5
Содержание
Введение ................................................................................................................... 6
ГЛАВА 1. Кредитные отношения как основа развития рыночной экономики
................................................................................................................................. 10
1.1.Сущность и классификация кредитных отношений в рыночной экономике
................................................................................................................................. 10
1.2. Функции кредитных отношений в рыночной экономике .......................... 21
1.3. Направления и формы развития кредитных отношений ........................... 25
Выводы по главе 1 ................................................................................................. 38
ГЛАВА 2. Анализ кредитных отношений на современном этапе развития
рыночной экономики ............................................................................................ 40
2.1. Особенности формирования кредитных отношений ................................. 40
2.2. Анализ деятельности ведущих международных кредитных организаций
................................................................................................................................. 48
2.3. Современный этап развития кредитных отношений в РФ ........................ 57
Выводы по главе 2 ................................................................................................. 80
ГЛАВА 3. Проблемы и перспективы развития кредитных отношений на
современном этапе ................................................................................................ 82
3.1. Положительные и отрицательные тенденции развития ............................. 82
3.2. Пути совершенствования кредитных отношений в условиях рыночной
экономики .............................................................................................................. 92
ЗАКЛЮЧЕНИЕ ..................................................................................................... 97
Список использованной литературы ................................................................. 100
Приложения ......................................................................................................... 104
6
ВВЕДЕНИЕ
Актуальность выбранной темы выпускной квалификационной работы
обусловлена ролью международного кредитного рынка в развитии
экономики отдельных государств. Привлекаемый резидентами от
нерезидентов в иностранной валюте, отражающий движение кредитных
средств в сфере международных экономических отношений и кредитно-
финансовых институтов, который носит как государственный, так и частный
характер. Он может ускорить экономический рост и улучшить
макроэкономическую стабилизацию. Международный кредит играет важную
роль в реализации требований основного экономического закона, путем
создания условий для получения прибылей субъектами рынка. Также
международный кредит снижает индивидуальную стоимость товаров по
сравнению с их общественной стоимостью, например, на основе внедрения
импортного оборудования, который был куплен в кредит.
Развитие экономики на современном этапе не возможно без
привлечения дополнительного финансирования в виде кредитов.В настоящее
время все больше возрастает роль заемного капитала предприятия, который
обеспечивает развитие хозяйственной деятельности предприятий,
содействует их развитию, увеличению объемов производства продукции,
работ, услуг.
Заемный капитал представляет собой часть стоимости имущества
организации, приобретенного в счет обязательства вернуть поставщику,
банку, другому заимодавцу деньги либо ценности, эквивалентные стоимости
такого имущества. В составе заемного капитала различают краткосрочные и
долгосрочные заемные средства, кредиторскую задолженность
(привлечённый капитал).
Практически все предприятия в процессе финансово-хозяйственной
деятельности пользуются заемными средствами в той или иной форме.
Предприятия и организации имеют различные возможности привлечь
заемный капитал: кредиты банков (или других кредитных учреждений,
7
имеющих соответствующую лицензию), займы у других предприятий и
организаций, в том числе в форме векселей, размещение (эмиссия) облигаций
или других долговых обязательств. Заемные средства предприятия
(обязательства перед третьими лицами) поступают в распоряжение
организации на определенный срок, по истечении которого должны быть
возвращены их собственнику с процентами или без.
Значение кредитов и займов как дополнительного источника
финансирования коммерческой деятельности особенно проявляется на
стадии становления предприятия, которое использует заемные ресурсы при
осуществлении долгосрочных инвестиций, направленных на создание нового
имущества (при капитальных инвестициях). На этом этапе огромное
значение имеют долгосрочные кредиты банков.
Трудно представить себе современную, успешно развивающуюся
компанию, которая бы не использовала кредитные ресурсы. Необходимость
привлечения заемных средств может быть обусловлена временным
дефицитом наиболее ликвидных активов предприятия, необходимых для
приобретения сырья, материалов, товаров для продажи и основных
производственных фондов.
