45
Рисунок 7 – Динамика коэффициентов ликвидности предприятия
Как видно из данных, представленных на рисунке 7, на предприятии в
анализируемом периоде наблюдается снижение способности предприятия
рассчитаться по долгосрочным обязательствам.
Оценка финансовой устойчивости осуществляется на основе
абсолютных показателей, которые позволяют определить степень
обеспеченности запасов источниками финансирования, и относительных
показателей, которые характеризуются уровень финансовой зависимости
предприятия от внешних источников финансирования.
Результаты анализа абсолютных показателей финансовой устойчивости
предприятии ООО «ОСТИН» за 2015-2017 гг. представлены в таблице 9. Расчет
проведен на основе данных Ф№1 «Баланс» (Приложение 1).
46
Таблица 9
Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости
предприятии ООО «ОСТИН» за 2015-2017 гг., тыс. руб
п/
п
Показатель
2015 г
2016 г
2017 г
Абсолютное
отклонение
1
2
3
4
5
6
7
1
Собственные
оборотные
средства СОС
5 966336
9 336 443
5 925 923
3 370107
-3410520
2
Источники
собственных
средств (с1300)
6 775830
10010430
6 475 804
3 234600
-3534626
3
Внеоборотные
активы (с1100)
809 494
673 987
549 881
-135 507
-124106
4
Долгосрочные
обязательства
(с. 1400)
256 553
981 863
0
725 310
-981863
5
Наличие
собственных и
долгосрочных
заемных
источников
формирования
запасов или
функционирующ
ий капитал
(2+4–3)
6 222889
10318306
5 925 923
4 095417
-4392383
6
Заемные
средства
2 266475
251 971
1 944 143
-2014504
1692172
7
Общая величии
на основных
источников
формирования
запасов
8 489364
10570277
7 870 066
2 080913
-2700211
8
Величина
запасов
8 237522
8 852 302
8 777 211
614 780
-75 091
9
Излишек
(недостаток)
собственных
оборотных
средств для
формирования
запасов (1–8)
-2271186
484 141
-2851288
2 755327
-3335429
10
Излишек (недос
таток) собствен
ных оборотных
средств и долго
срочных заем
-2014633
1 466 004
-2851288
3 480637
-4317292
47
Продолжение табл. 9
1
2
3
4
5
6
7
ных средств для
формирования
запасов
11
Излишек
(недостаток)
общей вели
чины основных
источников
формирования
запасов (7–8)
251 842
1 717 975
-907 145
1466133
-2625120
12
Трехфакторный
показатель типа
финансовой
устойчивости
0;0;1
0;0;1
0;0;1
-
-
На основе результатов анализа (табл. 9) можно отметить, что
предприятие в 2015–2017 гг. предприятие не располагает достаточными
собственными и привлеченными источниками средств для формирования
запасов и относится к третьему типу финансовой устойчивости.
При проведении анализа деловой активности проводится оценка уровня и
динамики различных финансовых коэффициентов. Для оценки деловой
активности используются две группы показателей: показатели оборачиваемости
и управления активами.
Проведем анализ показателей деловой активности предприятия
результаты, которого представлены в таблице 10.
Таблица 10
Динамика коэффициентов деловой активности предприятия
за 2015 – 2017 гг.
Наименование
коэффициента
2015 г
2016 г
Откло
нение
2017 г
Откло
Нение
1
2
3
4
5
6
1.Коэффициент общей
оборачиваемости капитала
2,23
2,14
-0,09
3,19
1,05
2.Коэффициент
оборачиваемости оборотных
(мобильных) средств
2,39
2,24
-0,15
3,35
1,11
3.Коэффициент отдачи
собственного капитала
3,97
3,16
-0,81
5,53
2,38
4. Период оборачиваемость
3
4
1
4
0
48
Продолжение табл. 10
1
2
3
4
5
6
материальных средств
(запасов)
5.Коэффициент
оборачиваемости средств в
расчетах
17,17
25,33
8,16
22,44
-2,89
6.Срок погашения
дебиторской задолженности
21
14
-7
16
2
7.Коэффициент
оборачиваемости
кредиторской задолженности
9,75
8,96
-0,79
12,72
3,76
8.Срок погашения
кредиторской задолженности
37
40
3
28
-12
По результатам анализа (табл. 10) можно сделать следующий вывод.
