43
3. МЕРЫ ПО ПОВЫШЕНИЮ ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ И
ЛИКВИДНОСТИ ООО «ДОРТРАНССИГНАЛ»
3.1 Разработка рекомендаций по совершенствованию
платежеспособности и ликвидности предприятия ООО «Дортранссигнал»
В ходе проведенного анализа во втором разделе работы выделены
слабые стороны в деятельности организации, которые влияющие на
финансовое состояние предприятия.
Для устранения проблем в финансовом состоянии исследуемого
предприятия необходимо разработать систему мероприятий по повышению
платёжеспособности и ликвидности ООО «Дортранссигнал».
Рекомендации по управлению дебиторской задолженностью и
ускорению получения денежных средств:
- обеспечение частичной или полной предоплаты за продукцию,
пользующуюся большим спросом на рынке;
- сокращение сроков предоставления товарного кредита покупателям;
- увеличение размера ценовых скидок при реализации продукции за
наличный расчет;
- перевод части ликвидных оборотных активов в денежные средства;
- контроль за соотношением дебиторской и кредиторской
задолженности.
Значительная доля дебиторской задолженности создает угрозу
финансовой устойчивости предприятия и делает необходимым привлечение
дополнительных источников финансирования.
Важно уменьшить долю дебиторской задолженности в общем объеме
оборотных активов предприятия - это может повысить платёжеспособность и
возможности оплачивать свои обязательства перед кредиторами.
44
Погашенную дебиторскую задолженность необходимо направить на
увеличение текущей платёжеспособности путём увеличения доли денежных
средств.
Спонтанное финансирование (предоставление скидок покупателям)
оправдано в случаях, когда система скидок привлекает денежные средства и
ускоряет оплату.
Рассчитаем, воспользуются ли покупатели предоставленной скидкой в
размере 2% при оплате в 7 срок при максимальной длительности отсрочки по
условиям договоров в 40 дней.
Цена отказа от скидки = % скидки / (100% - % скидки) * 360/ (макс.
длительность отсрочки платежа – срок платежа со скидкой) * 100%
Цена отказа от скидки = 2% / (100% - 2%) * 360/ (40 – 7) * 100% =
21,8%
Поскольку данное значение превышает уровень среднего банковского
процента по кредиту (18%), то можно рассчитывать на то, что покупатели
воспользуются предложенной скидкой в 2% и в семидневный срок
произведут оплату большее количество покупателей.
Так же необходимо рассчитать будет ли выгодно предприятию
предоставлять такую скидку:
Прибыль=% скидки * 360/ макс. длительность отсрочки платежа,
Прибыль=2%*360/40*100%=17,6%, т.к. прибыль продавца меньше
процентной ставки банка, то можно сделать вывод, что предприятию будет
выгодно предоставлять такую скидку т.к. соблюдается равенство:
Прибыль < % банка < ЦОС
17,6 < 18 < 21,8
С помощью предоставления скидки период оборачиваемости
сократится на 33 дня. Далее необходимо провести расчет суммы
высвободившихся денежных средств:
Высвобожд. средства = (40-7)* Выручка/360 = 5824,9 тыс. руб. -
высвободится в результате проведения скидок.
45
Потери на скидку составят:
5824,9 тыс. руб. * 2% = 116,5 тыс. руб., следовательно, предприятию
будет выгодно предоставлять покупателям скидку в размере 2% при данной
рентабельности активов, так как потери на скидку меньше, чем
дополнительная прибыль.
Таким образом, предположим, что в ходе реализации спонтанного
финансирования около 50% клиентов воспользуются скидкой.
Соответственно 5285 тыс. руб. дебиторской задолженности сроком до года
может быть высвобождено.
Таким образом, предоставление скидки за ускорение оплаты улучшает
показатели финансового состояния организации, в частности:
ликвидности, за счет ускорения поступления денежных средств
на счет организации в результате высвобождения средств из дебиторской
задолженности;
оборачиваемости, за счет вложения высвободившихся из
дебиторской задолженности денежных средств в новый оборот;
рентабельности, за счет совершения товарами нескольких
оборотов, что ускоряет процесс получения организацией дохода от
реализации товаров и прибыли.
