67
кредита.
Следовательно, из такого баланса непосредственно вытекают дни или
периоды, когда необходимо осуществлять платежи, а собственных средств
для этого нет. Отсюда возникает потребность в кредите, которая получает
экономическое обоснование. И наоборот, если имеется избыток собственных
средств, то может быть поставлен вопрос об их выгодном вложении.
Таким образом, составление баланса движения денежных средств дает
все основания для организации и осуществления оперативного управления
финансовой устойчивостью предприятия. Результативность этого управления
прослеживается через внутренние формы отчетности, анализа и аудита.
3.2. Расчет эффективности предложенных мероприятий
Исходя из содержания предложенных мероприятий по повышению
эффективности финансовой деятельности ООО «Заря» проведем расчет
их эффективности.
Прежде всего, проведем сравнение финансового результата при
использовании общей и упрощенной систем налогообложения (таблица
18).
Таблица 18
Сравнительная характеристика уровня доходов и
расходов при использовании общей и упрощенной
систем налогообложения в ООО «Заря»
Показатель
Общая
система
Упрощенная система при
объекте налогообложения
доходы
доходы-
расходы
Выручка без НДС, тыс.
руб.
54 458
-
-
НДС, тыс. руб.
10 892
-
-
Выручка с НДС, тыс.
руб.
65 350
65 350
65 350
Прочие доходы, тыс.
руб.
40
40
40
68
Продолжение таблицы18
Показатель
Общая
система
Упрощенная система при
объекте налогообложения
доходы
доходы-
расходы
Итого доходов в целях
налогообложения, тыс.
руб
54 498
65 390
65 390
Затраты:
- себестоимость
закупленных товаров
33 133
33 133
33 133
- коммерческие расходы
13 537
13 537
13 537
- проценты к уплате
20
20
20
- прочие расходы
158
-
-
в том числе налог на
имущество
158
-
-
Итого затрат
46 848
46 690
46 690
Прибыль до налогооб-
ложения, тыс. руб.
7 650
18 700
18 700
Налоговая база для
определения налога на
прибыль (единого
налога при УСН)
7 650
18 700
65 390
Ставка налога, %
20
15
6
Сумма налога, тыс.руб.
1 526
2 805
3 923
Чистая прибыль, тыс.
руб.
6 124
15 895
14 777
Отклонение чистой
прибыли от общей
системы налогообло-
жения, тыс. руб.
-
9 771
8 653
Таким образом, переход на упрощенную систему налогообложения
по схеме «доходы» позволит увеличить размер чистой прибыли предприятия
на 9 771 тыс. руб.
Оценку эффективности использования кредита и лизинга проведем
на основе стоимости последнего приобретенного ООО «Заря» объекта
основных средств - грузового автомобиля Peugeot Partner Origin VU.
Данный автомобиль может быть приобретен на условиях лизинга.
Проведем расчет размера лизинговых платежей по формулам,
представлены в приложении Г.
Стоимость автомобиля составляет 1275 тыс. руб.
69
Срок полезного использования оборудования - 5 лет.
Срок договора лизинга - 3 года.
Процентная ставка по кредиту, использованному лизингодателем на
приобретение имущества - 22% годовых.
Процент комиссионного вознаграждения лизингодателю – 8% годовых.
Дополнительные услуги, лизингодателя, предусмотренные договором
лизинга - 22 тыс. руб. в год.
Ставка НДС - 18%.
Лизинговые платежи будут перечисляться ежеквартально.
В таблице 19 проведен расчет среднегодовой стоимости имущества.
Таблица 19
Расчет среднегодовой стоимости имущества, тыс. руб.
Годы
Стоимость
имущества
на начало
года
Сумма
амортизационных
отчислений
Стоимость
имущества
на конец
года
Среднегодовая
стоимость
имущества
1
1275
255
1020
1147,5
2
1020
255
765
892,5
3
765
255
510
637,5
4
510
255
255
382,5
5
255
255
-
127,5
Далее проведем расчет общей суммы лизинговых платежей по годам
(таблица 20).
