41
капитале части субординированного долга от Банка России. В результате
общий капитал сократился за месяц на 73 млрд руб. до 4 188 млрд руб.
Активы, взвешенные с учетом риска, снизились за месяц на 437 млрд руб.
во многом под влиянием валютной переоценки балансовых статей, а также
расчетов с международными платежными системами.
Горизонтальный и вертикальный анализ актива баланса за 2016-2018 год
дан в приложении 1. В приложении 2 отражена прибыльность ПАО Сбербанк
России. Результаты анализа, приведенные в приложении 1, позволяют сделать
следующие выводы:
1. Общая сумма активов банка в течение 2016-2018 гг. увеличилась на
67,21%. Причем наблюдается нарвномерная динамика стоимости имущества.
В наибольшей степени активы увеличились за 2017 г. (+33,62%).
Наблюдаем прирост за 2016 г. составил 19,83%, за 2018 г. - 4,43%.
Причем активы увеличились за счет операций, связанных с увеличением
средств, размещенных в кредитных организациях (+336,98%), финансовых
активов, оцениваемых по справедливой стоимости через прибыль или убыток
(+298,47%), чистых вложений в дочерние и зависимые организации (+90,85%).
Немаловажную роль для динамики активов играет также прирост чистой
ссудной задолженности (+72,62%). Таким образом, банк специализируется на
кредитных операциях, а также на операциях с ценными бумагами.
2. Необходимо отметить, что наибольший удельный вес (71,95% на 2016
г., 73,60% на .2017 г., 73,07% 2018 г. приходится на выданные кредиты (чистую
ссудную задолженность). В активе соотношение различных групп не
поменялись; стьруктура их показана двумя датами 2016 год и 2018 год.
Отметим, что чистая ссудная задолженность увеличилась, также
увеличилась задолженность заемщиков. Задолженность заемщиков перед
банком составила 72,62%. Это довольно таки большой проценнт, что говорит о
том, что банк не заинтересован в погашении кредитов населением. Выдав
кредиты под большой процент, он получает большую прибыль. А заемщиком
трудно отдавать и проценты по кредиту, и долг. Все это говорит о
42
бесконтрольности со стороны государства. И неважно, что банк коммерческий,
все равно должен быть контроль государства. Всегда интересует вопрос почему
кредиты за рубежом в том же банке выдают под 2-3%, а у нас под все 15%. Это
еще раз подчеркивает бесконтрольность государства.
Основное направление банка это выдача кредитов, при этом досточная
часть средств банка вложена в ценные бумаги, которые предназначены для
продажи, в 2016 году – 11,35%, в 2017 г. -10,72%, и в 2018 г. – 8,03%.
Ценные бумаги и кредиты это основные направления финансовой
деятельности банка.
3. Сумма денежных средств, находящихся на счетах и в виде наличности,
увеличились за рассматриваемый период на 1,07%. Удельный вес наличности
на счетах в 2016 году составляет 5,34%, в 2017 году 4,41%, в 2018 году 5,71%.
Если в 2016 году чистые вложения в ценные бумаги составляют 11,64%,
в 2017 году -9,29%, то в 2018 году 19,10 %.
При этом их удельный вес остался практически неизменным (5,34% 2016
г., 4,41% 2017 г., 5,71% на 2018 г. ). Следует отметить, что наличие средств
банка в виде наиболее ликвидных активах в указанных размерах в целом
свидетельствует о нормальном уровне ликвидности активов банка. Одним из
условий обеспечения уровня финансовой устойчивости является ликвидность
активов.
4. Банк проводит активную деятельность по привлечению новых
заемщиков. Потребительские кредиты это главное направление деятельности.
Люди берут кредитвыы, но не понимают, что лезут в такую кабалу, что им
приходиться платить очень долго, причем задолженность перед банком
уменьшается очень медленно.
Банк активно выдает кредитные карты. Выдавая кредиты, банк
подвергает себя риску. Риск заключается прежде всего в невозврате кредитов.
Не каждый заемщик исполняет свои обязательства перед банков вовремя,
в связи с тем, что доходы падают у населения, стабильности нет, работы нет.
