3
АННОТАЦИЯ
В выпускной квалификационной работе проведен анализ
имущественного положения и финансовой устойчивости, анализ финансовых
результатов деятельности по данным бухгалтерской отчетности
Акционерного общества «Среднеуральский медеплавильный завод», а также
разработаны мероприятия по улучшению его финансового состояния.
Данная работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка
литературы и приложений.
В первой главе раскрывается содержание и значение финансового
анализа в деятельности предприятия, источники информации для его
проведения и методика анализа финансового состояния предприятия.
Во второй главе дана оценка имущественного положения и
финансовой устойчивости Акционерного общества «Среднеуральский
медеплавильный завод» по данным бухгалтерской отчетности.
В третьей главе проводится анализ показателей прибыли и
рентабельности по данным бухгалтерской отчетности Акционерного
общества «Среднеуральский медеплавильный завод» и приводятся
мероприятия по улучшению его финансового состояния.
Объем выпускной квалификационной работы составляет 65 страниц
печатного текста. В работе содержится 15 рисунков и 30 таблиц. Для
написания работы было использовано 29 источников литературы.
Ключевые слова: финансовое состояние, бухгалтерская отчетность,
анализ, оценка, платежеспособность, ликвидность, финансовая устойчивость,
рентабельность, прибыль, финансово-хозяйственная деятельность,
предприятие.
4
СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ…………………………………………………………………5
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВОГО
СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ ............................................................................ 7
1.1. Содержание и значение финансового анализа в деятельности
предприятия ............................................................................................................. 7
1.2. Информация, используемая при анализе финансового состояния
предприятия ........................................................................................................... 12
1.3. Методика анализа финансового состояния ....................................... 15
2. ОЦЕНКА ИМУЩЕСТВЕННОГО ПОЛОЖЕНИЯ И ФИНАНСОВОЙ
УСТОЙЧИВОСТИ АКЦИОНЕРНОГО ОБЩЕСТВА «СРЕДНЕУРАЛЬСКИЙ
МЕДЕПЛАВИЛЬНЫЙ ЗАВОД» ......................................................................... 25
2.1. Характеристика предприятия ............................................................. 25
2.2. Оценка имущественного положения предприятия и ликвидности
активов по данным бухгалтерского баланса ...................................................... 29
2.3. Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости
предприятия ........................................................................................................... 32
3. АНАЛИЗ ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
АКЦИОНЕРНОГО ОБЩЕСТВА «СРЕДНЕУРАЛЬСКИЙ
МЕДЕПЛАВИЛЬНЫЙ ЗАВОД» И РАЗРАБОТКА РЕКОМЕНДАЦИЙ ПО
РЕЗУЛЬТАТАМ ИССЛЕДОВАНИЯ .................................................................. 38
3.1. Анализ показателей прибыли и рентабельности предприятия ...... 38
3.2. Мероприятия по улучшению финансового состояния предприятия
................................................................................................................................. 43
ЗАКЛЮЧЕНИЕ ........................................................................................... 55
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ ................................. 58
ПРИЛОЖЕНИЯ
5
ВВЕДЕНИЕ
В процессе производственной, финансовой, снабженческой и сбытовой
деятельности происходит непрерывный процесс кругооборота капитала,
изменяется структура средств и источников их формирования, наличие и
потребность в финансовых ресурсах и как следствие финансовое состояние
предприятия. Финансовое состояние является важнейшей характеристикой
деловой активности и надежности предприятия. Оно определяет
конкурентоспособность предприятия, его потенциал в деловом
сотрудничестве, является гарантом эффективной реализации экономических
интересов всех участников хозяйственной деятельности, как самого
предприятия, так и его партнеров.
Анализ финансового состояния предприятия позволяет изучить
состояние капитала в процессе его кругооборота, выявить способность
предприятия к устойчивому функционированию и развитию в изменяющихся
условиях внешней и внутренней среды.
Основной целью проведения финансового анализа предприятия
является оценка проведенной деятельности и положения предприятия на
текущий момент, а также прогнозирование будущего потенциала.
Грамотно проведенный анализ даст возможность выявить и устранить
недостатки в финансовой деятельности, найти резервы улучшения
финансовых результатов и финансового состояния предприятия, его
платежеспособности; спрогнозировать финансовые результаты, исходя из
реальных условий хозяйственной деятельности и наличия собственных и
заемных средств.
Тема данной работы актуальна, т.к. для того, чтобы обеспечить
выживаемость предприятия в современных условиях, управленческому
персоналу необходимо оценить финансовое состояние своего предприятия, по
результатам анализа устранить недостатки и найти резервы улучшения
6
финансового состояния предприятия и его платежеспособности.
