36
Увеличение объема производство в 2017 году связано также с влиянием
интенсивных факторов, так как темпы роста численности работающих ниже
роста производительности труда.
Численность ППП в 2017 году возросла по сравнению с 2016 годом.
Себестоимость товарной продукции в 2017 году возросла по сравнению с 2016
годом. Данную динамику нельзя рассматривать как негативную, так как темп
роста себестоимости товарной продукции ниже темпов роста объема товарной
продукции. Как результат, снизились затраты на 1 р. Товарной продукции.
Прибыль от продажи продукции за 2017 год увеличилась. В основном это
произошло за счет того, что темпы роста реализованной продукции превысили
темпы роста себестоимости. В результате деятельность организации стала
более рентабельной.
Проанализируем баланс ООО «Транскапитал», проведем горизонтальный
и вертикальный анализ имущества организации. (таблицу 4)
Таблица 4
Анализа динамики структуры актива баланса ООО «Транскапитал»
АКТИВ
2015г.
2016г.
2017г.
Динамика
2016г. к
2015г.
Динамика
2017г. к
2016г.
1
2
3
4
5
6
I.Внеоборотные
активы
Нематериальные
активы, тыс. руб.
142
35
242
-107
207
Уд. вес, %
0,1
0,01
0,08
-0,09
0,07
Основные средства,
тыс. руб.
42815
44598
59201
1783
14603
Уд. вес, %
17,6
17,3
19,7
-0,3
2,4
Финансовые
вложения, тыс. руб.
32467
20577
20577
-11890
0
Уд. вес, %
13,3
8
6,8
-5,3
-1,2
Прочие
внеоборотные
активы, тыс. руб.
4893
16262
6632
11369
-9630
Уд. вес, %
2
6,3
2,2
4,3
2,1
Итого по разделу I
80317
81472
86656
1155
5184
II. Оборотные
средства
37
Запасы, тыс. руб.
60999
68728
119455
7729
50727
Уд. вес, %
25
27
40
2
13
НДС, тыс. руб.
-
8082
4904
8082
-3178
Уд. вес, %
0
3
1,6
3
-1,4
Дебиторская
задолженность, тыс.
руб.
100368
98609
83978
-1759
-14631
Уд. вес, %
41
38
28
-3
-10
Финансовые
вложения, тыс. руб.
45
30
1559
-15
1529
Уд. вес, %
0,02
0,01
0,5
-0,01
0,49
Денежные средства
и денежные
эквиваленты, тыс.
руб.
986
939
3137
-47
2198
Уд. вес, %
0,4
0,36
1
-0,04
0,64
Итого по разделу II
162553
176681
213571
14128
36890
БАЛАНС
242870
258153
300223
15283
42070
Как видно из таблицы 4 имущество ООО «Транскапитал» состоит из
внеоборотных и оборотных активов. Удельный вес внеоборотных активов
составляет 33%, 31,5%, 29% в 2015-2017гг., оборотных активов – 67%, 68,5%,
71% в 2015-2017гг.
Рассмотрим структуру внеоборотных активов. Нематериальные активы в
2016 году уменьшились по отношению к 2015 году на 107 тыс. руб., или 0,09%.
В 2017 году произошел их резкий рост на 207 тыс. руб. или 0,07% по
сравнению с 2016 годом. Несмотря на рост этого показателя, удельный вес
нематериальных активов в общей структуре имущества осень мал – 0,1%.
Основные средства – это самая большая статья во внеоборотных активах.
Они составляют 17,6% в 2015 году, 17,3% в 2016 году, 19,7% в 2017 году. Их
величина имеет тенденцию к увеличению. В 2016 году они увеличились на
1783 тыс. руб. по сравнению с 2015 годом, а в 2017 году на 14603 тыс. руб. или
2,4% по сравнению с 2016 годом. Это увеличение связано с покупкой нового
оборудования.
