43
Таблица 2.6
Анализ коэффициентов ликвидности ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в
2015-2017 гг., ед.
Показатель
Алгоритм расчета
2015
г.
2016
г.
2017
г.
Отклонение,
+/-
2016/
2015
гг.
2017/
2016
гг.
Коэффициент абсолютной
ликвидности
А1/(П1+П2)
0.54
0.53
0.52
-0.01
-0.01
Коэффициент быстрой
ликвидности
(А1+А2)/(П1+П2)
1.20
1.12
1.08
-0.08
-0.04
Коэффициент текущей
ликвидности
(А1+А2+А3)/(П1+П2)
1.31
1.21
1.17
-0.10
-0.04
Рисунок 2.10 – Коэффициенты ликвидности ИЭВЦ
ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в динамике за 2015-2017 гг., ед.
Высокие значения коэффициента быстрой ликвидности (более 0,8)
указывают на устойчивость финансового состояния предприятия, его
способность погашать свои текущие обязательства в случае, если возникнут
сложности с реализацией работ (услуг).
Рассчитанные значения коэффициента текущей ликвидности в 2015-
2017 гг. превышали 1, что говорит о рациональном использовании средств в
ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈.
0,54
1,20
1,31
0,53
1,12
1,21
0,52
1,08
1,17
0,00
0,20
0,40
0,60
0,80
1,00
1,20
1,40
Коэффициент
абсолютной
ликвидности
Коэффициент
быстрой
ликвидности
Коэффициент
текущей
ликвидности
ед.
2015 г.
2016 г.
2017 г.
44
Далее для характеристики финансовых результатов предприятия в
табл.2.7 представлены показатели рентабельности ИЭВЦ
ПАО ∇Сургутнефтегаз∈:
Таблица 2.7
Анализ показателей рентабельности ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в
2015-2017 гг., %
Показатель
2015 г.
2016 г.
2017 г.
Отклонение, %
2016/
2015 гг.
2017/
2016 гг.
Рентабельность основной деятельности
26.38
28.89
22.22
2.51
-6.67
Рентабельность активов
20.03
20.93
14.37
0.90
-6.56
Рентабельность собственного капитала
51.01
66.10
55.40
15.09
-10.70
Рентабельность заемного капитала
32.98
30.63
19.40
-2.35
-11.22
Изменение показателей из табл.2.7также проиллюстрировано на
рис.2.11:
Рисунок 2.11 – Показатели рентабельности ИЭВЦ
ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в динамике за 2015-2017 гг., %
Табл.2.7 и рис.2.11 показывают, что в 2017 г. все рассчитанные
показатели рентабельности на предприятии снизились, что отрицательно
характеризует финансовую результативность его деятельности.
Так, в 2017 г. на 6,67% снизилась рентабельность основной
деятельности, следовательно, уменьшился объем прибыли от реализации
0,00 10,00 20,00 30,00 40,00 50,00 60,00 70,00
Рентабельность основной деятельности
Рентабельность активов
Рентабельность собственного капитала
Рентабельность заемного капитала
26,38
20,03
51,01
32,98
28,89
20,93
66,10
30,63
22,22
14,37
55,40
19,40
%
2017 г. 2016 г. 2015 г.
45
работ (услуг) на каждый рубль осуществленных ИЭВЦ
ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ затрат по основной деятельности.
Снижение рентабельности активов на 6,56% говорит об уменьшении
чистой прибыли, приходящейся на каждый рубль, вложенный в имущество
ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈.
Уменьшение рентабельности собственного капитала и рентабельности
заемного капитала ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ указывает на
неэффективность управленческих решений, принимаемых руководством
предприятия относительно управления его капиталом.
Для получения итоговой оценки финансового состояния предприятия
необходимо выполнить анализ его финансовой устойчивости (табл.2.8):
Таблица 2.8
Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости ИЭВЦ
ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в 2015-2017 гг., тыс.руб.
Показатели
2015 г.
2016 г.
2017 г.
