56
3. Рекомендации по улучшению финансовой деятельности
ООО «Роскомплект»
3.1. Предложения по улучшению финансовой деятельности
организации
По результатам проведенного исследования финансового состояния
ООО «Роскомплект» за 2015-2017гг. можно сказать, что предприятие
является платежеспособным, однако показатели деятельности ухудшаются. В
связи с этим необходимо разработать мероприятия, которые позволят
предприятию решить проблемы, в том числе:
1) увеличить размер нераспределенной прибыли посредством снижения
затрат и увеличения прибыли;
2) снизить дебиторскую задолженность за счет факторинга.
Рассмотрим каждое мероприятие более подробно.
Проведем анализ резервов увеличения прибыли и рентабельности
предприятия.
Возможности предприятия позволяют увеличить объем реализованных
товаров в 2016 г. на 25% по сравнению с 2017г.
Увеличение объема реализации может быть достигнуто за счет
увеличения ассортимента продукции, более качественного обслуживания,
ускорения процессов контроля над всеми этапами выполнения работ,
возможности оперативно реагировать на сбои в поставках.
Расчет резерва увеличения доходов предприятия за счет увеличения
объема реализации товаров рассчитывается по формуле (14):
V
П
РVР
П
(V)
(14)
где
П
(V)
Р
резервростадоходовзасчетувеличенияобъемареализации
Р возможноеувеличениеобъемареализованныхтоваров тыс руб
П фактическаяприбыльотреализациитоваров тыс руб
фактическийобъемреализованныхтоваров тыс руб
57
Фактическая прибыль 2017 г. – 6505 тыс. руб.
Фактический объем реализованных товаров в 2017 г. - 20177 тыс.руб.
При увеличении объема реализации на 25% возможное увеличение
объема реализованных товаров в 2019 г. может составить 25 196,25 тыс. руб.
(20177 тыс. руб. x 25%).
Следовательно, ООО «Роскомплект» увеличив объем реализации
товаров в 2019 г. на 25%, увеличит свою выручку на 8131 тыс. руб. (при
условии сохранения значений ценовых показателей):
25 196,25× 6505 / 20 157 = 8131 тыс.руб.
Важное направление поиска резервов роста прибыли - снижение затрат
на реализацию товаров.
Расчет резерва роста прибыли за счет снижения себестоимости товаров
рассчитывается по формуле (15):
PV)(VЗР
В
П
(С)
(15)
где
П
(С)
Р
- резерв увеличения прибыли за счет снижения себестоимости
товаров;
В
З
- возможное снижение затрат на 1 руб. товаров;
V – фактический объем нереализованных товаров, тыс.руб.
PV – возможное увеличение объема нереализованных товаров, тыс.руб.
В качестве базового показателя примемеплановые показатели 2017 г.
Плановые и фактические значения затрат на реализацию товаров на 1
руб. за 2017 г. представлены в таблице 18.
Как показывают данные таблицы 18, на предприятии имеются резервы
снижения себестоимости товаров за счет незначительного уменьшения
материальных затрат и амортизации.
58
Таблица 18
Плановые и фактические затраты на реализацию товаров
на 1 руб. товаров за 2017 г., руб.
Показатель
2017 г.
План
Фактически
Материальные затраты
0,19
0,22
Затраты на оплату труда
0,15
0,15
Отчисления на социальные нужды
0,09
0,09
Амортизация
0,09
0,11
Прочие затраты
0,11
0,11
Итого затрат
0,63
0,68
Возможное снижение затрат на 1 руб. товаров равно:
(0,22 + 0,11) - (0,19 + 0,09) = 0,05 руб.
Фактическая себестоимость нереализованных товаров в 2017 г.
составила 13 642 тыс. руб. Возможная себестоимость с учетом снижения
затрат на 1 руб. товаров равна:
13 642 - (13642 x 0,05) = 12 960 тыс. руб.
Таким образом, за счет снижения себестоимости товаров предприятие
может получить дополнительную прибыль в сумме:
13 642 – 12 960 = 682 тыс. руб.