Проведенный во второй главе анализ показал, что ООО
«Дортранссигнал» имеет высокую зависимость от заемных средств, и малую
часть деятельности предприятия, которая финансируется за счет собственных
средств. Основную часть всех источников формирования имущества
предприятия ООО «Дортранссигнал» в 2023 году составила кредиторская
задолженность – 90,8%.
Уменьшение зависимости от внешних источников финансирования
можно обеспечить двумя направлениями:
1) уменьшением размера текущих внешних и внутренних финансовых
обязательств организации в краткосрочном периоде, принятием на себя
меньших по объему новых обязательств;
46
2) увеличением суммы денежных средств, обеспечивающих
исполнение срочных обязательств.
Можно выделить следующие основные условия построения
эффективной системы управления кредиторской задолженностью в ООО
«Дортранссигнал»:
1. У бухгалтера и финансового директора, занимающихся
обслуживанием управления кредиторской задолженностью, должна быть
специальная профессиональная подготовка и наличие навыков в области
экономики, налогов и управления финансами.
2. Проведение регулярных переговоров с поставщиками об условиях
поставки и разработка такой формы договора (контракта), в которой
предусмотрены все существенные условия, определяющие его исполнение,
включая порядок взаиморасчетов.
3. Ведение учета задолженности по срокам возникновения, назначение
ответственных лиц по работе с просроченной задолженностью.
4. Периодически, по крайней мере, раз в квартал, проводить сверку
расчетов и подписывать акты сверок с контрагентами.
5. Оптимизация расходов.
Чаще всего кредиторская задолженность возникает из-за несовпадения
сроков начисления и сроков оплаты, а также из-за несвоевременности
исполнения организацией своих обязательств. И очень часто организации
допускают просрочку выплаты кредиторской задолженности из-за изменения
условий поставок ресурсов поставщиками и оплаты продукции
покупателями. Поэтому необходимо постоянно добиваться более выгодных
условий поставок, иметь различные варианты поставок и вести базу данных
потенциальных поставщиков.
В данной выпускной квалификационной работе рекомендуется
направить средства от высвобожденной дебиторской задолженности
направлять на погашение наиболее срочных обязательств.
47
Далее необходимо рассмотреть способы снижения затрат на
предприятии. Чтобы повысить рентабельность продаж и в дальнейшем
увеличить приток денежных средств, необходимо снизить затраты. В
условиях нарушения финансовой устойчивости и неплатежеспособности
предприятия сокращение издержек является одним из наиболее действенных
инструментов, которым предприятие может воспользоваться для
стабилизации финансового положения. Для снижения затрат необходима
экономия расходов, мотивирование персонала на снижение затрат и
сокращение издержек, не связанных с основной деятельностью компании.
В данной квалификационной работе рекомендуется заключить договор
с новым поставщиком на поставку стали для изготовления
металлоконструкций.
Сталь углеродистая горячекатаная — основной материал, из которого
ведётся производство строительных металлоконструкций для зданий,
сооружений, ограждений.
Выбор марки стали зависит от требуемых характеристик:
1. Свариваемость определяется химическим составом стали.
Свариваемость понижается при повышенном содержании углерода,
марганца, кремния, хрома, никеля, вольфрама. Качественная сварка сплавов с
пониженной свариваемостью требует применения особых технологий и
составов и строгого контроля швов.
2. Ковкость актуальна для ограждений, садовых и интерьерных
декоративных конструкций. Низкоуглеродистые стали, чугун и цветные
сплавы хорошо куются и закаливаются, так как пластичны и имеют высокую
теплопроводность (то есть легко прогреваются и деформируются).
3. Устойчивость к морозу важна при строительстве неотапливаемых
сооружений. Строительные металлоконструкции испытывают резкие
температурные перепады несколько раз за зиму, поэтому выбирается сталь,
стойкая к охрупчиванию на морозе. Все стали на морозе теряют прочность и
под нагрузкой образуют трещины. Добавки циркония, ванадия, титана
48
повышают морозостойкость стали и делают её пригодной для районов с
суровыми зимами.
