3
ВВЕДЕНИЕ
В современных рыночных условиях, отличающихся нестабильностью
ситуации, создаётся немало трудностей действующим субъектам. Поэтому
огромное внимание уделяется анализу финансового состояния предприятия
(независимо от формы собственности и вида деятельности), так как финансовое
состояние предприятия по сути дела отражает конечные результаты его
деятельности. Именно конечные результаты деятельности предприятия
интересуют собственников (акционеров) предприятия, его деловых партнёров,
налоговые органы. Это предопределяет важность проведения анализа
финансового состояния экономического субъекта и повышает роль такого
анализа в экономическом процессе.
Актуальность темы состоит в том, что предпринимателям в условиях
рынка необходимо иметь своевременную, объективную и полную информацию
о финансовом состоянии фирмы для принятия грамотных управленческих
решений и прогнозирования своей деятельности. Задачи финансовых
менеджеров в том, чтобы оградить свои фирмы от возможных финансовых
потерь с помощью проведения аналитических финансовых расчетов.
Результаты анализа финансового состояния предприятия помогают
правильно распределять финансовые ресурсы предприятия, так как от этого
4
зависит вся его дальнейшая деятельность. Это связано с тем, что финансовая
устойчивость предприятия предполагает такое движение денежных потоков,
которое обеспечивает постоянное превышение поступление доходов над
расходами.
Целью работы является анализ финансового состояния предприятия,
выявление основных проблем финансовой деятельности и разработка
мероприятий по улучшению финансового состояния предприятия.
Для достижения поставленной цели в работе необходимо решить
следующие задачи:
рассмотреть исторический аспект развития финансового анализа;
изучить теоретические основы финансового анализа;
изучить основные методы проведения финансового анализа;
определить информационные источники для расчета показателей и
проведения анализа;
провести финансовый анализ деятельности ООО «Бизнес-Софт»;
выявить для последующего устранения недостатки в финансовой
деятельности;
определить мероприятия по улучшению финансового состояния ООО
«Бизнес-Софт».
Объектом исследования является процесс управления финансовым
состоянием ООО «Бизнес-Софт».
Предметом исследования являются экономические отношения
возникающие в финансово-хозяйственной деятельности ООО «Бизнес-Софт».
Информационную основу исследования составляют базовые концепции
современной теории финансового анализа. Выпускная квалификационная работа
опирается на классические и современные труды отечественных и зарубежных
экономистов в области финансового анализа – Банка В.Р., Бланка И.А., Баканова
М.И., Балабанова И.Т., Бердниковой Т.Б., Ефимовой О.В., Ковалева В.В.,
Ковалевой А.М., Любшина Н.А., Негашева Е.В., Савицкой Г.В., Самсонова Н.Ф.,
5
Стояновой Е.С., Уткина Э.А., Шеремета А.Д. Также были использованы
отчетные данные о деятельности ООО «Бизнес-Софт» за 2014 - 2016 годы,
материалы бухгалтерского учёта: балансового отчета о финансовом положении
(форма №1), отчёт о совокупном доходе (форма №2).
При проведения анализа финансового состояния предприятия
использовались следующие методы исследования: логический, исторический,
статистический, горизонтальный, вертикальный методы, метод сравнительного
анализа, анализ коэффициентов.
Практическая значимость работы заключается в том, что в работе
предложены подходы совершенствования деятельности ООО «Бизнес-Софт» в
области оценки финансового состояния. Результаты исследования могут быть
применены в деятельности хозяйствующих субъектов ПМР, а также при оценки
финансового состояния ООО «Бизнес-Софт».
Структура работы. Работа состоит из введения, трёх глав, заключения,
списка использованной литературы, приложений и содержит изложение
печатного текста, 5 таблиц и 17 рисунков.
6
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ОЦЕНКИ
ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ
1.1 Различные подходы к сущности финансового состояния предприятия и
малого бизнеса
Для того чтобы обеспечить выживаемость и развитие предприятия в
современных рыночных отношениях, руководству предприятия необходимо
научиться оценивать его реальное финансовое состояние и его контрагентов. Так
как финансовое состояние является важнейшей характеристикой экономической
деятельности предприятия, оно определяет экономический потенциал,
конкурентоспособность и степень гарантированности интересов предприятия и
его партнеров.
Для эффективного функционирования предприятия и достижения им
своих целей, одного умения реально оценивать финансовое состояние еще
недостаточно. Для этого предприятию необходимо грамотно управлять
финансовыми ресурсами, что, в конечном счете, приведет к улучшению его
финансового состояния.
В современной научной литературе можно встретить довольно много
определений понятия «финансового состояния предприятия». Так, В.В. Ковалев
7
отмечает, что финансовое состояние может быть охарактеризовано с
краткосрочной или долгосрочной позиции.