Следовательно, возможная прибыль от продаж с учетом резерва
увеличения прибыли за счет роста объема реализации на 25% (8131 тыс. руб.)
и снижения себестоимости (682 тыс. руб.) в 2019 г. составит:
6505 + 8131 + 682 = 15 318 тыс. руб.
Это положительно скажется на повышении рентабельности расходов
по необычным видам деятельности.
Основными источниками резервов повышения уровня рентабельности
продукции являются, увеличение суммы прибыли от реализации товаров и
снижение себестоимости товаров.
Для подсчета резервов увеличения рентабельности продукции
используется формула (16):
Ф
Ф
В
П
Ф
R
И
П
С
РП
Р
(16)
59
где
R
Р
- резерв роста рентабельности;
В
С
- возможная себестоимость услуг с учетом выявленных резервов;
Ф
П
- фактическая сумма прибыли;
П
Р
- резерв роста прибыли от продаж;
Ф
И
- фактическая сумма затрат по нереализованным услугам.
Вычислим резерв увеличения рентабельности:
7.048.018.1
13642
6505
12960
15318
Таким образом, при увеличении объема реализации товаров в 2019 г. на
25% и снижении на 0,7 руб. затрат на 1 руб. товаров предприятие получит
дополнительную прибыль в сумме 8813 тыс. руб., тем самым увеличит
рентабельность товаров.
Увеличение долгосрочных заемных средств возможно тремя
основными путями:
- привлечь займы (кредиты) на долгосрочной основе;
- привлечь авансовые средства на долгосрочной основе за счет
увеличения недоговорных сроков;
- привлечь средства на долгосрочной основе за счет увеличения
договорных сроков расчетов с поставщиками.
Повысить финансово-хозяйственную деятельность предприятия можно
методом прогнозирования финансовой отчетности и первым шагом для этого
является прогнозирование прибыли.
Для того чтобы спрогнозировать показатели финансовых результатов
на 2019 г., были взяты значения объемов реализации за последние три года,
и подсчитан средний темп роста реализации.
Прогноз финансовых результатов, представленный в таблице 19
показывает, что предприятие в 2019 г. может получить прибыль от
реализации в сумме 15318 тыс.руб.
60
Таблица 19
Прогноз финансовых результатов деятельности предприятия
на 2019 г., тыс. руб.
Показатели
Фактически на
31.12.2017 г.
Прогноз на
31.12.2019 г.
Изменения
Выручка от реализации
20177
28 278
8 131
Себестоимость
реализованной
продукции
13642
12 960
-682
Прибыль от продаж
6505
15 318
8813
Прочие доходы
856
856
0
Прочие расходы
590
590
0
Прибыль до
налогообложения
6771
13872
7101
Текущий налог на
прибыль
1354
2497
1143
Чистая прибыль
5417
11375
5958
Предполагается, что остатки денежных средств и денежных эквива-
лентов на конец финансового года будут связаны с чистым объемом продаж
в этом году:12502
доля денежных средств в общем объеме реализации в 2017 г.:
%;8.1100*
20147
360
реализацииОбъем
средстваДенежные
денежные средства в 2019г. увеличатся на 12,4 тыс.руб. (1,8 * 690).
Норматив по дебиторской задолженности определим путем умножения
средней продолжительности дебиторской задолженности (в днях) на
однодневную плановую реализацию.
Нормой оборотных средств по дебиторской задолженности является
средняя продолжительность дебиторской задолженности (в днях), которая
рассчитывается по формуле (3.4):
Минимальная сумма дебиторской
задолженности за предплановый период
* 360
=
Ф. № 1, стр. 1230 * 360 дн.
Реализация
Ф. № 2, стр. 2110
Все расчеты частных нормативов по ООО «Роскомплект» сведены в
таблицу 20 для определения совокупного норматива.
61
Таблица 20
Норматив собственных оборотных средств
Виды нормативов оборотных средств
Норматив, тыс. руб.