4. Устойчивость к коррозии важна для уличных конструкций. Под
воздействием атмосферного воздуха все марки стали разрушаются, даже
нержавеющие. Антикоррозийная обработка — единственный способ
надёжно защитить изделия от влаги и агрессивной среды.
У ООО «Дортранссигнал» существует договор с ООО «Гленар». Далее
необходимо рассмотреть стоимость металлического листа у различных
поставщиков и принять решение о выборе нового контрагента.
Сравнительный анализ цен поставщиков представлен в таблице 3.3.
Таблица 3.3
Сравнительный анализ цен поставщиков на металлические листы
Категория товара
Стоимость, руб.
ООО
«Гленар»
ООО
«Курган-
Балт»
ООО
«Балтийская
металлургическая
компания» (БМК)
ООО
«Евро
Сталь»
Лист нержавеющий
0,5х1000х2000,
полированный, цена за
1 кв.м.
1 354,04
1 258,2
1 526,4
1 587,7
Лист холоднокатаный
1,5х1250х2500, цена за
1 кв.м.
1510,8
1458,2
1658,7
1498,5
Лист горячекатаный
2х1250х2500, цена за 1
кг
983,0
981,0
982,0
985,5
Лист оцинкованный
0,5х1250х2500, цена за
1 кв.м.
469,0
452,0
460,0
487,0
Лист просечно-
вытяжной
406х1250х2500, цена за
1 кв.м.
4715,0
3987,0
4965,0
4584,0
Лист рифленый
3х1000х2000, цена за 1
кв.м.
1497,0
1582,0
1689,0
1596,0
49
Согласно анализу поставщиков металла в Калининградской области,
следует, что самые выгодные для исследуемого предприятия цены у ООО
«Курган-Балт». В среднем стоимость указанных металлических листов у
ООО «Курган-Балт» на 7.7 % ниже, чем у ООО «Гленар». Таким образом,
при заключении долгосрочного договора на поставку материалов с ООО
«Курган-Балт» исследуемое предприятия может снизить себестоимость
выполненных работ на 7,7%.
Еще одним способом уменьшение темпов роста себестоимости над
темпами роста выручки является стимулирование продаж. Одна из
распространенных ошибок заключается в том, что в условиях кризиса
компании пытаются увеличить приток поступления денежных средств,
поднимая цену на продукцию без предварительного исследования рынка.
Активизация продаж должна выражаться в развитии отношений с
существующими клиентами и привлечении новых путём использования
рекламных мероприятий, а также в пересмотре существующей системы
скидок и льгот для покупателей.
Затраты на реализацию мероприятия по проведению активной
рекламной кампании представлены в таблице 3.1.
Таблица 3.1
Затраты на рекламу ООО «Дортранссигнал»
№
п/п
Мероприятие
Сумма, тыс.
руб.
Периодичность
проведения
1
Реклама на билборде
40
раз в квартал
2
Интернет-реклама
25
ежемесячно
Всего затрат
460
Совокупные затраты на использования активной рекламной кампании
составили 460 тыс. руб. в год. По данным экспертов данные мероприятия
должны привести к росту выручки на 10%.
На заключительном этапе необходимо рассмотреть мероприятия,
которые помогут увеличить коэффициент текущей ликвидности. Данные
рекомендации тесно связаны с мероприятиями, предложенными выше.
50
1. Снижение доли дебиторской задолженности - целенаправленное
управление взаиморасчетами с клиентами, в том числе установление жестких
сроков оплаты, а также предоставление скидок.
2. Снижение доли кредиторской задолженности - разумное увеличение
сроков платежей поставщикам для повышения текущей ликвидности.
3. Поиск новых заказчиков - развитие новых рынков сбыта и
расширение клиентской базы, что приведет к увеличению объемов продаж и
увеличению текущей ликвидности.
4. Оптимизация структуры капитала - уменьшение доли заемных
средств в общей структуре капитала поможет уменьшить финансовые
издержки и повысить текущую ликвидность предприятия.
Комплекс мер по устранению недостатков в финансовой деятельности
ООО «Дортранссигнал» и улучшению платежеспособности представлен в
таблице 3.2.