В случае краткосрочной перспективы понимается ликвидность и
платежеспособность предприятия, в долгосрочной перспективе понимается
финансовая устойчивость предприятия [10, с.246].
А.Д. Шеремет характеризует финансовое состояние предприятия как
соотношение структуры его активов и пассивов, т.е. средств предприятия и
их источников [23, с.110].
В другой работе А.Д. Шеремета и А.Ф. Ионовой авторы придерживаются
примерно такого же мнения что и П.Н. Шуляк. По их мнению, финансовое
состояние характеризуется размещением и использованием средств (активов) и
источниками их формирования (собственного капитала и обязательств, т.е.
пассивов) [15, с.98].
В.Р. Банк отмечает, что «финансовое состояние является комплексным
понятием, экономическое содержание которого вытекает из наличия и потока
финансовых ресурсов хозяйствующего субъекта, что находит отражение в
бухгалтерском учете». Как нам кажется, в данном определении, не делается
акцент на ликвидность и платежеспособность предприятия [5, с.192].
И.Т. Балабанов дает следующее определение понятию «Финансовое
состояние хозяйствующего субъекта это - характеристика его финансовой
конкурентоспособности (т.е. платежеспособности, кредитоспособности),
использование финансовых ресурсов и капитала, выполнения обязательств перед
государством и другими хозяйствующими субъектами» [6, с.98].
С.В. Большаков характеризует финансовое состояние как производное
от складывающегося уровня ликвидности, платежеспособности и
кредитоспособности финансово-хозяйственной деятельности предприятия [12, с.
134].
В двух последних определениях, как кажется, упор сделан на внешних
проявлениях финансового состояния, тогда как, о наличии и размещении
финансовых ресурсов ничего не сказано.
8
Существуют различия в подходах к определению понятия финансового
состояния между западными учеными, такими как Л.А. Бернстайн, Дж. К. Ван
Хорн, Б. Коласс, П. Этрилл и др. и российскими учеными.
Западные экономисты, больше внимания уделяют вопросам ликвидности,
структуры капитала с позиции финансового левериджа, обеспеченности
процентных платежей прибылью, максимизации стоимости компаний и
рентабельности деятельности.
В то время как российские экономисты делают акцент больше на
структуре активов, наличие собственных оборотных средств, обеспеченности
запасов источниками формирования, структуре капитала с позиции автономии.
[8, с. 58] Данные различия обусловлены различиями в целях финансового
менеджмента в России и на западе.
История развития рыночных отношений на западе насчитывает более
долгий срок. Различия в степени развития рыночных отношений обуславливают
различные цели в управлении финансами. На западе главными целями
финансового менеджмента считаются увеличение благосостояния акционеров
или максимизация уровня прибыли на вложенный капитал.
В России, в условиях еще не стабильной экономики, при относительно
высоком уровне инфляции, цен за кредиты и взаимных неплатежей, главными
целями, на данный момент, являются обеспечение предприятия достаточными
финансовыми ресурсами по доступной цене, обеспечение его финансовой
устойчивости для бесперебойной деятельности, эффективного использования
имущества и прибыльности деятельности.
Каждый из вышерассмотренных авторов, ученых приводит свое видение
и понимание финансового анализа и финансового состояния предприятия. Если
заключить, то финансовое состояние – это процесс определения имущественного
состояния и определения предприятия, а финансовый анализ – это совокупность
методов и способов определения финансового состояния. Нас сегодняшний день
очень широк спектр методов финансового анализа для реализации и определения
финансового состояние предприятия.
9
Обобщая вышеизложенные точки зрения на понятие финансового
состояния, с учетом специфики нестабильной экономики, дадим свое
определение понятию финансового состояния.
«Финансовое состояние предприятия - это степень обеспеченности его
ликвидности и платежеспособности в краткосрочном периоде и финансовой
устойчивости в долгосрочном периоде с целью обеспечения прибыли и
рентабельности на основе эффективного управления этим процессом при
реализации финансовой стратегии предприятия».
Таким образом, финансовое состояние предприятия является
изменяющейся характеристикой, которая зависит от множества факторов, в том
числе эффективности управления финансами, результатов
производственной, коммерческой и финансовой деятельности предприятия.
Каждая хозяйственная операция изменяет эти результаты, что влияет на
финансовое состояние предприятия, поэтому финансовое состояние следует
рассматривать как динамическую величину, которой можно управлять в
процессе деятельности предприятия.
Во многих странах субъекты малого и среднего предпринимательства
(бизнеса) играют важную экономическую и социальную роль в развитии
экономики в целом. От уровня развития малого бизнеса зависят многие
показатели, такие как уровень конкуренции, внедрение новых технологий,
эффективность производства и т. д.
