66
3.2 Разработка стратегии управления дебиторской задолженностью
- как оперативное управленческое решение
Как и большинство процессов происходящих в рамках процесса управ-
ления, управление дебиторской задолженностью состоит из следующих
управленческих функций: планирование, организация, мотивация и контроль.
Планирование дебиторской задолженности представляет собой пред-
варительное проведение финансовых расчетов и оценки рисков принятия опе-
ративных управленческих решений. На этом этапе обязательно определяется
политика сбыта, стратегия организации в направлении дебиторской задолжен-
ности.
Организация управления дебиторской задолженностью - это процесс
текущей работы с дебиторской задолженностью. Здесь определяются подходы
к управлению, этапы и методы. В процессе организации управления дебитор-
ской задолженности необходимо учитывать специфику деятельности предпри-
ятия.
Для того, чтобы грамотно организовать работу по управлению деби-
торской задолженностью, необходимо своевременно получать полную и до-
стоверную информацию о дебиторах, неоплаченных счетах, времени просроч-
ки по платежам, наличии и размерах сомнительных и безнадежных дебитор-
ских задолженностях. Кроме того, надо уделять внимание изучению кредит-
ной истории дебиторов.
Менеджеры компаний должны особое внимание уделять мотивации
управления дебиторской задолженностью. Для этого необходимо изучать пси-
хологические и организационные моменты, которые оказывают влияние на
поведение должников.
Функция контроля над дебиторской задолженности заключается в
сравнении фактических результатов со стандартными. Необходимо собирать
информацию о финансовом положении дебиторов, своевременно обрабаты-
вать информацию, что способствует принятию обоснованного управленческо-
го решения. Проводится анализ дебиторской задолженности, который заклю-
чается в исследовании и выделении факторов, влияние которых может приве-
67
сти к появлению отклонений фактических параметров состояния дебиторской
задолженности от ее плановых показателей.
Для управления дебиторской задолженностью важно точно определить
ее правовой статус с точки зрения сроков погашения. Классифицируется на
срочную или просроченную. К срочной относят такую дебиторская задолжен-
ность, срок погашения которой еще не наступил или составляет меньше одно-
го месяца и которая связана с нормальными сроками расчетов, определенными
в соглашениях. Просроченная - это задолженность по которой нарушены дого-
ворные сроки.
В основе грамотного управления дебиторской задолженностью любой
современной организации лежит принятие управленческих решений по учету
дебиторской задолженности на каждую отчетную дату; по анализу состояния и
наличия причин, из-за которых у организации сложилось подобное положение
с ликвидностью дебиторской задолженности; по разработке соответствующей
политики, а также по применению современных методов управления дебитор-
ской задолженностью; по осуществлению надзора за текущим состоянием де-
биторской задолженности.
Политика управления дебиторской задолженностью представляет со-
бой часть общей политики управления оборотными активами, которые есть в
наличии у предприятия. Эта политика направлена на увеличение объемов реа-
лизации продукции. По своей сути она направлена на оптимизацию общего
размера существующей задолженности и обеспечении своевременной ее ин-
кассации.
Вопросы наличия дебиторской задолженности приобретают особо
важное значение в условиях роста уровня инфляции. В этом случае для под-
счета убытков, которые несет предприятие от просроченной оплаты счетов де-
биторами, принято от просроченной дебиторской задолженности отнять ее
сумму, которая прошла коррекцию на индекс инфляции, сформированный за
этот срок.
Специалисты подразделяют управление дебиторской задолженностью
на несколько этапов.
68
При соблюдении правил управления дебиторской задолженностью на
всех этапах можно полностью исключить или снизить до минимального уров-
ня риски потери платежеспособности организации. (Приложение 4)
Первый этап - этап заключения договора. Во время этого этапа нужно
тщательно проверять фирму-покупателя, при этом обратить внимание на в
мотивацию на своевременный возврат денежных средств. Рекомендуется про-
писать в договоре возможность дальнейшей отсрочки платежа с письменным
согласованием, было бы неплохо установить размеры штрафов за несвоевре-
менную оплату продукции. По мнению многих аналитиков, правильное со-
ставление договора помогает значительно снизить всевозможные финансовые
и юридические риски в деятельности организации.
Один из эффективнейших способов борьбы с дебиторской задолженно-
стью – это введение штрафов за несвоевременную оплату продукции. Даже
при небольшом штрафе за просрочку оплаты покупатель будет заинтересован
оплатить полученную продукцию раньше.
Одним из эффективных способов обезопасить себя на этом этапе счи-
тается страхование. Однако, на практике нелегко найти и наладить связь со
страховой компанией, заключить договор, оплатить деньги, получить страхо-
вой полис.
Важно при этом знать порядок объявления о страховом случае и пони-
мать, что является страховым случаем. Обычно, в разных страховых компани-
ях, разные условия договора. И доказать наличие страхового случая тоже ста-
новится проблемой.
Финансисты на этом этапе могут принять решение о необходимости
проведения анализа финансового состояния и надежности заказчика. В этом
случае работники финансовой службы начинают сбор и анализ необходимой
для этого информации (к информации такого рода относят финансовые отче-
ты, банковские и аудиторские справки, возможные отзывы других поставщи-
ков заказчика, если это крупные заказчики, то это могут быть кредитные рей-
тинги специализированных информационных агентств и т.п.).