Отклонение, +/-
2016/
2015 гг.
2017/
2016 гг.
Источники собственных средств (СК)
53418
46682
43354
-6735
-3329
Основные средства и вложения (ВА)
27857
25310
21950
-2547
-3361
Собственные оборотные средства
(Н1 = СК-ВА)
25561
21372
21404
-4189
32
Долгосрочные пассивы (ДК)
0
0
0
0
0
Собственные долгосрочные и
среднесрочные источники
(Н2 = Н1+ДК)
25561
21372
21404
-4189
32
Краткосрочные пассивы (КК)
82626
100749
123785
18124
23036
Общая величина основных источников
формирования запасов и затрат
(Н3 = Н2+КК)
108186
122121
145189
13935
23068
Общая величина запасов и затрат (З)
7950
8181
9332
231
1152
Излишек собственных оборотных
средств
(Е1 = Н1-З)
17611
13191
12071
-4420
-1120
Излишек собственных, долгосрочных и
среднесрочных источников
формирования запасов и затрат
(Е2 = Н2-З)
17611
13191
12071
-4420
-1120
Излишек общей величины источников
формирования запасов и затрат
(Е3 = Н3-З)
100236
113940
135857
13704
21916
46
В соответствии с данными табл.10 у ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в
2015-2017 гг. наблюдается излишек собственных оборотных средств,
который в анализируемом периоде сокращается (на 4420 тыс.руб. в 2016 г. и
на 1120 тыс.руб. в 2017 г.).
Также у ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ имеется излишек собственных,
долгосрочных и среднесрочных источников, его динамика повторяет
изменение предыдущего показателя, поскольку у ИЭВЦ
ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в 2015-2017 гг. отсутствовали долгосрочные
обязательства.
В целом же у ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в анализируемом периоде
отмечается излишек общей величины источников формирования запасов и
затрат, который ежегодно увеличивался: на 13704 тыс.руб. в 2016 г. и на
21916 тыс.руб. в 2017 г.
Основываясь на данных в табл.2.8, определим тип финансовой
устойчивости ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈, используя значения
результирующих показателей Е1, Е2, Е3. Так, в 2015-2017 гг. у ИЭВЦ
ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ выполнялись следующие соотношения: Е1 >0, Е2 >
0, Е3 > 0. Это указывает на то, что финансовое состояние ИЭВЦ
ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в анализируемом периоде является абсолютно
устойчивым.
Таким образом, по результатам проведенного анализа финансового
положения ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ могут быть сформулированы
следующие выводы:
валюта баланса предприятия в 2015-2017 гг. увеличивалась, что
означает укреплении его материально-технической базы;
в структуре активов предприятия в 2015-2017 гг. преобладают
дебиторская задолженность, основные средства и краткосрочные
финансовые вложения, а в структуре пассивов – заемный капитал (также
произошел рост его удельного веса);
47
по итогам сравнения групп активов и обязательств предприятия
за 2015-2017 гг. сделан вывод о перспективной ликвидности его баланса;
в результате анализа рентабельности установлено снижение
рассчитанных показателей, что свидетельствует о снижении доходности
деятельности предприятия;
в ходе оценки финансовой устойчивости предприятия
установлено, что в 2015-2017 гг. финансовое состояние предприятия было
абсолютно устойчивым.
Проведенный анализ, таким образом, позволил выявить проблему
снижения финансовой результативности деятельности ИЭВЦ
ПАО ∇Сургутнефтегаз∈. Т.к. финансовые результаты предприятия во многом
определяются эффективностью управления ресурсами, далее в рамках темы
выпускной квалификационной работы выполним анализ эффективности
использования материальных ресурсов ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈.
2.3 Анализ эффективности использования материальных ресурсов
на предприятии
На первом этапе охарактеризуем динамику и структуру материальных
ресурсов ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в табл.2.9. Динамика стоимости
материальных ресурсов предприятия также проиллюстрирована на рис.2.12.
