16
о состоянии объекта анализа и служат основой для принятия соответствующих
управленческих решений.
Задачами финансового анализа являются:
- определение текущего финансового состояния организации;
- выявление и оценка изменений финансового
состояния в
пространственно-временном разрезе;
- выявление и оценка основных факторов, вызывающих
изменения финансового состояния;
- построение прогноза изменения финансового состояния
организации в будущем.
Предметом финансового анализа являются отношения
между отдельными подразделениями организации в сфере управления
финансами, а также финансовые отношения организации с внешними
контрагентами.
Объектом финансового анализа является финансово-хозяйственная
деятельность организации, в частности, процессы, связанные с изменением:
- ресурсной базы организации (собственного и заемного
капитала);
- активов организации (оборотных и внеоборотных);
- доходов и расходов организации;
- денежных потоков организации и др.
Финансовый анализ представляет собой процесс исследования
финансового состояния и основных результатов финансовой деятельности
предприятия с целью выявления резервов повышения его рыночной стоимости и
обеспечения дальнейшего эффективного развития.
4
4
Ланковская Е.В. Теоретические основы анализа финансового состояния предприятия // Аллея науки. – 2017. – Т.
4. – № 10. – С. 296.
17
Финансовый анализ является существенным элементом финансового
менеджмента. Практически все пользователи финансовых отчетов предприятий
используют результаты финансового анализа для принятия решений по
оптимизации своих интересов. Собственники анализируют финансовые отчеты
для повышения доходности капитала, обеспечения стабильности предприятия.
Кредиторы и инвесторы анализируют финансовые отчеты, чтобы
минимизировать свои риски по займам и вкладам. Качество принимаемых
решений целиком зависит от качества аналитического обоснования решения.
Финансовый анализ является существенным элементом финансового
менеджмента и аудита. Практически все пользователи финансовых отчетов
предприятий используют результаты финансового анализа для принятия
решений по оптимизации своих интересов.
Собственники анализируют финансовые отчеты для повышения
доходности капитала, обеспечения стабильности предприятия. Кредиторы и
инвесторы анализируют финансовые отчеты, чтобы минимизировать свои риски
по займам и вкладам. Можно твердо говорить, что качество принимаемых
решений целиком зависит от качества аналитического обоснования решения. Об
интересе к финансовому анализу говорит тот факт, что в последние годы
появилось много публикаций, посвященных финансовому анализу, активно
осваивается зарубежный опыт финансового анализа и управления
предприятиями, банками, страховыми организациями и т.д.
Введение нового плана счетов бухгалтерского учета, приведение форм
бухгалтерской отчетности в большее соответствие с требованиями
международных стандартов вызывает необходимость использования новой
методики финансового анализа, соответствующей условиям рыночной
экономики. Такая методика нужна для обоснованного выбора делового партнера,
определения степени финансовой устойчивости предприятия, оценки деловой
активности и эффективности предпринимательской деятельности.
18
Основным (а в ряде случаев и единственным) источником информации о
финансовой деятельности делового партнера является бухгалтерская отчетность,
которая является публичной. Бухгалтерская отчетность предприятия в рыночной
экономике базируется на обобщении данных финансового учета и является
информационным звеном, связывающим предприятие с обществом и деловыми
партнерами- пользователями информации о деятельности предприятия.
5
Субъектами анализа выступают, как непосредственно, так и
опосредованно, заинтересованные в деятельности предприятия пользователи
информации. К первой группе пользователей относятся собственники средств
предприятия, заимодавцы (банки и др.), поставщики, клиенты (покупатели),
налоговые органы, персонал предприятия и руководство. Каждый субъект
анализа изучает информацию исходя из своих интересов. Так, собственникам
необходимо определить увеличение или уменьшение доли собственного
капитала и оценить эффективность использования ресурсов администрацией
предприятия; кредиторам и поставщикам - целесообразность продления кредита,
условия кредитования, гарантии возврата кредита; потенциальным
собственникам и кредиторам- выгодность помещения в предприятие своих
капиталов и т.д. Следует отметить, что только руководство (администрация)
предприятия может углубить анализ отчетности, используя данные
производственного учета в рамках управленческого анализа, проводимого для
целей управления. Вторая группа пользователей финансовой отчетности - это
субъекты анализа, которые хотя непосредственно и не заинтересованы в
деятельности предприятия, но должны по договору защищать интересы первой
5
Блюм М.А., Илларионов С.А., Сузюмов А.В. Необходимость проведения анализа финансового состояния
коммерческого предприятия // Вестник научных конференций. 2016. – № 10-7 (14). – С. 56.
