоплаты по налогу на прибыль в отчетном
периоде, которая будет постепенно погашаться в последующие периоды путем
15
увеличения очередных платежей по этому налогу, или (б) сумма компенсации
недоплаченного ранее налога на прибыль». Сумма отложенных налоговых
обязательств определяется как разница между кредитовым и дебетовым
оборотами по счету 77 «Отложенные налоговые обязательства», причем если
она положительна, это приведет к уменьшению прибыли до налогообложения,
если отрицательна - к её увеличению. Сумма отложенных налоговых
обязательств определяется расчетом:
ОНО = НВР х СНП,
где НВР - налогооблагаемая временная разница;
б) единого налога на вмененный доход (ЕНВД) (при специальном
налоговом режиме), порядок определения которого регламентирован главой
26.3 НК РФ;
в) единого налога (ЕН) (при упрощенной системе налогообложения),
введенного в действие гл. 26.2 Налогового кодекса РФ с 1 января 2003 г.[14]
Гарантией успешного развития коммерческих организаций, осуществ-
ляющих свою деятельность в условиях рынка, является достижение положи-
тельного финансового результата (прибыли), который, в свою очередь, явля-
ется следствием эффективного функционирования организации.
Прибыль как экономическая категория представляет собой совокупность
экономических, распределительных, финансовых отношений, складывающихся
по поводу образования, распределения и использования части вновь созданной
стоимости, выступающей как приращение суммы средств, авансированных на
осуществление деятельности.
Стабильный и устойчивый рост прибыли как систематически вос-
производимого ресурса является:
- внутренним источником финансирования развития бизнеса;
- индикатором его конкуренто- и кредитоспособности;
- показателем, характеризующим эффективность деятельности
предприятия;
- гарантом своевременного выполнения организацией обязательств перед
своими контрагентами;
16
- неотъемлемым условием формирования доходной части бюджетов
отдельных регионов и страны в целом.
В рамках бухгалтерского учета методом начисления формируются
следующие показатели прибыли:
- валовая прибыль;
- прибыль от продаж;
- прибыль до налогообложения;
- чистая прибыль отчетного периода;
- нераспределенная прибыль.[26]
Валовая прибыль (ВП) характеризует потенциальный доход организаций
и определяется как разность между выручкой и себестоимостью продукции:
ВП = ВР - ПС.
Прибыль от продаж (ПП) характеризует финансовый результат от
основного(ых) вида(ов) деятельности, т. е. от продажи продукции (оказания
услуг) и определяется как разница между валовой прибылью и расходами на
продажу, т. е. по формуле
ПП = ВП - РП.
Прибыль до налогообложения (ПДН) характеризует общую сумму
прибыли, полученную от всех видов деятельности. Она включает прибыль от
продаж, сальдо прочих доходов и расходов. Расчет прибыли до налого-
обложения осуществляется по формуле
ПДН = ПП + СРПД, где СРПД - сальдо результатов прочей деятельности
(ДПД - РПД).
Чистая прибыль (ЧП) отчетного года характеризует конечный фи-
нансовый результат деятельности организации, т.е. величину прибыли, ос-
тающуюся в распоряжении организации после налогообложения, и попол-
няющую собственный капитал. Она рассчитывается по формуле ЧП = ПДН ±
ОНА + ОНО - НПБ - ШС.
Порядок формирования указанных выше показателей прибыли наглядно
представлен на рис. 1.
17
Рисунок 1 - Порядок формирования конечного финансового
результата деятельности организаций
Нераспределенная прибыль (НП) формируется в результате реформации
баланса путем суммирования остатка нераспределенной прибыли на начало
года (НП
н
) и чистой прибыли отчетного года, направленной на развитие
бизнеса (т. е. чистой прибыли, уменьшенной на сумму её использования на
цели потребления (ЧП
п
) и на покрытие убытков прошлых лет).
18
Положительная разница между величиной нераспределенной прибыли на
конец и на начало отчетного года характеризует прирост собственного
капитала, достигнутый в отчетном году в результате ведения эффективной
деятельности организации.
С целью объективной оценки изменения финансовых результатов в
динамике, их увязки с выручкой от продажи продукции, с полученными до-
ходами и произведенными расходами рассчитывают относительные показатели
финансовых результатов - показатели рентабельности (прибыльности). В
отечественной практике при анализе финансовых результатов деятельности
коммерческих организаций они рассчитываются как отношение различных
абсолютных показателей прибыли к определенной базе, в качестве которой в
зависимости от целей изучения выступают:[13]
- либо выручка от продажи продукции;
- либо величина совокупных доходов;
- либо величина совокупных расходов и элементов их формирования.
