6
ОГЛАВЛЕНИЕ
Введение………………………………………………………………….…………..7
Глава 1. Теоретические аспекты управления финансовым состоянием организа-
ции………………………………………………………………….…………………9
1.1 Понятие антикризисного управления………………………………………......9
1.2 Диагностика финансового состояния как база для принятия управленческих
решений…………………..….…………………………………………….………..11
1.3 Методы диагностирования и пути улучшения финансового состояния пред-
приятия…………………..………………………………………….………………14
Глава 2. Анализ и оценка финансового состояния предприятия ООО "Иматон"
"Профессиональный психологический инструментарий"……………………….19
2.1 Характеристика деятельности предприятия и основные экономические по-
казатели деятельности предприятия ООО "Иматон" "Профессиональный пси-
хологический инструментарий"………………………………..……………….....19
2.2 Анализ финансового состояния предприятия ООО "Иматон" "Профессио-
нальный психологический инструментарий"………………………………….…23
2.3 Анализ ликвидности баланса предприятия ООО "Иматон" "Профессиональ-
ный психологический инструментарий"…………….…...……………………….27
2.4 Оценка финансового состояния и вероятности банкротства предприятия
ООО "Иматон" "Профессиональный психологический инструментарий"..……28
Глава 3. Рекомендации по улучшению финансового состояния предприятия...40
3.1 Отрицательные тенденции возникновения кризиса на предприятии и реко-
мендации к их разрешению………………..………………………………………40
3.2 Разработка мероприятий по финансовому оздоровлению и расчет экономи-
ческой эффективности от их внедрения……………………………….………….53
Заключение………………..………………………………………………...…...….63
Список используемой литературы……………………..………………….………66
Приложение 1……………..……………………….………………………………..68
Приложение 2……………………………………………………………….............73
Приложение 3……………………………………………………..………….……..75
7
ВВЕДЕНИЕ
Финансовое состояние предприятия (ФСП) отражает состояние капитала
в процессе его кругооборота и его способность к саморазвитию на определён-
ный момент времени.
Финансовое состояние бывает кризисным, неустойчивым, устойчивым.
Способность предприятия вовремя осуществлять платежи, финансировать свою
деятельность, преодолевать неожиданные трудности и поддерживать свою пла-
тежеспособность в невыгодных обстоятельствах говорит о его устойчивом фи-
нансовом состоянии и наоборот.
Способность предприятия развиваться и функционировать, сохранять
равновесие своих активов и пассивов в непостоянной внешней и внутренней
среде, гарантирующее его постоянную платежеспособность и инвестиционную
привлекательность в пределах допустимого риска является финансовой устой-
чивостью предприятия.
Квалифицированный и систематический финансовый анализ является
действенным средством против возникновения кризисной ситуации. А при ее
появлении, помогает своевременно устранить отрицательные последствия.
Финансовый анализ позволяет определить, в чём состоит проблема эко-
номики предприятия. Что в итоге поможет своевременно продумать и предпри-
нять меры по выходу предприятия из кризисной ситуации.
Без проведения финансового анализа невозможно управление финансо-
выми ресурсами. Оно основывается на данных бухгалтерского учёта и вероят-
ностных оценках будущих факторов хозяйственной жизни. Поэтому бухгалтер-
ская отчётность становится информационной при проведении аналитических
расчётов, которые необходимы для принятия управленческих решений.
Выбор темы дипломной работы: «Экспресс-диагностика финансового со-
стояния организации как источник для принятия оперативных управленческих
решений», основан на потребности проведения анализа финансового состояния
предприятия с целью обеспечения существования предприятия в условиях
ненадёжного рынка и желанием развиваться.
8
Цель работы – анализ и оценка финансового состояния предприятия для
разработки мероприятий для повышения эффективности его деятельности.
Для достижения поставленной цели в дипломной работе необходимо ре-
шить такие задачи:
- понять что такое антикризисное управление;
- изучить технологию проведения диагностики финансового состояния и
выявить её влияние на принятие управленческих решений;
- рассмотреть методы диагностирования финансового состояния пред-
приятия;
- проанализировать финансовое состояние предприятия;
- дать оценку потенциала;
- найти способы улучшению финансового состояния предприятия.
Объектом исследования является предприятие ООО "Иматон" "Профес-
сиональный психологический инструментарий".