Как показывают табл.2.9 и рис.2.12, общая стоимость материальных ресурсов
ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в анализируемом периоде увеличивалась: на
2,91% в 2016 г. и на 14,08% в 2017 г.
48
Таблица 2.9
Анализ динамики и структуры материальных ресурсов ИЭВЦ
ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в 2015-2017 гг.
Наименование
2015 г.
2016 г.
2017 г.
Темп
прироста
стоимости
материальны
х ресурсов,
%
Отклонение
уд.веса, %
тыс.
руб.
уд.
вес,
%
тыс.
руб.
уд.
вес,
%
тыс.
руб.
уд.
вес,
%
2016
/
2015
гг.
2017
/
2016
гг.
2016
/
2015
гг.
2017
/
2016
гг.
Сырье и
материалы
2214
27.85
2327
28.45
2675
28.66
5.12
14.92
0.60
0.21
Покупные
полуфабрикаты
965
12.14
980
11.98
1125
12.05
1.55
14.74
-0.16
0.07
Топливо
899
11.31
983
12.02
1136
12.17
9.37
15.50
0.71
0.15
Тара
204
2.56
200
2.44
245
2.63
-1.92
22.96
-0.12
0.19
Запасные части
1293
16.27
1316
16.09
1523
16.32
1.77
15.71
-0.18
0.23
Прочие
материалы
523
6.58
481
5.88
564
6.04
-8.04
17.18
-0.70
0.16
Строительные
материалы
383
4.82
381
4.66
403
4.32
-0.51
5.75
-0.16
-0.34
Инвентарь и
хозяйственные
принадлежности
901
11.33
899
10.99
994
10.65
-0.18
10.55
-0.34
-0.34
Спец.одежда и
спец.оснастка
568
7.14
613
7.49
668
7.16
7.95
9.05
0.35
-0.33
ИТОГО
7950
100.0
8181
100.0
9332
100.0
2.91
14.08
0.00
0.00
Рисунок 2.12 – Динамика стоимости материальных ресурсов ИЭВЦ
ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в 2015-2017 гг., тыс.руб.
7950
8181
9332
0
2000
4000
6000
8000
10000
2015 г. 2016 г. 2017 г.
тыс.руб.
Стоимость материальных ресурсов
49
На общий прирост стоимости материальных ресурсов предприятия в
2017 г. наиболее заметно повлияли:
сырье и материалы (+14,92%);
топливо (+15,50%);
запасные части (+15,71%).
Структура материальных ресурсов ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в
анализируемом периоде существенно не изменялась, в основном в ней
преобладают:
сырье и материалы;
топливо;
запасные части;
инвентарь и хозяйственные принадлежности.
В целом такая структура материальных ресурсов отражает характер
деятельности ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈, соответствует
производственным процессам предприятия.
Далее в табл.2.10 представлены данные для анализа эффективности
использования материальных ресурсов в ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈:
Таблица 2.10
Анализ эффективности использования материальных ресурсов в ИЭВЦ
ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в 2015-2017 гг.
Показатель
2015 г.
2016 г.
2017 г.
Абсолютное
отклонение, +/-
Темп прироста, %
2016/
2015 гг.
2017/
2016 гг.
2016/
2015 гг.
2017/
2016 гг.
1
2
3
4
5
6
7
8
Объем
выполненных
работ (услуг),
тыс.руб.
103293
106814
108114
3521
1300
3.41
1.22
Себестоимость
выполненных
работ (услуг),
тыс.руб.
89865
93996
96221
4131
2225
4.60
2.37
Валовая прибыль,
тыс.руб.
13428
12818
11893
-610
-925
-4.55
-7.22
50
Продолжение таблицы 2.10
1
2
3
4
5
6
7
8
Материальные
затраты, тыс.руб.
18977
18887
16994
-90
-1893
-0.47
-10.02
Материалоемкость,
руб.
0.18
0.18
0.16
-0.01
-0.02
-3.75
-11.10
Материалоотдача,
руб.
