64
задолженности, это досудебное решение споров, включаются следующие
направления:
прибегнуть к работам специализированных организаций, которые
способны применять различные технологии по возврату возникшей
задолженности, но при этом привлечение таких организаций, должно быть
согласовано с предприятия дебиторами;
страхование сделки между покупателями и заказчиками, как основной
способ покрытия возможных потерь организации.
использование современной системы продажи своей задолженности
третьим лицам, это факторинг [56, c.123].
Все перечисленные способы и методы взыскания дебиторской
задолженности относятся в основным к обычным методам взыскания, когда
предприятие дебитор в состоянии оплатить свою задолженность, но на практике
есть и мероприятия, когда предприятие должник находится в кризисном
состоянии и может погасить свои обязательства, несмотря на то, что
предложенные меры уже приняты.
Крайний подход для получения возможности взыскать просроченную
задолженность с покупателей, это продажа существующего долга третьим
лицам, либо обмен данной задолженности на другой актив, другими
использование факторинговых операций в работе предприятия.
Для таких предприятий, которые не в состоянии выйти из кризиса, и
своевременно оплатить свои обязательства, разработаны шоковые методы, то
есть разбирательства в судах, подача исковых требований с правом перехода их
третьим лицам, и так далее.
Кроме того, еще один немаловажный момент в управлении дебиторской
задолженностью, это несовершенство нормативной и законодательной базы, в
части востребования возврата дебиторской задолженности, то есть отсутствуют
на основе закона, определенные четко разработанные меры по стимулированию
дебиторов своевременно погашать свои обязательства, как один из самых
верных подходов в управлении.
65
Применительно к местным условиям, специалисты комбината ОАО
«Армавирский хлебопродукт» в области управления финансами предлагают
следующие мероприятия по повышению оборачиваемости дебиторской
задолженности:
пересмотр потенциальных покупателей предприятия, и исключение из
его состава тех партнеров, которые чаще всего являются нарушителями
договорных обязательств;
на основании представленной информации или справочных данных
бухгалтерии о состоянии дебиторской задолженности, по возможности
пересмотреть предельную сумму коммерческого кредита, которая может быть
представлена покупателям;
рассмотрение такой возможности, как использование вескельной
формы расчетов, с тем чтобы сократить объем дебиторской задолженности, и
получить процент по векселям за отсрочку платежа покупателям;
рассмотрение платежной дисциплины и установление новых, более
жестких принципов работы с покупателями и дебиторами на планируемый
период;
формирование принципов расчетов предприятия с контрагентами на
предстоящий период;
определение финансовых возможностей для предприятий, в части
предоставления коммерческого кредита покупателями, при этом проведя
жесткий отбор явных претендентов;
утверждение суммы оборотных активов, которую предприятие может
без потерь для своего финансового состояния отвлечь из хозяйственного
оборота и представить в виде коммерческого кредита;
установление критерия формирования определенных условий по
взысканию суммы возникшей дебиторской задолженности, когда срок ее
погашения наступил или уже просрочен;
разработка системы установления штрафных санкций за
несоблюдение сроков погашения дебиторской задолженности, а также по иным
66
обязательствам предприятия;
разрабатывая политику взыскания дебиторской задолженности,
целесообразно применять современные формы рефинансирования возникшей
задолженности;
установить дифференцированный подход к покупателям и
заказчикам, с целью уменьшения риска неуплаты дебиторской задолженности
[50, c.265].
Осуществлять эффективное управление всей финансово-хозяйственной
деятельностью практически невозможно, без должного внимания методике
управления дебиторской задолженностью, которая должна сводится к тому,
чтобы у предприятия ни в коем случае не было просроченной задолженности.
Для успешного управления дебиторской задолженности, на анализируемом
комбинате ОАО «Армавирский хлебопродукт», разработаны основные этапы
повышения оборачиваемости и сокращения дебиторской задолженности.
1. Учет и контроль за возникновением и движением дебиторской
задолженности. Большое значение для финансового оздоровления предприятия
играют своевременно поступившие на счета предприятия суммы денежных
средств. Отсутствие средств на счетах предприятия, в качестве не поступивших
средств от продажи продукции, приводит к тому, что обслуживание этой
задолженности обходится предприятию очень дорого, так как финансовая
устойчивость и платежеспособность предприятия снижается, а соответственно
снижается и возможность своевременно погашать долги, а это приводит к
потере деловой репутации на рынке.