Предметом исследования выступает хозяйственно-финансовая деятель-
ность и управление ею на предприятии.
Цель и задачи обусловливают структуру работы, которая состоит из трех
глав.
В первой главе рассматриваются способы проведения анализа финансо-
вого состояния. Вторая глава посвящена анализу управления финансовым со-
стоянием на предприятии. В третьей главе описаны мероприятия для улучше-
ния процесса управления финансовым состоянием.
Вопросы управления финансовым состоянием являются достаточно про-
работанными как в научной литературе, так и в трудах отдельных авторов, что
указывает на значимость проведения финансового анализа для повышения эф-
фективности деятельности предприятием.
В ходе проведения анализа деятельности предприятия, будет наглядно
показано, как полезно регулярно проводить диагностику финансовой деятель-
ности предприятия.
9
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСО-
ВЫМ СОСТОЯНИЕМ ОРГАНИЗАЦИИ
1.1 Понятие антикризисного управления
Диагностика финансового состояния является основой, на которой стро-
ится экономическая политика предприятия, формируются способы улучшения
финансового состояния предприятия при антикризисном управлении.
Антикризисное управление является системой управления предприятием,
направленной на предотвращение или уничтожение вредных для бизнеса явле-
ний.
Для любой компании опасно возникновение кризисных ситуаций, так как
предприятие может понести финансовые потери и в итоге это может привести к
банкротству. Поэтому для выявления кризисных ситуаций или хотя бы только
возможных зачатков зарождения кризиса существует антикризисное управле-
ние. Оно помогает найти выход из кризисных ситуаций, наметить план дей-
ствий для оздоровления деятельности предприятия. При регулярном контроле и
проведении своевременного анализа и диагностики финансового состояния де-
ятельности предприятия, можно выявить предпосылки возникновения кризиса,
а значить своевременно будет, возможно, устранить корни кризиса и без потерь
(или с минимальными затратами) выйти из ситуации.
Неоперативное устранение кризиса чревато ещё большими потерями, по-
этому, чем раньше будут использованы антикризисные меры, тем больше шан-
сов к восстановлению у предприятия.
Существует такое понятие как «финансовое управление» («финансовый
менеджмент»). Финансовый менеджмент состоит из финансового анализа и
финансового планирования.
Финансовое управление направлено на:
выживание организации при существовании конкуренции;
преодоление финансовых трудностей;
обеспечение лидирующей позиции в условиях существования конкурен-
ции;
10
обеспечение роста экономического потенциала организации;
рост объёмов производства и реализации;
контроль расходов и их доведение до минимума;
обеспечение рентабельной работы предприятия.
Диагностика финансового состояния предприятия, помогает, выявить
предпосылки кризиса на самых первых этапах развития.
Таким образом, финансовый менеджмент является основным элементом
антикризисного управления. Он сочетает в себе стратегические и тактические
элементы финансового обеспечения предпринимательства, что позволяет руко-
водить оборотным капиталом и выявлять приемлемые решения в той или иной
ситуации.
Процесс вывода предприятия из кризиса представляет собой набор мер
направленных на пошаговое улучшение финансового состояния предприятия
для дальнейшего выхода из кризисного состояния.
Диагностика экономического состояния неплатежеспособного предприя-
тия представляет несколько методик:
1. Расчет коэффициента возможности восстановления платежеспособности
(предполагает алгоритм определения потери платежеспособности за 3 ме-
сяца);
2. Прогнозирование возможного банкротства, диагностика ухудшения фи-
нансового положения.
Система постоянной проверки финансового состояния способствует при-
менению ранней модели диагностики. Она способствует проведению мер про-
филактики, ухудшения финансового состояния предприятия.
Таким образом, умея определять предпосылки возникновения кризисных
ситуаций и зная способы устранения последствий, можно восстановить нор-
мальное финансовое состояние предприятия. Помощником в данном случае
выступает система методов диагностики банкротства и принятия управленче-
ских решений на предприятии. Зная всевозможные методы диагностики, их
можно будет своевременно применить при возникновении минимальных подо-
11
зрений или для профилактики. Определив вероятность возникновения кризиса,
будет возможно оперативно принять меры для его устранения. А зная, какие
методы урегулирования кризисной ситуации есть, можно будет использовать
наиболее эффективный в данном случае. Таким образом, зная методы диагно-
стики и умея их применять, компания никогда не столкнется с банкротством, и
будет успешно вести финансовую деятельность. Даже в условиях предпосылок
банкротства, разработав план действий и применив ряд эффективных методов
антикризисного управления, можно стабилизировать финансовую деятельность
компании.