Показатели рентабельности, состав и методика расчета которых будут
рассмотрены в п. 3 и п. 8 учебного пособия, могут определяться в виде
процентов либо коэффициентов. В первом случае они характеризуют величину
прибыли, приходящейся на 100 руб. доходов или расходов, во втором -
величину прибыли на 1 руб. доходов или расходов.
В зарубежной практике при расчете показателей рентабельности вместо
чистой прибыли используют «чистый приток (отток) денежных средств»,
который характеризует реальный, определяемый кассовым методом, а не
начисленный, финансовый результат деятельности за отчетный период.
Чистый приток (отток) денежных средств определяется как разность между
сальдо денежных средств на конец и начало изучаемого периода по данным
бухгалтерского баланса.
Таким образом, обобщая вышеизложенное, отметим, что прибыль -это
важнейшая экономическая категория, характеризующая финансовый результат
деятельности коммерческой организации и обусловливающая интенсивность
пополнения собственных финансовых ресурсов, от уровня обеспеченности
19
которыми, в свою очередь, зависит степень финансовой устойчивости
организации. В случае же формирования убытка по итогам деятельности
организации происходит иммобилизация собственного капитала, что создает
предпосылки для повышения степени зависимости организации от внешних
источников финансирования, а в итоге - сокращения её платежных
возможностей и увеличения риска банкротства.
В связи с этим формирование положительного финансового результата
является важнейшей задачей менеджмента хозяйствующих субъектов,
успешная реализация которой требует осуществления глубокого экономи-
ческого анализа.
1.2 Задачи, методы и содержание экономического анализа
финансовых результатов
Анализ прибыли подразделяется на различные направления, виды и
формы в зависимости от следующих признаков:
По направлениям исследования выделяют анализ формирования
прибыли и анализ её использования:
анализ формирования прибыли проводится в разрезе основных сфер
деятельности – операционной, инвестиционной, финансовой. Он является
основной формой анализа для выявления резервов повышения суммы и уровня
прибыли. Одним из его аспектов является анализ прибыли по данным
бухгалтерского учета и налогооблагаемой прибыли;
анализ распределения и использования прибыли проводится по
основным направлениям её использования. Он призван выявить уровень
потребления прибыли и её капитализации, а также конкретные формы её
производственного потребления в инвестиционных целях.[29]
По организации проведения выделяют внутренний и внешний анализ
прибыли:
20
внутренний анализ проводится менеджерами или собственниками
предприятия с использованием всей совокупности имеющейся информации.
Результаты такого анализа могут представлять коммерческую тайну;
внешний анализ проводится налоговыми органами, банками,
страховыми компаниями по материалам публикуемой предприятием в
открытой печати отчетности.[29]
По масштабам деятельности можно выделить следующие формы анализа
прибыли:
анализ прибыли по предприятию в целом. В процессе этого анализа
изучается формирование, распределение и использование прибыли без
выделения отдельных структурных подразделений предприятия (используется
в финансовом анализе);
анализ прибыли по структурному подразделению или центру
ответственности (применяется в управленческом учете);
анализ прибыли по отдельным изделиям (является дополнительным
видом анализа, который может использоваться как в финансовом, так и в
управленческом учете).
По объему исследования выделяют полный и тематический анализ
прибыли:
полный анализ проводится с целью изучения всех аспектов её
формирования, распределения и использования в комплексе;
тематический анализ ограничивается отдельными аспектами
формирования или использования прибыли (влияние проводимой
предприятием налоговой политики на формирование затрат, доходов и
прибыли;
влияние структуры и стоимости капитала на уровень прибыльности
предприятия и др.).
