56
задолженности ООО «Хлебозавод» к 2016 году.
Рис. 4. Динамика коэффициента просроченной дебиторской
задолженности ООО «Хлебозавод» в 2014-2016 гг., %
Удельный вес просроченной дебиторской задолженности
ООО «Хлебозавод» к 2016 году увеличивается с 24,5% до 37,8%, что
обусловлено снижением платежеспособности клиентов в связи с
экономическим кризисом, нарушением платежной дисциплины со стороны
дебиторов.
Дебиторская задолженность ООО «Хлебозавод», как правило,
возникает, в случае, когда плательщик безответственно относится к своим
обязательствам, что совершенно недопустимо в рыночных отношениях. Что
касается инкассационной политики ООО «Хлебозавод», то к наиболее
распространенным методам ее реализации относятся телефонные звонки,
направление писем-уведомлений, что, как необходимо отметить, является
малоэффективным. В частности, письма-уведомления часто возвращаются
назад, не дойдя до адресата. Это связано с тем, что в ООО «Хлебозавод» не
проводится работа по отбору потенциальных покупателей, тщательной
проверке их кредитоспособности и, что очень важно, правильности
предоставляемых ими для заключения договоров документов.
Нанесение личных визитов с целью востребования долгов в
ООО «Хлебозавод» практикуется редко. Практика применения юридических
57
действий путем подачи исковых заявлений в Арбитражный суд по
предъявлении претензий должникам также не распространена. Это связано с
тем, что прямые юридические действия являются дорогостоящими, не всегда
достигают конечной цели и, кроме того, могут вынудить должника признать
свою неспособность заплатить по счетам, т. е. признать себя банкротом, что
совершенно невыгодно для ООО «Хлебозавод».
Таким образом, управление дебиторской задолженностью
ООО «Хлебозавод» характеризуется следующими проблемами:
- отсутствием практики проведения отбора потенциальных покупателей
на предмет оценки их платежеспособности;
- практически полным отсутствием анализа и контроля за текущим
состоянием, объемом дебиторской задолженности, соотношением дебиторской
и кредиторской задолженности. Дебиторская задолженность ранжируется по
срокам возникновения только с целью определения размеров отчислений в
резервный фонд;
- использованием ограниченного набора методов инкассации, что,
безусловно, удлиняет средний период инкассации и способствует росту доли
потерь от безнадежных долгов;
- отсутствием единообразия в отношении установления жестких
требований касательно соблюдения порядка и условий взаиморасчетов с
контрагентами, а также своевременного контроля за исполнением договорных
обязательств;
- применением ограниченного набора современных форм
рефинансирования дебиторской задолженности.
Оценим реальный размер дебиторской задолженности, скорректировав
балансовую ее сумму на объем просроченных долгов с учетом вероятности их
неуплаты. Вероятность безнадежных долгов будем оценивать, исходя из опыта
компаний, на основании экспертных оценок руководителей крупных
экономических субъектов.
Так, например, считается, что 75% задолженности со сроком просрочки
от 6 до 12 месяцев, экономический субъект уже не получит, а задолженность со
58
сроком просрочки до 1 месяца может быть не уплачена в размере не более 5%.
Расчет реальной величины дебиторской задолженности
ООО «Хлебозавод» на конец 2016 года представлен в таблице 13.
Согласно расчетам, реальная величина дебиторской задолженности
ООО «Хлебозавод», скорректированная на сумму возможной безнадежной
задолженности, составляет 17362 тыс.руб., а не 23193 тыс.руб.
Следовательно, потери ООО «Хлебозавод» в результате неуплаты
дебиторской задолженности, составят 5832 тыс.руб., что составляет почти 15%
от выручки за 2016 год.
В целях управления дебиторской задолженностью предлагается
внедрение практики анализа имеющейся дебиторской задолженности, состава
дебиторов не только с целью определения размера резервного фонда, но,
прежде всего, для организации работы по ее (дебиторской задолженности)
ликвидации.
Таблица 13
Расчет величины реальной дебиторской задолженности
ООО «Хлебозавод» на конец 2016 года
тыс. руб.
Показатель
До 1
мес.
От 1
мес. до
3 мес.