5.44
5.66
6.36
0.21
0.71
3.90
12.49
Прибыль на рубль
материальных
затрат, руб.
0.71
0.68
0.70
-0.03
0.02
-4.09
3.12
Удельный вес
материальных
затрат в
себестоимости
работ (услуг), %
21.12
20.09
17.66
-1.02
-2.43
-
-
Коэффициент
оборачиваемости
материальных
ресурсов, ед.
12.99
13.06
11.58
0.06
-1.47
0.49
-11.27
Согласно табл.2.10, в 2017 г. отмечается следующая динамика
показателей эффективности использования материальных ресурсов на
предприятии по сравнению с предыдущим годом:
материалоемкость снизилась на 0,02 руб.;
материалоотдача выросла на 0,71 руб.;
прибыль на 1 руб. материальных затрат увеличилась на 0,02 руб.;
удельный вес материальных затрат в себестоимости работ (услуг)
снизился на 2,43%;
коэффициент оборачиваемости материальных ресурсов снизился
на 1,91.
На рис.2.13 показана динамика материалоотдачи и материалоемкости
ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈.
51
Рисунок 2.131 - Динамика материалоемкости и материалоотдачи в
ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в 2015-2017 гг., руб.
Рис.2.13 показывает, что в 2017 г. отмечается снижение
материалоемкости на 0,02 руб., а также увеличение материалоотдачи на
0,71 руб. Это положительно характеризует деятельность ИЭВЦ
ПАО ∇Сургутнефтегаз∈, т.к. свидетельствует о повышении эффективности
использования запасов на предприятии.
Далее на рис.2.14 отражена динамика удельного веса материальных
затрат в структуре себестоимости работ (услуг) предприятия:
Рисунок 2.14 - Динамика удельного веса материальных затрат в
себестоимости работ (услуг) ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в 2015-2017 гг.,
%
0,18
0,18
0,16
5,44
5,66
6,36
0,00
1,00
2,00
3,00
4,00
5,00
6,00
7,00
2015 г. 2016 г. 2017 г.
руб.
Материалоемкость
Материалоотдача
21,12
20,09
17,66
0,00
5,00
10,00
15,00
20,00
25,00
2015 г. 2016 г. 2017 г.
уд.вес, %
Удельный вес материальных затрат в себестоимости работ (услуг)
52
Согласно рис.2.14, на протяжении 2015-2017 гг. удельный вес
материальных затрат в себестоимости работ (услуг) ИЭВЦ
ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ снижался: на 1,02% в 2016 г. и на 2,43% в 2017г. Это
обусловлено более быстрыми темпами роста себестоимости работ (услуг) по
сравнению с темпами роста материальных затрат предприятия.
Далее на рис.2.15 показана динамика показателя прибыли на 1 руб.
материальных затрат:
Рисунок 2.15 - Динамика прибыли на 1 руб. материальных затрат в
ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ в 2015-2017 гг., руб.
Рост данного показателя в 2017 г. по сравнению с предыдущим годом
на 0,02 руб. свидетельствует об увеличении объема прибыли, получаемой
ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ с 1 руб. средств, вложенных в материальные
ресурсы. Это положительно характеризует деятельность предприятия по
использованию материальных ресурсов.
Снижение коэффициента оборачиваемости материальных ресурсов на
1,47 в 2017 г. отрицательно характеризует деятельность по управлению
материальными ресурсами в ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈, свидетельствует
о замедлении их оборачиваемости на предприятии.
Также при анализе эффективности использования материальных
ресурсов ИЭВЦ ПАО ∇Сургутнефтегаз∈ выполним оценку влияния
изменения эффективности использования материальных ресурсов на прирост
объема работ (услуг) предприятия. Для этого воспользуемся следующей
формулой:
∆Q =M1*(1/m1-1/m0),(3)
0,71
0,68
0,70
0,00
0,50
1,00
1,50
2015 г. 2016 г. 2017 г.
руб.
Прибыль на рубль материальных затрат