62
Кредиторская задолженность за анализируемый период возросла на
546510 млрд руб. и темп ее прироста составляет 10,47%. Удельный вес
кредиторской задолженности на конец 2016 г. составил 4,26%. Рост
кредиторской задолженности обусловлен увеличением задолженности перед
поставщиками и подрядчиками на 181872 млрд руб. и ее темп прироста
составляет 8,26%. Увеличением авансов полученных происходит в результате
получения авансов по технологическому присоединению потребителей,
задолженностью по заработной плате и задолженностью перед внебюджетными
фондами, их абсолютное изменение составило на конец 2016 г. 47593 млрд руб.
и темп прироста составляет 3,12%. Прочая кредиторская задолженность
увеличивается на 317045 млрд руб. и темп ее прироста составляет 21,28%,
увеличение обусловлено получением задатков от контрагентов по конкурсным
заявкам. Просроченная кредиторская задолженность на конец 2016 г.
представлена задолженностью перед поставщиками и подрядчиками по
строительству, ее размер равен 27653 млрд руб.
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности
увеличился с 2015 г. по 2016 г. (с 9,47 до 9,48). Увеличение коэффициента
оборачиваемости свидетельствует об увеличении скорости возврата оплаты
задолженности предприятием перед своими кредиторами.
Продолжительность оборота активов в днях уменьшается с 2015 г. по
2016 г. (с 965,3 до 942,22 дней), в результате увеличения коэффициента
оборачиваемости активов.
Продолжительность оборота оборотных активов увеличивается с 2015 г.
по 2016 г. (с 49,91 до 59,83 дней), в связи с уменьшение коэффициента
оборачиваемости оборотных активов. Ключевым фактором увеличения
продолжительности оборота оборотных активов, является увеличение
продолжительности оборота дебиторской задолженности с 2015 г. по 2016 г. (с
21,83 до 22,67 дней).
Продолжительность оборота запасов снижается с 2015 г. по 2016 г. (с
5,28 по 4,93 дней).
63
Продолжительность оборота кредиторской задолженности уменьшилась
с 2015 г. по 2016 г. (с 38,52 по 38,49 дней), что происходит в результате
увеличения коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности.
Продолжительность операционного цикла снижается с 2015 г. по 2016 г.
(с 27,65 до 27,6 дней), вследствие уменьшения продолжительности оборота
запасов. Продолжительность финансового цикла увеличивается с 2015 г. по
2016 г. (с минус 10,86 до минус 10,89 дней). Отрицательное значение
финансового цикла свидетельствует о временно свободных денежных
средствах, кредиты поставщиков и авансы покупателей с избытком покрывают
потребности в финансировании производственного процесса.
Согласно выявленным проблемам по показателям эффективности
управления дебиторской задолженности, АО «Тюменская энергосбытовая
компания» необходимо совершенствование системы управления дебиторской
задолженностью.
2.3 Оценка качества дебиторских и кредиторских расчетов АО
«Тюменская энергосбытовая компания»
Согласно проведенному исследованию АО «Тюменская энергосбытовая
компания», можно выделить ряд проблем по управлению дебиторской
задолженностью Общества.
Согласно анализу финансового стояния АО «Тюменская
энергосбытовая компания» и коэффициентов эффективности управления
дебиторской задолженностью, можно сделать вывод, что дебиторская
задолженность Общества составляет треть его оборотных активов, в
абсолютном выражении ее величина велика и составляет 3337956 тыс. руб., а
также наблюдается ее постоянство на протяжении 2013-2014гг.
Оборачиваемость как оборотного капитала, так и
дебиторской задолженности за период с 2013-2014 гг. снижается. Период
погашения дебиторской задолженности увеличивается.
64
Выявлена значительная доля просроченной дебиторской
задолженности в общем объѐме дебиторской задолженности Общества –
44,22%
У АО «Тюменская энергосбытовая компания» наблюдаются
проблемы с показателями ликвидностью финансовой устойчивости.