Цель данной работы – провести анализ финансового состояния
Акционерного общества «Среднеуральский медеплавильный завод» по
данным бухгалтерской отчетности и разработать мероприятия по его
улучшению. Исходя из поставленной цели, можно сформулировать
следующие задачи:
раскрыть сущность и значение финансового анализа в
деятельности предприятия;
определить информационное обеспечение анализа финансового
состояния предприятия и методику его проведения;
дать оценку имущественного положения и финансовой
устойчивости объекта исследования;
сделать анализ финансовых результатов деятельности объекта
исследования;
на основе проведенного анализа разработать мероприятия по
улучшению финансового состояния предприятия.
Объектом исследования является публичное акционерное общество
«Среднеуральский медеплавильный завод».
Предмет исследования - анализ финансового состояния предприятия.
Теоретическая разработанность темы. Анализ финансового состояния
предприятий нашёл своё отражение в трудах авторов: А.Д. Шеремет, Е.В.
Негашев, О.В. Ефимова, А.Е. Абрамов, А.И. Ковалев, М.Н. Крейнина, и др.
Методической базой для выполнения работы выступила совокупность
различных методов финансово-экономического анализа предприятия, а
именно: сравнения, относительных и средних величин, графического и
табличного представления данных, группировки и т.д.
Информационную базу исследования составляют практические
рекомендации специалистов, опыт менеджеров успешных компаний,
материалы периодической печати, бухгалтерская отчетность предприятия.
7
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВОГО
СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ
1.1. Содержание и значение финансового анализа в деятельности
предприятия
В условиях существующей рыночной экономики
конкурентоспособность предприятий, а также целесообразность их
деятельности в будущем основывается на эффективности их
функционирования. Результативность финансовой деятельности является
гарантом привлекательности для контрагентов и внешних инвесторов, а также
для собственников организации. Именно поэтому большое значение уделяется
оценке финансовых результатов деятельности предприятия во всех периодах
его существования: в прошлом, настоящем и будущем [10, c. 75].
Понятие «финансовая деятельность» можно рассматривать с точки
зрения представления данных в «Отчете о движении денежных средств», в
котором вся деятельность организации подразделяется на финансовую,
инвестиционную и текущую (рисунок 1.1).
Рис.1.1. Финансовая деятельность с точки зрения представления данных в
«Отчете о движении денежных средств»
Из рис. 1.1 следует, что финансовая деятельность организации, в первую
Деятельность
предприятия
Финансовая
Деятельность, связанная с краткосрочными
финансовыми вложениями
Инвестици-
онная
Деятельность, связанная с капитальными
вложениями, с осуществлением
долгосрочных финансовых вложений
Текущая
Деятельность, связанная с извлечением
прибыли
8
очередь, направлена на формирование финансовых ресурсов, в объеме,
достаточном для его постоянного развития. А основой целью ее является
обеспечение инвестиционной привлекательности и роста рентабельности.
Иными словами - улучшение финансового состояния предприятия.
Сравнительная характеристика финансового и управленческого анализа
представлена в таблице 1.1.
Таблица 1.1
Характеристика финансового и управленческого анализа [6, c. 26]
Область сравнения
Финансовый анализ
Управленческий анализ
Пользователи
информации
Внутренние, сторонние,
заинтересованные
Руководители предприятия и
его подразделений
Объекты анализа
Предприятие как единое
целое
Предприятие как единое целое
и его различные сегменты
Источники информации
Формы бухгалтерской
отчетности
Комплекс экономической
информации
Единицы измерения для
расчета показателей
Денежная форма
Любые направления и
денежные единицы
Периодичность анализа
Составление отчетности
(год, квартал)
По мере необходимости и для
внутренней регламентации
Доступность результатов
информации
Доступна для всех
Строго конфиденциальна
(коммерческая тайна)
Исходные данные для проведения управленческого анализа не только
используются для совершенствования организации технологического
процесса и создания механизма достижения максимальной прибыли, но и
играют решающую роль при разработке важнейших вопросов конкурентной
политики предприятия.
Финансовый анализ является разновидностью экономического анализа,
который непосредственно связан с изучением и анализом финансовых
результатов и финансового состояния организации.
Цель, объект и информационная база финансового анализа обобщены на
рисунке 1.2.
9
Рис. 1.2. Цель, объект и информационная база финансового анализа
Финансовый анализ по данным финансовой отчетности представляет
собой способ накопления, трансформации и использования информации
финансового характера, имеющие следующие задачи (рисунок 1.3).
Рис. 1.3. Задачи финансового анализа предприятия
Таким образом, проведение анализ финансового состояния предприятия
служит эффективным инструментом финансового менеджмента.