От 3
мес. до
6 мес.
От 6
мес. до
12 мес.
Итого
Дебиторская задолженность,
тыс.руб.
11155
5788
3445
2805
23193
Вероятность безнадежных
долгов (вероятность неуплаты
долга), %
5
25
50
75
25,1
Сумма безнадежного долга,
тыс.руб.
558
1447
1723
2104
5832
Реальная величина
дебиторской задолженности,
тыс.руб.
10597
4341
1722
701
17361
Потери экономического
субъекта в связи с неуплатой
задолженности, тыс.руб.
558
1447
1723
2104
5832
Для этого может быть использован мониторинг дебиторской
задолженности, проводимый по четкой схеме и включающий в себя следующие
составные блоки:
59
а) еженедельный экспресс-анализ реального состояния (объема)
дебиторской задолженности с учетом сроков ее возникновения, а также
экспресс-анализ состава дебиторов с целью выбора методов востребования
задолженности, которые могут быть применены в отношении тех или иных
дебиторов;
б) ежемесячный отчетный анализ уровня и состава дебиторской
задолженности по следующим направлениям:
- с учетом тенденций «старения» дебиторской задолженности;
- с учетом изменений объема, состава и качественного содержания
(определение того, какая доля в структуре дебиторской задолженности является
лидирующей – расчеты с покупателями и заказчиками (юридические и
физические лица), авансы выданные, прочие дебиторы) дебиторской
задолженности в динамике;
- с учетом выявления и оценки уровня безнадежных долгов в общем
объеме дебиторской задолженности. Также в рамках осуществления
мониторинга дебиторской задолженности необходимо отслеживание и анализ
соотношения уровней дебиторской и кредиторской задолженности, выявление
основных тенденций изменения этого соотношения и причин его динамики.
Предлагается использовать следующую схему контроля и проведения
анализа дебиторской задолженности, которая включает следующие этапы:
- установка критического уровня дебиторской задолженности. Все
документы по расчетам с дебиторами, которые превышают критический
уровень, должны обязательно подвергаться проверке.
- выполнение контрольной выборки из оставшихся документов по
расчетам с дебиторами. Одним из способом для осуществления выборки
является n-процентный тест (так, например, при n, равном 10%, должны
проверять каждый десятый документ, отобранный, например, по времени
возникновения задолженности).
- проверка реальности суммы дебиторской задолженности в выбранных
документах по расчетам с дебиторами. Например, можно направлять письма
дебиторам с просьбами подтвердить соответствие проставленных в документах
60
или в бухгалтерском учете сумм.
- анализ существенности выявленных ошибок на основе разнообразных
критериев. Отклонения между учетной и подтвержденной суммой
задолженности, превышающие 10%, признаются существенными (материаль-
ными). При отклонении 5-10% решения о его несущественности будет
принимать бухгалтер с учетом прочих факторов. Отклонения, не превышающие
5%, должны быть несущественными. Результаты такого анализа нужно
распределить на всю совокупность задолженности и в качестве выводов по
анализу дебиторской задолженности приводить в годовом отчете.
На основании данных мониторинга должно базироваться принятие
решения о том, какие методы истребования задолженности необходимо
применять в отношении тех или иных дебиторов.
Возврат дебиторской задолженности возможен двумя способами.
Во-первых, собственными силами, во-вторых – с помощью специалистов со
стороны (коллекторских компаний и бюро). Во втором случае за свои услуги
коллекторская компания берет определенную долю от истребованной
задолженности. Следовательно, экономический субъект понесет определенные
и значительные финансовые потери.
Для истребования просроченной дебиторской задолженности
собственными силами ООО «Хлебозавод» необходимо:
1) составлять графики работ по возврату просроченной дебиторской
задолженности, строго их соблюдать, за один день до даты платежа
необходимо напомнить дебитору об этом, уточнить его финансовые
возможности, попросить о запросе подтверждения у бухгалтера о наличии
необходимой суммы на счетах, требовать выслать подтверждение платежа
после его совершения;
2) уведомлять руководство контрагентов о направлении им заказных
писем с требованиями об оплате, когда период просрочки составляет более 3-5
дней;
3) требования в письмах должны содержать информацию о передаче дел
в арбитражные суды при отказе в короткий срок погасить просроченную
61
задолженность, но с применением штрафных санкций, которые предусмотрены
договорами или действующим законодательством;
4) в случае неисполнения условий договоров об оплате или при отказе
дебитора погасить задолженность в ближайшее время необходимо пользоваться
услугами коллекторских агентств.
