Таблица 21
Прогнозный баланс АО «ЦС «Звездочка» за 2016-2018 гг., тыс. руб.
Наименование показателя
2016
2017
2018
2019
Изменения 2019-2018
абс.
отн. %
1
2
3
4
5
6
7
Нематериальные активы
1558
1405
1598
1598
-
-
Результаты исследований и разработок
30186
18572
7378
7378
-
-
Основные средства
14153509
15537298
16960194
16960194
-
-
Долгосрочные финансовые вложения
1749
1697
547
547
-
-
Отложенные налоговые активы
1801973
576901
1223814
1223814
-
-
Прочие внеоборотные активы
3583244
4388278
6706331
6706331
-
-
Итого по разделу I
19572219
20524151
24899862
24899862
-
-
Запасы
13531114
16637466
15484986
15484986
-
-
Налог на добавленную стоимость по приобретенным
ценностям
150543
233254
723879
723879
-
-
Дебиторская задолженность
40002254
44000281
45761116
36608893
-9152223
-20,00
Денежные средства и ден. эквиваленты
22601504
21617469
16671358
21672765
5001407
30,00
Прочие оборотные активы
20837
22292
44117
44117
-
-
Не предъявленная к оплате начисленная выручка
76667971
58278052
69387457
69387457
-
-
Итого по разделу II
152974223
140788814
148072913
143922097
-4150816
-2,80
БАЛАНС
172546442
161312965
172972775
168821959
-4150816
-2,40
Уставный капитал
11042505
11042505
11042505
11042505
-
-
Добавочный капитал
5245019
5245019
5245019
5245019
-
-
Резервный капитал
96143
146024
159427
159427
-
-
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)
-1949361
-1731173
-968356
5522502
6490858
-
Итого по разделу III
16695201
22563149
27892671
34383529
6490858
23,27
52
Продолжение таблицы 21
1
2
3
4
5
6
7
Займы и кредиты
3975728
1096077
6758591
6758591
-
-
Отложенные налоговые обязательства
2760760
701061
1369180
1369180
-
-
Прочие долгосрочные обязательства
59692152
66811057
77119335
77119335
-
-
Итого по разделу IV
66428640
78508195
85247106
85247106
-
-
Займы и кредиты
5256232
3362806
4243442
4243442
-
-
Кредиторская задолженность
81653424
54514382
53208371
42566697
-10641674
-20,00
Доходы будущих периодов
834870
634257
614673
614673
-
-
Оценочные обязательства
1012901
1159227
1766512
1766512
-
-
Прочие краткосрочные обязательства
365174
570949
0
0
-
-
Итого по разделу V
89122601
60241621
59832998
49191324
-10641674
-17,79
БАЛАНС
172546442
161312965
172972775
168821959
-4150816
-2,40
Таблица 22
Анализ прогнозируемых экономических показателей
Наименование коэффициента
2018 год
Прогноз
Абсолютные
изменения
Коэффициент абсолютной
ликвидности
0,28
0,51
0,23
Коэффициент быстрой ликвидности
1,04
1,36
0,32
Коэффициент текущей ликвидности
2,47
3,38
0,91
Увеличение показателей говорит о нормализации способности выполнять
свои краткосрочные обязательства за счет активов предприятия. Все коэффици-
енты соответствуют оптимальному значению.
Изменение коэффициентов финансовой устойчивости представлено в
таблице 23.
Таблица 23
Анализ прогнозных коэффициентов финансовой устойчивости
Наименование показателя
2018 год
Прогноз
Абсолютные
изменения
Коэффициент обеспеченности собственными
средствами
˂ 0
0,06
0,06
Коэффициент финансовой независимости (автономии)
0,16
0,20
0,04
Таким образом, проведенные расчеты под свидетельствуют, что в где результате
реализации сам проектных мероприятий раз платежеспособность и финансовая устой-
чивость АО «ЦС «Звездочка» повысятся, что свидетельствует во о рациональности
со их внедрения.
Третья часть работы предполагает проведение мероприятий, с целью
улучшения эффективности управления финансовыми ресурсами предприятия, а
также улучшения его финансовое состояние в целом.
Предприятию рекомендовано:
1) на размещение денежных что средств на тот банковском депозите;
2) где 2) использовать схему сам проведения комплексного раз экономического анализа
два в виде там системы, включающей взаимосвязанные чем блоки финансового во анализа,
диагностирования вероятности со наступления банкротства ли организации по при при-
75
чине значительного без роста величины он кредиторской задолженности, планирова-
ния на и прогнозирования;
3) применять карту рисков, которая они наиболее полно ты аккумулирует всю из
релевантную информацию мы о рисках за предприятия для вы различных категорий так за-
интересованных пользователей же и может от входить в состав внутренних бы отчетов.
Проведенные расчеты под свидетельствуют, что в где результате реализации сам
проектных мероприятий раз ликвидность баланса два и платежеспособность там АО «ЦС
«Звездочка» повысятся, что свидетельствует во о рациональности со их внедрения.
76
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Исследование теоретических аспектов управления финансовыми ресур-
сами корпорации позволило сделать вывод, что характеристика экономической
природы финансовых ресурсов, способствуя более полной идентификации ис-
следуемой категории, показывает ее место в ряду базовых категорий и опреде-
ляет специфические способы проявления причинно-следственных связей в ряду
общеэкономических понятий финансового менеджмента. Источниками форми-
рования финансовых ресурсов предприятия является собственные и заемные
средства. Прямая связь финансовых ресурсов предприятия со всеми циклами
воспроизводственного процесса предполагает их высокую потенциальную ак-
тивность и широкую возможность воздействия на все стороны хозяйствования
предприятий. Финансовые ресурсы служат важным инструментом экономиче-
ского стимулирования и контроля над экономикой РФ и ее управления.