Таким образом, тема выпускной работы является актуальной для всех
субъектов экономической жизни государства.
Целью написания выпускной квалификационной работы является
формирование предложений по развитию кредитных отношений в рыночной
экономике на основе всестороннего анализа состояния и развития кредитных
отношений на современном этапе.
Задачи выпускной квалификационной работы:
исследовать сущность и классификацию кредитных отношений в
рыночной экономике;
рассмотреть функции кредитных отношений в рыночной
экономике;
оценить направления и формы развития кредитных отношений;
8
выявить особенности формирования кредитных отношений;
провести анализ деятельности ведущих международных
кредитных организаций;
рассмотреть современный этап развития кредитных отношений в
РФ;
рассмотреть положительные и отрицательные тенденции
развития;
определить пути совершенствования кредитных отношений в
условиях рыночной экономики.
Предметом исследования данной работы являются экономические
отношения, складывающиеся между коммерческими структурами в процессе
кредитования. Объект выпускного исследования являются кредитные
отношения.
Основными методами исследования, применяемыми в ходе
выполнения данной работы являются дедукция, и анализ и синтез
информации.
Информационной базой для исследования данной темы послужили
труды ученых: Лаврушина О.И., Жукова Е.Ф., Казака А.Ю. и Марамыгина
М.С., Белоглазовой Г.Н. и др., а также статьи из научных журналов
«Банковское дело» и «Банковские услуги», статьи из Интернет-сайтов, таких
как www.credits.ru, www.kredit.ru, www.rbc.ru и др. Статистические данные,
таблицы и рисунки были собраны и составлены на основе публикаций из
перечисленных журналов и сайтов Центрального Банка, банка ПАО
«Сбербанк» и РБК (Рос Бизнес Консалтинг).
Теоретическая значимость работы заключается в обобщении
теоретических взглядов на формирование и развитие кредитных отношений.
Практическая значимость работы заключается в возможности использования
полученных результатов в развитии кредитных отношений в РФ.
Структура выпускной квалификационной работы сформирована
исходя из цели и задач работы. Введение, три главы, разделенные на
9
параграфы. Заключение аккумулирует все самые важные выводы и
результаты работы. Первая глава носит теоретический характер, отражая
взгляды современных ученых экономистов на объект исследования. Вторая
глава является аналитической и включает в себя анализ кредитных
отношений в рыночной экономике на современном этапе. Третья глава
посвящена вопросам разработки решений по совершенствованию кредитных
отношений в современных условиях и формированию предложений по
преодолению кризисной ситуации в сфере экономики в нашей стране.
10
ГЛАВА 1. КРЕДИТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ КАК ОСНОВА
РАЗВИТИЯ РЫНОЧНОЙ ЭКОНОМИКИ
1.1.Сущность и классификация кредитных отношений в рыночной
экономике
Возможность возникновения и развития кредита связаны с
кругооборотом и оборотом капитала. В процессе движения основного и
оборотного капитала происходит высвобождение ресурсов. Средства труда
используются в процессе производства длительное время, их стоимость
переносится на стоимость готовой продукции частями. Постепенные
восстановление стоимости основного капитала в денежной форме приводит к
тому, что высвобождающиеся денежные средства оседают на счетах
предприятий
1
. Вместе с тем на другом полюсе возникает потребность в
замене изношенных средств труда и достаточно крупных единовременных
затратах
2
. Аналогичные по своему характеру процессы происходят и в
движении оборотного капитала. Более того, здесь колебания в кругообороте
и обороте проявляют себя более разнообразно. Так, в силу сезонности
производства, неравномерных поставок и другого происходит несовпадение
времени создания и обращения продукции. У одних субъектов появляется
временный избыток средств, у других - их недостаток. Это создаёт
возможность возникновения кредитных отношений, то есть кредит разрешает
относительное противоречие между временным оседанием средств и
необходимостью, их использования в хозяйстве.
3
Роль кредита в экономике весьма значительна и многогранна и
проявляется как на макроуровне, так и на уровне отдельных хозяйствующих
субъектов. Данные взаимосвязи в национальной экономике наглядно
демонстрирует таблица 1
4
.