1.2 Диагностика финансового состояния как база для принятия управлен-
ческих решений
Способность предприятия развиваться и функционировать, обеспечивать
равновесие своих активов и пассивов, что гарантирует его регулярную плате-
жеспособность и инвестиционную привлекательность в границах допустимого
риска, является финансовой устойчивостью предприятия.
Финансовое состояние предприятия, его стабильность и устойчивость за-
висят от результатов его коммерческой, финансовой и производственной дея-
тельности.
Итогом умелого, грамотного управления предприятия является устойчи-
вое финансовое состояние.
Устойчивое финансовое положение приводит к положительным результа-
там при выполнении производственных планов.
Главная цель финансовой деятельности – приумножение активов пред-
приятия. Для этого оно должно регулярно поддерживать свою рентабельность и
платежеспособность, а также приемлемую структуру пассива и актива баланса.
Главные задачи проведения диагностики финансового состояния:
1. Для предприятий является очень важным быстро определить и уничто-
жить отрицательные факторы, ухудшающие финансовое состояние предприя-
тия, потому что они могут негативно воздействовать на всю деятельность пред-
приятия и привести к банкротству. Таким образом, одной из первостепенных
12
задач, является задача своевременного нахождения негативных источников
разрушения предпринимательской деятельностей, и быстрая ликвидация ис-
точника. Для устранения последствий необходимо разрабатывать план оздо-
ровления для восстановления платёжеспособности предприятия и увеличения
его финансовой устойчивости.
2. Для выбора правильного варианта восстановления финансового состо-
яния организации, необходимо использовать методы прогнозирования. Прогно-
зирование помогает определить конечный результат, при использовании того
или иного метода. При проведении прогнозирования необходимо учитывать все
имеющиеся финансовые ресурсы, собственные и заёмные денежные средства.
Далее задачей прогнозирования будет предугадать, кокой будет достигнут ре-
зультат ведения финансовой деятельности компании при использовании разно-
го сочетания имеющихся ресурсов. В итоге нужно будет выбрать наиболее эф-
фективный и надёжный вариант.
3. После того, как стала известна информация об отрицательных факторах
и был сделан прогноз результатов всевозможных методов лечения финансового
состояния, необходимо, сделать всё допустимое для внедрения мер по устране-
нию кризисных ситуаций. Оперативное внедрение мер лечения поможет улуч-
шить финансовое состояние компании.
Диагностика финансового состояния основывается на относительных по-
казателях.
Диагностика финансовой деятельности предприятия бывает внутренней и
внешней. Сотрудники организации проводят внутреннюю диагностику финан-
сового состояния предприятия. Как правило, это делается для контроля, плани-
рования и прогнозирования финансовой деятельности компании. Внутренняя
диагностика как раз и предназначена для того, чтобы своевременно найти кри-
зисные предпосылки и уничтожить их с минимальными последствиями для ор-
ганизации. Цель финансовой деятельности компании, заключается в том, чтобы
обеспечить постепенное поступление денежных средств, разместить заёмные и
собственные средства таким образом, чтобы создать условия для нормального
13
функционирования предприятия, исключения рисков банкротства и получения
максимума прибыли.
Внешнюю диагностику финансового состояния компании проводят
контрагенты, контролирующие органы, поставщики услуг, инвесторы. Данная
диагностика им нужна для определения выгоды при совместном сотрудниче-
стве. Главный момент заключается в том, что внешняя диагностика нужна не
только для определения возможности получения прибыли, но и для недопуще-
ния такой ситуации, когда договорные отношения могут принести убытки. Та-
ким образом, прежде чем вложить во что-то денежные средства, необходимо
разобраться, насколько эффективным будет это вложение.
«Бухгалтерский баланс», «Отчет о финансовых результатах», «Отчет о
движении капитала», «Отчет о движении денежных средств», «Приложение к
бухгалтерскому балансу» - являются основными источниками информации при
диагностики финансового состояния предприятия.