Основывается на анализе и оценке эффективности управления финансовыми
Финансовый
анализ
Цель
Оценить финансовое состояние
предприятия и дать рекомендации по
его улучшению
Объект
Финансовые аспекты хозяйственной
деятельности организации
Информа-
ционная
база
Данные бухгалтерского учета и
финансовой отчетности организации
Дать оценку имущественного положения
организации
Оценить финансовую устойчивость предприятия
Оценить платежеспособность и ликвидность
предприятия
Рассчитать и проанализировать показатели деловой
активности организации
Провести анализ финансовых результатов
деятельности предприятия
Предложить комплекс рекомендаций, направленных
на повышение финансовых результатов
Прогнозировать финансовые результаты и
финансовое состояние предприятия
10
ресурсами субъекта.
Содержание финансового анализа по данным финансовой отчетности
заключается в оценке и прогнозировании финансового состояния
предприятия, включая анализ финансовых результатов, а также выявлении
ресурсов для повышения эффективности использования капитала и
устойчивого развития [8, с.26].
Финансовый анализ подразделяется на внешний и внутренний.
Внешний финансовый анализ заключается в оценке рейтинга (внешнего)
организации, финансовой устойчивости, платежеспособности и надежности,
т.е. в уменьшении степени риска взаимодействия данной организации и ее
контрагентов.
Внутренний финансовый анализ необходим для оценки состояния
финансовых ресурсов организации, ее рейтинга и выявления финансовых
резервов с целью обеспечения эффективного управления ликвидностью
организации.
Основные функции анализа финансового состояния предприятия
представлены на рисунке 1.4.
Рис. 1.4. Функции анализа финансового состояния предприятия [14, c. 102]
Функции анализа
финансового
состояния
Своевременная и объективная оценка финансового
состояния фирмы, установление и изучение причин
образования изменений
Выявление факторов, причин достигнутого состояния
Подготовка и обоснование принимаемых управленческих
решений в области финансов
Выявление и мобилизация резервов улучшения
финансового состояния предприятия и повышения
эффективности всей хозяйственной деятельности,
прогнозирование возможных финансовых результатов и
разработка моделей финансового состояния при
разнообразных вариантах использования ресурсов
11
Значимость финансового анализа повышается за счет большого числа
специалистов, использующих в своей деятельности его результаты.
К внутренним пользователям относятся управляющие всех уровней:
планово-экономический и финансовый отделы, централизованная
бухгалтерия и иные подразделения предприятия. Каждый сотрудник
использует информацию в своих целях. Например, финансовому директору
необходимо знать реальную оценку деятельности организации и ее
финансового состояния, а руководителю отдела маркетинга - для
формирования стратегии по дальнейшему продвижению продукции на рынке.
Группу заинтересованных пользователей представляют собственники-
акционеры, учредители, для которых важно знать уровень эффективности
своих вкладов, определить размер дивидендов и перспективы развития
предприятия.
В группу внешних пользователей входит большое количество разных
хозяйствующих субъектов со своими интересами:
потенциальные инвесторы, желающие вложить собственные средства
в развитие предприятия;
кредитные организации, которым должен быть гарантирован возврат
долга;
аудиторы, которым необходимо дать оценку правильности и
достоверности отражения данных в отчетности предприятия, в соответствии с
действующим законодательством;
поставщики, которые должны быть уверены в платежеспособности
клиента.
Таким образом, финансовый анализ - это изучение основных
показателей финансового состояния и финансовых результатов деятельности
организации с целью принятия заинтересованными лицами управленческих,
инвестиционных и прочих решений. Финансовый анализ является частью
более широких терминов: анализ финансово-хозяйственной деятельности
12
предприятия и экономический анализ.
Финансовый анализ включает анализ активов и обязательств
организации, ее платежеспособности, ликвидности, финансовых результатов
и финансовой устойчивости, анализ оборачиваемости активов (деловой
активности). Позволяет выявить такие важные аспекты, как возможная
вероятность банкротства. Финансовый анализ является неотъемлемой частью
деятельности таких специалистов, как аудиторы, оценщики. Активно
используют финансовый анализ банки, решающие вопрос о выдаче
организациям кредитов, бухгалтера в ходе подготовке пояснительной записки
к годовой отчетности и другие специалисты.
1.2. Информация, используемая при анализе финансового состояния
предприятия
В финансовом анализе используются различные источники. Их принято
делить на две группы: учетные и внеучетные источники информации [6, c. 27].
К учетным источникам информации принято относить: бухгалтерский
учет и отчетность; статистический учет и отчетность; оперативный учет и
отчетность; выборочные учетные данные.
Основу информационной базы финансового анализа составляет
финансовая отчетность предприятия. Основными документами регулирования
составления финансовой отчетности являются:
- Федеральный закон «О бухгалтерском учете» от 06.12.2011
№ 402-ФЗ;
- Приказ Минфина РФ от 06.07.1999 № 43н «Об утверждении
Положения по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность
организации» (ПБУ 4/99)»;
- Приказ Минфина России от 02.07.2010 № 66н (ред. от 19.04.2019) «О
формах бухгалтерской отчетности организаций».