Таблица 20
Расчет суммы лизинговых платежей
Показатель
1 год
2 год
3 год
Амортизационные
отчисления (АО)
255
255
255
Плата за используемые
кредитные ресурсы (КВ)
1147,5*22/100 =
252,45
892,5*22/100 =
196,35
637,5*22/100 =
140,25
Комиссионное
вознаграждение (КВ)
1147,5*8/100 =
91,8
892,5*8/100 =
71,40
637,5*8/100 =
51,00
Плата лизингодателю
за дополнительные
услуги (ДУ)
22,0
22,0
22,0
Выручка лизинговой
компании от сделки
лизинга (В)
621,25
544,75
468,25
Налог на добавленную
стоимость (НДС)
621,25*18/100 =
111,83
544,75*18/100
= 98,06
468,25*18/100
= 84,28
Лизинговый платеж
(ЛП)
733,08
642,81
552,53
70
Общая сумма лизинговых платежей составит за три года:
733,08+642,81+552,53 = 1928,42 тыс. руб.
Размер ежегодного лизингового платежа:
1928,42/3 = 642,81тыс. руб.
Так как в настоящее время экспедитор ООО «Заря» имеет
водительские права категории «В», нанимать дополнительного сотрудника
на должность водителя нет необходимости.
Особенности учета лизинговых операций в бухгалтерском учете
ООО «Заря» заключаются в следующем:
- объект основных средств, приобретенных на условиях лизинга,
отражается в составе имущества лизингодателя, а не ООО «Заря», что
приведет к снижению балансовой стоимости основных средств;
- в связи с отсутствием на балансе данного объекта, происходит
снижение суммы налога на имущество транспортного налога. Однако в
связи с тем, что данный автомобиль был приобретен 28 декабря 2016 г.,
транспортный налог на него не начислялся, а сумма экономии по налогу
на имущество составляет
1275 *2,2/12 = 234 рубли или 0,23 тыс. руб.
Эта сумма незначительна, поэтому при формировании баланса после
реализации мероприятий эту сумму учитывать не будем.
- в составе кредиторской задолженности отражается не вся сумма
задолженности поставщику (1275*118/100 = 1505 тыс. руб.), а только
величина текущего лизингового платежа (642,81/12 = 54 тыс. руб), таким
образом, сумма кредиторской задолженности снизится на 54-1505 = 1451
тыс. руб.
В таблице 21 представлено обобщение экономического эффекта от
реализации предложенных мероприятий.
71
Таблица 21
Обобщение экономического эффекта от реализации
предложенных мероприятий по улучшению финансового
состояния ООО «Заря»
Мероприятие
Вид эффекта
Сумма, тыс.
руб.
Переход на
упрощенную систему
налогообложения
Увеличение суммы чистой прибыли
9 771
Увеличение суммы кредиторской
задолженности по налогам и сборам
1 279
Увеличение суммы денежных
средств
8 492
Приобретение объекта
основных средств на
условиях лизинга
Снижение стоимости основных
средств
1 275
Снижение НДС по приобретенным
материальным ценностям
(1275*18/100)
230
Снижение суммы кредиторской
задолженности
1 451
Увеличение суммы чистой прибыли
(1275+230-1451)
54
В таблице 22 представлен прогнозный баланс после мероприятий.
Таблица 22
Прогнозный баланс ООО «Заря» после мероприятий
Статья баланса
До
мероприятий
После
мероприятий
Изменение
Активы
Основные средства
5 356
4 081
-1 275
Итого внеоборотные активы
5 356
4 081
- 1 275
Запасы
13 547
13 317
-230
Дебиторская задолженность
1 376
1 376
Финансовые вложения
4 720
4 720
Денежные средства
51
8 543
8 492
Прочие оборотные активы
698
698
Итого оборотные активы
20 391
28 654
8 263
Баланс
25 747
32 735
6 988
Пассивы
Уставный капитал
10
10
Накопленный капитал
2 780
9 939
7 159
Итого собственный капитал
2 790
9 949
7 159
Кредиторская задолженность
22958
22 786
-172
Итого краткосрочные
обязательства
22 958
22 786
-175
Баланс
25 747
32 735
6 988
Изменение коэффициентов ликвидности и финансовой устойчивости
представлено в таблице 23.