Помимо формирования эффективной кредитной политики необходимо
также постоянное планирование дебиторской задолженности, что является
немаловажным аспектом управления ею. Однако в ООО «Хлебозавод» данному
аспекту не уделяется должного внимания.
Кроме того, для ужесточения контроля за дебиторской задолженностью
и контроля за новыми контрагентами необходимо наделить одного из
работников отдела бухгалтерии необходимыми полномочиями, а именно:
проводить проверку новых контрагентов с использованием
специализированных баз данных;
проводить проверку своевременности платежей покупателей;
контролировать сомнительную и безнадежную дебиторскую
задолженность;
своевременно отражать информацию об изменении объема
дебиторской задолженностью;
налаживать контакты с новыми контрагентами;
своевременно сообщать руководству о наличии просроченной
задолженности.
Кроме того, в результате проведенного исследования было установлено,
что на складах ООО «Хлебозавод» присутствуют излишние запасы. По
результатам инвентаризации выяснилось, что на складе сырья №2 в наличии
находится сырье, непригодное к производству, на сумму 1745 руб. (по данным
бухгалтерии). Причиной появления брака было протекание крыши. Однако
непроизводительные запасы не списываются, так как руководство находится в
поиске виновных лиц. Вместе с тем, наличие данных запасов на складах
приводит к ухудшению финансового состояния экономического субъекта.
62
Таким образом, по результатам проведенного анализа финансового
состояния ООО «Хлебозавод» были определены основные мероприятия по его
улучшению:
1. Мероприятия по улучшению финансовых результатов, увеличение
собственного капитала (нераспределенной прибыли):
сокращение расходов на коммунальные услуги – проведение
мероприятий по энергосбережению;
сокращение прочих расходов – улучшение платежной дисциплины
по дебиторской задолженности во избежание списания долгов, нереальных для
взыскания, в убыток;
сокращение прочих расходов – улучшение платежной дисциплины
по кредиторской задолженности во избежание уплаты штрафов и пеней за
нарушение условий договоров и сроков уплаты налогов;
увеличение прочих доходов – продажа неиспользуемого
оборудования.
2. Мероприятия по повышения ликвидности и платежеспособности:
управление дебиторской задолженностью, возврат просроченной
задолженности;
управление кредиторской задолженностью, частичное погашение за
счет возврата дебиторской задолженности;
управление запасами, оптимизация запасов на складах, списание
брака;
оптимизация остатка денежных средств для обеспечения
необходимого уровня абсолютной ликвидности.
3. Мероприятия по повышения финансовой устойчивости:
увеличение доли собственного капитала за счет увеличения
нераспределенной прибыли;
уменьшение доли заемного капитала за счет погашения
кредиторской задолженности;
63
повышение ликвидности и платежеспособности за счет уменьшения
кредиторской задолженности.
Далее необходимо рассчитать эффективность предложенных
мероприятий по улучшению финансового состояния ООО «Хлебозавод».
3.2. Расчет экономической эффективности предложенных
мероприятий
Прежде всего, следует рассчитать эффективность мероприятий по
Расчет экономии затрат ООО «Хлебозавод» на электроэнергию в результате
замены ламп энергосберегающими представлен в таблице 14.
Следовательно, как показали расчеты, внедрение энергосберегающих
ламп позволит сэкономить до 69300 руб., что с учетом затрат на новые лампы
даст экономический эффект в размере 66,8 тыс.руб.
Таблица 14
Расчет экономии затрат ООО «Хлебозавод» на коммунальные
услуги в результате замены ламп энергосберегающими лампами
Показатель
Значение
Фактические затраты на электроэнергию в 2016 году,
приходящиеся на лампы, руб.
346500
Возможное снижение затрат на электроэнергию в результате
реализации мероприятия, %
20,0
Экономия на расходах на электроэнергию, руб.