2. Расчет и утверждение кредитной политики комбината ОАО
«Армавирский хлебопродукт». Принятие решения руководством предприятия,
об утверждении кредитной политики, приводит к тому, что покупателям в целях
своевременного погашения задолженности, или недопущения просроченной
задолженности, предусматривается предоставление кредита.
3. Информация о клиенте. Данный пункт очень важен при
возникновении задолженности и рассмотрении возможности предоставления
67
кредита для погашения впоследствии его задолженности. Работники
финансовой службы должны исследовать на основании предоставленных
документов платежеспособность клиента, его возможность в финансовом плане
погашать в будущем свою задолженность. В случае выявления финансовой
несостоятельности клиента, необходимо переходит к жестким мерам по
взысканию задолженности, так как возврат ее не гарантирован по-другому.
4. Расчет планов возникновения и погашения дебиторской
задолженности. Здесь предусматривается тесная взаимосвязь бухгалтерской
службы с аналитиками предприятия, по поводу составления планов
поступления дебиторской задолженности, заключения новых договоров на
реализацию продукции, работы и услуг, на погашение задолженности, кончено,
с четким установление сроком погашения.
5. Осуществление контроля исполнение обязательств покупателями.
Рассмотрение и подбор той или иной методики работы предприятия по
взысканию задолженности означает исследование всех моментов и случаев, их
анализ выявление причин и виновников, по которым покупатели и прочие
дебиторы не могут своевременно рассчитываться за свои долги. К ним обычно
относят следующие причины не поступления средств и невыполнения своих
обязательств:
отсутствие у предприятия должника достаточных денежных средств;
все средства, которые были зачислены предприятием покупателем на
счета организации–должника, направляются обычно на погашение совсем
других обязательств, но не на погашение задолженности перед кредиторам за
полученные ценности;
не были отрегулированы все возникшие претензии между
предприятиями по поводу качества полученной продукции, работ или услуг,
поэтому до окончательного решения по поводу поставки товара, средства не
будут зачислены на счета покупателей;
возникли споры по поводу отгруженных товаров, так как у покупателя
отпала всякая необходимость в полученном товаре, и оплачивать сейчас не
68
намерены [32, c.248].
Основной целью оптимизации дебиторской задолженности является
внедрение такой модели, которая позволит регулярно прогнозировать
поступлений денежных средств от контрагентов и своевременно погашать их
обязательства перед компанией.
Важно отметить, что резкий рост, а также и резкое снижение величины
дебиторской задолженности может пошатнуть финансовое положение
предприятия. Рост дебиторской задолженности свидетельствует об отвлечении
оборотного капитала, а его сокращение свидетельствует о потере части
покупателей, приобретающих товары в кредит, снижении объемов продаж.
Особого внимания требует ситуация, когда компания отмечает явное
превышение дебиторской задолженности над кредиторской, что провоцирует
привлечение дополнительных источников финансирования, необходимых для
погашения возникшей кредиторской задолженности. Таким образом,
оптимизация дебиторской задолженности играет важную роль в грамотном и
эффективном управлении предприятием.
Во-первых, необходимо классифицировать должников организации по
значимости и срокам возникновения, осуществлять регулярный контроль
соблюдения сроков погашения задолженности организациями-дебиторами.
Одним из способов оптимизации дебиторской задолженности служит
формирование определенной процедуры инкассации дебиторской
задолженности. Данная процедура должна предусматривать определенные
сроки и формы напоминания дебиторам о сроках платежей, возможности и
условиях рефинансирования долга.
Одним из наиболее эффективных способов взыскания дебиторской
задолженности являются: взаимозачет, использование быстроликвидных
ценных бумаг от покупателей в счет оплаты продукции, продажа недвижимости
[18, c.204].
Поэтому рекомендуется сокращение срока нахождения денежных
средств в дебиторской задолженности, что в дальнейшем приведет к
69
увеличению наиболее ликвидных активов и ускорению выплат кредиторам. Эти
средства могут быть использованы для погашения задолженности перед
кредиторами, в первую очередь на оплату расчетов с бюджетом и
внебюджетными фондами, т.к. просрочка данным кредиторам приведет к
уплате пени, штрафов, что может послужить причиной внеплановой налоговой
проверки.