19
группы пользователей отчетности. Это аудиторские фирмы, консультанты,
биржи, юристы, пресса, ассоциации, профсоюзы.
6
В определенных случаях для реализации целей финансового анализа
бывает недостаточно использовать лишь бухгалтерскую отчетность. Отдельные
группы пользователей, например руководство и аудиторы, имеют возможность
привлекать дополнительные источники (данные производственного и
финансового учета). Тем не менее чаще всего годовая и квартальная отчетность
являются единственным источником внешнего финансового анализа. Основным
источником информации для финансового анализа служит
бухгалтерский баланс предприятия. Его значение настолько велико, что анализ
финансового состояния нередко называют анализом баланса. Источником
данных для анализа финансовых результатов является отчет о финансовых
результатах. Источником дополнительной информации для каждого из блоков
финансового анализа служит приложение к балансу. Эти источники информации
удобны в первую очередь тем, что можно не подготавливая данные для анализа
уже на основании баланса предприятия сделать сравнительный экспресс-анализ
показателей отчетности предприятия за предыдущие периоды. Во-вторых: с
появлением специальных автоматизированных бухгалтерских программ для
анализа финансового состояния предприятия, удобно сразу после составления
форм отчетности не выходя из программы произвести на основании готовых
форм бухгалтерской отчетности с помощью встроенного блока финансового
анализа простейший экспресс-анализ предприятия.
7
Основной целью финансового анализа является получение небольшого
числа ключевых (наиболее информативных) параметров, дающих объективную
6
Захарова Ю.Н., Мартынов Д.И. Анализ финансового состояния организации // Инновационная наука. 2017. – Т.
1. – № 4. – С. 90.
7
Чечина В.А., Аксинина О.С. Современные отечественные подходы к анализу финансового состояния
предприятия // Известия Института систем управления СГЭУ. 2016. – № 1 (13). – С. 172.
20
и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков,
изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и
кредиторами, при этом аналитика и управляющего (менеджера) может
интересовать как текущее финансовое состояние предприятия, так и его
проекция на ближайшую или более отдаленную перспективу, т.е. ожидаемые
параметры финансового состояния. Но не только временные границы
определяют альтернативность целей финансового анализа. Они зависят также от
целей субъектов финансового анализа, т.е. конкретных пользователей
финансовой информации. Цели анализа достигаются в результате решения
определенного взаимосвязанного набора аналитических задач. Аналитическая
задача представляет собой конкретизацию целей анализа с учетом
организационных, информационных, технических и методических
возможностей проведения анализа. Основным фактором в конечном счете
является объем и качество исходной информации.
При этом надо иметь в виду, что периодическая бухгалтерская или
финансовая отчетность предприятия - это «сырая информация», подготовленная
в ходе выполнения на предприятии учетных процедур. Чтобы принимать
решения по управлению в области производства, сбыта, финансов, инвестиций и
нововведений руководству нужна постоянная деловая осведомленность по
соответствующим вопросам, которая является результатом отбора, анализа,
оценки и концентрации исходной сырой информации. Необходимо также
аналитическое прочтение исходных данных исходя из целей анализа и
управления. Основной принцип аналитического чтения финансовых отчетов -
это дедуктивный метод, т.е. от общего к частному, Но он должен применяться
многократно. В ходе такого анализа как бы воспроизводится историческая и
логическая последовательность хозяйственных фактов и событий,
направленность и сила влияния их на результаты деятельности.
21
Таким образом, в рыночной экономике финансовое состояние
предприятия по сути дела отражает конечные результаты его деятельности.
