15
бухгалтерской отчетности. Отчетность хозяйствующего субъекта – это система
взаимосвязанных показателей, характеризующая результаты
деятельностипредприятия за истекший период. Документы отчетности
позволяют оценить действующее состояние предприятия, его финансово-
хозяйственную деятельность, а также осуществлять прогнозы на будущее, так
как содержат достаточное количество сведений о деятельности предприятия.
Для того чтобы анализировать эти сведения и делать обоснованные прогнозы,
необходимо, чтобы руководитель предприятия обладал соответствующими
знаниями и умениями. Кроме этих знаний руководителю для проведения
анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия нужно знать
некоторые тонкости бухгалтерского учета. [24].При анализе используются все
виды учета — оперативно-технический, бухгалтерский и статистический.
Благодаря этому обеспечивается возможность отражения в отчетности всего
многообразия предпринимательской деятельности организации. По характеру
сведений, содержащихся в отчетах, различают управленческую (внутреннюю) и
финансовую (внешнюю) отчетности.
Рисунок 1. Виды отчетности организации и их краткая
характеристика
Отчетность организации
Управленческая (внутренняя) отчетность
Сведения о хозяйственной деятельности
организации в целом, служащие для
информирования внешних пользователей
Финансовая (внешняя) отчетность
Сведения о внутрипроизводственных
информационных потоках, характери-
зующих объем, структуру и скорость
товарного обращения и производства,
издержках, потерях, доходах.
Сведения о деятельности прочей
деятельности предприятия
16
К финансовой отчетности предъявляется ряд требований: достоверность,
нейтральность, существенность, целостность, последовательность,
сопоставимость, соблюдение отчетного периода, правильность оформления.
Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации в основном
базируется на финансовой (внешней) бухгалтерской отчетности организации,
которая является основным источником информации о деятельности
предприятия и основаниемдля расчета необходимых показателей,
характеризующих финансовое состояние предприятия. Основными
документами, используемыми для проведения анализа финансового состояния
предприятия, являются следующие формы бухгалтерской отчетности:
‒форма по ОКУД №0710001 «Бухгалтерский баланс»;
‒форма по ОКУД №0710002 «Отчет о финансовых результатах»;
‒форма по ОКУД №0710003 «Отчет об изменениях капитала»;
‒форма по ОКУД №0710004 «Отчет о движении денежных средств»;
‒форма по ОКУД №0710005 «Приложения к бухгалтерскому балансу».
[26]
Таким образом, финансовую отчетность можно понимать, как
совокупность утвержденных форм разноплановых отчетов о финансовом
состоянии компании за выбранный отчетный период и финансовых результатов
операционной и внеоперационной деятельности компании.
Рассмотрим основные документы бухгалтерской отчетности и
особенности их заполнения. Бухгалтерский баланс - основная важнейшая
форма бухгалтерской отчетности, является главным источником информации
об имущественном положении организации, о состоянии ее средств в денежной
оценке на определенную дату. Основные показатели в балансе отражаются
построчно. При этом указываются данные на конец отчетного года и года,
предыдущего отчетному. То есть в балансе за 2018 год указываются данные на
31 декабря 2017 года и на 31 декабря 2018 года.
17
В бухгалтерском балансе предприятия активыделят на две группы:
внеоборотные и оборотные активы. Основным критерием служит срок их
обращения. Пассив отражает источники получения средств, то есть, капитал и
резервы, долгосрочные и краткосрочные обязательства. Бухгалтерский баланс
показывает сводную информацию о состоянии предприятия в установленный
момент времени, отражая наличие обязательств (пассивов) и имущества
(активов) фирмы, представленных в денежном эквиваленте. В корректно
составленном балансе величины активов и пассивов должны соответствовать
друг другу. Назначение баланса в представлении информации о финансовом
положении компании в структурированном виде для внутренних целей
предприятия, а также подачи их внешним пользователям.Менеджерам баланс
позволяет принимать решения в отношении дальнейшего развития, инвесторам
– о целесообразности вложения средств, контролирующим органам – о
верности ведения учета хозяйственной деятельности.
Отчет о финансовых результатах включает информацию о доходах и
расходах юридического лица, а также о прибыли или убытке. Приводятся
данные за отчетный и предыдущий годы. Отчет об изменении капитала –
отражает движение уставного капитала, резервного капитала, добавочного
капитала, а также информацию об изменениях величины нераспределённой
прибыли (непокрытого убытка) организации и доли собственных акций,
выкупленных у акционеров. Данные в отчете указываются за отчетный год, а
также за предшествующий год. Таким образом, в отчете за 2018 год будут
присутствовать показатели 2016-2018 годов.
Отчет о движении денежных средств отражает движение финансов
организации по трем видам деятельности: текущей, финансовой,
инвестиционной. С использованием данного отчета определяется
достаточность средств для погашения обязательств по трем видам
деятельности, определяются отрицательные потоки денежных средств,
18
выясняются причины недостатка средств. Включаются данные за отчетный и
предыдущий годы.