43
Операционный риск банка связан с возможностью прямых или косвенных
потерь в результате недостатков или ошибок во внутренних процессах банка, в
действиях сотрудников и иных лиц, в работе информационных систем или
вследствие внешних событий. Наличие правовых взаимоотношений банка со
своими клиентами - физическими лицами потенциально является источником
правового риска, который эффективно сокращается юридическими
подразделениями банка, в том числе благодаря использованию
стандартизированных подходов и типовой договорной базы
31
.
Стоимость и структура активов банка говорит о состоянии банка.
В целом динамика стоимости и структура активов соответствуют обще-
принятым представлениям об активах коммерческого банка уровня ПАО
Сбербанк. Состояние активов позволяет сделать вывод, о том, что вложения
банка способствуют обеспечению приемлемого уровня финансовой
устойчивости.
В приложении 2 представлены результаты анализа прибыли банка.
Результаты анализа, приведенные в приложении 2, позволили сделать
следующие выводы:
1. Увеличились активы, изменились и пассивы. Однако же в данном
случае следует учесть, что обязательства росли значительно быстрее, чем
собственный капитал. Причем, собственный капитал за 2016 г. увеличился на
17,18%, за 2017 г. - на 2,44%, за 2018 г. - на 17,44%. В то же время обязатель-
ства банка увеличились за 2016 г. на 20,20%, за 2017 г. - на 37,83%, за 2018 г. -
на 3,11%.
В целом за рассматриваемый период источники собственных средств вы-
росли на 40,97%, а обязательства - на 70,82%. Это привело к увеличению
удельного веса обязательств: на 01.01.2016 г. этот показатель составлял 87,84%,
на 01.01.2017 г. - 88,11%, на 01.01.2018 г. - 90,88%, на 01.01.2016 г. - 89,75%.
Соответственно, удельный вес источников собственных средств сократился с
31
Водопьянова, Л.А. Оценка финансового состояния коммерческого банка // Сборник материалов
Международной научно-практической конференции «Стратегия и сценарии развития финансово-кредитной
системы». - 2014. - С. 176-179
44
12,16% на 2016 г. до 10,25% на 2018. Несмотря на то, что такое положение в
целом свойственно банковской деятельности, более быстрый темп прироста
обязательств по сравнению с источниками собственных средств может
негативно сказаться на уровне финансовой устойчивости банка.
В структуре собственного капитала преобладает нераспределенная
прибыль. При этом нераспределенная прибыль увеличилась за 2016 г. на
32,18%, за 2017 г. - 25,78%, за 2018 г. - 20,27%, что в целом за 2016-2018 гг.
дало прирост финансового результата, отраженного в составе собственного
капитала на уроне 99,97%. Преобладание данного вида собственного капитала
свидетельствует о том, что банк имеет прибыль. Остальные виды собственного
капитала, представленные в пассиве, имеют существенно более низкие
удельные веса. В целом в структуре собственных источников произошли
незначительные изменения.
В структуре обязательств банка преобладают средства клиентов, не яв-
ляющихся кредитными организациями, т.е. это средства, полученные банков от
вкладчиков. На 2016 г. удельный вес кредитов, депозитов в 2016 году
составлял 43,79%, 2017 г. - 78,74%, на 2018 г. – 78,13%. Прирост привлеченных
таким образом средств увеличился в течение анализируемого периода на
87,30%. В сумме средств клиентов, не являющихся кредитными организациями,
в балансе банка отдельно выделены вклады физических лиц (на 2016 г. -
17,61%, на 2017 г. 26,08%, на 2018 г. - 26,35%. Темп прироста данного вида
обязательств за 2016-2018 гг. составляет 87,30%, что связано с переводом
депозитов из банковских учреждений, у которых отозвали лицензии. Тем
самым подчеркивается важность данного источника формирования
совокупного капитала банка. Удельный вес прочих отдельных обязательств
банка демонстрирует тенденцию к снижению. Остальные виды обязательств не
продемонстрировали существенных изменений.
Суммируя результаты анализа активов, капитала и обязательств ПАО
Сбербанк, следует выявить одну из проблем банка. Данные для обоснования ее
наличия систематизированы в таблице 2.
45
Таблица 2.
Анализ соотношения суммы выданных кредитов и привлеченных банком
средств
Показатели
Удельный вес в активе (пассиве) баланса
2016 г.
2017 г.
2018 г.