Диагностика финансового состояния по данным бухгалтерской отчетно-
сти может быть выполнена с различной степенью детализации. Её основой яв-
ляется система показателей и аналитических таблиц.
Диагностика финансового состояния является основой, на которой разра-
батывается комплекс мер, ориентированных на улучшение финансового состо-
яния предприятия в условиях антикризисного управления, строится экономиче-
ская стратегия предприятия. Увеличению активов предприятия – главная цель
финансовой деятельности. Для этого оно должно постоянно поддерживать рен-
табельность и платежеспособность, приемлемую структуру пассива и актива
баланса.
Для диагностики финансового состояния используются финансовые ко-
эффициенты, которые выражают отношение одних абсолютных финансовых
показателей к другим. Их используют для сравнения финансового состояния
предприятия с другими, количественной характеристики финансового состоя-
ния, выявления динамики развития показателей и по иным причинам, позволя-
ющим определить характер финансового состояния предприятия.
14
Смысл экспресс–диагностики заключается в отборе минимального коли-
чества показателей и регулярное отслеживание их изменений, что позволяет
сделать выводы о целесообразности или необходимости диагностики финансо-
вых результатов и финансового положения.
Для изучения и разработки возможных путей улучшения финансового со-
стояния предприятия по итогам проведенной диагностики рекомендуется ис-
пользовать финансовое прогнозирование. Его основные задачи – определить
объем финансовых ресурсов в предстоящем периоде, пути наиболее прибыль-
ного использования и источники их формирования.
По итогам прогноза финансового состояния формируется бизнес-план
финансового лечения, осуществляющий соответствующую стратегию. Бизнес-
план финансового лечения должен содержать информацию обо всех наборах
факторов финансового лечения и выводы о наиболее эффективном варианте.
Бухгалтерская отчетность должна составлять основу информационного
обеспечения диагностики финансового состояния. Конечно, в анализе может
использоваться дополнительная информация, как правило, оперативного харак-
тера, но она носит лишь вспомогательный характер.
Диагностика является методом оценки и прогнозирования финансового
состояния предприятия на основе его бухгалтерской отчетности. Работники
предприятия проводят внутренняя диагностика. Она содержит всю информа-
цию, находящуюся на предприятии полезную для принятия управленческих
решений. Таким образом, становятся больше и возможности результатов диа-
гноза.
Аналитики, не относящиеся к предприятию, проводят внешнюю диагно-
стику финансового состояния. У них нет доступа к внутренней информации
предприятия. Их диагноз не такой подробный и содержательный.
1.3 Методы диагностирования и пути улучшения финансового состояния
предприятия
Сводка, сравнение, цепные подстановки, группировка, приемы разниц –
основные приемы диагностика финансового состояния.
15
Приём цепных подстановок используется для расчетов величины влияния
отдельных факторов на уровень общего финансового показателя.
Сопоставление финансовых показателей отчетного периода с их плано-
выми значениями и показателями предыдущего периода является приёмом
сравнения.
При приёме разниц сначала определяется относительная или абсолютная
разница по изучаемым факторам и совокупному финансовому показателю. Да-
лее отклонение по каждому фактору умножается на абсолютное значение дру-
гих взаимосвязанных факторов.
Объединение информации в аналитические таблицы, для наглядности и
очевидности выводов является приёмом сводки и группировки.
Также есть приём элиминирование, используемый при изучении функци-
ональной связи, для выявления влияния одного фактора и исключения влияния
остальных.
Для диагностики финансового состояния предприятия часто применяются
финансовые коэффициенты, которые показывают отношение одних абсолют-
ных финансовых показателей к другим.
Для финансового анализа предприятия принимаются определенные фор-
мулы и алгоритмы. Основной информационный источник для такого анализа –
бухгалтерский баланс.
В диагностике финансового состояния вычисляется большое количество
коэффициентов – рентабельности, устойчивости, оборачиваемости оборотных
средств, ликвидности, фондоотдачи, и так далее.
Способность руководства оценивать свое финансовое состояние помогает
прогнозировать возможную позицию предприятия и планировать дальнейшую
деятельность.
Чтобы обеспечить сохранность предприятия руководству необходимо
уметь объективно оценивать финансовое состояние своего предприятия и по-
тенциальных и имеющихся контрагентов. Этому способствует:
знание методики оценки финансового состояния предприятия;