4
Содержание
Введение .................................................................................................................... 5
Глава1. Драгоценные металлы как объект банковских сделок ..................... 8
1.1. История использования драгоценных металлов в деятельности
коммерческих банков......................................................................................... 8
1.2. Виды банковских операций с драгоценными металлами .............................. 23
1.3. Порядок проведения банковских операций с драгоценными металлами .... 37
Глава 2. Анализ динамики развития операций коммерческих банков с
драгоценными металлами ............................................................................ 46
2.1 Исследование динамики развития операций с драгоценными металлами
на примере ПАО Сбербанк России ................................................................. 46
2.2. Оценка операций с драгоценными металлами на примере ПАО
Сбербанк России .............................................................................................. 53
Глава 3. Особенности осуществления операций банка с драгоценными
металлами и рекомендации по их совершенствованию ........................ 59
3.1 Проблемы осуществления операций банков с драгоценными металлами
и перспективы их развития .............................................................................. 59
3.2 Рекомендации по развитию операций банков с драгоценными
металлами .......................................................................................................... 64
Заключение ............................................................................................................. 72
Список использованных источников ............................................................... 75
Приложение ............................................................................................................ 81
5
Введение
Рынок драгоценных металлов в России начал формироваться в 90-х годах.
Ведущую роль в осуществлении операций с драгоценными металлами и
драгоценными камнями на внутреннем рынке играют банки. Деятельность
банков на рынке драгоценных металлов приобретает все большую активность.
Именно они являются главными финансовыми посредниками между
производителями (недропользователями) и потребителями драгоценных
металлов и драгоценных камней, совершая операции купли-продажи.
Одновременно они выступают в качестве инвесторов, вкладывающих денежные
средства в добывающую отрасль. Банки также являются покупателями,
накапливающими драгоценные металлы в качестве резервов, сокровищ – с
целью уменьшения последствий инфляции.
Стремление к обеспечению прибыльности бизнеса и обостренная
конкурентная борьба обуславливают своевременную и гибкую реакцию
российского банковского сектора на текущие тенденции внутреннего и
мирового финансовых рынков, предопределяет развитие и широкое
применение новых для отечественного финансового рынка банковских
продуктов и услуг. К таким услугам относятся операции с драгоценными
металлами, а именно - размещение активов клиентов в драгоценные металлы,
привлечение на комплексное обслуживание клиентов по операциям с
драгоценными металлами, реализацию слитков, памятных и инвестиционных
монет и другие операции, приносящие доход банку. Драгоценные металлы
традиционно являются привлекательным инструментом финансового рынка как
для кредитных организаций, так и для их клиентов. Инвестиции в драгоценные
металлы считаются надежной защитой от инфляции, на них предъявляется
повышенный инвестиционный спрос при дестабилизации экономики,
появлении геополитических рисков. Многими инвесторами драгоценные
металлы рассматриваются как надежный актив для «консервации стоимости».
6
Исходя из вышесказанного, актуальность работы обусловлена тем, что
операции с драгоценными металлами приобретают в банковском бизнесе все
большую популярность в связи с их доходностью, следовательно, от
эффективного использования операций с драгоценными металлами, как
инструмента в получении прибыли, будет зависеть финансовое благосостояние
банка и его роль на рынке.
Проблема банковского сектора на сегодняшний день заключается в том,
что не все банки развивают в должной степени политику по привлечению
активов в качестве драгоценных металлов. Исходя из этого целью данной
работы является анализ осуществления банком операций с драгоценными
металлами и разработка рекомендаций по повышению их экономической
эффективности.
Для достижения данной цели в работе были поставлены следующие
задачи:
- раскрыть историю использования драгоценных металлов в деятельности
коммерческих банков;
- дать характеристику операциям банков с драгоценными металлами;
- рассмотреть порядок проведения банковских операций с драгоценными
металлами;
-провести анализ структуры и динамики операций с драгоценными
металлами на примере конкретной банковской организации, оценить их;
- охарактеризовать проблемы осуществления операций банков с
драгоценными металлами и перспективы их развития;
- дать рекомендации по развитию операций банков с драгоценными
металлами
Объектом исследования, проведенного в работе, является ПАО Сбербанк
России.
Предметом исследования являются операции данной банковской
организации с драгоценными металлами.
7
Теоретическую основу исследования составили работы российских и
зарубежных авторов в области банковского дела. При написании работы также
были проанализированы положения законодательства, регламентирующие
порядок осуществления банковских операций с драгоценными металлами в РФ,
а также статистические данные из отчетов ЦБ РФ.
Методологическую основу исследования составили методы структурного
и динамического анализа, методы сравнения и анализа коэффициентов.
Структура работы была определена с учетом поставленных задач и
состоит из: введения, трех глав, заключения, списка использованных
источников, приложения.
8
Глава 1. Драгоценные металлы как объект банковских сделок
1.1 История использования драгоценных металлов в деятельности
коммерческих банков
Для всестороннего и полного изучения экономических основ банковских
операций с драгоценными металлами необходимо провести исторический
анализ явления. Как известно, драгоценные металлы обладают инвестиционной
ценностью и являются инструментом возникновения и накопления денежных
средств. Поэтому они принадлежат к финансовым активам и могут выступать
объектом банковских сделок.