Управление финансовыми ресурсами корпорации – это целевая ком-
плексная программа воздействия на капитал и его элементы, реализующая сис-
темный подход к управлению финансами корпорации.
Миссия управления финансовыми ресурсами в корпорации – это осуще-
ствление четко структурированной программы реализации всех функций ме-
неджмента в отношении системы управления финансовыми ресурсами корпо-
рации с целью ее бесперебойной, эффективной работы для совершенствования
и повышения конкурентоспособности в целом.
Комплексное управления финансовыми ресурсами корпорации должно
быть направлено на решение ряда следующих задач:
формирование необходимого объема капитала корпорации, обеспечи-
вающего заданные темпы экономического развития;
обеспечение максимальной рентабельности (доходности) финансовых
ресурсов при предусмотренном уровне финансового риска;
обеспечение минимизации финансового риска использования капитала
при предусмотренном уровне его рентабельности;
77
обеспечение постоянного уровня платежеспособности и финансовой
устойчивости корпорации.
Организационно-экономический механизм управления финансовыми ре-
сурсами представляет собой систему сложноорганизованных инструментов,
методов, рычагов, которые осуществляют необходимое воздействие на повы-
шение качества управления финансовыми ресурсами корпорации. Разнообразие
финансовых отношений и видов экономической деятельности с их особенно-
стями оказывают существенное влияние на построение финансового механиз-
ма.
Во второй главе работы проведено исследование управление финансовы-
ми ресурсами в АО «Центр судоремонта «Звездочка». Проведенное исследова-
ние показало:
предприятие находится в высокой чемстепени зависимости во от внешних со
кредиторов (в ли первую очередь, поставщиков). Удельный вес собственного ка-
питала в 2018 г. составляет 16 %. Низкий при коэффициент автономии без может при-
вести он к тому, что на кредиторы АО «ЦС «Звездочка» могут тот сократить объемы это от-
пуска товаров как в кредит по в связи но с большим они риском возврата ты долгов;
оборачиваемость запасов в 2017 г. снизилась. Подвижность средств, ко-
торые предприятие вкладывает в создание заповзапасов, снизилась; денежные же сред-
ства, вложенные в от запасы, возвращаются на предприятв бы форме выручки уже от продаж для мед-
леннее, чем в вот 2016 г. Причиной кто такой ситуации да является то, что до в исследуемом ни
периоде предприятие ну активно увеличивало под складские запасы, приведшие где к за-
товаривания;
запасы предприятия не могут финансироваться два за счет там собственных
оборотныхчем средств. У предприятия нет собственных оборотных средств для по-
крытия оборотных активов;
Таким образом, для по
АО «ЦС «Звездочка»
необходима разработка они реко-
мендаций, направленных на тыповышение эффективности управления финансо-
выми ресурсами.
Третья часть работы предполагает проведение мероприятий, с целью
78
улучшения эффективности управления финансовыми ресурсами АО «ЦС
«Звездочка», а также улучшения его финансовое состояние в целом.
Предприятию рекомендовано:
1) на размещение денежных что средств на тот банковском депозите;
2) где 2) использовать схему сам проведения комплексного раз экономического анализа
два в виде там системы, включающей взаимосвязанные чем блоки финансового во анализа,
диагностирования вероятности со наступления банкротства ли организации по при при-
чине значительного без роста величины он кредиторской задолженности, планирова-
ния на и прогнозирования;
3) применять карту рисков, которая они наиболее полно ты аккумулирует всю из
релевантную информацию мы о рисках за предприятия для вы различных категорий так за-
интересованных пользователей же и может от входить в состав внутренних бы отчетов.
Проведенные расчеты под свидетельствуют, что в где результате реализации сам
проектных мероприятий раз ликвидность баланса два и платежеспособность там АО «ЦС
«Звездочка» повысятся, что свидетельствует во о рациональности со их внедрения.
79
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ
1. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от
30.11.1994 № 51-ФЗ (с изм. и доп.).
2. Абилова М. Г. Савчук Е. В. Формирование системы управления фи-
нансовыми ресурсами на предприятиях в современных условиях // Актуальные
проблемы современной науки, техники и образования. 2015. Т. 2 № 1. - С. 250-
260.
3. Баканов М. И., Мельник М. В., Шеремет А. Д. Теория экономического
анализа. - М.: Финансы и статистика, 2016. – 413 с.
4. Бланк И. А. Энциклопедия финансового менеджера. - М.: Омега-
Л, 2016. - 472 c.
5. Бланк И. А. Управление финансовой стабилизацией корпорации. -
М.: Инфра-М, 2016. – 596 с.
6. Белоусова И. В., Демидова А. А. Современные подходы к управле-
нию активами корпорации // Теория и практика современной науки. 2017. № 11
(29). С. 31-40.
7. Бригхем Ю. Финансовый менеджмент: Том 1 / Юджин Бригхем, Луис
Гапенски. – М.: Книга по Требованию, 2017. – 521 с.
8. Буглимова В. А. Источники финансовых ресурсов корпорации: поиск
альтернатив // Финансовые тренды развития корпоративного и государственно-
го секторов. Материалы Международного Конгресса молодых ученых по про-
блемам устойчивого развития. Москва, 2018. С. 43-50.
9. Винокур И. Р., Цветкова А. В. Портфельный подход к управлению
активами // Вестник Пермского национального исследовательского политехни-
ческого университета. Социально-экономические науки. 2017. № 4. С. 234-240.
10. Выварец А. Д. Экономика предприятия: учебник. – М.: Юнити-Дана,
2016. – 434 с.