16
отечественному банковскому сектору необходимо шире применять
мировой опыт и совершенствовать такие методы управления кредитными
рисками как лимитирование, резервирование, диверсификацию, страхование,
хеджирование, секьюритизация долговых обязательств и тому подобное.
1.2. Методы, способы и формы обеспечения возвратности кредита
Обеспечение кредита служит тому, чтобы риск кредитора был меньше
внутреннего предпринимательского риска, т. е. риска собственника и менеджера.
Если кредитор не имеет дополнительных гарантий возврата, он всегда несет
риски предпринимателя.
В российской банковской практике в качестве основных форм
обеспечения возвратности кредита используются: залог, банковские гарантии,
поручительства третьих лиц. Объектами залога могут быть:
предприятие в целом;
основные фонды (здания, сооружения, оборудование);
товарно-материальные ценности;
товарно-транспортные документы (железнодорожные накладные,
складские свидетельства, контракты и т.п.);
валютные средства;
ценные бумаги (акции, облигации, векселя, сертификаты, депозитные
вклады и др.)
11
.
Поручительство является договором, заключаемым между поручителем и
кредитором в основном обязательстве по правилам, которые предусмотрены
главой 28 ГК РФ. В соответствии с требованиями ст. 362 для договора
поручительства предусмотрена письменная форма, поскольку её несоблюдение
влечёт недействительность договора поручительства. Из текста документа
должно ясно и однозначно исходить предложение заключить договор
11
Вахитов Д.Р. Деньги, кредит, банки: учебное пособие для студентов вузов. - М.: Б.И., 2013.
– С. 96.
17
поручительства. Но его одного для заключения договора поручительства
недостаточно
12
.
Кроме того, в качестве обеспечения возвратности кредита, возможно
применение цессии – переуступки в пользу банка требований и счетов заемщика
третьему лицу, оформляемой специальным соглашением или договором.
13
.
1.3.Этапы организации обеспечения и источники возврата банковского
кредита
В развитых странах обеспечение возвратности банковских кредитов
давно уже стало классическим инструментом на финансовом рынке по
обеспечению прибыльности банков, что позволяет сегодня говорить о
существовании различных моделей развития кредитования.
Обеспечение возвратности банковских кредитов – это совокупность
социально-экономических отношений связанных с использованием имущества
являющегося обеспечением по кредиту для обеспечения денежных или
имущественных обязательств заемщиком и приведением в движение временно
свободных денежных средств, учитывающих особенности перемещения
долгосрочных финансовых ресурсов
14
.
Согласно наиболее распространенному в научной литературе
определению, обеспечение возвратности банковских кредитов – это передача
заемщиком кредитору залога, страховки, поручительства в качестве обеспечения
займа. В свое время развитые страны использовали свои программы обеспечения
возвратности банковских кредитов как толчковый инструмент в преодолении
экономической депрессии и дальнейшего развития кредитования.
Одним из важных шагов на пути к активному развитию обеспечения
возвратности банковских кредитов в РФ является изучение и анализ
иностранной практики обеспечения возвратности банковских кредитов.
Проанализировав научную литературу на тему обеспечения возвратности
12
Гражданский кодекс Российской Федерации: от 30 ноября 1994 г. № 51-ФЗ (ред. от
27.12.2019). – режим доступа: http://www.consultant.ru
13
Там же, С. 104.
14
Тавасиев А.М. Банковское кредитование: учебное пособие. - М.: Инфра-М, 2019. - С. 121.
18
банковских кредитов, следует отметить, что в экономически развитых странах,
где кредитование существует не одно десятилетие, распространены три модели
обеспечения возвратности банковских кредитов, которые различаются именно
по механизмам ресурсного обеспечение кредитов:
– сбалансировано-автономная (немецкая);
– расширенно-открытая (американская);
– сокращенно-открытая
15
.
«Сбалансировано-автономной» называют немецкую систему сбережений
(целевая модель). Основным отличительным признаком модели
сбалансированной автономии является ссудно-сберегательный принцип ее
функционирования. Кредитованию клиентов в подобной системе предшествует
период накопления сбережений в банке. Замкнутость является основной
характеристикой этой системы.