Частные нормативы:
- норматив по денежным средствам
12,4
Совокупный норматив собственных оборотных средств
12,4
Согласно выполненным расчетам общая потребность в оборотных
средствах (совокупный норматив собственных оборотных средств) на 2019 г.
планируется в размере 12,4 тыс.руб.
Норматив по кредиторской задолженности определим по формуле
(3.5):
Минимальная сумма кредиторской
задолженности за предплановый период
* 360
=
Ф. № 1, стр. 1520 * 360 дн.
Расходы
Ф. № 2, стр. 2120 + 2210 +
2220
В ООО «Роскомплект» остаток кредиторской задолженности на 31
декабря 2017 г. составил 1109 тыс.руб. Продолжительность кредиторской
задолженности при затратах в размере 13642 тыс.руб. составила 29,3 дн.
(1109 тыс. руб. * 360 дн. : 13642 тыс.руб.).
Норматив кредиторской задолженности на 2019 г.при планируемых
затратах 12960 тыс.руб. составит 1054,8 тыс.руб. (12960 тыс.руб. : 360 дн. *
29,3 дн.).
Таким образом, предложенные мероприятия по обеспечению
финансовой устойчивости позволят предприятию получить экономический
эффект и окажут положительное воздействие на финансовое состояние ООО
«Роскомплект».
Далее необходимо рассмотреть, как измениться дебиторская
задолженность по факторинговому соглашению.
В таблице 21 приведены несколько компаний г. Самары, которые
оказывают услуги факторинга.
Согласно таблице 21 наиболее выгодные условия по факторингу
62
предлагает ЗАО «Национальная факторинговая компания» (ЗАО «НФК»), в
связи с тем, что у данной компании отсутствует плата за пользование
денежными средствами, а также размер комиссионного вознаграждения
ниже, чем в других банках.
Таблица 21
Услуги факторинга в г. Самара
Наименование
ЗАО
«НФК»
СДМ
«Банк»
«Металлинвест
банк» ЗАО
Размер финансирования, %
до 90
до 90
до 100
Годовой процент за пользование
денежными средствами, %
нет
11
12
Комиссионное вознаграждение, %
от 8
от 10
от 10
Срок отсрочки платежа по договору
оказания услуг, дни
до 120
до 60
до 60
Штраф за каждый день просрочки
дебитором платежа, %
нет
Нет
нет
На балансе ООО «Роскомплект» величина дебиторской задолженности
на 2017 г. составляет 85 тыс.руб. На 2019 г. предприятию целесообразно
заключить факторинговый договор с ЗАО «НФК» на следующих условиях:
1. Сумма факторинговой операции 85 тыс.руб.;
2. Аванс - 90%, резерв - 10%;
3. Комиссия фирмы - 8%;
Расчет экономического эффекта при условии использования
факторинга для ООО «Роскомплект» представлен в таблице 22.
Резервная (оставшаяся) сумма уплачивается после погашения
дебиторами всего долга.
Таблица 22
Расчет экономического эффекта при применении факторинга на
2019 г.
Показатель
Сумма, тыс.руб.
Сумма факторинговой операции
85
Получено 90% суммы оплаты от факторинговой компании
76,5
Оплата услуг факторинговой компании (8% от суммы
сделки)
6,8
Экономический эффект при условии использования
факторинга
69,7
Таким образом, факторинг экономически выгоден для ООО
63
«Роскомплект», так как он высвободит денежные средства в размере 69,7
тыс.руб.
Влияние факторинга на нефинансовые показатели ООО «Роскомплект»
приведено в таблице 23.
Таблица 23
Влияние факторинга на финансовые показатели ООО
«Роскомплект» в 2019 г.
Показатели
До
предложенных
мероприятий,
2017 г.
После
предложенных
мероприятий,
2019 г.
Изменения
Выручка , тыс.руб.
20177
28278
8131
Дебиторская
задолженность, тыс.руб.