В начале XX в. наиболее важными кредиторами российской
золотодобывающей промышленности стали коммерческие банки,
следовательно роль государственного кредитования заметно снизилась. Можно
сказать, что в это время произошло установление тесных связей
золотодобытчиков в коммерческими банками, что привело к развитию этого
сектора экономики.
В 1920 г. Совет народных комиссаров издал декрет, в котором
говорилось о создании государственного хранилища ценностей - Гохрана. Он
подчинялся народному комиссариату финансов и был создан для хранения и
учета всех ценностей страны.
С 1960 г. Гохран вошел в состав Министерства финансов СССР как
Третий специальный отдел (Гохран). С 1979 г. Гохран именуется Третьим
главным управлением (Гохран) при Министерстве финансов СССР. В 1987 году
переименован в Государственное хранилище ценностей СССР (Гохран СССР)
при Министерстве финансов СССР
1
.
1
Коречков Ю.В. О создании и деятельности полевых учреждений госбанка СССР / банка
России//Деньги и кредит. 2016. № 8. С. 67
9
В 1991 г. Гохран России получил статус Комитета драгоценных
металлов и драгоценных камней (Комдрагмет РФ) при Министерстве
экономики и финансов РФ
2
.
С 1992 г. Гохран России вошел в состав Комитета Российской
Федерации по драгоценным металлам и драгоценным камням (Роскомдрагмет).
В 1996 г. Гохран России стал называться Государственным учреждением
по формированию Государственного фонда драгоценных металлов и
драгоценных камней Российской Федерации, хранению, отпуску и
использованию драгоценных металлов и драгоценных камней при
Министерстве финансов Российской Федерации.
Принимая во внимание Федеральный Закон «О банках и банковской
деятельности» от 2 декабря 1990 г. № 395-1, можно сказать, что кредитная
организация вправе осуществлять операции с драгоценными металлами и
драгоценными камнями в соответствии с законодательством Российской
Федерации
3
.
Началом современной истории мы можем считать 1996 г., когда
Центральный банк России опубликовал несколько основных инструкций,
регламентирующих банковские операции с драгоценными металлами. Эти
нормативные акты разрешили коммерческим банкам покупать и продавать
слитки, открывать обезличенные металлические счета, выдавать кредиты под
залог мерных слитков и предоставлять займы в виде слитков.
Центральный банк четко определил список драгоценных металлов, с
которыми могут работать кредитные и банковские организации. В него входят
золото, серебро, платина и палладий. Как известно, к драгоценным металлам
относятся также родий, иридий, осмий и рутений, но операции с ними
2
Галлямова А.З. Развитие розничных банковских услуг с использованием драго-ценных
металлов// Банковские услуги.- 2017. -№2. – с. 13
3
Федеральный закон от 02.12.1990 N 395-1(ред. от 27.12.2018)"О банках и банковской
деятельности"(с изм. и доп., вступ. в силу с 01.01.2019)//"Собрание законодательства РФ",
05.02.1996, N 6, ст. 492
10
коммерческим банкам запрещены. Существует еще одно ограничение: банкам
разрешена работа только с металлом в виде слитков и монет.
В 1996 г., когда коммерческие банки начали работать с драгоценными
металлами, федерального закона, регламентирующего деятельность на этом
рынке, еще не было. Существовали уже упомянутые инструкции Центрального
банка, несколько указов президента и постановлений Правительства
Российской Федерации.
Принятый в 1998 г. Закон Российской Федерации «О драгоценных
металлах и драгоценных камнях» регламентировал взаимоотношения
производителей и потребителей драгоценных металлов, поэтому прошел
практически незамеченным для коммерческих банков.
После того как Банк России разрешил финансово-кредитным
учреждениям работать с драгоценными металлами, предполагалось, что
операции с драгметаллами приведут к дедолларизации российской экономики.
В Государственной Думе РФ активно обсуждался ввод в обращение золотых
монет с реальным номиналом. А эксперты серьезно выбирали варианты
развития биржевой торговли драгоценными металлами на российском рынке -
создавать специальную секцию при ММВБ, или так называемый московский
фиксинг при Ассоциации участников рынка драгоценных металлов.
До недавнего времени право экспортировать драгоценные металлы
имело только государство, а уполномоченными агентами его на мировом рынке
являлись Центральный банк РФ и Внешторгбанк России. В настоящее время
ситуация изменилась: Центральный банк РФ и кредитные организации,
имеющие лицензию на осуществление банковских операций и лицензию на
совершение операций с драгоценными металлами, имеют право осуществлять
экспорт аффинированного золота и других драгоценных металлов в виде
стандартных и мерных слитков из России, а также с 2002 г. согласно Указу
Президента РФ от 21.06.2001 № 742 «О порядке ввоза в РФ и вывода из РФ
11
драгоценных металлов и драгоценных камней» экспортировать золото
разрешено недропользователям и производителям
4
.