В анализируемом периоде произошло уменьшение значения
коэффициента оборачиваемости оборотных средств в 2016 г. на 0,1 п.п., а в
2017 г. наблюдается увеличение значения показателя на 1,11 п.п. Данная
динамика показывает, что на предприятии наблюдается увеличение скорости
оборачиваемости оборотных средств, что можно рассматривать как
положительную тенденцию.
В 2016 году наблюдается уменьшение значение коэффициента отдачи
собственного капитала на 0,81 п.п. что свидетельствует о снижении скорости
оборота собственного капитала. В 2017 г. значение показателя увеличилось на
2,38 п.п., что говорит о повышении эффективности использования
собственного капитала.
В 2016 году на предприятии, в ходе анализа, установлено увеличение
периода оборачиваемости запасов до 4 дней или на 1 день, что говорит о
повышении спроса на продукцию. В 2017 г. значение показателя остается
неизменным.
В 2016 г. наблюдается увеличение коэффициента оборачиваемости
средств в расчетах на 8,16 п.п. и снижение срока погашения дебиторской
задолженности на 7 дней, что следует рассматривать как положительную
49
тенденцией, а уменьшение оборачиваемости кредиторской задолженности
предприятия на 0,79 обор. привело к увлечению периода оборачиваемости
кредиторской задолженности на 3 дня, что является положительной
тенденцией. В 2017 г. наблюдается уменьшение коэффициента
оборачиваемости средств в расчетах на 2,89 п.п. и увеличение периода
погашения дебиторской задолженности на 2 дня, что является отрицательной
тенденцией, так же отрицательным моментом выступает увеличение
оборачиваемости кредиторской задолженности предприятия на 12 дней.
2.4. Анализ финансовых результатов организации
В условиях рыночной экономики необходимо, в первую очередь,
проводят анализ и оценку динамику чистой прибыли.
Рассматривают следующие направления анализа прибыли:
изменение показателей за анализируемый период (горизонтальный
анализ);
структура показателей и их изменение (вертикальный анализ).
Горизонтальный анализ дает возможность провести оценку изменений
каждого показателя за анализируемый период, вертикальный анализ - провести
исследоваие структуры соответствующих показателей и их изменения.
В таблице Приложение 4 представлен анализ производственно-
финансовой деятельности ООО «ОСТИН» за 2015-2017 гг.
Данные таблицы Приложение 4 свидетельствуют о том, что предприятие
в течение 2015-2017 гг. работало с прибылью.
В 2016 году на предприятии, в ходе анализа. установлено увеличение
оборота розничной торговли на 4 707 032 тыс. руб. и издержек обращения на 2
891 933 тыс. руб. Данная динамика привела к увеличению валовой прибыли на
1 815 099 тыс. руб. или на 11,37%.
В 2016 г. на предприятии наблюдается уменьшение коммерческих на 2
332 694 тыс. руб. Данная динамика привела увеличению прибыли продаж в
2016 г. на 4 147 793 тыс. руб. или в 4,17 раза.
50
На предприятии наблюдается увеличение прочих расходов на 4 041 556
тыс. руб. и прочих доходов на 1 637 272 тыс. руб., что привело к увеличению
суммы прибыли до налогообложения на 3 082 605 тыс. руб. и чистой прибыли
на 160 222 тыс. руб. соответственно.