Темп прироста за
2016-2018 г
Чистая ссудная
задолженность
клиентов банка
71,95
73,60
73,07
74,28
Средства
клиентов, не
являющихся
кредитным
организациям
69,67
68,37
64,50
78,05
в том числе
вклады
физических лиц
46,30
46,61
36,78
45.01
Основой работы банка является привлечение средств клиентов в виде де-
позитов (пассивные операции) и размещение этих средств в виде кредитов (ак-
тивные операции). Осуществление пассивных операций генерирует процентные
расходы, а осуществление активных операций, напротив, генерирует получение
процентных доходов. Разница между этими доходами и расходами представля-
ет собой чистый процентный доход (маржу), представляющую собой основной
источник прибыли банка. По данным таблицы 2. видно, что банк наращивает
кредитные операции. Действительно, чистая ссудная задолженность
увеличилась на 72,62%. Это стало возможным за счет наращивания
обязательств банка. Другими словами, обеспеченность выданных кредитов
привлеченными депозитами не достигает 100%, а составляет: 96,82% на 2016 г.,
92,90% на 2017 г., 88,28% на 2018 г. В частности, целесообразно рассмотреть
варианты использования потенциала наращивания депозитных операций банка,
в частности, для физических лиц. Это позволит нарастить привлеченный
капитал банка и получать процентный доход за счет осуществления
кредитования различных субъектов: и физических лир, и предприятий
реального сектора экономики.
46
2.2. Анализ ликвидности и платежеспособности банка
С целью дальнейшего анализа финансового состояния ПАО Сбербанк
осуществим анализ динамики значений нормативов, установленных Банком
России (таблица 3.).
Таблица 3.
Анализ соблюдения нормативов ПАО Сбербанк
Нормативы
Норматив
2015 г.
2016 г.
2017
2018 г.
1. Норматив
достаточности
собственных
средств
(капитала) банка
(Н1)
min=10,0
12,6
12,9
11,6
11,9
2. Норматив мгно-
венной
ликвидности
банка (Н2)
min=15,0
61,4
53,6
74,3
116.4
3. Норматив
текущей
ликвидности
банка (НЗ)
min=50,0
74,3
58,5
66,4
154.4
4. Норматив
долгосрочной
ликвидности
банка (Н4)
min=120,0
99,8
102,5
111,2
65.5
5. Норматив
максимального
размера риска на
одного заемщика
или группу
связанных
заемщиков (Н6):
-
максимальная
величина
mах=25,0
16,7
17,3
19,2
20.0
минимальная
величина
0,2
0,1
4
0,2
0.3
47
6. Норматив
максимального
размера крупных
кредитных рисков
(Н7)
mах=800,0
141,1
128,8
207,5
197.5
7. Норматив
максимального
размера кредитов,
банковских
гарантий и по-
ручительств,
предоставленных
банком своим
участникам
(акционерам)
(Н9.1)
Mах=50,0
0,0
0,0
0,0
0,0
8. Норматив сово-
купной величины
риска по
инсайдерам банка
(Н 10.1)
mах=3,0
1,0
U
1,0
0,8
9. Норматив
использования
собственных
средств (капитала)
банка для
приобретения
акций (долей)
других
юридических лиц
(Н12)
mах=25,0
0,8
0,9
9,5
10,6
Анализ данных таблицы 3. позволяет сделать вывод, что нормативы
Банка России в ПАО Сбербанк в целом на протяжении 2016-2018 гг.
соблюдаются. Определенные опасения составляет значения норматива Н4.
Фактически на протяжении 2016-2018 гг. его значения формировались на
уровне 99,8; 102,5; 111,2 и 65,5. Значение данного норматива заключается в
следующем: норматив долгосрочной ликвидности банка (Н4) регулирует
(ограничивает) риск потери банком ликвидности в результате размещения
средств в долгосрочные активы и определяет максимально допустимое
48
отношение кредитных требований банка с оставшимся сроком до даты
погашения свыше 365 или 366 календарных дней, к собственным средствам
(капиталу) банка и обязательствам (пассивам) с оставшимся сроком до даты
погашения свыше 365 или 366 календарных дней, скорректированным на
величину минимального совокупного остатка средств по счетам со сроком
исполнения обязательств до 365 календарных дней и счетам до востребования
физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций). Это означает,
что долгосрочные вложения банка не в полной мере покрываются источниками
капитала банка. Это в очередной раз подтверждает сделанный ранее вывод, что
актуальной для анализируемого банка является проблема управления
пассивными операциями, в ходе которых формируется ресурсная база для
осуществления активных операций.