В настоящее время, в условиях финансового кризиса предприятия малого
бизнеса демонстрируют свою гибкость, «живучесть», укрепляя и поддерживая
рыночную экономику. Можно сказать, что малые предприятия более устойчивы
к внешним изменениям по сравнению с крупными.
Именно, малый бизнес - эта та сфера экономики, с помощью которой
можно решить ряд государственных проблем в неспокойное время, которое
сложилось на сегодняшний день в ПМР.
Малое предприятие – юридическое лицо, занимающееся
предпринимательской деятельностью и соответствующее следующим
10
критериям:
а) среднесписочная численность работников, принимаемая для расчёта
средней заработной платы, составляет до 100 человек включительно;
б) годовая сумма доходов от деятельности не превышает 12 260 000 РУ
МЗП.[13, c.174]
Малое предпринимательство является важным структурным элементов
экономики ПМР. Его развитие позволяет создавать значительное количество
рабочих мест, обеспечивая тем самым занятость населения, в этом выражается
социально-экономическая роль предприятий малого бизнеса. Численность
занятых в сфере малого предпринимательства ПМР за 2012-2016 годы указана на
рисунке 1.
Рисунок 1 - Численность занятых в сфере малого
предпринимательства ПМР за 2012-2016 гг., (чел.)
На рисунке 1 видно, что в сфере малого предпринимательства ПМР в 2016
году было занято 13403 чел. И с каждым годом, начиная с 2012, количество
18027
17319
16975
15400
13403
0
2000
4000
6000
8000
10000
12000
14000
16000
18000
20000
2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. 2016 г.
Численность занятых в сфере малого
предпринимаьельства, чел.
11
человек, занятых в данной области, сокращалось. Это неблагоприятно
сказывается, на экономику страны, так как приводит к увеличению безработицы
в стране.
Предприятия малого бизнеса обеспечивают занятость социально
нестабильным слоям населения, к которым относятся учащиеся, домохозяйки,
пенсионеры, иммигранты, инвалиды и т.д., поэтому должны максимально
создать благоприятные условия для расширения малого предпринимательства в
Приднестровье. Государство должно способствовать и создавать реальные
условия для развития бизнеса.
На рисунке 2 представлено количество действующих предприятий
(организаций) малого бизнеса ПМР за 2012-2016 гг.
Рисунок 2 - Число субъектов малого предпринимательства
ПМР за 2012-2014 гг., (ед.)
Результаты проведенного анализа динамики числа работников, занятых в
сфере малого бизнеса Приднестровья, позволяют сделать следующие выводы. До
2016 года наблюдается небольшие колебания в количестве числа предприятий
малого бизнеса и числа, занятых в нём, что в целом, говорит о хорошей
4390
4312
4337
4333
4029
3800
3900
4000
4100
4200
4300
4400
4500
2012 2013 2014 2015 2016
Количество действующих предприятий
(организаций) малого бизнеса
12
устойчивости развития в сфере малого предпринимательства.
В 2016 году произошел резкий спад числа субъектов малого
предпринимательства ПМР, за счет падения курса рубля, нехваткой иностранной
валюты и др. факторами.
1.2 Этапы формирования финансового анализа как отрасли знаний
Методика, способы и приёмы финансового анализа складывались
постепенно. Развитие любой науки, любого направления складываются
постепенно, опыт и практика показывают направления, которые необходимо
доработать, реализовать. Аналитический процесс, касающийся таких
общественных явлений, как производство, обмен, социально-экономическое
устройство натолкнуло человечество на мысль о том, что производство
подчинено каким-то могущественным законам общественного развития.
История экономической науки своими корнями уходит в древние века, к
учениям таких мыслителей как Конфуций, Ксенофонт, Аристотель, Платон,
Сенека и др.[29, с.258]
В середине века в оборот было введено понятие «политэкономия»
французом Антуаном Монкретьеном де Ваттевилем в его труде «Трактат по
политической экономии» (1615 г.).
Своё дальнейшее развитие политэкономия получила в работах Д.
Рекардо, У. Петти, А. Смита и др. [28, с.156]
Возникновение бухгалтерского учёта, требующего большого набора
профессиональных знаний, являлось свидетельством достаточно высокого
уровня развития прикладного финансового анализа, что породило создание
органов, осуществляющих «надзор» за безошибочным ведением бухгалтерского
учёта, коррективным составлением баланса, отчёта о финансовых результатах и
анализом результатов. Данным контрольным органом стали аудиторские
службы, выполняющие наблюдение за правильностью ведения финансовой
деятельности.