72
Таблица 23
Изменение показателей ликвидности и финансовой
устойчивости ООО «Заря» после мероприятий
Показатель
До
мероприятий
После
мероприятий
Изменение
Коэффициент абсолютной
ликвидности
0,21
0,58
0,37
Коэффициент критической
оценки
0,27
0,64
0,37
Коэффициент текущей
ликвидности
0,89
0,99
0,10
Коэффициент обеспеченности
собственными источниками
финансирования
-0,13
0,20
0,33
Коэффициент финансовой
независимости (автономии)
0,11
0,30
0,19
Коэффициент
финансирования
0,12
0,44
0,32
Коэффициент финансовой
устойчивости
0,11
0,30
0,19
Таким образом, реализация предложенных мероприятий позволит
повысить уровень ликвидности и финансовой устойчивости, то есть цель
мероприятий достигнута.
73
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
По результатам работы можно сделать следующие выводы.
Актуальность темы заключается в том, что анализ финансового
состояния является одним из актуальных направлений изучения
эффективности финансово-хозяйственной деятельности.
Главная цель хозяйствующего субъекта в современных условиях -
получение максимальной прибыли, что невозможно без эффективного
управления капиталом. Поиски резервов для увеличения прибыльности
предприятия составляют основную задачу управленца.
Очевидно, что от эффективности управления финансовыми ресурсами и
предприятием целиком и полностью зависит результат деятельности
предприятия в целом. Если дела на предприятии идут самотеком, а стиль
управления в новых рыночных условиях не меняется, то борьба за
выживание становится непрерывной.
Одним из видов оценки финансового состояния предприятия
является проведение экспресс-диагностики с помощью ограниченного
количества показателей.
По результатам экспресс-диагностики ООО «Заря» можно
говорить о том, что в течение 2016 г. по сравнению с 2015 г. произошло
значительное снижение всех показателей, характеризующих эффективность
финансовой деятельности, в частности, коэффициентов финансовой
устойчивости и ликвидности.
Также отмечается существенное снижение показателей
рентабельности. Основной причиной такой ситуации следует назвать,
прежде всего, более значительное увеличение стоимости продаж, а также
активов и собственного капитала по сравнению с ростом показателей
прибыли.
74
Такая ситуация может быть обусловлено нахождением ООО «Заря»
в стадии роста, формировании ценовой политики предприятия, направленной,
прежде всего, на завоевание рынка, формирование постоянного круга
покупателей, привлечение новых.
Результаты анализа финансового состояния предприятия позволяют
говорить, о том, что руководством предприятия была выбрана политика
на развитие деятельности, несмотря на снижение финансовых показателей
и их недостаточную величину в отношении ликвидности и финансовой
устойчивости.
В качестве основных направлений улучшения финансового
состояния ООО «Заря» было предложено осуществлять приобретение
основных средств на условиях лизинга, а также перейти с общей системы
налогообложения на упрощенную.
Реализация предложенных мероприятий позволит повысить уровень
ликвидности и финансовой устойчивости, то есть цель работы достигнута,
поставленные задачи решены.
75
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
1 Абдукаримов И. Т. Анализ финансового состояния и финансовых
результатов предпринимательских структур: Учебное пособие / И.Т.
Абдукаримов, М.В. Беспалов. - М.: НИЦ Инфра-М, 2013. - 215 с.
2 Абрютина М.С. Экономический анализ торговой деятельности. – М.:
Дело и Сервис, 2013. – 512 с.
3 Альбеков А.У., Согомонян С.А. Экономика коммерческого предприятия -
Ростов н/Д: Феникс, 2010.-448 с.