1
Деньги, кредит, банки / Под ред. Г. Н. Белоглазовой: учебник для Д34 бакалавров. - М.: Издательство
Юрайт, 2012. – с. 23
2
Ефимова, Е.Г. Деньги, кредит, банки: практикум. - Москва: МГИУ, 2009. – С. 18
3
Деньги, кредит, банки / Под ред. Г. Н. Белоглазовой: учебник для Д34 бакалавров. - М.: Издательство
Юрайт, 2012. - с. 78
4
Международные валютно-кредитные и финансовые отношения. Учебник и практикум: учебник для
бакалавров / В. А. Антонов. - М.: Издательство Юрайт, 2014. – с.96
11
Таблица1
Роль кредита в экономике
5
На макроуровне
На микроуровне
Реализуется через государственную
денежно-кредитную политику
Реализуется через систему
коммерческого
расчета
Способствует непрерывности процесса, ускорению оборота капитала
Является инструментом регулирования процесса воспроизводства
Выступает фактором повышения жизненного уровня населения
Способствует развитию международных экономических связей и разделения
труда
Влияет на
сбалансированност
ь экономики
Способствуе
т
экономии
издержек
обращения
Стимулирует
повышение
эффектив-
ности
производств
а
Источник
формировани
я основных и
оборотных
средств
Является
источником
роста
собственны
х средств
хозяйству-
ющих
субъектов
Кредитные отношения в экономике базируются на определенной
методологической основе, одним из элементов которой выступают
принципы, строго соблюдаемые при практической организации любой
операции на рынке ссудных капиталов
6
. Принципы кредитования стихийно
складывались еще на первом этапе развития кредита, а в дальнейшем нашли
прямое отражение в общегосударственном и международном кредитном
законодательствах
7
:
Возвратность кредита
Срочность кредита
Платность кредита.
Обеспеченность кредита
Целевой характер кредита
Дифференцированный характер кредита
Перераспределительная функция
Экономия издержек обращения
5
Спиридонов, И. А. Мировая экономика: учебное пособие по специальности "Финансы и
кредит". - Москва: Инфра-М, 2008. – С. 81
6
Антонов Н.Г. Денежное обращение, кредит и банки: Учебник для вузов. - М.: ЭКСМО. - 2014. – с. 12
7
Международные финансы: учебник для магистров / Р. И. Хасбулатов. - М.: Издательство Юрайт, 2014. –
с.91
12
Ускорение концентрации капитала
Обслуживание товарооборота
8
банка.
Ускорение научно-технического прогресса
Таким образом, кредит – это экономические отношения, возникающие
между кредитором и заемщиком по поводу стоимости, передаваемой во
временное пользование.
В условиях рыночной экономики кредит выполняет следующие
функции:
9
а) аккумуляция временно свободных денежных средств;
б)перераспределение денежных средств на условиях их последующего
возврата;
в) создание кредитных орудий обращения (банкнот и казначейских
билетов) и кредитных операций;
г) регулирование объема совокупного денежного оборота;
д) ускорение научно-технического прогресса.
Основными принципами кредита являются возмездность, срочность,
возвратность, обеспеченность, целевой характер и дифференцированный
характер кредита
10
.
Форма кредита характеризует внешнее проявление и организацию
кредитных отношений. Кредит как экономическая категория имеет несколько
форм. Изменения производственных, товарно-денежных отношений
приводят к изменению действующих форм кредита и созданию новых форм.
Форма кредита определяется рядом характерных признаков:
- содержанием кредитных отношений;
- характером ссуженной стоимости (объект кредитной сделки);
8
Банковское дело: учебник /Под ред. О.И. Лаврушина. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и
статистика, 2012. – с. 49
9
Финансы: Учебник / Под ред. А. И. Архипова, И. А. Погосова. - М.: Проспект. - 2010. – с. 71
10
Деньги. Кредит. Банки: Учебник / Н. П. Белотелова, Ж. С. Белотелова. - 4-е изд. - М.: Издательско-
торговая корпорация "Дашков и К0", 2013. – с.51
13
-составом участников (субъектов) кредитных отношений, т.е.