Результаты финансово-хозяйственной деятельности коммерческой организации
представляют интерес для различных категорий аналитиков: управленческого
персонала, представителей финансовых органов, аудиторов, налоговых
инспекторов, работников банковской системы, кредиторов и т.п. Оценка
результатов деятельности, как правило, осуществляется в рамках финансового
анализа предприятия.
Бухгалтерская отчетность служит базой для анализа финансового
положения предприятия. Целью финансового анализа является оценка
информации, содержащейся в отчетности, сравнение имеющихся сведений и
создание на их базе новой информации, которая послужит основой для принятия
тех или иных решений. Финансовый анализ строится на получении
определенных коэффициентов и соотношений, характеризующих различные
стороны финансового состояния предприятия.
8
В современных условиях входящие в состав финансовой отчетности
формы не являются жестко регламентированными, а составляются организацией
с учетом рекомендаций Минфина РФ. Вместе с тем при разработке организацией
самостоятельно форм бухгалтерской отчетности на основе рекомендаций
Минфина РФ должны соблюдаться рассмотренные выше общие требования к
финансовой отчетности. В настоящее время организации представляют в
обязательном порядке промежуточную и годовую бухгалтерскую отчетность.
Хозяйственная деятельность предприятий отражается в текущем учете,
который позволяет систематически контролировать правильность расходования
средств предприятий. Однако данных текущего учета недостаточно для контроля
8
Потрихайлов М.Е. Современный инструментарий для проведения анализа финансового состояния предприятий
// Тенденции развития науки и образования. 2016. – № 12-5. – С. 31.
22
над выполнением заданий и использованием находящихся в распоряжении
предприятий средств.
9
Составление отчетов – завершающий этап учетного процесса. В них
содержатся совокупные сведения о результатах производственнохозяйственной
и финансовой деятельности предприятия. Данные бухгалтерской,
статистической и оперативной отчетности являются источниками информации.
Отчетность – это система обобщенных и взаимосвязанных показателей о
состоянии и использовании основных и оборотных средств, об источниках
формирования этих средств, финансовых результатах и направлениях
использования прибыли и т. д. Роль отчетности особенно возросла в связи с
тесным сближением национальных экономик различных стран мира, что
потребовало унификации методов и принципов составления финансовой
отчетности.
Система отчетности дает возможность определить итоги работы не только
отдельных предприятий, но и объединений и отраслей в целом. Отчетные
показатели используются для анализа хозяйственной деятельности на отдельных
участках производства, определения его положительных и отрицательных
сторон, причин отклонений от плана, выявления внутренних резервов для
повышения эффективности работы предприятий.
В бухгалтерском учете осуществляется обобщение и накопление данных,
полученных в процессе первичного наблюдения за хозяйственной
деятельностью. Происходит обобщение информации, отражаемой на счетах, в
различных учетных регистрах. Для управления процессами производственной и
финансовой деятельности предприятий необходима информация не только
бухгалтерского, но и других видов учета. Она должна быть представлена в
компактной форме, удобной для обозрения и восприятия людьми,
9
Мурашова Е.А., Мурашов И.В., Хорошавин А.В. Методические особенности проведения анализа финансового
состояния предприятия // Бюллетень науки и практики. 2016. – № 8 (9). – С. 213.
23
принимающими управленческие решения. Такой формой является отчетность.
Отчетность как элемент метода бухгалтерского учета выступает завершающим
этапом полного цикла бухгалтерской обработки информации. Она характеризует
производственную и финансовую деятельность предприятия при помощи
системы обобщающих показателей. Отчетность выполняет важную
функциональную роль в системе экономической информации. Она интегрирует
информацию всех видов учета и представляется в виде таблиц, удобных для
восприятия информации объектами хозяйствования.
10
При помощи отчетности решается несколько задач, связанных с
использованием учетной информации для управления:
- происходит фильтрация и систематизация информации выбираются
наиболее существенные показатели для управления и устраняется избыточная и
ненужная информация;
- устанавливается степень выполнения плановых заданий и договоров,
что дает возможность установить качество планирования и необходимость
уточнения не только плановых и нормативных расчетов, но и всей
хозяйственной деятельности;
- создается необходимое информационное обеспечение для
принятия
управленческих решений по улучшению всей хозяйственной
деятельности предприятия;
- обеспечивается удобное и продолжительное хранение учетной
информации;
- отчитываются как физические, так и юридические лица за различные
временные периоды, по различным видам и вопросам своей деятельности, перед
10
Недосекин С.В. Финансовое состояние предприятия: сущность и организация в современных условиях / С.В.