4 Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности
предприятия: Учебник / А.П. Гарнов. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2016. - 365 с.
5 Баскакова О.В. Экономика предприятия (организации) / О.В. Баскакова,
Л.Ф. Сейко - М.: Дашков и К, 2013. - 372 с.
6 Беспалов М.В. Бухгалтерская (финансовая) отчетность коммерческих
предприятий: Учебное пособие / М.В. Беспалов, И.Т. Абдукаримов. - М.:
НИЦ ИНФРА-М, 2013. - 192 с.
7 Бланк И.А. Торговый менеджмент.– К.: Эльга, Ника-Центр, 2013. – 784 с.
8 Бондина Н.Н. Бухгалтерская (финансовая) отчетность: Учебное пособие /
Н.Н. Бондина, И.А. Бондин, Т.В. Зубкова, И.В. Павлова. - М.: НИЦ ИНФРА-
М, 2014. - 256 с.
9 Герасимова Е.Б. Финансовый анализ. Управление финансовыми
операциями: Учебное пособие / Е.Б. Герасимова, Д.В. Редин. - М.: Форум:
НИЦ ИНФРА-М, 2014. - 192 с.
10 Гиляровская Л.Т. Анализ и оценка финансовой устойчивости
коммерческих организаций / Л. Т. Гиляровская, А. В. Ендовицкая. - М.:
ЮНИТИ-ДАНА, 2012. - 159 с.
11 Губин В. Е. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: Учебник /
В.Е. Губин, О.В. Губина. - 2-e изд., перераб. и доп. - М.: ИД ФОРУМ: НИЦ
Инфра-М, 2014. - 336 с.
12 Донцова Л.В. Анализ финансовой отчетности: Учебник / Л.В. Донцова,
76
Н.А. Никифирова – М.: Дело и Сервис, 2010 – 420 с.
13 Ермасова Н. Б., Ермасов С. В. Финансовый менеджмент –М.: Юрайт-Издат,
2010. – 621 с.
14 Жиделева В.В., Каптейн Ю.Н. Экономика предприятия - М.: Инфра-М,
2010. — 133 с.
15 Жиляков Д. И., Зарецкая В. Г. Финансово-экономический анализ
(предприятие, банк, страховая компания) - М.: Кнорус, 2013. – 368 с.
16 Иванова И. Ю., Аксенов А. П., Берзинь И. Э. Экономика предприятия –М.:
Кнорус, 2011. - 352 с.
17 Канке А. А. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия:
Учебное пособие / А.А. Канке, И.П. Кошевая. - 2-e изд., испр. и доп. - М.: ИД
ФОРУМ: НИЦ Инфра-М, 2015. - 288 с.
18 Кантор Е. Л. Экономика промышленного предприятия - Ростов-на-Д.:
Феникс, 2016. – 864 с..
19 Каплина С.А. Организация коммерческой деятельности. Учебное
пособие. – Ростов-на-Дону: Феникс, 2011. – 416 с.
20 Каплина С.А. Технология оптовой и розничной торговли. – Ростов н/д:
Феникс, 2012. – 416 с.
21 Карпова Е. Н. Долгосрочная финансовая политика организации: Учебное
пособие / Е.Н. Карпова, О.М. Кочановская, А.М. Усенко, А.А. Коновалов. -
М.: Альфа-М: НИЦ ИНФРА-М, 2014. - 208 с.
22 Кобелева И. В. Анализ финансово-хозяйственной деятельности
коммерческих организаций: Учебное пособие / И.В. Кобелева, Н.С. Ивашина.
- М.: НИЦ ИНФРА-М, 2015. - 256 с.
23 Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности
предприятия. – М.: ПБОЮЛ М.А. Захаров, 2013 – 540 с.
24 Козлов В.К., Организация коммерческой деятельности производственных
предприятий : практикум / В.К. Козлов, И.Ф. Рудковский, Е.С. Ца-рѐва. –
СПб. : Изд-во СПбГУЭФ, 2011. – 158 с.