38
Финансовые вложения в 2016 году снизились на 11890 тыс. руб. по
сравнению с 2015 годом, а в 2017 году их величина оставалась на уровне 2016
года.
Прочие внеоборотные активы имеют неустойчивую динамику: они
увеличились в 2016 году на 11369 тыс. руб. или 4,3% по сравнению с 2015
годом, а в 2017 году уменьшились на 9630 тыс. руб. по сравнению с 2016 годом.
Представим в виде диаграммы динамику и структуру внеоборотных
активов. (рисунок 3)
Рисунок 3 Динамика и структура внеоборотных активов ООО
«Транскапитал» за 2015-2017гг., %
Оборотные активы иллюстрируют тенденцию к росту, за счет роста таких
статей как запасы, финансовые вложения и денежные средства. Запасы в 2016
году выросли на 7729 тыс. руб. или 2% по сравнению с 2015 годом. В 2017 году
их величина выросла на 50727 тыс. руб. или 13% по сравнению с 2016 годом.
Налог на добавленную стоимость в 2017 году меньше показателя 2016 года
на 3178 тыс. руб. или на 1,4%.
Дебиторская задолженность имеет тенденцию к снижению. В 2016 году
снижение составило 1759 тыс. руб. или 3% по сравнению с 2015 годом; в 2017
году – 14631 тыс. руб. или 10% по сравнению с 2016 годом. Уменьшение
дебиторской задолженности для организации положительный момент,
ликвидность организации понемногу восстанавливается.
39
Финансовые вложения имеют небольшой удельный вес в структуре
имущества: 0,02%, 0,01%, 0,5% в 2015-2017гг. соответственно. Их величина
резко выросла в 2017 году на 1529 тыс. руб.
Денежные средства в 2017 году составляют только 1% всего имущества.
Их величина в 2016 году снизилась на 47 тыс. руб. или 0,04% по сравнению с
2015 годом, а в 2017 году они увеличились на 2198 тыс. руб. или 0,64% по
сравнению с 2016 годом.
Таким образом, имущество ООО «Транскапитал» в течение трех лет
иллюстрирует прирост: на 15283 тыс. руб. в 2016 году по сравнению с 2015
годом и на 42070 тыс. руб. в 2017 году.
Для наглядности динамики и структуры оборотных активов организации
построим диаграмму. (рисунок 4)
Рисунок 4 Динамика и структура оборотных активов ООО
«Транскапитал» в 2015-2017гг., %
Далее проанализируем источники финансирования организации, для чего
составим аналитическую таблицу. (таблица 5)
Капитал организации состоит из собственных источников и
краткосрочных обязательств, долгосрочных обязательств в организации нет.
На собственный капитал организации приходится 40,8%, 42%, 39% в 2015-
2017гг. соответственно. Заемные краткосрочные источники занимают больший
40
удельный вес в источниках финансирования организации: 59,2%, 58%, 61% в
2015-2017гг.
Таблица 5
Анализа динамики структуры пассива баланса ООО
«Транскапитал»
ПАССИВ
2015г.
2016г.
2017г.
Динами
ка 2016
к
2015гг.
Динамика
2017 к
2016гг.
1
2
3
4
5
6
III. Капитал и
резервы
Уставный капитал,
тыс. руб.
266
266
266
-
-
Уд. вес, %
0,1
0,1
0,09
-
-0,01
Добавочный
капитал, тыс. руб.
21035
62806
70449
41771
7643
Уд. вес, %
8,66
24,3
23
15,64
-1,3
Резервный капитал,
тыс. руб.
66
66
66
-
-
Уд. вес, %
0,03
0,03
0,02
-
-0,01
Нераспределенная
прибыль, тыс. руб.
77253
45127
47487
-32126
2360
Уд. вес, %
32
17,5
15,8
-14,5
-1,7
Итого по разделу III
98620
108265
118268
9645
10003
IV. Долгосрочные
обязательств
-
-
-
-
-
V. Краткосрочные
обязательства
Заемные средства,
тыс. руб.