Недосекин, М.А. Иванов // Вестник Российского государственного аграрного заочного университета. Научный
журнал. 2011. – №1. – С. 38.
24
различными государственными и негосударственными органами управления,
перед собственниками, перед общественностью.
11
Бухгалтерская отчетность согласно действующему законодательству
составляется предприятиями, организациями и учреждениями, ведущими
бухгалтерский учет. Отчетность является одним из элементов метода
бухгалтерского учета и входит в понятие бухгалтерский учет. Следовательно, как
заключительный элемент метода, бухгалтерская отчетность основывается и
вытекает из данных бухгалтерского учета. Поэтому любые изменения в состав
отчетности вносятся при условии, что данная информация или показатели уже
имеются в учете в готовом виде или получаются после внесения определенных
изменений в эту систему учета.
Годовая бухгалтерская (финансовая) отчетность коммерческой
организации, состоит из бухгалтерского баланса, отчета о финансовых
результатах, приложений к ним.
В состав приложений к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых
результатах входят отчет об изменениях капитала, отчет о движении денежных
средств, иные приложения (пояснения).
Бухгалтерская отчетность состоит из взаимосвязанных
форм, образующих по объему составляющих их показателей единую систему
информации о финансовом состоянии организации.
Самой важной особенностью бухгалтерского баланса является равенство
итогов актива и пассива, потому что и в активе и в пассиве отражается одно и
тоже – хозяйственные средства организации, но с разных сторон. В активе
показывается состав средств, а в пассиве – источники, за счет которых они
сформированы. Каждый элемент актива и пассива называется статьей баланса,
которые сгруппированы в разделы. Каждая строка бухгалтерского баланса имеет
11
Ланковская Е.В. Теоретические основы анализа финансового состояния предприятия // Аллея науки. – 2017. –
Т. 4. – № 10. – С. 297.
25
свой порядковый номер, что облегчает ее нахождение и ссылки на отдельные
статьи.
Отчет о финансовых результатах содержит в своих разделах сведения за
отчетный и предыдущий периоды о прибыли (убытках) от продажи товаров,
работ, услуг; о прочих доходах и расходах; о чистой прибыли (убытках) и сумме
текущего налога на прибыль.
12
Отчет об изменениях капитала состоит из четырех разделов и справки. В
разделе I «Капитал» показывают остаток на начало года, поступления, расход и
остаток на конец года составных частей собственного капитала. В разделе II «
Резервы предстоящих расходов» и в разделе III «Оценочные резервы»
показывают остатки на начало и конец отчетного периода, и движение
имеющихся в организации резервов предстоящих расходов и оценочных
резервов. В разделе IV «Изменение капитала» содержаться сведения за отчетный
и предшествующие периоды о величине капитала на начало периода, его
увеличении, уменьшении и величине капитала на конец отчетного периода.
Отчет о движении денежных средств состоит из четырех разделов:
остаток денежных средств на начало года; поступило денежных средств – всего
и в том числе по видам поступлений; направлено денежных средств – всего и в
том числе по направлениям расходов; остаток денежных средств на конец
отчетного периода. Данные Отчета о движении денежных средств характеризуют
изменения в финансовом положении организации в разрезе текущей,
инвестиционной и финансовой деятельности. Для заполнения данной формы
берутся остатки денежных средств и их движение по счетам 50 «Касса», 51
«Расчетный счет», 52 «Валютный счет», 55 «Специальные счета в банках».
Аудиторское заключение о достоверности бухгалтерской (финансовой)
отчетности в состав бухгалтерской отчетности не входит и в налоговый орган не
12
Старкова А.А., Смагина М.Н. Роль финансового состояния в анализе деятельности предприятия // Вестник
научных конференций. 2016. – № 10-6 (14). – С. 174-176.