В бухгалтерскую отчетность коммерческого предприятия также входят
пояснения к балансу и отчету о финансовых результатах. Пояснения к
бухгалтерскому балансу содержат более детальную информацию по статьям
бухгалтерского баланса: отражается движение основных средств,
нематериальных активов за отчетный период, отражается состав дебиторской и
кредиторской задолженности, размер сомнительной задолженности, структура
созданных резервов и проч. Данные пояснений к бухгалтерскому балансу
позволяет провести анализ причин изменения по каждой статье баланса
(рисунок 2) [46].
Рисунок 2. Использование данных бухгалтерской отчетности для
эффективности экономической деятельности предприятия
19
Данные финансовой отчетности позволяют оценить основные показатели
деятельности предприятия, такие как ликвидность, устойчивость,
платежеспособность. Финансовая отчетность, как отрасль бухгалтерской
отчетности, фиксирует только финансовые показатели и не указывает на такие
финансовые нужды, как наличие потребности в приобретении или ликвидации
ценных бумаг, оценку динамикикапитала компании,оценку качества ее
управления, оценку текущего состояния компании и составление прогнозов на
финансовое будущее.[43] .
Бухгалтерская отчетность составляется по итогам отчетного года.
Годовая бухгалтерская отчетность подается на протяжении всего календарного
года, т.е. с 1 января до 31 декабря. Финансовая отчетность составляется чаще, в
зависимости от необходимости в такой документации: за день, неделю, месяц,
квартал, год. Коммерческое предприятие не может вести деятельность без
составления бухгалтерской и финансовой отчетности. Используя эти данные,
можно определить необходимость финансовых ресурсов, рассчитать
финансовые результаты деятельности, оценить структуру капитала
предприятия. Данные отчетности позволяют оценить перспективы развития
предприятия, сделать прогноз на будущее.
Финансовая отчетность организации способна отразить финансовое и
имущественное состояние организации и итоги ее хозяйственной деятельности.
Бухгалтерская финансовая отчетность организации является важным
документом, на основании которого банки могу оценивать
конкурентоспособность предприятия. То есть оценивается возможность
предприятия отвечать по своим обязательствам. Она способна помочь выявить
быстро реализуемые, трудно и медленно реализуемые активы, а также самые
ликвидные активы [34].
20
Стоит отметить, что финансовая отчетность представляет нам данные за
прошедший период деятельности предприятия. Поэтому внешним аналитикам
приходится использовать в своих исследованиях устаревшие данные.
Таким образом, основным источником информации для оценки
эффективности финансово-хозяйственной деятельности современного
предприятия является бухгалтерская отчетность во всех формах. Бухгалтерский
баланс используется для оценки имущественного состояния предприятия,
оценки ликвидности и платежеспособности, финансовой устойчивости. Отчет о
финансовых результатах необходим для анализа доходов и расходов
предприятия, его рентабельности. Ответ о движении денежных средств
используется для оценки денежных потоков по видам деятельности. Отчет об
изменении капитала определяет факторы, повлиявшие на изменение
собственного капитала предприятия. Пояснения к бухгалтерскому балансу
позволяют проводить более глубокий анализ имущества и обязательств. К
основным недостаткам анализа на основе бухгалтерской отчетности относится
сомнительная достоверность данных отчетности, не подтвержденная
аудиторским заключением, отсутствие учета инфляции при составлении
отчетности. Так же имеет место несовершенство методов анализа.
1.3. Методики анализа финансово-хозяйственной деятельности
предприятия их управленческий аспект
Для проведения качественного анализа финансов предприятия и
хозяйственной деятельности той или иной компании применяются несколько
основных приемов, например, сравнение, анализ абсолютных и относительных
величин, трендовый анализ. Также популярными методами являются анализ
горизонтального и вертикального типа, сводка, группировка. Широко
применяется для изучения экономической сферы различных предприятий метод
цепных подстановок.
21
Кроме того, можно сравнивать относительные показатели с такими
параметрами:
данные аналогичного типа конкурирующих предприятий для того,
чтобы определить преимущества предприятия в условиях рынка и его слабые
места, а также выявить все имеющиеся у него возможности;
общие методические нормы, которые позволяют сделать оценку
всех возможных рисков и составить прогнозы по поводу возможного
банкротства;
сведения за предшествующий период, которые позволяют
определить состояние финансов на предприятии, в частности, понять,
улучшилось оно или стало хуже.
Для отдельных ситуаций предусматривается использование такого
метода, как экономико-математическое моделирование. [41]
Под методом горизонтального анализа нужно понимать сравнение
данных в отчетном периоде по каждой позиции со сведениями базисного
периода. После разработки аналитических таблиц определяются результаты,
которые представлены абсолютными показателями. Они могут дополняться
также относительными показателями после произведенных расчетов.
Результаты можно измерять в абсолютных величинах или в процентном
выражении.