В 2017 году на предприятии, в ходе анализа, установлено увеличение
объема розничной торговли на 4 231 412 тыс. руб. и издержки обращения на 2
110 061 тыс. руб. Несмотря на то, что темпы роста издержек обращения
(15,28%) выше, чем темпы роста объема розничного оборота, то такая динамика
привела увеличению валовой прибыли предприятия на 2 121 351 тыс. руб.
В 2017 г. на предприятии наблюдается увеличение коммерческих
расходов на 600 607 тыс. руб. В тоже время на предприятии наблюдается
увеличение прибыли продаж в 2017 г. на 1 520 744 тыс. руб. или на 29,57%.
На предприятии наблюдается увеличение прочих доходов на 57 647 646
тыс. руб. и уменьшение прочих расходов на 10 404 822 тыс. руб.
В 2017 году предприятии наблюдается уменьшение прибыли до
налогообложения на 1 547 447 тыс. руб. и уменьшение чистой прибыли 64 412
тыс. руб.
Для большей наглядности представим динамику чистой прибыли
предприятия на рисунке 8.
Рисунок 8 - Динамика чистой прибыли предприятия, тыс. руб.
51
Как видно из рисунка 8 на предприятии в 2017 г. наблюдается
уменьшение чистой прибыли по сравнению с 2016 г.
На следующем этапе проведем вертикальный анализ финансовых
результатов предприятия ООО «ОСТИН» (табл. 11).
В ходе анализа установлено, что в сумме доходов выручка предприятия
составляет наибольшую долю (в 2015 г. – 93,58%, в 2016 г. – 90,30%, в 2017 г. –
93,64%), доля прочих доходов составила в 2015 г. – 6,29%, в 2016 г. – 9,13%, в
2017 г. – 6,02 %., прибыль до налогообложения в общей сумме доходов
составляет в 2015 г. – 1,20%, в 2016 г. – 2,51%, в 2017 г. – 16,16%.
Таблица 11
Вертикальный анализ отчета о финансовых результатах ООО
«ОСТИН» за 2015-2017 гг.
Показатель
2015
2016
2017
Тыс.руб.
%
Тыс.руб.
%
Тыс.руб.
%
1
2
3
4
5
6
7
Выручка
26884646
93,58
31591678
90,30
35823090
93,64
Себестоимость
10918231
38,46
13810164
45,13
15920225
49,63
Валовая прибыль
15966415
55,57
17781514
50,83
19902865
52,02
Коммерческие
расходы
14971963
52,75
12639269
41,31
13239876
41,28
Прибыль от продаж
994452
3,46
5142245
14,70
6662989
17,42
Проценты к
получению
37274
0,13
197496
0,56
133084
0,35
Проценты к уплате
184205
0,65
201298
0,66
61139
0,19
Прочие доходы
1807659
6,29
3195565
9,13
2301372
6,02
Прочие расходы
2311125
8,14
3948397
12,90
2853831
8,90
Прибыль до
налогообложения
344055
1,20
877171
2,51
6182475
16,16
Итого расходов
28385524
100
30599128
100
32075071
100
Итого доходов
28729579
100
34984739
100
38257546
100
Анализ структуры расходов ООО «ОСТИН» показал, что наибольшую
долю в них составляют коммерческие расходы, в 2015 г. – 55,57%, в 2016 г. –
5,38%, в 2017 г. – 52,02 %, доля прочих расходов незначительна в 2015 г. –
8,14%, в 2016 г. – 12,9%, в 2017 г. – 8,90%; доля себестоимости в 2015 г. –
38,46%, в 2016 г. – 45,13%, в 2017 г. – 49,63%.
52
Таким образом, на основе полученных результатов анализа можно
сделать следующие выводы.
В ходе анализа ликвидности баланса установлено, что баланс
предприятия – не ликвидный, наблюдается недостаток наиболее ликвидных
активов.
Результаты анализа показали, что на протяжении 2015-2017 гг. на
предприятии наблюдается снижение значения показателей ликвидности и их
значения соответствуют нормативным, это говорит о том, что предприятие
может покрыть текущие обязательства в краткосрочном периоде.