Из анализа дебиторской задолженности по категориям дебиторов
можно отметить факт, что все категории несут угрозу для Общества, но в
наибольшей степени независимые энергосбытовые организации и
гарантирующий поставщик: их общая доля в составе дебиторской
задолженности составляет 56,77%.
У Общества имеется сомнительная дебиторская задолженность с
периода 2012-2014 гг., образовавшаяся в результате спорных вопросов с
конечными потребителями в результате предоставления данным потребителям
услуг по передаче электрической энергии через аренду участков сетей,
принадлежащих ПАО «ФСК ЕЭС», данный факт подчеркивает проблему
перекрѐстного субсидирования.
Функции по управлению дебиторской задолженностью в Обществе
распределены между отделами в рамках Департаментов и Управлений, что в
свою очередь может снизить ответственность персонала за результаты своей
работы.
При ежегодном продлении или перезаключении договоров с
недобросовестными потребителями отсутствует требования
финансовых гарантий со стороны АО «Тюменская энергосбытовая компания ».
Из-за несовершенства законодательной базы в области наложения
штрафов и пеней из-за просрочки платежа, потребители могли задерживать
оплату услуг до тех пор, пока Общество не начинало претензионно-исковую
работу.
Сложность воздействия на конечных потребителей энергосбытовых
организаций по введению ограничения режима потребления со стороны АО
65
«Тюменская энергосбытовая компания», поскольку инициирует введение
ограничение режима потребления энергосбытовые организации.
Основными задачами по управлению дебиторской задолженностью
дебиторов группы А должны быть:
ежедневный контроль дебиторской задолженности в отношении
гарантирующего поставщика и независимых энергосбытовых организаций;
ежемесячное составление графиков платежей за потребляемые
услуги по передаче электрической энергии с четкой понедельной разбивкой, в
первую очередь по крупным потребителям
проводить оценку платежеспособности данных потребителей;
участие в процессе регулирования дебиторской задолженности
совместно с гарантирующим поставщиком и энергосбытовыми организациями;
ужесточить платёжную дисциплину по
отношению к гарантирующему поставщику и энергосбытовыми
организациям для своевременного возврата задолженности.
При возникновении просроченной дебиторской задолженности,
ускорить процесс ее возврата в судебном порядке.
Невысокая сумма долга, по отношению к другим дебиторам
соответствует дебиторам группы В (территориально сетевым организациям) —
8,93% от общей суммы дебиторской задолженности и 0,57% в выручке
Общества. Однако, данные предприятия также представляют для АО
«Тюменская энергосбытовая компания» угрозу по невыплате задолженности.
Смежные территориально сетевые организации также имеют риск неоплаты
счетов со стороны гарантирующего поставщика и независимых
энергосбытовых компаний, что в свою очередь может оказать влияние на их
платежеспособность при расчѐте с АО «Тюменская энергосбытовая компания»
(согласно модели расчетов «котел снизу»).
Задачей по управлению дебиторской задолженностью для дебиторов
группы В являются:
66
ежедневный контроль дебиторской задолженности в отношении
данных потребителей;
проводить оценку платежеспособности данных потребителей;
при возникновении просроченной дебиторской задолженности
ускорить процесс ее возврата в судебном порядке.
Дебиторы группы С состоят из группы конечных потребителей,
составляющих широкую номенклатуру дебиторов, представляющие в большей
части промышленных предприятия области, их доля в общей сумме
дебиторской задолженности составляет 16,58%. Доля дебиторской
задолженности данных потребителей в выручке Общества составляет 1,06%.
Задачами по управлению дебиторской задолженностью для данных
групп дебиторов является:
ежедневный контроль дебиторской задолженности в отношении
конечных потребителей;
ежемесячное составление графиков платежей за потребляемые
услуги по передаче электрической энергии с четкой понедельной разбивкой, в
первую очередь по крупным потребителям
проводить оценку их платежеспособности;
снизить риск появления противоречий между конечными
потребителями и АО «Тюменская энергосбытовая компания» по договорам
поставки электрической энергии. Четко обозначать в договорах вопрос
технологического присоединения к арендованным участкам у ПАО «ФСК
ЕЭС».