2.3. Анализ финансовых результатов и эффективности деятельности банка
Анализ финансовых результатов осуществляем на основе бухгалтерской
отчетности ПАО Сбербанк (приложения 2, 3 и 4). В структуре доходов
выделяем процентные доходы, доходы от операций с ценными бумагами,
доходы от операций с иностранной валютой, доходы от участия в капитале
других юридических лиц, комиссионные доходы, а также прочие операционные
доходы (таблица 4.).
Таблица 4.
Анализ динамики доходов ПАО Сбербанк за 2016-2018 гг.
Показатели
2016 г., тыс.
руб.
2017 г., тыс.
руб.
Темп при-
роста в
2017 г. по
сравнени
ю с 2016 г.,
%
2018 г., тыс.
руб.
Темп при-
роста в
2018 г. по
сравнению
с 2017 г., %
Чистые про-
центные
доходы после
создания
резервов
772946964
680153578
-12,01
607791124
-10,64
49
Чистые
доходы от
операций с
ценными
бумагами
11005371
-77044027
-800,06
-16217871
-78.95
Чистые
доходы от
операций с
иностранной
валютой
8953855
171229583
1812,36
85125269
-50,29
Доходы от
участия в
капитале
других
юридических
лиц
3930718
5332089
35,65
3508086
-34.21
Комиссионны
е
доходы
188907201
241114334
27,64
297700676
23,47
Прочие опера-
ционные
доходы
18071721
42227454
133,67
16073495
-61,94
Всего доходов
1003815830
1063013011
5,90
993980779
-6.49
В 2017 г. по сравнению с 2016 г. рост доходов составил 5,90%, однако в
2018 г. по сравнению с 2017 г. наблюдалось снижение доходов на 6,49%. Таким
образом, в целом сумма доходов в течение анализируемого периода оставалась
практически на одном уровне, демонстрируя незначительные колебания.
Если в 2017 г. прирост был обеспечен за счет операций с иностранной
валютой (+1812,36%), от участия в капитале других юридических лиц (+35,65
%
. комиссионных доходов (+27,64%) и прочих операционных доходов (+133,67
е
:
В 2018 г. ситуация оказался существенно хуже. В частности, прирост был
обеспечен только за счет комиссионных доходов (+23,47%). Остальные виды
доходов продемонстрировали сокращение, что указывает не негативную
динамик) сокращение предпосылок для использования возможностей
обеспечения приемлемого уровня финансовой устойчивости.
50
Таблица 5.
Структуры доходов банка за 2016-2018 гг.
Показатели
2016 г.
2017 г.
2018 г.
тыс. руб.
%
тыс. руб.
%
тыс. руб.
%
Чистые про-
центные
доходы после
создания
резервов
772946964
77.00
680153578
63,98
607791124
61,15
Чистые
доходы от
операций с
ценными
бумагами
11005371
1,10
-77044027
-7,25
-16217871
-1.63
Чистые
доходы от
операций с
иностранной
валютой
8953855
0,89
171229583
16,11
85125269
8.56
Доходы от
участия в
капитале
других
юридических
лиц
3930718
0,39
5332089
0,50
*
3508086
0.35
Комиссионны
е
доходы
188907201
18,82
241114334
22,68
297700676
29.95
Прочие опера-
ционные
доходы
18071721
1,80
42227454
3,97
16073495
1.62
Всего доходов
1003815830
100,0
1063013011
100,0
993980779
100.0
Как следует из данных таблицы 5., структура доходов банка на протя-
жении 2016-2018 гг. практически не изменилась. Превалирующими в структуре
являются две группы доходов: чистые процентные доходы и комиссионные
доходы. Удельный вес чистых процентных доходов после создания резерва
составлял в 2016 г. 77,00%, в 2017 г. - 63,98%, в 2018 г. - 61,15%. Удельный вес
комиссионных доходов увеличился с 18,82% в 2016 г. до 29,95% в 2018 г.
Таким образом, следует отметить факт перераспределения доходов в пользу
комиссионных доходов. Остальные виды доходов (от операций с ценными