Стабильность и эффективность работы предприятия во многом зависит
от его способности погашать свои текущие и долгосрочные обязательства, а
также от своевременного поступления денежных средств за от реализации
товаров и услуг.
Руководство компании должно своевременно получать полную и
достоверную информацию для оценки состояния платежей с поставщиками и
покупателями и принимать необходимые меры для оптимизации
задолженности.
3.2 Рекомендации по оптимизации кредиторской задолженности
Важнейшим критерием успешной работы компании является правильно
организованная система расчетов с ее контрагентами. Исход не только
отдельной сделки, но и финансовый результат предприятия в целом зависит от
того, какая форма взаиморасчетов выбрана и насколько она соответствует
сложившимся экономическим условиям.
Рассмотрим тактические особенности процесса привлечения заемных
средств.
В качестве одного из современных подходов при рассмотрении вопроса
привлечения кредитных ресурсов организации, это рассмотрение тактических
подходов в кредитовании. Для этих целей, в рамках работы менеджеров,
становится актуальным вопрос о привлечении заемных средств и определении
основных источников пополнения данных ресурсов:
привлечение новых учредителей, либо эмиссия ценных бумаг
акционерного общества;
70
использование коммерческого или банковского кредита;
использование собственных источников, то есть средства выявленных
резервов или накоплений в следствие получения прибыли [24, c.112].
Средства инвесторов. Данный процесс является самым дешевым с одной
стороны, но имеет в своем действии две особенности: первая особенность –
средства от инвесторов, учредителей могут поступит в любой форме, как в
денежной так и в не денежной, и вторая особенность – инвестор может влиять
на хозяйственные процессы и принимать активные решения в процессе
осуществления финансово-хозяйственной деятельности.
Банковский кредит, как правило, выдается банками только в денежной
форме.
Данный кредит относится к одному их самых дорогих кредитных
ресурсов. Однако, несмотря на удобство такой формы кредитования, имеются
некоторые ограничивающие факторы: довольно высокий банковский процент
по кредитам, необходимость обеспечения кредита, несмотря на хорошую
кредитную историю, и достижение экономического эффекта от использования
кредитных ресурсов.
Однако, если каждый экономический субъект, в том числе и
анализируемый комбинат ОАО «Армавирский хлебопродукт», будет
использовать данный кредит для достижения поставленной цели, и
экономический эффект от использования кредитных ресурсов будет на уровне
не менее 95%, то это гарантирует предприятию достаточно высокую прибыль и
покрытие столь высокого банковского процента. Но, в данном случае, есть еще
один малопривлекательной момент, это наличие строго определенных сроков
возврата кредитных ресурсов [11, c.154].
Товарный кредит. Товарный кредит относится к одному из самых
распространенных кредитов, используемых в расчетах между двумя
юридическими лицами – поставщиком и покупателем, так как он является
простым в оформлении, не требует больших затрат в его обслуживании, и что
самое главное не требует обеспечения, так как сам товар является его формой
71
обеспечения. В некоторых случаях, для обеспечения выполнения обязательств
по возврату кредитных ресурсов, кредитор может потребовать оформления
векселя - простого или переводного.
Чаще всего именно товарный кредит, или коммерческий кредит
предоставляется в виде отсрочки платежа за полученные товары, работы и
услуги. При этом кредитор несет определенные риски, точно также, как и
заемщик, если вдруг изменится курс валюты, или таможенные условия и прочие
факторы.
Экономическое превосходство. В данном случае можно только
обсуждать экономическое превосходство при взаимоотношениях кредиторов и
заемщиков по товарному кредиту и по другим формам кредитования. В данном
случае предусматривается возможность устанавливать, либо диктовать свои
условия кредитору по сделке кредитования.
С экономической точки зрения экономическое превосходство заемщика,
перед кредитором может возникнуть, когда есть следующие обстоятельства:
монополия покупателя (заемщика) на рынке данных товаров, работ и
услуг;
финансовое положение, в том числе активы и капитал покупателя
(заемщика) значительно превосходят активы и капитал поставщика;
превосходство в реализации данного товара, то есть у покупателя есть
возможности реализовывать товары через супермаркеты и гипермаркеты, а
поставщик относится к поставщику не имеющего таких возможностей;
самое большое упущение со стороны кредитора, благодаря которому
превосходство переходит на сторону заёмщика, это отсутствие четкой
организации и управления.
