36
динамику данного показателя повлияли следующие факторы: увеличение
суммы прочих расходов в 2 раза (на 8 тыс. руб.).
Снижение чистой прибыли в 2016 году по сравнению с 2015 годом
составило 8 тыс. руб. или 9,5%.
Численность персонала снизилась в 2016 году на 3 человека и составила
47 человек.
Трудовые ресурсы экономическим субъектом используются не
достаточно эффективно, так как наблюдается тенденция снижения
производительности труда с 420,24 тыс. руб. в 2015 году до 417,82 тыс. руб. в
2016 году. При этом в течение исследуемого периода среднегодовая заработная
плата сотрудников осталась на прежнем уровне. Значит сокращение
численности персонала позволило ООО «Мебельные системы – Сибирь»
снизить затраты по заработной плате на 105 тыс. руб., но создало риск не
выполнения заказов.
Стоимость основных фондов экономического субъекта в 2016 году по
сравнению с 2015 годом увеличилась на 19 тыс. руб. и составила 174 тыс. руб.
Фондоотдача основных фондов в 2016 году снизилась на 22,7 руб. и
составила 112,86 руб., на что повлияли снижение темпов роста выручки от
продаж (6,54%). Снижение данного показателя свидетельствует о замедлении
эффективности использования основных фондов в 2016 году по сравнению с
2015 годом.
Показатель фондовооруженности увеличился в 2016 году по сравнению
с 2015 годом на 0,6 руб. и составил 3,7 руб., что является положительным
моментом. На это повлияло снижение темпов роста среднесписочной
численности работников (6%) и увеличение темпов роста стоимости основных
фондов (122,26).
Затраты на 1 рубль выручки от продажи в течение анализируемого
периода не изменились.
37
Наблюдается снижение рентабельности производства на 0,03%, что
связано со снижением себестоимости продукции (6,3%) с учетом снижения
валовой прибыли (9,1%).
ООО «Мебельные системы - Сибирь» – это юридическое лицо,
организационно - правовой формы, которой является общество с ограниченной
ответственностью и основной целью которого является достижение основного
показателя эффективности деятельности предприятия - прибыли.
По итогам анализа основных экономических показателей отмечается,
что большая часть экономических показателей в абсолютной сумме имеет
тенденцию к снижению по итогам 2016 года по сравнению с 2015 годом, что
является отрицательным моментом в деятельности экономического субъекта (за
исключением сокращения ФОТ).
Также показатели эффективности использования ресурсов
(фондовооруженность) и рентабельности производства снижаются, что
является индикатором ООО «Мебельные системы – Сибирь» для руководства о
возникновении необходимости принятия мер по повышению эффективности
деятельности экономического субъекта.
2.2. Анализ эффективности использования отдельных видов ресурсов
В данное время рост бизнеса всё в меньшей степени зависит от внешней
сферы и всё больше от эффективности использования внутренних ресурсов
экономического субъекта, поскольку различия между ресурсными
возможностями, порождают большие различия в их хозяйственных
результатах. Устойчивый успех экономического субъекта не предполагает
подавление соперника в рыночной конкуренции, а зависит от наличия у него
собственных, труднокопируемых другими организационных компетенций и
ресурсов.
Ресурсы экономического субъекта – это совокупность материальных,
финансовых средств, и интеллектуальных возможностей, которые
38
потенциально могут быть использованы в процессе создания товаров, услуг и
иных ценностей. Важнейшим условием стабильного функционирования
каждого экономического субъекта является эффективное использование
ограниченных ресурсов.
Ресурсы экономического субъекта делятся на несколько категорий, это –
финансовые, материальные и трудовые ресурсы.
Важное значение имеет анализ использования финансовых,
материальных и трудовых ресурсов для характеристики эффективности
использования отдельных видов ресурсов.
Финансовые ресурсы представляют собой денежные средства,
имеющиеся в распоряжении ООО «Мебельные системы – Сибирь» и
предназначенные для обеспечения его эффективной деятельности, выполнения
финансовых обязательств, которые формируются за счет собственных и
привлеченных денежных средств.