21759
23125
22113
1366
-1012
Уд. вес, %
8,9
8,9
7,4
-
-1,5
Кредиторская
задолженность, тыс.
руб.
116420
122921
147862
6501
24941
Уд. вес, %
48
47,6
49
-0,4
1,4
Прочие
обязательства, тыс.
руб.
6071
3842
11980
-2229
8138
Уд. вес, %
2,5
1,5
4
-1
2,5
Итого по разделу V
144250
149888
181955
5638
32067
БАЛАНС
242870
258153
300223
15283
42070
41
Уставный капитал в течение анализируемого периода не менялся и
составлял 266 тыс. руб. В относительном выражении его доля очень мала и
составляет: 0,1%, 0,1%, 0,09% в 2015-2017гг. соответственно.
Добавочный капитал занимает больше половины собственных источников
и его величина растет в течение 2015-2017гг. В 2016 году его величина
увеличилась на 41771 тыс. руб. или 15,64% в сравнении с 2015 годом, в 2017
году он вырос еще на 7643 тыс. руб. по сравнению с 2016 годом.
Резервный капитал в течение трех лет не менялся и составлял 66 тыс. руб.
или 0,03% всех источников финансирования.
Нераспределенная прибыль в относительном выражении имеет тенденцию
к сокращению. В 2016 году она снизилась на 14,5% или 32126 тыс. руб. по
сравнению с 2015 годом; в 2017 году снижение составило 1,7% по сравнению с
2016 годом, хотя в абсолютном выражении ее величина увеличилась на 2360
тыс. руб.
Структура и динамика собственных источников финансирования
представлена на рисунке 5.
Рисунок 5 Структура и динамика собственных источников
финансирования ООО «Транскапитал» в 2015-2017гг., %
Заемные средства организации в 2016 году увеличились на 1366 тыс. руб.
по сравнению с 2015 годом. В относительном выражении они не поменялись и
42
составляли 8,9% всех источников финансирования. В 2017 году произошло
небольшое снижение на 1012 тыс. руб. или на 1,5% по сравнению с 2016 годом.
Кредиторская задолженность составляет половину капитала ООО
«Транскапитал». Ее величина в 2016 году увеличилась на 6501 тыс. руб. по
сравнению с 2015 годом. В 2017 году она увеличилась на 24941 тыс. руб. или
1,4% по сравнению с 2016 годом.
Прочие обязательства составляют 2,5%, 1,5%, 4% в 2015-2017гг.
соответственно. Их размер в 2016 году уменьшился на 2229 тыс. руб. или 1% по
сравнению с 2015 годом. В 2017 году они увеличились на 8138 тыс. руб. или
2,5% по сравнению с 2016 годом.
Для наглядности таблицы 5 построим диаграмму. (рисунок 6)
Рисунок 6 Структура пассива ООО «Транскапитал» за 2015-2017гг.,
%
Таким образом, можно сделать вывод, что капитал организации в течение
трех лет увеличивался: в 2016 году увеличение составило 15283 тыс. руб. по
сравнению с 2015 годом, в 2017 году на 42070 тыс. руб. по сравнению с 2016
годом.
Далее выполним расчет величины собственных оборотных средств.
(таблица 6)
43
Таблица 6
Расчет наличия собственных оборотных средств ООО
«Транскапитал»
№
п/п
Показатель
2015г.
2016г.
2017г.
1
Оборотные активы
162 553
176 681
213 571
2
Краткосрочные обязательства
144 250
149 888
181 955
3
Собственные оборотные средства
(п.1-п.2)
18 303
26 793
31 616
Как видно из данных, представленных в таблице 6, собственные оборотные
средства у предприятия имеются все три года. В 2016 году они увеличились по
сравнению с 2015 годом на 8490 тыс. руб. В 2017 году прирост составил 4823
тыс. руб. по сравнению с 2016 годом. Это может быть связано прежде всего с
увеличением объема продаж в 2017 году на 419 109 тыс. руб. по сравнению с
2016 годом.