ужесточить платѐжную дисциплину по отношению к данным
потребителям;
регулирование режима потребления электрической энергии для
данной группы дебиторов, при возникновении просроченной дебиторской
задолженности.
67
при возникновении просроченной дебиторской задолженности,
ускорить процесс ее возврата в судебном порядке.
Группа прочие дебиторы представляют задолженность перед АО
«Тюменская энергосбытовая компания», работников на приобретение жилья,
переплату по налогам и сборам, услуги ПАО «ФСК ЕЭС» по передаче
электроэнергии по ЕНЭС, за приобретение оборудования на строительство и
т.д.
По результатам анализа можно подвести итог: в АО «Тюменская
энергосбытовая компания» образовался значительный объѐм дебиторской
задолженности, большая часть которой приходится на независимые
энергосбытовые организации (33,77%) и гарантирующего поставщика (23%).
Согласно анализу коэффициентов эффективности управления дебиторской
задолженности на конец 2016г., выявлено:
высокая доля просроченной дебиторской задолженности (44,22%);
наличие сомнительной задолженности, образовавшаяся в результате
разногласий с конечными потребителями (1,93%);
снижение оборачиваемости и увеличение периода погашения
дебиторской задолженности.
68
Глава 3. Направления повышения качества управления
дебиторской и кредиторской задолженностью АО «Тюменская
энергосбытовая компания»
3.1 Рекомендации по повышению качества управления дебиторской
и кредиторской задолженностью
В целях совершенствования управления дебиторской задолженности на
анализируемом предприятии целесообразно проведение следующих
мероприятий. 1. Поскольку функции по управлению дебиторской
задолженностью распределены между различными подразделениями Общества,
одной из рекомендаций является объединение работников данных
подразделений в одну отдельную структуру, для синхронизации процесса
управления. Данная практика уже введена в ОАО «Тюменской энергосбытовой
компании» поскольку уровень дебиторской задолженности данного
предприятия электроэнергетического комплекса выше.
В АО «Тюменская энергосбытовая компания» предлагается создание
Комиссии по управлению дебиторской задолженности, матричная структура
которой представлена на рисунке 3.1.
Рисунок 3.1 – Организационная структура по управлению дебиторской
задолженностью для АО «Тюменская энергосбытовая компания»
Заместитель генерального директора
по экономике и финансам
Комиссия по управлению дебиторской
задолженностью, включающая сотрудников:
Департ
а
мента
финансов
Департамента
реализации услуг
и учета
энергии
Управлени
я правового
обеспечения
Управления
безопасность
ю
Кураторы по договору,
Ответственные за реализацию
подразделения филиалов
Анализ, контроль
принятие управленческих
Предо
ставление
объективной информации
Департамен
та
бухгалтерского
налогового
и
69
Сформированная комиссия действует как совещательный орган, в
рамках управления дебиторской задолженностью. Контролирующим и
оценивающим эффективность ее деятельности является Заместитель
генерального директора по экономике и финансам. При этом данная
организационная структура управления не предполагает введение
дополнительных кадров и штатного расписания.
2. Наладить взаимодействие органов по управлению дебиторской
задолженностью АО «Тюменская энергосбытовая компания» с органами,
ответственными за управление дебиторской задолженностью в энергосбытовых
организациях. Совместно с данными организации определить конечных
потребителей с высоким уровнем просроченной дебиторской задолженности, с
которыми приговоры и претензионная работа не перенесли результата. Для
данных потребителей целесообразно ужесточить инициирование
энергосбытовыми организациями введение ограничения режима потребления
электрической энергии до полной выплаты задолженности.