Основой для проведения анализа эффективности использования
отдельных видов ресурсов ООО «Мебельные системы - Сибирь» стали
следующие данные:
1. Бухгалтерский баланс (Приложение 2);
2. Отчет о финансовых результатах (Приложение 3);
3. Выписка ЕГРЮЛ (Приложение 4).
Бухгалтерский баланс представляет собой перечень имущества
экономического субъекта (в активе) и источников его приобретения (в пассиве)
на конкретную дату. Имущество экономического субъекта, отраженное в
активе баланса, делится на внеоборотные (долгосрочного пользования) активы
(раздел I актива баланса) и оборотные (краткосрочного пользования) активы
(раздел II актива баланса). К оборотным активам относятся ресурсы
экономического субъекта, использующиеся в процессе производственного
цикла, то есть производственные запасы, товары, хранящиеся на складе,
текущая дебиторская задолженность и т. д.
39
Ликвидность и эффективность использования текущих активов
определяются величиной чистого оборотного капитала, который является
разницей между оборотными активами экономического субъекта и
скорректированными краткосрочными обязательствами компании.
Так как величина чистого оборотного капитала напрямую зависит от
финансовых ресурсов экономического субъекта, анализ структуры имущества
ООО «Мебельные системы - Сибирь» представлена в таблице 4.
Таблица 4
Анализ структуры имущества
ООО «Мебельные системы - Сибирь» за 2015 – 2016 гг.
Показатель
Значение показателя
Изменение
в тыс. руб.
в % к
валюте
баланса
Абсолютное
+/-
Темп роста
+/-
2015
год
2016
год
2015
год
2016
год
Актив
1. Внеоборотные
активы
155
174
1,1
1,3
+19
+12,3
в том числе:
основные средства
155
174
1,1
1,3
+19
+12,3
2. Оборотные, всего
13 411
13 376
98,9
98,7
-35
-0,3
в том числе: запасы
12 122
12 079
89,4
89,1
-43
-0,4
дебиторская
задолженность
1 184
1 195
8,7
8,8
+11
+0,9
денежные средства и
краткосрочные
финансовые
вложения
105
102
0,8
0,8
-3
-2,9
Пассив
1. Собственный
капитал
310
312
2,3
2,3
+2
+0,6
2. Долгосрочные
обязательства, всего
–
–
–
–
–
–
в том числе:
заемные средства
–
–
–
–
–
–
3. Краткосрочные
обязательства, всего
13 256
13 238
97,7
97,7
-18
-0,1
в том числе:
заемные средства
402
474
3
3,5
+72
+17,9
Валюта баланса
13 566
13 550
100
100
-16
-0,1
40
Структура активов ООО «Мебельные системы - Сибирь»
характеризуется большой долей текущих активов (98,7%) и незначительным
процентом внеоборотных средств, что говорит о достаточно мобильной
структуре активов, способствующей ускорению оборачиваемости средств
экономического субъекта.
Структура активов ООО «Мебельные системы – Сибирь» для
визуализации представлена на рисунке 4.
Рис. 3 Структура активов ООО «Мебельные системы -Сибирь»
на 31.12.2016 г.
При анализе имущества ООО «Мебельные системы – Сибирь» видно,
что общая величина активов на 31.12.2016 г., по сравнению с 2015 г.
незначительно уменьшилась. По сравнению с данными на 31.12.2015 активы и
валюта баланса снизились на 0,1%, что в абсолютном выражении составило -16
тыс. руб. Таким образом, в 2016 году актив баланса и валюта баланса
находятся на уровне 13 550 тыс. руб. В большей степени это произошло за счет
снижения статьи «Запасы». За прошедший период она снизилась на 43 тыс. руб.
(40%), и уже на конец анализируемого периода значение статьи «Запасы»
установилось на уровне 12 079 тыс. руб.
В общей структуре активов внеоборотные активы, величина которых на
31.12.2015 составляла 155 тыс. руб., возросли на 19 тыс. руб. (темп прироста
составил 12,3%). На 31.12.2016 их величина составила 174 тыс. руб. (1,3% от
общей структуры имущества). В структуре внеоборотных активов наибольшее
41
изменение было вызвано увеличением на 19 тыс. руб. статьи «Основные
средства» (доля 1,3 %).