85
15,3
69,7
Число дней в году
360
360
-
Оборачиваемость
дебиторской
задолженности, в оборотах
237
1848,2
1611,2
Период оборота дебиторской
задолженности, в днях
1,52
0,19
-1,33
Коэффициент загрузки
средств в обороте
0,004
0,0005
-0,0035
При применении факторинга наблюдается ускорение оборачиваемости
дебиторской задолженности на 1,33 дня, тогда сумма высвободившихся из
хозяйственного оборота денежных средств составит 104,5 тыс. руб.
(1,33×28278/360). Оборачиваемость дебиторской задолженности при
применении факторинга составит 1848,2 раза, следовательно, за весь год
сумма высвобожденных из нехозяйственного оборота денежных средств
составит 193137 тыс.руб. (104,5× 1848,2).
Величина неэкономического эффекта, который будет получен от
ускорения оборачиваемости дебиторской задолженности, определяется при
использовании коэффициента загрузки средств в обороте.
Коэффициент загрузки средств в обороте при использовании
факторинга уменьшится на 0,0035 пунктов, следовательно, сумма экономии
денежных средств составит 99 тыс.руб. (0,0035×28278).
Мероприятия по управлению дебиторской задолженностью отразятся
64
на нефинансовых ресурсах предприятия. В результате предложенных
мероприятий неэкономический эффект составит 67,7 тыс. руб. (таблица 24).
Таблица 24
Экономический эффект от предложенных мероприятий
по использованию факторинга на 2019 г.
Мероприятия по управлению дебиторской
задолженности и формированию кредитной
политики
Экономический
эффект, тыс.руб.
Применение факторинга
69,7
ИТОГО
69,7
Таким образом, предложенные мероприятия по управлению
дебиторской задолженностью позволят предприятию получить
экономический эффект в размере 69,7 тыс. руб. Внедрение данных
мероприятий окажет положительное воздействие на нефинансовые
показатели ООО «Роскомплект».
3.2. Влияние предлагаемых мероприятий на финансовую
деятельность предприятия
В результате произведенных расчетов по оптимизации структуры
активов посредством снижения дебиторской задолженности и оптимизации
структуры пассивов, за счет увеличения собственных средств и снижения
кредиторской задолженности составим прогнозный баланс ООО
«Роскомплект» на 2019 г., который приведен в таблице 25.
Таблица 25
Прогнозный баланс ООО «Роскомплект» на 2019 г.
Показатели
Фактически
на
31.12.2017г.
Отклонения
Прогноз на
31.12.2019 г.
Предположения
и источники
информации
Активы
Оборотные активы
Денежные
средства
690
+12,4
702,4
Сводная таблица
20
Дебиторская
задолженность
85
-69,7
15,3
-//-
Итого оборотные
активы
775
-57,3
717,7
Баланс
Внеоборотные активы
Основные
2900
-
2900
Баланс
65
средства
Итого
внеоборотные
активы
2900
-
2900
Баланс
Итого активов
3675
-57,3
3617,7
Пассивы
Краткосрочные обязательства
Кредиторская
задолженность
1109
-54,2
1054,8
Итого
краткосрочные
обязательства
1109
-54,2
1054,8
Капитал и резервы
Уставный капитал
10
-
10
Нераспределённая
прибыль
2556
+5958
8514
Прогнозный
отчет, таблица
19
Итого капитала
2566
+5958
8524
Итого пассивов
3675
5903,8
9578,8
Потребность в
дополнительном
финансировании
или избыток
фондов
+5961,1
Проведённые расчёты показывают, что актив и пассив баланса не
совпадают на 5961,1 тыс.руб. Это нормальная ситуация, поскольку при
прогнозировании не использовался приём двойной записи. Были сделаны
независимые предположения, касающиеся разных статей при соблюдении
одного условия, что отчёт о финансовых результатах и баланс не
противоречат друг другу. Та сумма, которая может уравнять актив и пассив
представляет собой или потребность в фондах, или излишек фондов на дату
составления прогнозного баланса.
На основании прогнозного баланса организации на 2019 год проведем
оценку ликвидности на ближайшую перспективу, которая приведена в
таблице 26.