Банки, использующие эту схему, имеют возможность выдавать кредиты
по ставкам ниже рыночных, выплачивая по накопительным взносам проценты
ниже рыночных. Низкие ставки по пользованию кредитом банки могут
гарантировать из-за того, что они работают вне рынка капитала и не зависят от
колебаний его процентной ставки.
Эта модель достаточно распространена в мире. Обычно ее применяют в
странах, в которых происходят экономические преобразования или возник
кризис на финансовом рынке. Ее применяют Франция, Великобритания, США,
Канада, Австралия, Австрия, Чехия, Словакия, Венгрия, Казахстан и др.
Внедрение классической немецкой модели возможно только в тех
странах, где инфляция не превышает 12% в год
16
.
Обеспечение возвратности банковских кредитов осуществляется за счет
залога и страхования объекта залога и залогодателя.
15
Тавасиев А.М. Банковское кредитование: учебное пособие. - М.: Инфра-М, 2019. - С. 123.
16
Яфясова О.Р. Пути совершенствования кредитной политики коммерческого банка // Школа
университетской науки: парадигма развития. - 2018. - № 2. - С. 154.
19
«Расширенно-открытая» модель является наиболее развитой моделью и
представлена в таких странах, как США, Канада, Швеция, Дания и др.
«Расширенно-открытой» считают модель, в которой основные кредитные
ресурсы поступают из специально организованного для этой цели развитого
вторичного рынка ценных бумаг, специально созданного для обеспечения рынка
кредитования долгосрочными кредитными ресурсами путем выпуска ценных
бумаг, гарантированных закладными
17
.
В таком случае способом обеспечения возвратности банковских кредитов
являются закладные и поручительство.
Сокращенно-открытая модель действует в рамках первичного рынка
закладных: банки получают от клиентов залоговые письма и используют их в
качестве обеспечения части привлеченных внешних финансовых ресурсов.
Итак, в обеспечение возвратности банковских кредитов предоставляются
залоговые письма.
Эта модель кредитования является относительно простой. Поскольку в
ней не задействован вторичный рынок закладных, она не требует развитого
рынка ценных бумаг.
По этой причине она может применяться в странах, развивающихся и
странах со стабильной экономикой, но не полностью сформированной
инфраструктурой финансового рынка.
Отличительной особенностью этой модели является прямая зависимость
процентных ставок кредитов от общего состояния кредитно-финансового рынка
страны. «Сокращенно-открытую» модель могут применять как
специализированные, так и универсальные банки, имеющие отделы
кредитования
18
.
17
Лузанов А.Н. Банковская система США: история, география, перспективы развития: монография. - М.: ЭРа,
2018. – С. 67.
18
Яфясова О.Р. Пути совершенствования кредитной политики коммерческого банка // Школа
университетской науки: парадигма развития. - 2018. - № 2. - С. 155.
20
Благодаря той же относительной простоте и универсальности эта модель
удачно используется в таких развитых странах, как Великобритания, Франция,
Испания, Израиль.
Указанные действия со стороны государства необходимы для
становления стабильного развития рынка кредитования и обеспечения
возвратности различных видов кредитов.
Итак, следует обобщить, что кредитование – это регламентированная
законодательством деятельность банка или другого финансового учреждения,
которая заключается в совокупности операций и других действий, направленная
на предоставление кредита заемщику, заключение договора, выполнение взятых
на себя обязательств, а также других действий, установленных договором и (или)
законом.
Управление кредитным риском банка - это формализованный процесс с
четкой последовательностью этапов, механизмов и методов, с помощью которых
появляется возможность выявления, оценки, контроля и мониторинга
кредитного риска для получения запланированного уровня дохода от
осуществления кредитной операции и недопущения вероятности возникновения
негативных последствий его реализации и уменьшения до приемлемого для
банка уровня.
Портфельный кредитный риск - это средневзвешенная величина рисков
относительно всех соглашений кредитного портфеля. То есть это возможность
уменьшения стоимости части активов банка или снижение их доходности
относительно расчетного запланированного уровня в связи с динамикой
структурных элементов кредитного портфеля, что влияет на финансовое
состояние банка и платежеспособности.