кредитора и кредитополучателя;
- целевым направлением кредита;
- способом обеспечения возврата кредита;
- методами формирования и уплаты процента;
- особенностями формирования ресурсной базы для кредитования и
др
11
.
Некоторые из этих признаков могут быть однотипны в одной из форм,
но в комплексе признаков они отличаются друг от друга. Внутри каждой из
форм выделяются виды кредита, которые формируются в зависимости от
особенностей объекта, целевого направления кредита, его срока,
обеспеченности возврата и др.
12
Например, банковская форма кредита может иметь такие виды, как
кредиты в оборотные активы, в капитальные затраты и др.
Государственный кредит выступает в виде долгосрочных
государственных обязательств, краткосрочных государственных
обязательств, и т.д. Таким образом, вид кредита означает детализацию
элементов внутри формы, его организационно-экономических признаков.
В зависимости от ссуженной стоимости различают товарную,
денежную и смешанную (товарно-денежную) формы кредита. Товарная
форма кредита исторически предшествовала денежной. Например,
землевладелец давал в долг крестьянину зерно, другие сельскохозяйственные
продукты на определенный срок (до нового урожая) с приращением в виде
большего количества продуктов, чем было предложено в долг.
13
Товарная форма кредита в чистом виде означает предоставление и
возвращение ссуженной стоимости в форме товарных стоимостей.
11
Финансы: учебник для академического бакалавриата / под ред. проф. М. В. Романовского, проф. Н. Г.
Ивановой. - 5-е изд., перераб. и доп. - М.: Издательство Юрайт, 2015. – с.112
12
Деньги. Кредит. Банки: Учебник / Н. П. Белотелова, Ж. С. Белотелова. - 4-е изд. - М.: Издательско-
торговая корпорация "Дашков и К0", 2013. – с.49
13
Финансы организаций: Учеб. пособие / Под ред. Н. В. Лип-чиу. - М.: Магистр, 2010. – с. 41
14
Денежная форма кредита возникает при передаче денежных средств в
долг на условиях возвратности. Это преобладающая форма кредита. В
данном случае кредит предоставляется в денежной форме, его возврат,
уплата процентов произведен также деньгами (банковский кредит,
государственный кредит).
В современных условиях товарная форма кредита обычно сочетается с
денежной формой его погашения, например, лизинг, коммерческий кредит,
продажа товаров в рассрочку платежа, прокат вещей.
Здесь имеет место смешанная форма кредита. Она может быть и в том
случае, когда кредит предоставлен деньгами, а возвращен в виде товара
14
.
В зависимости от того, кто в кредитной сделке является кредитором и
кредитополучателем различаются следующие формы кредита: банковский,
государственный, ипотечный, лизинговый, коммерческий кредит и др. Если
кредитор и кредитополучатель находятся внутри одного государства, то это
национальная форма кредита. Международная форма кредита предполагает,
что один из участников кредитной сделки - иностранный субъект.
Цели получения кредита кредитополучателем различны, объектов
кредитования множество, но их можно сгруппировать в виде
производительной и потребительской формы кредита. Производительная
форма кредита предполагает использование его на цели производства и
обращения, на производительные цели. Потребительская форма используется
для потребительских нужд населения. Преобладает в настоящее время
производительная форма кредита.
15
Одна из наиболее распространенных форм кредитных отношений в
экономике, объектом которых выступает процесс передачи в ссуду
непосредственно денежных средств – это банковский кредит.
Предоставляется исключительно специализированными кредитно-
финансовыми организациями, имеющими лицензию на осуществление
14
Страхование и управление рисками: учебник для бакалавров / под ред. Г. В. Черновой. - 2-е изд., перераб.
и доп. - М.: Издательство Юрайт, 2014. – с. 236
15
Шеремет А. Д. Финансы предприятий: менеджмент и анализ. - М.: Инфра-М, 2009. – с.125