На данном этапе развития экономики, драгоценные металлы выступают
объектом купли- продажи на международных и внутренних товарно-сырьевых
и финансовых рынках, а также первичного и вторичного, биржевого и
внебиржевого рынков. Торги по драгоценным металлам, а именно: золоту,
серебру, платине и платиновой группе проводятся ежедневно, а в СМИ
публикуются текущие котировки на металлы и история цен в прошлых
периодах. Мировые цены на драгоценные металлы по устоявшимся за годы
традициям, устанавливаются в долларах США в расчете за тройскую унцию
(31,1 г), а внутренние цены - в национальной валюте.
Схему взаимодействия различных субъектов рынка, сложившуюся и
действующую в настоящее время, можно графически представить на рисунке 1.
Данная схема взаимодействия участников рынка позиционирует
кредитные организации в центре системы обращения слитков драгоценных
металлов, как это происходит в других странах.
Рисунок 1. Схема взаимодействия различных субъектов
рынка драгоценных металлов
4
Исаева Е.А. Правовые основы банковских операций с драгоценными металлами//В
сборнике: Инновационное развитие российской экономики VII Международный научно-
практический форум. 2014. С. 157
12
Недропользователи и переработчики могут продать слитки драгоценных
металлов, произведенные из его сырья только Гохрану России, Центральному
Банку и уполномоченным коммерческим банкам.
Центральный Банк Российской Федерации и кредитные организации
имеют право приобретать слитки драгоценных металлов за свой счет и за
средства клиентов у пользователей недр. Исходя из Федерального закона РФ от
10.07.02 г. № 86-ФЗ "О Центральном банке Российской Федерации (Банке
России)"
5
. Центральный банк не в праве осуществлять операции с инвесторами
и промышленными потребителями, они могут покупать слитки драгоценных
металлов только у уполномоченных коммерческих банков. Следует отметить,
что покупка может происходить как непосредственно, так и по договорам
комиссии или по специальным счетам, которые открываются в специально
уполномоченных банках.
В нашей стране до 1997 г. различные виды цен на драгоценные металлы
(отпускные, коммерческие) устанавливались и контролировались государством.
Ежемесячно утверждались цены в рублях за 1 грамм металла, учитывая
ежемесячные мировые цены и среднемесячный курс рубля к доллару США.
Следует отметить, что с начала 1991 г. до 1995 г. цена золота в рублях возросла
примерно в 650 раз, однако себестоимость добычи полезных ископаемых
увеличилась в 1200 раз. Данная ситуация имела негативное влияние на
рентабельность золотодобывающей отрасли, что в некоторых случаях, привело
к закрытию золотодобывающих предприятий из-за убыточности производства.
В 1997 г. произошло знаковое событие для рынка драгоценных металлов
в России. Гохран при министерстве Финансов и Банк России перестали
фиксировать цены на проводимые ими операции по покупке драгоценных
металлов. В сложившихся условиях цены начали устанавливать
непосредственно продавцы. В постановлении Правительства Российской
5
Федеральный закон от 10.07.2002 N 86-ФЗ (ред. от 27.12.2018)"О Центральном банке
Российской Федерации (Банке России)"(с изм. и доп., вступ. в силу с 01.01.2019)//"Собрание
законодательства РФ", 15.07.2002, N 28, ст. 2790.
13
Федерации от 30 Июня 1997 г. № 773 говорится, что с целью повышения
ликвидности драгоценных металлов на внутреннем рынке, Центральному Банку
и Гохрану необходимо информировать участников рынка о ценах на золото,
серебро и платину по их операциям с российскими коммерческими банкам.
Сегодня золото является неотъемлемым инструментом существующей
денежно-кредитной системы. Необходимость ориентации банками на запросы
потребителей банковских продуктов и услуг, нестабильность мирового и
внутреннего финансовых рынков обусловила появление на рынке различных
финансовых продуктов, базирующихся на применении драгоценных металлов.
Золоту среди этих продуктов отводится первостепенная роль, поскольку
банковский бизнес исторически опирался на его обращение в качестве
естественной формы денег.
В деятельности банков золото играет троичную роль: инструмента,
актива и товара. Для кредитной организации оно чаще является инструментом,
способствуя процессу аккумулирования денежных средств и финансовых
активов. Клиенты банка видят в нем, прежде всего, актив, способствующий
сбережению и приумножению капитала. В свете нестабильности финансовых
рынков и введения антироссийских санкций банки стали приобретать желтый
металл и в качестве инвесторов, и в качестве товара, могущим быть выгодно
проданным как на внешнем, так и на внутреннем рынке.
На российском рынке доля банков, осуществляющих операции с
золотом, составляет около 20 %.
Таблица 1
Банки, имеющие лицензии, предоставляющие право на проведение
операций с драгметаллами
Дата
Количество банков, имеющих
лицензию
Доля банков,
проводящих операции
с драгметаллами
на 01.01.2011
208
19,2 %
на 01.01.2012
207
19,7 %
на 01.01.2013
211
20,5 %
на 01.01.2014
209
19,5 %
на 01.01.2015
203
20,8 %
на 01.01.2016
183
19,3 %