Каждое предприятие, независимо от формы собственности и отраслевой
принадлежности, всегда на балансе будет иметь кредиторскую задолженность,
однако это не означает, что данная задолженность относится к просроченной
или к безнадежной. Просто эта задолженность, срок оплаты которой не
наступил еще [18, c.320].
72
Вывод. Руководители предприятий, в том числе и комбината ОАО
«Армавирский хлебопродукт», при определении той задолженности, по
которой может быть предоставлена отсрочка платежа, должны четко знать, по
каким видам задолженности можно представить отсрочку, а по каким нет, так
как результаты от предоставления таких отсрочек могут быть разными.
Рассмотрим структурные показатели, используемые в оценке
кредиторской задолженности комбината ОАО «Армавирский хлебопродукт».
Основное назначение в работе финансистов по учету кредиторской
задолженности, это ее оптимизация.
Одним из наиболее оптимальных рамочных показателей здорового
состояния комбината ОАО «Армавирский хлебопродукт»можно назвать
ситуацию, когда кредиторская задолженность не превышает дебиторскую. При
этом, как мы уже отмечали, данное «непревышение» должно быть достигнуто в
отношении как можно более дискретного ряда значений (сроков): годовая
кредиторская задолженность должна быть не больше годовой дебиторской,
месячная и 5-ти дневная кредиторская не более месячной и 5-ти дневной
дебиторской соответственно и т. д.
При достижении данного «временного баланса» дебиторской и
кредиторской задолженности комбината ОАО «Армавирский хлебопродукт»,
необходимо также достичь и «баланса их стоимости»: то есть в данной ситуации
процентные и прочие расходы, связанные с обслуживанием кредиторской
задолженности (как минимум) не должны превышать доходы, вызванные
выгодами, которые связаны с самим фактом отсрочки собственной дебиторской
задолженности (при этом «нормальный» размер наценки в расчет не
принимается).
Следовательно, эффективное управление комбинатом ОАО
«Армавирский хлебопродукт» невозможно без оперативного контроля
кредиторской задолженности. Несвоевременность получения данных по
задолженности может привести к тому, что комбинат ОАО «Армавирский
хлебопродукт» либо останется без необходимых оборотных средств, либо не
73
сможет правильно запланировать объем денежных средств для предстоящих
выплат. Подобных проблем можно избежать, если оперативно получать данные
о реальной дебиторской и кредиторской задолженности.
Очень важно следить за сроками задолженности по каждому кредитору
в отдельности и своевременное принятие мер для погашения задолженности,
чтобы не пропустить срока исковой давности, а также чтобы иск не подали на
рассматриваемое предприятие. Несмотря на то, что ситуация на комбинате ОАО
«Армавирский хлебопродукт» достаточно благополучна с точки зрения того,
что доля просроченной дебиторской и кредиторской задолженности
незначительна, тем не менее, рост объемов и дебиторской, и кредиторской
задолженности определяет необходимость повышенного внимания ко всему,
что с ней связано.
Увеличение доли кредиторской задолженности в краткосрочных
пассивах говорит о снижении источников формирования оборотных активов, а
также о снижении текущей ликвидности комбината ОАО «Армавирский
хлебопродукт».
Можно рекомендовать комбинату ОАО «Армавирский хлебопродукт»
использование вексельных форм расчетов, использование механизма
взаимозачетов, чтобы снизить объемы как кредиторской, так и дебиторской
задоложенности. Кроме того, это позволит ускорить оборот ресурсов
предприятия.
С кредиторской задолженностью дело обстоит так; это источник
средств, поэтому комбинат ОАО «Армавирский хлебопродукт» заинтересованн
в максимально длительном использовании чужих средств, т. е. в оттягивании
срока платежа, при условии их бесплатного появления и без отягощающих для
предприятия последствий.
Успешная работа комбината ОАО «Армавирский хлебопродукт» по
предотвращению просроченной задолженности зависит от знания не только
каждого из методов решения этой проблемы, но и порядка их применения в
зависимости от конкретных хозяйственных ситуаций.