Значение показателей финансовой устойчивости свидетельствуют о том,
что на предприятии снижается уровень стабильности финансового состояния.
На основе анализа абсолютных показателей ликвидности установлено,
что на протяжении трех исследуемых периодов наблюдается дефицит суммы
собственных оборотных средств для покрытия обязательств.
Снижение значений некоторых показателей деловой активности говорит
о незначительном снижении дефективности деятельности предприятия.
На основе результатов анализа установлено, что в 2016 г. наблюдает
увеличение прибыли предприятия, а в 2017 г. ее сумма уменьшилась, что
является отрицательной тенденцией.
53
Глава 3. Разработка мероприятий по улучшению финансового
состояния организации
3.1. Мероприятия по улучшению финансового состояния организации
Проведенный анализ позволил выявить ряд проблем, которые связаны с
недополучением прибыли. Для решения выявленных проблем и для
увеличения прибыли необходимо реализовать следующие, которые направлены
на повышение эффективности деятельности ООО «ОСТИН». Мероприятия,
направленные на повышение прибыли представлены в таблице 12.
Таблица 12
Номер мероприятия
Содержание мероприятия
Мероприятие № 1
Внедрение системы скидок
Мероприятие № 2
Активизация рекламной деятельности
Необходимо рассмотреть более детально предложенные мероприятия.
Мероприятие № 1. Расчет эффективности мероприятия по
использованию системы скидок.
Для стимулирования покупателей делать больше покупок и получения
больших скидок предлагается использовать систему скидок. Данные действия
будут стимулировать постоянных клиентов, а так же приведет к расширению
целевой аудитории, за счет привлечения новых покупателей. Очень часто
производство дисконтных карт необходимо при проведении различных
рекламных компаний. Данное мероприятие будет создавать приятное
впечатление об имидже и заставляет людей вернуться. Так же дисконтная
карта с идентификационной информацией на магнитной полосе или в штрих
коде определяет возможность иметь обратную связь, с клиентом создавая для
него индивидуальные программы поощрения. Изображение дисконтной карты
является не только имиджевой, но и информативной составляющей, которая
дает возможность клиенту получать удобства при ее использовании.
Дисконтные карт будут изготовлены на белом, серебряном, золотом пластике.
Каждый из видов этих карт определяет статус и величину скидки покупателя.
Так же, красиво оформленная дисконтная карта выступает рекламным
54
носителем. Многие покупатели постоянно носят с собой такие карточки,
непроизвольно рекламируя ту или иную компанию. При наличии какой-либо
иной полезной информации (календарная разметка, экстренные телефоны,
схема метро), карточка автоматически становится еще и «помощником».
Регулярное извлечение дисконтной карты напоминает клиенту и всем
окружающим ООО «ОСТИН», естественно, при эстетически приятном дизайне,
и хорошем исполнении.
Внедрив эту услугу в деятельность ООО «ОСТИН», покупатель будет
возвращаться повторно. Предлагается ввести универсальные дисконтные карты
с фиксированной скидкой, т.е. передача карты другим лицам будет разрешена,
что также приведёт к увеличению потока посетителей.
Необходимо разработать дизайн карт и процентную ставку.
Предлагается ввести 4 вида карт.
5% - будет выдаваться на сумму заказа более 1500 руб.
7% - будет выдаваться на сумму заказа более 5000 руб.
10% - будет выдаваться на сумму заказа более 8000 руб.
20% - будет стоить 15000 руб.
Планируется ввести 10000 карт:
5% - 3000 шт.;
7% - 3000 шт.;
10% - 2000 шт.;
20% - 2000 шт.
Инструкция по использованию дисконтных карт ООО «ОСТИН».
карта является универсальной, таким образом, ее можно
передаваться другим лицам;
в случае потери карты ее можно будет восстановить её за 100
рублей;
карта выдается на неограниченный срок;
скидки по картам, флаерам, сертификатам не суммируются.