По периоду и глубине проведения выделяют следующие виды анализа
прибыли:
предварительный анализ прибыли (экспресс-анализ прибыли,
прогнозный анализ), связанный с условиями её формирования, распределения
21
или предстоящего использования, с условиями осуществления отдельных
коммерческих сделок, финансовых или инвестиционных операций, при
составлении бизнес-плана, анализ итоговой бухгалтерской отчетности в целях
определения массы и нормы прибыли, рентабельности продаж и активов
предприятия;
оперативный анализ прибыли, проводимый в процессе
осуществления производственной, инвестиционной и финансовой
деятельности с целью оперативного воздействия на формирование или
использование прибыли;
последующий (углубленный) анализ прибыли, осуществляемый по
результатам работы за отчетный период для наиболее полного изучения
финансовых результатов в сравнении с предварительным и текущим её
анализом, выявления факторов, повлиявших на изменение прибыли в
сравнении с бизнес-планом, показателями реализуемого инвестиционного
проекта или предыдущим периодом, а также для контроля и последующей
корректировки показателей выполняемого предприятием бизнес-плана;
детализированный анализ прибыли, проводимый в разрезе изучения
каждого из факторов, оказывающих влияние на величину прибыли в целом по
предприятию, прибыли по отдельным видам выпускаемой продукции или
конкретным продажам.[15]
Цель анализа прибыли состоит в выяснении причин, обусловивших
изменение прибыли, определении резервов её роста и подготовке
управленческих решений по мобилизации выявленных резервов. Для
достижения данной цели в ходе проведения анализа решаются следующие
задачи:
1. оценка выполнения плана (прогноза) и динамики финансовых
результатов;
2. изучение состава и структуры прибыли;
3. выявление и количественное изменение влияния факторов
формирования прибыли;
4. анализ и оценка качества прибыли;
22
5. изучение направлений, пропорций и тенденций распределения
прибыли;
6. выявление резервов роста прибыли;
7. разработка рекомендаций по наиболее эффективному
использованию прибыли с учетом перспектив развития предприятия.[32]
Процесс управления прибылью включает в себя осуществление ряда
функций, таких как планирование конечных финансовых результатов, учет
формирования, распределения и использования прибыли, оценка и анализ
достигнутого уровня, принятие управленческих решений. Таким образом,
результаты анализа используются для принятия решений в области управления
прибылью. В ходе анализа разрабатывается несколько вариантов принятия
решения, на основе которых принимается решение, оптимальное для
предприятия в данной ситуации.
При проведении анализа прибыли за различные календарные годы
необходимо вести расчеты в сопоставимых ценах – в ценах предыдущего или
отчетного периодов.
В ходе проведения анализа используются разнообразные приемы и
способы анализа, позволяющие получить количественную оценку финансовых
результатов. К ним можно отнести горизонтальный и вертикальный анализ,
сравнительный анализ и анализ по факторам, анализ коэффициентов
рентабельности и анализ рисков, интегральный анализ и др.
Информационное обеспечение анализа и принятие решений по
финансовым результатам формируется за счет внешних и внутренних
источников информации. К внешним источникам информации относят
показатели, характеризующие:
- общеэкономическое развитие страны. Система показателей данной
группы служит основой анализа и прогнозирования условий внешней среды
функционирования предприятия. Это необходимо при разработке политики
управления прибылью, осуществления инвестиционной деятельности,
выявления резервов роста прибыли;
23
- конъюнктуру рынка. Система показателей этой группы является
необходимой для оценки, анализа и принятия решений в области ценовой
политики, привлечения капитала из внешних источников, определения затрат
по обслуживанию дополнительно привлеченного капитала, формирования
портфеля долгосрочных финансовых вложений, осуществления краткосрочных
финансовых вложений;
- деятельность конкурентов и контрагентов. Система показателей данной
группы используется для осуществления оперативного анализа и
регулирования отдельных аспектов формирования и использования
прибыли.[32]
К внутренним источникам относятся:
- показатели финансового учета предприятия. На основе этих
показателей осуществляется анализ, прогнозирование и текущее планирование
прибыли. Преимуществами показателей финансовой отчетности является их
унифицированность, что позволяет использовать типовые методики анализа и
алгоритмы финансовых расчетов по отдельным вопросам формирования и
использования прибыли;
- показатели управленческого учета, формирующих информационную
базу оперативных управленческих решений. Управленческий учет может быть
структурирован:
- по центрам ответственности (центрам затрат, доходов, прибыли,
инвестиций);
- по видам деятельности (операционная, финансовая, инвестиционная);
- по видам ресурсов (материальных, трудовых, финансовых и
нематериальных) и т.д.
В процессе построения системы информационного обеспечения анализа
и управления прибылью в управленческом учете формируются показатели,
отражающие объем деятельности, сумму и состав затрат, сумму и состав
получаемых доходов;
- нормативно-справочные показатели. Основу этой системы показателей
составляют различные нормы и нормативы, разработанные в рамках самого