Проанализируем окупаемость активов ООО «Транскапитал». (таблица 7)
Таблица 7
Расчет срока окупаемости совокупного капитала ООО
«Транскапитал» за 2015-2017гг.
Показатели
2015г.
2016г.
2017г.
1. Чистая
прибыль, тыс.
руб.
15451
24982
39081
2. Стоимость
активов
(совокупного
капитала)
организации,
тыс. руб.
242870
258153
300223
3. Срок
окупаемости
вложений в
активы
организации
(стр. 2/стр. 1),
годы
15,7
10,3
7,7
Как показывают данные таблицы 7, за последние три года эффективность
экономического развития ООО «Транскапитал» понизилась. Об этом говорит
44
уменьшение срока окупаемости вложений в активы предприятия. Данную
динамику можно объяснить тем фактом, что темпы роста чистой прибыли
гораздо выше темпов роста стоимости активов организации.
2.2.Диагностика финансового состояния предприятия
Проанализируем баланс ООО «Транскапитал» на степень ликвидности.
(таблица 8)
Таблица 8
Анализ соотношения активов по степени ликвидности и
обязательств по сроку погашения за 2015-2017гг.
2015 год
Активы
Сумма,
тыс. руб.
соотношение
Пассивы
Сумма,
тыс. руб.
А1
1031
<
П1
116420
А2
100368
>
П2
27830
А3
61154
>
П3
0
А4
80317
<
П4
98620
2016год
А1
969
<
П1
122921
А2
98609
>
П2
26967
А3
77103
>
П3
0
А4
81472
<
П4
108265
2017 год
А1
4696
<
П1
147862
А2
83978
>
П2
34093
А3
124897
>
П3
0
А4
86652
<
П4
118268
Как видно из данных, представленных в таблице 8, баланс ООО
«Транскапитал» не обладает абсолютной ликвидностью все три года. В 2015-
2017гг. не совпадает первое неравенство из четырех. Организация находилась в
зоне допустимого риска, не совпадает первое неравенство. Так у организации
проблемы с наличными деньгами. Все денежные средства организация
старается вкладывать, не оставляя на счете наличности.
Далее проведем анализ платежеспособности при помощи финансовых
коэффициентов, который является более детальным. (таблица 9)
45
Таблица 9
Показатели ликвидности ООО «Транскапитал»
№
п/п
Показатели
Оптимальное
значение
2015г.
2016г.
2017г.
1
Денежные средства и
краткосрочные
финансовые вложения,
тыс. руб.
1031
969
4696
2
Дебиторская
задолженность, тыс.
руб.
100368
98609
34093
3
Оборотные средства,
тыс. руб.
162553
176681
213571
4
Краткосрочные
обязательства
предприятия, тыс. руб.
144250
149888
181955
5
Коэффициент
абсолютной
ликвидности (стр.
1/стр. 4)
0,2-0,25
0,007
0,006
0,026
6
Коэффициент быстрой
ликвидности ((стр.
1+стр. 2)/4)
0,7-0,8
0,7
0,7
0,21
7
Коэффициент текущей
ликвидности(стр. 3/стр.
4)
2
1,13
1,18
1,17
По данным таблицы 9 можно сделать вывод, что коэффициенты
ликвидности колеблются. Коэффициент абсолютной ликвидности имеет очень
маленькое значение. В 2015 году данный показатель имеет значение 0,007, это
означает, что организация могла одновременно оплатить только 0,7%, своих
краткосрочных обязательств, в 2016 году – 0,006. Это говорит об очень низкой
платежеспособности. Компания не способна погасить свои текущие
обязательства за счет ликвидных оборотных активов. В 2017 году данный
показатель немного подрос до 0,026, но тем не менее далек от нормы. Все это
говорит о низкой платежеспособности.
Коэффициент быстрой ликвидности в 2015-2016гг. находился в пределах
рекомендуемого значения; в 2017 году он ниже нормы в 3,8 раза.