Главное содержание вертикального анализа составляет структура
финансовых показателей, которые были получены в итоге. Одновременно
определяется влияние каждой позиции в финансовой отчетности на конечный
результат. После проведенного анализа можно получить результаты,
представленные процентами.[18]
Во время трендового исследования каждая позиция в финансовой
отчетности сравнивается с несколькими периодами, которые этому
предшествовали. Таким образом, выясняется главный тренд, то есть изучаются
основы тенденции в изучении динамики показателя. При этом исключается
22
влияние на исследуемый показатель случайной величины или какого-либо
фактора.
С помощью такого анализа можно сформировать возможные значения
показателей для будущего. Таким образом, выполняется прогнозный и
перспективный анализ.
В результате проведения сравнительного анализа выполняется
стандартное внутрифирменное сравнение отдельных показателей деятельности
предприятия с информацией, полученной о фирмах -конкурентах. Также такой
анализ может проводиться за отдельно взятый промежуток времени в форме
сравнения со средними показателями, которые имеются в отрасли или в
экономике в целом.
Любой сравнительный анализ представляет собой методику
сопоставления показателей в отчетном периоде и финансовых показателей,
установленных планом. При сравнении все исследуемые показатели должны
быть однородными и иметь одно качество. В результате проведения
сравнительного анализа можно получить объективную динамику изменения
показателей.[18]
Метод сводки и группировки включает объединение необходимой
информации в специальные таблицы аналитического типа. Это позволяет
сделать определенные выводы и сопоставить полученные данные.
Применение аналитических группировок позволяет определить, имеется
ли связь между финансовыми и экономическими показателями, а также
изучаемым экономическим явлением. Также данный метод позволяет
определить, имеется ли влияние значимых факторов на результат, который был
получен в ходе основной деятельности компании. С помощью этого приема
можно выявить разнообразные тенденции, которые уже наметились в
финансовой деятельности предприятия, а также определить все важные
закономерности.
23
Для выяснения размера совместного воздействия ряда факторов на
уровень полученных показателей используется метод, который называется
цепными подстановками. В его основе лежит факторный анализ, который
проводится с помощью факторной модели. Во время анализа изучается влияние
каждого факторного показателя на результативный показатель. При этом
учитываются равные значения других факторных признаков.
Методом цепных подстановок называется одна из разновидностей
методики, которая известна в науке как «элиминирование». Фактически
элиминирование является логическим приемом, который позволяет изучить
функциональную связь благодаря последовательному определению степени
влияния одного фактора и исключению влияния остальных факторов.
Таким образом, методика анализа финансовой и хозяйственной
деятельности предприятия включает комплекс различных методик и множество
приемов. Чтобы сделать правильный вывод об экономической деятельности
предприятия, требуется в совокупности провести расчеты коэффициентов.
Именно они отражают настоящее финансовое положение фирмы. Также можно
выяснить перспективы развития компании на будущее. [44]
Сегодня многие ученые, работающие в области экономики и финансов,
занимаются методологическими аспектами проведения оценки предприятия в
плане состояния его финансовой области. Стали широко распространены
методики таких исследователей, как Н.А. Казаковой, О.В. Ефимовой, А.Д.
Шеремета, Р.С. Сайфулина и других. Ученый В.В. Ковалев выдвигает идею
осуществления экспресс-анализа, с помощью которого определяется
финансовое положение на предприятии. Он считает, что благодаря этому
можно оценить его финансовое благополучие, а также определить тенденции
развития субъекта хозяйства.
Экспресс-анализ лучше всего проводить в несколько этапов, первым из
которых является подготовительный. Он начинается с предварительного обзора
24
финансовой отчетности. Следующим этапом считается экономическое чтение, а
последним анализ отчётности.[26]
В завершение такого экспресс-анализа делаются определенные выводы.
Они могут установить необходимость в проведении тщательного анализа
состояния финансов предприятия, в том числе, его результатов в данной
сфере.[26]
Ученые А.Д. Шеремет, а также Р.С. Сайфулин предлагают свою
методику, которая предназначена для анализа самой сложной ситуации с
финансами на любом предприятии. Благодаря этому можно управлять любой
ситуацией с финансами. Также появляется возможность дать четкую оценку
степени устойчивости компании в области финансов. Эти ученые считают, что
при таком анализе в методику должны быть включены следующие части:
вначале нужно оценить, в каком общем финансовом положении
находится компания. Также следует выявить основное направление и степень
развития данной сферы;
проанализировать устойчивость предприятия в финансовой сфере;
сделать анализ такого важного показателя, как ликвидность
баланса;
проанализировать уровень деловой активности.
Одновременно оценивается, насколько платежеспособно конкретное
предприятие. [50]
Для того чтобы оценить, каково финансовое положение фирмы и какие с
ней произошли изменения в последнее время, может быть сформирован
сравнительный аналитический баланс. Также необходимо проанализировать
показатели, которые свидетельствуют об уровне финансовой устойчивости.
В трудах Г.В. Савицкой [46, с. 509] главное внимание уделяется расчету
так называемого порога рентабельности. Также исследователь занимается
определением запаса финансовой устойчивости. Под порогом рентабельности