Ситуацию, когда наибольшая часть внеоборотных активов представлена
основными средствами и незавершенным строительством, можно
рассматривать как ориентацию на создание материальных условий основной
деятельности экономического субъекта. На основе результатов анализа можно
охарактеризовать структуру внеоборотных активов ООО «Мебельные системы
– Сибирь» на конец 2016 года как наименее рациональную, а динамику ее
изменения как негативную.
Величина оборотных активов, составлявшая на 31.12.2015 13 411 тыс.
руб., напротив снизилась на 35 тыс. руб. (темп уменьшения оборотных активов
составил 30%), и на 31.12.2016 их величина составила 13 376 тыс. руб. В
структуре оборотных активов основное место занимают запасы и дебиторская
задолженность (97,96%).
Размер дебиторской задолженности за период 2016 год увеличился на
11 тыс. руб., что является негативным изменением и может быть вызвано
проблемой с оплатой продукции либо активным предоставлением
потребительского кредита покупателям, то есть отвлечением части текущих
активов и иммобилизации части оборотных средств из производственного
процесса. Рассматривая дебиторскую задолженность ООО «Мебельные
системы - Сибирь», следует отметить, что экономический субъект на 31.12.2016
имеет активное сальдо (дебиторская задолженность больше кредиторской),
представляя, таким образом, своим клиентам бесплатный кредит в размере 721
тыс. руб. Поскольку отношение роста к оборотным активам меньше 40%, то
данное увеличение не должно отрицательно повлияет на деятельность
ООО «Мебельные системы – Сибирь».
В части финансовых ресурсов, снижение валюты баланса произошло, в
основном, за счет уменьшения статьи «Кредиторская задолженность» За
прошедший период 2016 год снижение значения этой статьи составило 90 тыс.
руб., что в процентном соотношении соответствует 7%. Таким образом, на
42
конец анализируемого периода значение статьи «Кредиторская задолженность»
установилось на уровне 12 764,00 руб.
Рассматривая изменение собственного капитала ООО «Мебельные
системы - Сибирь», видно, что его значение за анализируемый период
незначительно снизилось. На 31.12.2016 величина собственного капитала
составила 312 тыс. руб. (2,3% от общей величины пассивов).
Доля обязательств в совокупных финансовых источниках формирования
активов за анализируемый период незначительно увеличилась. На 31.12.2016
совокупная величина долгосрочных и скорректированных краткосрочных
обязательств ООО «Мебельные системы – Сибирь» составила 474 тыс. руб.
(3,5% от общей величины пассивов). Увеличение заемных средств
экономического субъекта ведет к увеличению степени его финансовых рисков
и может отрицательно повлиять на его финансовую устойчивость.
В общей структуре пассивов величина капитала и резервов,
составлявшая на 31.12.2015 310 тыс. руб., увеличилась на 2 тыс. руб. (темп
прироста составил 0,6%), и на 31.12.2016 его величина составила 312 тыс. руб.
(2 % от общей структуры имущества). В наибольшей степени это изменение
произошло за счет роста статьи «Нераспределенная прибыль (непокрытый
убыток)» - на 2 тыс. руб.
На 31.12.2016 в общей структуре задолженности краткосрочные пассивы
превышают долгосрочные на 13 238 тыс. руб., что при существующем размере
собственного капитала и резервов может негативно сказаться на финансовой
устойчивости ООО «Мебельные системы – Сибирь». Долгосрочные
обязательства остались на прежнем уровне. Структура пассивов
ООО «Мебельные системы - Сибирь» в 2015 - 2016 г. представлена на
рисунке 4.
Далее проводится анализ эффективности использования материальных
ресурсов ООО «Мебельные системы - Сибирь». Материальные ресурсы
являются важнейшей составляющей оборотных средств экономического
43
субъекта, обеспечение которыми необходимо для осуществления процесса
производства.
Рис. 4 Структура активов ООО «Мебельные системы - Сибирь»
на 31.12.2016 г.
Анализ заключается в оценке обеспеченности экономического субъекта
материально-производственными запасами, эффективности их использования
и определения их оптимального размера.
Оптимальным считается структура оборотных активов, в которой доля
запасов равна 65%, доля дебиторской задолженности – 25%, доля
краткосрочных финансовых вложений и денежных средств – 10%.
