65
т.е. в 2,5 раза, в том числе внеоборотные активы уменьшились на 21,6%,
оборотные активы уменьшились на 67,3%. В общем уменьшении имущества
ООО «Перспектива» доля уменьшения оборотных активов составила 94,9%,
соответственно уменьшение внеоборотных активов – 5,1%.
В составе оборотных активов, запасы в 2016 г. уменьшились более чем в
13 раз; дебиторская задолженность уменьшилась более чем в 5 раз; денежные
средства и их эквиваленты увеличились в 28 раз. Соответственно в структуре
активов доля внеоборотных активов увеличилась и составила 28,6%, доля
оборотных активов уменьшилась и составила 71,4%, в том числе: удельный вес
запасов уменьшился до уровня – 4,0%; доля дебиторской задолженности
уменьшилась до уровня 29,9%; удельный вес денежных средств увеличился до
уровня 37,4%. В оборотных активах большой удельный вес занимают денежные
средства – 37,4%, дебиторская задолженность – 29,9%.
Анализ имущества ООО «Перспектива» позволяет сделать вывод о
сокращении его стоимости в 2016 г., следовательно, об уменьшении
хозяйственного оборота.
Проведенный анализ эффективности использования активов показал.
Валовая прибыль ООО «Перспектива» в 2016 г. уменьшилась на 13,2%,
прибыль от реализации товаров и услуг имела такую же тенденцию, чистая
прибыль уменьшилась на 20,8%. В 2016 г. в ООО «Перспектива» снизились
почти все основные показатели. Так среднегодовая стоимость активов
уменьшилась на 4,7%, среднегодовая стоимость собственного капитала – на
24,5%, среднегодовая стоимость оборотных активов – на 1,9%. Соответственно
снизилась почти все показатели рентабельности: рентабельность продаж
снизилась на 0,2 п.п., рентабельность активов снизилась на 2,0 п.п.,
рентабельность собственного капитала увеличилась на 1,1 п.п., рентабельность
оборотных активов снизилась на 2,4 п.п., рентабельность затрат повысилась и
составила 12,4%.
Одновременно уменьшилась и оборачиваемость активов и оборотных
активов. Что привело к увеличению продолжительность одного оборота.
66
Снижение оборачиваемости материальных запасов дает возможность
предположить наличие затоваривания и, соответственно, снижение
возможностей погашать долги. Факторный анализ оборачиваемости выявил,
что снижение вложений в активы на 1348,5 тыс. руб. замедлил скорость
оборота активов на 4,6 дня; отрицательная динамика показателя выручки,
которая уменьшилась на 13378 тыс. руб. обусловила ускорение
оборачиваемости активов на 13,27 дня. В свою очередь, уменьшение активов по
стоимости обусловило уменьшение выручки на 4989,45 тыс. руб., замедление
оборачиваемости активов обусловило снижение выручки от реализации на
8183,59 тыс. руб.
Одним из условий эффективного использования активов является
окупаемость вложенных в них средств. Причинами замедления
оборачиваемости активов в ООО «Перспектива», по-видимому, были
необоснованное отвлечение средств для создания излишних материальных
запасов, предоставление большого периода отсрочки платежа покупателям и
замедление в связи с этим оборачиваемости дебиторской задолженности,
неэффективное управление денежным потоком и, как результат, его
замедление.
Наряду с показателями оборачиваемости сложившееся
неудовлетворительное положение в использовании оборотных активов
подтверждает и абсолютный показатель относительного их перерасхода. За
2016 г. его величина составила 2208,03 тыс. руб. Эту сумму ООО
«Перспектива» использовало неэффективно, вложив её в активы и не получив
дохода. Учитывая основную характеристику активов как средств, которые
должны использоваться для получения дохода, можно сделать вывод о
нецелевом использовании организацией средств в отчетном периоде. Если же
рассмотреть данную проблему с точки зрения использования источников
финансирования активов (как правило, дорогостоящих кредитных), которые
имеют конкретную цену (цена капитала), то можно утверждать, что ООО
67
«Перспектива» понесло прямые убытки по обслуживанию дополнительно
привлеченного капитала для финансирования излишних активов.
Проведенный анализ эффективности использования активов показал. В
2016 г. в ООО «Перспектива» снизились почти все основные показатели. Так
среднегодовая стоимость активов уменьшилась на 4,7%, среднегодовая
стоимость оборотных активов – на 1,9%. Соответственно снизилась почти все
показатели рентабельности: рентабельность продаж снизилась на 0,2 п.п.,
рентабельность активов снизилась на 2,0 п.п., рентабельность оборотных
активов снизилась на 2,4 п.п., рентабельность затрат повысилась и составила
12,4%.