69300
Расходы на осуществление мероприятия, руб.
2500
Экономический эффект, руб.
66800
Также рассмотрим снижение прочих расходов в результате улучшения
платежной дисциплины дебиторов (при реализации предложенных
мероприятий), а также платежной дисциплины ООО «Хлебозавод» (в
результате погашения кредиторской задолженности за счет дебиторской).
Общая сумма штрафов, пеней, неустоек за нарушение условий
договоров и сроков уплаты налогов ООО «Хлебозавод» составила 998 тыс.руб.
При этом сумма списанной в убыток дебиторской задолженности, по которой
64
истек срок исковой давности, долгов, нереальных для взыскания, составила
3445 тыс.руб.
Кроме того, как было выявлено, существует возможность продажи
неиспользуемого оборудования на сумму 547 тыс.руб.
В таблице 15 представлены направления по улучшению финансовых
результатов ООО «Хлебозавод» и роста нераспределенной прибыли (в составе
собственного капитала).
Себестоимость снизится за счет сокращения расходов на коммунальные
расходы:
40775 – 66,8 = 40708,20 тыс.руб.
Прочие расходы за минусом сумм штрафов, пеней, неустоек и сумм
списанной в убыток дебиторской задолженности, составят:
17522 – 998 – 3445 = 13079 тыс.руб.
Таблица 15
Направления улучшения финансовых результатов
ООО «Хлебозавод» и роста нераспределенной прибыли
тыс. руб.
Наименование показателя
Сумма
Абсолютное
отклонение,
+/-
2016 г.
Прогноз
Выручка от реализации продукции
39284
39284
0
Себестоимость продукции,
40775
40708
-67
Прибыль (убыток) от продаж
-1491
-1424
+67
Проценты к уплате
6444
6444
0
Прочие расходы
17522
13079
-4443
Прочие доходы, тыс.руб.
-
547
-
Прибыль до налогообложения
-25457
-20400
+5057
Налог на прибыль
-
-
-
Чистая прибыль (убыток)
-25457
-20400
+5057
Сумма нераспределенной прибыли на
конец периода (в составе собственного
капитала)
3856
8913
+5057
Таким образом, как показали расчеты, сумма убытка сократится на 5057
тыс.руб. в результате реализации предложенных мероприятий по улучшению
финансовых результатов. На эту же сумму увеличится остаток
нераспределенной прибыли в составе собственного капитала
ООО «Хлебозавод»:
65
3856 + 5057 = 8913 тыс.руб.
Следовательно, сумма нераспределенной прибыли будет равна 8913
тыс.руб. против 3856 тыс.руб. фактически.
Далее необходимо рассмотреть эффективность мероприятий по
повышению ликвидности и платежеспособности, к которым относятся:
управление дебиторской задолженностью, возврат просроченной
задолженности;
управление кредиторской задолженностью, частичное погашение за
счет возврата дебиторской задолженности.
Как уже было сказано, истребование просроченной дебиторской
задолженности ООО «Хлебозавод» возможно двумя способами: собственными
силами и с помощью коллекторских агентств.
Сумма просроченной дебиторской задолженности на конец 2016 года
составила 8767 тыс.руб. По оценкам специалистов ООО «Хлебозавод», до 60%
просроченной задолженности возможно истребовать собственными силами
путем проведения предложенных мероприятий. Ее сумма составит:
8767 х 0,6 = 5260,20 тыс.руб.
А 40% просроченной задолженности является безнадежной, и может
быть истребовано только с помощью услуг коллекторских агентств. Ее сумма
составит: 8767 х 0,4 = 3506,80 тыс.руб.
При этом за услуги коллекторское агентство берет до 15% от суммы
истребованной задолженности: 3507 х 0,15 = 526,05 тыс.руб.
Расчеты по эффективности истребования дебиторской задолженности
ООО «Хлебозавод» обобщены в таблице 16.
Таблица 16
Эффективность мероприятий по управлению дебиторской и
кредиторской задолженностью ООО «Хлебозавод»
Показатель
Сумма, тыс.руб.
До
мероприятия
После
мероприятия
1
2
3
Сумма просроченной дебиторской
задолженности на конец 2016 года
8767
-