Целесообразно начать взаимодействие с гарантирующим поставщиком
(ОАО «Тюменская энергосбытовая компания»), поскольку доля дебиторской
задолженности, приходящаяся на данную организацию высокая и, согласно
таблице 3.2, составляет 23% от всего объѐма дебиторской задолженности АО
«Тюменская энергосбытовая компания». Совместно с гарантирующим
поставщиком необходимо выявить круг потребителей, составляющих
наибольший риск для гарантирующего поставщика, благодаря которым
формируется просрочка по оплате с сетевой организацией, и принимать
совместные меры по частичному, а затем полному ограничению режиму
потребления. Для потребителей, ограничение режима потребления которых
может привести к экономическим, экологическим и социальным последствиям,
необходимо введение частичного режима потребления согласно уровню
аварийной технологической брони, до полной уплаты задолженности, согласно
главе II Правил полного и (или) частичного ограничения режима потребления
электрической энергии (Постановление правительства от 04.05.2012 № 442).
70
При условии, что с гарантирующим поставщиком взаимодействие будет
налажено и принесѐт эффект – снижение просроченной дебиторской
задолженности, для АО «Тюменская энергосбытовая компания» возможна
дальнейшая апробация данного взаимодействия с независимыми
энергосбытовыми организациями.
3. Привлечение конечных потребителей на заключение прямых
договоров по передаче электрической энергии.
Поскольку конечные потребители вправе заключать прямые договоры
по передаче электрической энергии с электросетевыми организациями
(согласно ст. 26 ФЗ РФ №35-ФЗ «Об электроэнергетике») [28], следовательно,
оплачивать передачу электрической энергии возможно минуя гарантирующего
поставщика и независимые энергосбытовые организации региона, заключая с
ними только договор покупки электрической энергии. Таким образом, если АО
«Тюменская энергосбытовая компания» и смежные территориально сетевые
организации Тюменской области будут реализовывать привлечение
потребителей на заключение прямых договоров по передаче электрической
энергии, им удастся избежать задержки платежей со стороны посредников
(независимых энергосбытовых организаций и гарантирующих поставщиков), и,
тем самым уменьшить величину дебиторской задолженности, образовавшейся
за счет данных потребителей. Также появится возможность напрямую
воздействовать на конечных потребителей при введении ограничения режима
потребления.
Для реализации данной рекомендации, АО «Тюменская энергосбытовая
компания», для начала, необходимо опробовать перевод на прямые договоры
юридических лиц, в частности бюджетных потребителей региона и субъектов
малого и среднего предпринимательства. Поскольку количество договоров в
сетевой организации возрастет и повысится уровень нагрузки на персонал по
сопровождению договоров, появится необходимость совершенствования
системы автоматизации расчетов с потребителями — введение прямых
договоров, более приемлемо будет отработать с более крупными конечными
71
потребителями. В дальнейшем, при получении необходимого эффекта от
реализации прямых договоров (в снижении величины задолженности по
передачи электрической энергии) возможен переход к взаимодействию с
населением.
4. Регулирование законодательной базы в области проблемы
перекрестного субсидирования. Для МРСК возникновение данной проблем
отражается на формирование высоких объѐмов сомнительной дебиторской
задолженности из-за спорных вопросов с конечными потребителями.
Возможным решением проблемы будет является законодательная
отмена аренды участков сетей ПАО «ФСК ЕЭС» со стороны МРСК для
поставки электрической энергии для нужд промышленных потребителей,
предъявляющих уровень заявленной мощности 220 кВ.
Конечно, отмена аренды участков сетей ПАО «ФСК ЕЭС» со стороны
МРСК, и переход промышленных потребителей на заключение прямых
договоров с ПАО «ФСК ЕЭС» может отразиться на экономике регионов,
поскольку МРСК уже не будут получать необходимой величины средств,
получаемых от перекрестного субсидирования для покрытия тарифов для
населения и приравненных к населению категорий потребителей, однако,
появится возможность избежать споров между МРСК и промышленными
потребителями.
Для регулирования роста тарифов для населения и приравнѐнных к
населению категорий потребителей, необходимо изменение системы
тарифообразования.
5. Провести работу с потребителями, имеющие высокие объѐмы
просроченной дебиторской задолженности по предоставлению независимых
(банковских) гарантий исполнения своих обязательств.
В первую очередь, данную работу необходимо провести с
независимыми энергосбытовыми организациями и гарантирующим
поставщиком, как с категорией потребителей, которые несут большую угрозу