В организационной структуре управления активами не выделены
функции планирования, анализа, имеет место только учет и контроль.
Для повышения эффективности управления активами в ООО
«Перспектива» предложены мероприятия, совершенствование управления
материальными активами.
Экономический эффект от внедрения данного мероприятия по
управлению запасами в ООО «Перспектива» проявляется в высвобождении
части оборотных средств, иммобилизованных ранее в сверхнормативных
запасах. Высвобождение происходит вследствие уменьшения размеров запасов
материалов и комплектующих каждого вида после определения потребностей
предприятия в запасах материалов, расчета затрат на хранение запасов и
выполнение заказов.
Расчет высвобождения средств при применении модели оптимальных
партий поставок в 2016 году производился от фактического уровня запасов в
стоимостном выражении, хронологически – усредненного по году. Расчет
среднегодового размера запаса производился на основе данных по оборотам
материалов, на складе предприятия.
Таким образом, использование метода оптимальной партии поставки при
формировании запасов на ООО «Перспектива» дает годовой экономический
эффект, равный мобилизации оборотных средств в размере 3807,33 тыс. руб.,
68
что предоставляет предприятию возможность их использования для повышения
эффективности работы.
А так же мероприятие по управлению денежными активами. Как видно
из бюджета движения денежных средств, на предприятии образуется большой
остаток свободных денежных средств в рамках текущей деятельности, которые
необходимо направить на осуществление инвестиций, например, в виде
покупки нового оборудования.
Для ООО «Перспектива» очень важно обеспечить контроль денежных
потоков предприятия. Так, все денежные операции на исследуемом
предприятии осуществляются с санкции руководителя предприятия, однако, в
силу его невозможности проконтролировать абсолютно все операции
необходим дополнительный контроль. Основным инструментом для его
организации можно считать внедрение бюджета денежных средств. Расчет
рентабельности чистого денежного потока.
Экономический эффект в результате ускорения оборачиваемости
капитала выражается в относительном высвобождении средств из оборота, а
также в увеличении суммы выручки и суммы прибыли.
В связи с ускорением оборачиваемости денежных средств ООО
«Перспектива» на 8 дней в результате предложенных мероприятий произойдет
относительное высвобождение средств из оборота предприятия на сумму 2003
тыс. руб. Высвобожденные средства целесообразно размещать с целью
извлечения дополнительной прибыли, например, использовать депозитные
вклады. Исходя из депозитной ставки в 12 %, ООО «Перспектива» могло
получить в результате высвобождения средств чистой прибыли на сумму 240
тыс. руб.
Таким образом, перечислены основные и наиболее эффективные методы,
которые могут применяться ООО «Перспектива» с целью ускорения расчетов
и, соответственно, совершенствования управления его денежными потоками.
69
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
1. Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть первая от
30.11.1994 № 51-ФЗ (ред. 29.07.2017)// Консультант Плюс.
2. Федеральный закон РФ от 06.12.2011 г. № 402-ФЗ «О
бухгалтерском учете» (ред. 18.07.2017)// Консультант Плюс.
3. Федеральный закон от 08.02.1998 N 14-ФЗ (ред. от 29.07.2017) "Об
обществах с ограниченной ответственностью" (с изм. и доп., вступ. в силу с
01.09.2017) // Консультант Плюс.
4. Приказ Минфина России от 29.07.1998 N 34н (ред. от 29.03.2017)
"Об утверждении Положения по ведению бухгалтерского учета и
бухгалтерской отчетности в Российской Федерации"// Консультант Плюс
5. Приказ Минфина России от 09.06.2001 N 44н (ред. от 16.05.2016)
"Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету "Учет материально-
производственных запасов" ПБУ 5/01"// Консультант Плюс.
6. Приказ Минфина России от 30.03.2001 N 26н (ред. от 16.05.2016)
"Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету "Учет основных
средств" ПБУ 6/01"// Консультант Плюс.
7. Приказ Минфина России от 06.05.1999 N 33н (ред. от 06.04.2015)
"Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету "Расходы организации"
ПБУ 10/99"// Консультант Плюс.
8. Приказ Минфина РФ от 31.10.2000 N 94н (ред. от 08.11.2010) "Об
утверждении Плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной
деятельности организаций и Инструкции по его применению"//Консультант
Плюс.
9. Приказ Минфина России от 28.12.2001 N 119н (ред. от 24.10.2016)
"Об утверждении Методических указаний по бухгалтерскому учету
материально-производственных запасов"// Консультант Плюс.
10. Письмо Минфина РФ от 23.08.2001 N 16-00-12/15 О применении
ПБУ 14/2000 «Учет нематериальных активов» // Консультант Плюс.