69
По сути, финансовые служащие ОАО «Останкинский молочный ком-
бинат» должны провести анализ финансовой деятельности контрагентов,
определить степень финансовой устойчивости и платежеспособности.
При составлении договора и когда по нему ведется работа, уже тогда
нужно начинать готовится к возможному обращению в арбитражный суд.
Именно поэтому финансовой службе ОАО «Останкинский молочный комби-
нат» необходимо помнить, что все те документы, которые, предоставляются
в арбитражный суд должны быть составлены соответственно требованиям,
предъявляемым к этому виду документов.
В управлении дебиторской задолженностью можно использовать сти-
муляцию покупателей к досрочной оплате счетов. Обычно для этого предо-
ставляются скидки с цены продажи или стоимости поставки, если платеж осу-
ществлен ранее договорного срока. В данном случае, ОАО «Останкинский
молочный комбинат» выигрывает в том, что, получив выручку раньше услов-
ленного срока, он может использовать ее в денежном обороте, тем самым ком-
пенсируя предоставленную скидку.
На втором этапе финансистам ОАО «Останкинский молочный комби-
нат» рекомендуется классифицировать клиентов по степени риска. В зависи-
мости от этого, возможно подписать дополнительное соглашение об отсрочке
платежа и установить кредитный лимит. Кроме того, классификация предоста-
вит возможность отслеживать, насколько правильно заполнены первичные
документы, отслеживать факты оплаты и сроки оплаты. Если обнаруживается
просрочка оплаты можно начислять штрафы, строго контролировать текущую
платежеспособность компании-клиента.
Для предупреждения возникновения непредсказуемой задолженности
рекомендуется использовать управление с установлением кредитных лимитов.
Он представляет собой максимально допустимый размер дебиторской задол-
женности как в целом для предприятия, так и по каждому контрагенту.
В зависимости от класса риска клиента можно определить потенциаль-
ный риск неосуществления клиентом своевременных расчетов за отгруженную
продукцию и, соответственно, предотвратить возникновение сомнительной за-
70
долженности.
Классификацию клиентов рекомендуем проводить по критериям, ко-
торые, на наш взгляд, могут свидетельствовать о надежности, например, в за-
висимости от продолжительности работы клиента с ОАО «Останкинский мо-
лочный комбинат», соблюдения клиентом платежной дисциплины ранее, по-
тенциальной платежеспособности клиента на основе анализа текущей финан-
совой отчетности клиента и т.д.
Нужно всегда помнить, что в условиях жесткой конкуренции снижение
деловой активности и потеря доли рынка компании – должника, может послу-
жить тревожным звоночком - сигналом возникновения, а потом и трудностей
взыскания дебиторской задолженности.
Один из неприятных моментов – этап образования просроченной за-
долженности. На третьем этапе важнейшей задачей становится - понять, чем
является факт просрочки дебиторской задолженности: это может быть лишь
задержка сроков платежа, а может - окончательный невозврат. В этих целях
рекомендуем ОАО «Останкинский молочный комбинат» привести к установ-
ленной форме необходимые документы, получить достоверную информацию о
платежеспособности должника. На этом этапе возможно проведение перегово-
ров по возврату задолженности. Если в результате переговоров должник воз-
вращает долг, то можно и дальше работать с ним, при этом снизив кредитный
лимит и установив ему другую степень риска. В противном случае необходи-
мо принять решение, которое будет иметь юридические последствия.
Наиболее ответственным этапом в работе по управлению дебиторской
задолженностью является четвертый этап. Он заключается в принятии управ-
ленческого решения, которое имеет юридические последствия - решения о
том, каким образом истребовать задолженность: в судебном порядке, в страхо-
вом порядке, в порядке уступки права требования, в порядке перевода долга, в
порядке договора-поручения об истребовании долгов.
71
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Данная выпускная квалификационная работа посвящена изучению
финансового состояния ОАО «Останкинский молочный комбинат» на основе
методики экспресс-анализа и поиску путей его улучшения.
В выпускной квалификационной работе освещены теоретические ас-
пекты анализа финансового состояния предприятия, а именно - сущность, це-
ли, задачи анализа финансового состояния предприятии и методы проведения
анализа финансовой деятельности.
Первая глава работы содержит обзор литературных источников, теоре-
тические основы анализа финансового состояния организации, а именно обзо-
ру существующих методик анализа финансового состояния, понятию и сущно-
сти методики экспресс-анализа, и технологии проведения анализа финансово-
го состояния на основе этой методики.
В практической части, во второй главе, дана общая характеристика рас-
сматриваемой организации ОАО «Останкинский молочный комбинат» . Мы
провели анализ экономической и финансовой деятельности предприятия. В
рамках анализа исследованы активы и пассивы баланса ОАО «Останкинский
молочный комбинат», рассчитаны коэффициенты финансового состояния де-
ловой активности и рентабельности.
На основе проведенного во второй главе анализа сделаны выводы, как
по каждому отдельному показателю, так и по общему финансовому состоянию
ОАО «Останкинский молочный комбинат».
Результаты анализа и рекомендации по улучшению финансового состо-
яния организации представлены в третьей главе работы.
В соответствии с результатами проведенных нами исследований, выяв-
лено, что предприятие ОАО «Останкинский молочный комбинат», несмотря
на положительную динамику по показателям объема реализованной продук-
ции, уровня себестоимости и рентабельности является нестабильным в части
регулирования денежных потоков.