Анализ структуры оборотных активов ООО «Мебельные системы –
Сибирь» за 2015 – 2016 годы представлен в таблице 5.
Таблица 5
Анализ структуры оборотных активов
ООО «Мебельные Системы - Сибирь» за 2015 – 2016 гг.
Показатель
Абсолютные
величины,
тыс. руб.
Удельный
вес, %
Отклонение
2015
год
2016
год
2015
год
2016
год
Абсолют
ное, +/-
Удельных
весов, %
Темп
роста,
%
1. Запасы
12122
12079
90,39
90,3
-43
-0,09
99,65
2.Дебиторская
задолженность
1184
1195
8,83
8,93
+11
0,1
100,93
3. Денежные
средства
105
102
0,78
0,76
-3
-0,02
97,14
Итого
оборотные
активы
13411
13376
100
100
-35
0
99,74
2,29%
97,71%
2015 год
капитал и
резервы
краткосроч
ные
обязательст
ва
2,3%
97,7%
2016 год
44
За анализируемый период запасы с не изменились и составляют 90,4%
от всех оборотных активов компании.
Дебиторская задолженность в ООО «Мебельные системы – Сибирь» в
2015 году была наименьшей, чем в 2016 г. В целом, за анализируемый период
наблюдается незначительное увеличение данного показателя на 11 тыс. руб.
Доля дебиторской задолженности за 2015 – 2016 гг. незначительно увеличилась
на 0,1%.
Денежные средства и денежные эквиваленты ООО «Мебельные системы
– Сибирь» за анализируемый период сократились на 3 тыс. руб. и составили
всего лишь 102 тыс. руб. Доля данного показателя за 2015 – 2016 гг.
сократилась и практически равна 0.
Динамика эффективности использования оборотных средств
ООО «Мебельные системы – Сибирь» за 2015 – 2016 годы представлена в
приложении 5.
Рассмотрение оборотных активов в разрезе элементов и с учётом раннее
описанной оптимальной структуры, дает основание сделать вывод о том, что
эта структура далека от оптимальной.
Структура оборотных активов ООО «Мебельные системы – Сибирь» за
2015 – 2016 годы в динамике представлена на рисунке 4.
Рис. 4. Структура оборотных активов ООО «Мебельные
системы -Сибирь» за 2015-2016 гг.
С точки зрения ликвидности оборотные активы можно разделить на:
89,36%
8,73%
0,77%
2015 год
запасы
дебиторская
задолженность
денежные
средства
89,14%
8,82%
0,75%
2016 год
45
неликвидные активы (с высоким риском вложений) – затраты в
незавершенном производстве, расходы будущих периодов, налог на
добавленную стоимость, дебиторская задолженность, платежи по которой
ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты, выданные авансы;
ликвидные активы (с малым риском вложений) – сырье, материалы
и другие аналогичные ценности, готовая продукция и товары для перепродажи,
отгруженные товары, прочие запасы и затраты, дебиторская задолженность,
платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев (кроме выданных
авансов), прочие оборотные активы;
высоколиквидные активы (с минимальным риском вложений) –
краткосрочные финансовые вложения, денежные средства.
Для оптимальной структуры оборотных активов представляется, что
неликвидные активы не должны превышать 30–40% суммы оборотных активов,
ликвидные – должны составлять 50–60%, высоколиквидные – приблизительно
10%.
Анализ структуры оборотных активов по ликвидности
ООО «Мебельные системы – Сибирь» за 2015 – 2016 годы представлен в
таблице 6.
Таблица 6
Коэффициентный анализ ликвидности ООО «Мебельные
системы - Сибирь» за 2015-2016 годы
Показатели
2015 год
2016 год
Абсолютное
отклонение,
+/-
Коэффициент текущей ликвидности
1,012
1.01
- 0,002
Коэффициент быстрой ликвидности
0,097
0,098
+ 0,01
Коэффициент абсолютной
ликвидности
0,008
0,008
0
Рассмотрение оборотных активов с точки зрения ликвидности и с
учётом раннее описанной оптимальной структуры позволяет сделать вывод, что
по ликвидности структура оборотных активов не вполне благоприятна:
неликвидные активы составляют 0%, ликвидные активы – 99,24%.