Цель управления портфельным кредитным риском банка - оптимизация
соотношения между уровнем риска и ожидаемой экономической выгодой, что
проявляется в поддержке на определенных уровнях показателей эффективности
организации кредитных операций банка (уровень риска и доходность портфеля).
21
Источником портфельного кредитного риска является совокупная
задолженность перед банком по операциям, которым присущ кредитный риск
(кредитный портфель, портфель ценных бумаг, портфель дебиторской
задолженности и т.д.).
Если кредитор не имеет дополнительных гарантий возврата, он всегда
несет риски предпринимателя.
22
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ СПОСОБОВ И ФОРМ ОБЕСПЕЧЕНИЯ
ВОЗВРАТНОСТИ БАНКОВСКОГО КРЕДИТА
2.1. Определение кредитоспособности заемщика - как один из
неотъемлемых элементов в механизме обеспечения возвратности кредита
В настоящее время большая часть экономистов признает, что
кредитоспособность - это способность заемщика в конкретных условиях
кредитования в полном объеме и в определенный кредитным соглашением срок
рассчитаться по своим долговым обязательствам.
Отдельные ученые рассматривают сущность кредитоспособности, как
качественную оценку заемщика, которая дается банком для решения вопроса о
возможности и условиях кредитования и позволяет предусмотреть вероятность
своевременного возвращения займов и их эффективного использования, как
наличие предпосылок для получения кредита, что подтверждают способность
вернуть его
19
.
На основе проведенного контент-анализа, предлагается обобщенная
трактовка термина «кредитоспособность заемщика банка».
«Кредитоспособность заемщика банка» - это комплексная качественная
оценка заемщика, характеризующая наличие предпосылок для получения
кредита, которая подтверждает его способность в полном объеме и в
определенный кредитным соглашением срок рассчитаться по своим
обязательствам. Несмотря на то, что в современной экономической науке
существует большое количество трактовок определения понятия
«кредитоспособность», среди ученых нет единого мнения о его содержательном
наполнении и отличия от понятия «платежеспособность»
20
.
Так, группа авторов под руководством Лаврушина О.И., давая
характеристику этим категориям, отмечают, что кредитоспособность является
узким понятием, чем платежеспособность, то есть кредитоспособность
характеризует возможность погашения только ссудной задолженности. Однако
19
Ковалева Т.М. Финансы, деньги, кредит, банки: учебное пособие. - М.: КноРус, 2017. – С.
130.
20
Звонова Е.А. Деньги, кредит, банки: учебное пособие. - М.: Юрайт, 2019. – С. 175.
23
следует отметить, что в отличие от платежеспособности, характеристика
кредитоспособности должна быть несколько иной, поскольку погашение займов
можно осуществить за счет выручки от реализации ликвидного имущества,
приобретенного банком в залог под кредит. Погашение займа может быть
осуществлено также благодаря гарантии или за счет страхования
21
. Согласна с
этим мнением и Янкина И.А., считая, что кредитоспособность - понятие более
узкое, чем платежеспособность, ведь погашения займа - это только один из видов
задолженности, которую может иметь предприятие. Таким образом, авторы
указывают на подчиненность категории «кредитоспособность» категории
«платежеспособность»
22
.
Несколько иной взгляд на взаимосвязь и различие понятий
«кредитоспособность» и «платежеспособность» выражает Новоселова Е.Г.,
которая отмечает, что платежеспособность - это способность предприятия
выполнять обязательства. При этом она указывает, что свои обязательства
предприятие может погасить не только денежными средствами, но и другими
видами активов - готовой продукцией, товарами и тому подобное. Также автор
отмечает, что потенциальным источником погашения кредита должны быть
исключительно денежные средства, генерируемые заемщиком в ходе обычной
деятельности
23
. С такой трактовки можно понять, что платежеспособность
включает в себя кредитоспособность.
Усоскин В.М. придерживается противоположного мнения и настаивает,
что кредитоспособность, безусловно, является более широким понятием, в
которое на правах элемента входит понятие платежеспособности, определенным
образом выступая ее характеристикой
24
.