Таблица 3.2
Направления действий для улучшения платежеспособности и ликвидности
ООО «Дортранссигнал»
Проблема
Направления действий
Предполагаемый результат
Платежный недостаток в
части возможностей
погашения наиболее
срочных обязательств
Повышение стоимости
абсолютно ликвидных активов
путем снижения дебиторской
задолженности за счет
предоставления скидки за
досрочное погашение
дебиторской задолженности
Рост денежных средств
ликвидация платежного
дефицита,
Зависимость предприятия
от внешних источников
финансирования
Оптимизация работы с
кредиторской задолженностью,
погашение части кредиторской
задолженности за счет
высвободившихся средств при
расчете с дебиторами
Снижение удельного веса
кредиторской
задолженности
Рост себестоимости выше
роста выручки
Увеличение выручки путем
использования активной
рекламной компании Снижение
себестоимость за счет смены
поставщика
Увеличение выручки,
снижение себестоимости
Низкий уровень
коэффициента текущей
ликвидности
Повышение стоимости
ликвидных активов, снижение
суммы заемных средств
Повышение коэффициента
текущей ликвидности
51
Подводя итог предложенным мероприятиям, можно сказать, что
основные направления действий для решения финансовых проблем ООО
«Дортранссигнал» связаны с оптимизацией работы с дебиторской и
кредиторской задолженностью, увеличением выручки за счет активной
рекламной компании, снижением себестоимости за счет перезаключение
нового договора поставки металлических листов, а также повышением
величины абсолютно ликвидных активов.
3.2 Оценка эффективности рекомендаций по совершенствованию
платежеспособности и ликвидности
Согласно предложенным мероприятиям по улучшению
платежеспособности и ликвидности ООО «Дортранссигнал» необходимо
провести оценку экономического эффекта после их внедрения. Для начала
целесообразно рассчитать и проанализировать изменение основных
финансово-экономические показателей деятельности ООО «Дортранссигнал»
до и после внедрения мероприятий. Итоговые результаты анализа
оформлены в таблице 3.3.
Таблица 3.3
Анализ основных финансовых показателей деятельности ООО
«Дортранссигнал» до и после предложенных мероприятий, тыс. руб.
Показатель
2023
Прогноз
Абсолютное
отклонение
Выручка
63 544
69 898
6354,4
Себестоимость продаж
62 509
63946,7
1437,7
Чистая прибыль
724,2
4413,4
3689,2
Кредиторская задолженность
10640
5355
-5285,0
Дебиторская задолженность
10570
5 285,00
-5285,0
Денежные средства
215
6040
5824,9
Оборотные активы
11123
11663
539,9
52
Согласно таблице 3.3 выручка от продаж увеличится на 10% благодаря
применению активной рекламной кампании и составит в прогнозном году
69898 тыс. руб. Пропорционально выручки увеличится и себестоимость
продаж. Однако, с учетом заключения нового договора с поставщиков ООО
«Курган-Балт» на поставку металлических листов себестоимость продаж
уменьшится на 7,7%. Таким образом, данный показатель увеличится на 2,3 %
или на 1437,7 тыс. руб. и составит в прогнозном периоде 63946,7 тыс. руб.
Кредиторская задолженность уменьшится на 5285 тыс. руб. и будет
погашена за счет уплаченной покупателями и заказчиками дебиторской
задолженности. Денежные средства после применения рекомендуемых мер
увеличатся на 5824,9 тыс. руб. Общая величина оборотных активов также
вырастет на 539,9 тыс. руб.
Исходя из проведенного анализа, чистая прибыль с учетом
проведенных мероприятий увеличится на 3689,2 тыс. руб. и составит 4413,4
тыс. руб.
На основе составленных прогнозов следует рассмотреть, каким
образом предложенные мероприятия повлияют на показатели
платежеспособности и ликвидности ООО «Дортранссигнал».
При анализе ликвидности баланса исследуемой организации после
проведения рекомендуемых мероприятий выполняется все четыре
неравенства, что говорит об абсолютной ликвидности бухгалтерского
баланса ООО «Дортранссигнал».
А1˃П1
А2˃П2
А3˃П3
А4˂П4
Далее необходимо рассчитать и проанализировать динамику
коэффициентов ликвидности и платежеспособности до и после внедрения
рекомендуемых мер. Результаты представлены в таблице 3.4.