21
Лаврушин О.И. Банковская система в современной экономике: учебное пособие. - М.:
КноРус, 2017. – С. 56.
22
Янкина И.А. Деньги. Кредит. Банки: учебное пособие. - М.: Юрайт, 2019. – С. 56.
23
Новоселова Е.Г. Организация деятельности коммерческого банка // Вестник Томского
государственного университета. - 2017. - N 2. - С. 54
24
Усоскин В.М. Современный коммерческий банк. Управление и операции: учебное пособие.
- М.: Ленанд, 2018. – С. 60.
24
Итак, можно сделать вывод, что не следует отождествлять
кредитоспособность с платежеспособностью или считать ее составной, и
наоборот, поскольку платежеспособность, при которой осуществляется оценка
финансового состояния клиента на определенную дату (по совокупности
коэффициентов ликвидности), не может выступать достаточным основанием для
оценки перспектив возврата им кредита.
Таким образом, по результатам контент-анализа обобщенно понятие
«кредитоспособность заемщика банка» и установлено, что понятие
«платежеспособность» и «кредитоспособность» хотя и взаимосвязаны между
собой, не должны рассматриваться как однопорядковые и отдельные
составляющие друг друга.
Размер собственных оборотных средств, закрепленных за предприятием,
не является постоянной величиной. Сумма оборотных средств при составлении
финансового плана ежегодно уточняется в связи с изменением объема
производства, ассортимента продукции, условий снабжения и сбыта. Кроме того,
на предприятиях возникают проблемы с несвоевременным поступлением
средств за отгруженную продукцию, накоплением на складе нереализованной
продукции, несвоевременным и неполным выполнением договорных
обязательств поставщиками и другими обстоятельствами, которые вызывают
потребность в дополнительных средствах.
Кроме собственных и приравненных к ним средств к источникам
формирования оборотного капитала относится кредиторская задолженность,
которая охватывает задолженность за товары, работы и услуги, выданные
векселя, по авансам, а также по оплате труда и др., а также кредиты банка.
Кредитоспособность предприятия – это способность организации
своевременно и в полном объеме погашать свои краткосрочные и долгосрочные
обязательства. Уровень кредитоспособности предприятия определяет ее
финансовое состояние. Чем выше кредитоспособность, тем выше финансовая
устойчивость.
25
С помощью кредита создается наиболее гибкая форма удовлетворения
временных потребностей предприятия в дополнительных денежных средствах.
Кредит участвует в кругообороте оборотных средств хозяйств на всех его
стадиях. Предприятия и организации практически всех отраслей экономики
активно используют банковские займы для обеспечения нормальных условий
производства и реализации продукции. Больше всего это касается таких
отраслей, как промышленность, сельское хозяйство и торговля, которые
являются основными секторами экономики, которые обеспечивают
производство и распределение валового внутреннего продукта и,
соответственно, непрерывность расширенного воспроизводства.
Предприятия по данным планов производственного и социального
развития определяют собственную потребность в краткосрочных кредитах.
Плановый размер кредита характеризует предельно допустимый уровень
ссудной задолженности предприятия банка на соответствующую дату. Он
находит свое отражение в кредитном договоре предприятия с коммерческим
банком. О возможности и условиях получения дополнительного займа делаются
оговорки в кредитных договорах.
Планирование потребности в заемных оборотных средствах включает
расчет необходимой суммы кредита с учетом остатка нормированных товарно-
материальных ценностей и определение размера кредита.
Для определения планового размера кредита предприятия осуществляют
расчет потребности в краткосрочных кредитах банка. Он составляется на
плановый год с разбивкой данных (с нарастающим итогом) на квартальные даты.
Для составления расчета потребности в краткосрочных кредитах банка
привлекаются данные годового отчета за прошлый год, бухгалтерских балансов
на квартальные даты, финансового плана. Договоров на материально-
техническое снабжение, технологические карты, договоры на
внутрихозяйственную аренду и т.д. При этом на начало планового года
используются данные годового отчета, а на его конец - данные соответствующих