61
оборотного капитала свидетельствует о повышении эффективности его
использования.
Можно сделать вывод, что анализ основных показателей финансово-
хозяйственной деятельности выявил хорошие перспективы развития ООО
«РФ ГРАФИКА САМАРА» по направлениям деятельности.
Финансовый анализ обычно начинают с сопоставления показателей
дебиторской задолженности на начало и конец анализируемого периода.
Несвоевременная оплата покупателями своих обязательств, приводит к
отсутствию денежных средств, повышает потребность предприятия в
оборотных активах для финансирования текущей деятельности, ухудшает
денежное состояние, усложняет ситуацию при расчетах с бюджетом по
налогам и платежам. Это, в свою очередь, приводит к необходимости
изменения расчетных отношений между организацией и покупателями,
выработке рациональной политики направленной на управление дебиторской
задолженностью. В соответствии со ст. 12 ФЗ РФ «О бухгалтерском учете» и
Положением по ведению бухгалтерского учета и отчетности в РФ
организации обязаны проводить инвентаризацию обязательств, входе
которой проверяется, документально подтверждается и оценивается
состояние дебиторской и кредиторской задолженности. Проведение
инвентаризации определяются руководителем организации, она проводится в
конце года, перед составлением годовой бухгалтерской отчетности [5, с. 34].
2.4. Оценка деловой активности и финансовых результатов
деятельности организации
Управление дебиторской задолженностью, как правило, включает
сравнительный анализ абсолютных и относительных показателей финансово-
хозяйственной деятельности, показателей динамики и оборачиваемости
дебиторской задолженности [14, с. 34].
62
Дебиторской задолженности за такой сравнительно краткосрочный
период времени обычно свидетельствует о негативных тенденциях в
финансовом положении предприятия.
Составлена таблица 5 на основании данных синтетического и
аналитического учета о состоянии расчетов с покупателями и заказчиками.
Таблица 5
Показатели состояния дебиторской задолженности ООО «РФ ГРАФИКА
САМАРА» за 2014-2017г.г.
п/п
Наименование показателя
Состояние расчетов на конец
отчетного года
2014
2015
2016
2017
Дебиторская задолженность, тыс. руб.
2
Краткосрочная – всего, в том числе
1568
773
1191
503
3
Расчеты с покупателями и
заказчиками
1 559
761
1 178
491
4
Прочая
9
12
13
12
Анализ динамики дебиторской задолженности ООО «РФ ГРАФИКА
САМАРА» будем проводить с помощью сравнительного анализа
абсолютных и относительных показателей, для удобства полученные данные
сведем в таблицу 6.
Таблица 6
Динамика дебиторской задолженности ООО «РФ ГРАФИКА САМАРА» за
2015-2017 гг.
п/п
Наименование
показателя
Период,
год
Изменения
2015
2016
2017
Абсолютн.(+ /-),
т.руб.
Относител., %
2016 к
2015
2017к20
16
2016к20
15
2017к201
6
1
Дебиторская
задолженность,
тыс. руб.
2
Краткосрочная,
всего, в том числе:
773
1
191
503
+ 418
- 688
154
42,23
3
Расчеты с
покупателями и
заказчиками
761
1
178
491
+ 417
- 687
156
41,68
4
Прочая
12
13
12
+ 1
- 1
108
92,30
63
Как видно из таблицы 6 величина дебиторской задолженности ООО
«РФ ГРАФИКА САМАРА» за период 2014-2017 г.г. меняется не
равномерно, так рост отмечается в 2016г. и составляет 1191тыс.руб. а 2015 г.
и 2017г. отмечается резкое снижение, которое составляет 773тыс.руб. и
503тыс.руб. соответственно.
Показатель оборачиваемости дебиторской задолженности определяется
путем деления выручки от реализации на величину среднегодовой
дебиторской задолженности.
В таблице 7 представлены оборачиваемость дебиторской
задолженности, которые используют такие показатели, как коэффициент
оборачиваемости дебиторской задолженности и продолжительность
(длительность) оборота.
Таблица 7
Динамика показателей оборачиваемости дебиторской задолженности ООО
«РФ ГРАФИКА САМАРА» за 2015–2017 гг.
№
п/
п
Наименование
показателя
Период, год
Изменения
2015
2016
2017
Абсолютн. (+ /-),
т.руб.
Относител.,%
2016к2
015
2017к2
016
2016к
2015
2017к201
6
1
1
Выручка от
реализации
товаров, работ,
услуг, тыс. руб.
5 379
10
965
26 186
+5 586
+15
221
2,04
2,4
№
п/
п
Наименование
показателя
Период, год
Изменения
2015
2016
2017
Абсолютн. (+ /-),
т.руб.
Относител.,%
2016к2
015
2017к2
016
2016к
2015
2017к201
6
2
Дебиторская
задолженность,
тыс. руб.
на начало года
1 568
773
1 191
- 795
- 377
49,3
76,0
на конец года
773
1 191
503
+ 418
- 270
154,1
65,1
Среднегодовая
1 170,5
982
847
- 188,5
- 323,5
83,9
72,4
3
Количество
оборотов
4,50
11,17
30,92
6,57
26,32
2,4
6,7
64
дебиторской
задолженности, раз
За анализируемый период, отмечается устойчивая тенденция к
снижению данного показателя, так, в 2016 г. по сравнению с 2015 г.
среднегодовая дебиторская задолженность снизилась на 188,5 тыс. руб., что
составляет 16,1%, (с 1170,5 тыс. руб. до 982 тыс. руб.), дальнейшее снижение
отмечается в 2017 году по сравнению с 2015 г., которое составило 323,5 тыс.
руб. или 27,6%, среднегодовая дебиторская задолженность в 2017 г.
составила 847 тыс. руб.
Таким образом, в ООО «РФ ГРАФИКА САМАРА» за 2015–2017 гг.
выручка от реализации товаров, работ и услуг увеличилась, а сумма
среднегодовой дебиторской задолженности при этом снизилась. Это
обусловило значительное ускорение оборачиваемости дебиторской
задолженности с 4,6 оборотов в 2015 году до 30,92 оборотов в 2017 году, т.е.
в 6,7 раз. Оборачиваемость дебиторской задолженности определяется путем
деления продолжительности отчетного периода (360 дн.) на число оборотов.
В 2015 году один оборот дебиторской задолженности совершался за 78,34
дня, в 2016 г. и 2017 г. – за 32,24 дня и 11,64 дня соответственно.
Выводы
Таким образом, ускорение оборачиваемости дебиторской
задолженности обусловлено увеличением выручки от реализации и
уменьшение размеров среднегодовой дебиторской задолженности.
Увеличение числа оборотов и сокращение длительности одного оборота
дебиторской задолженности свидетельствует об усилении контроля,
направленного за ее погашением со стороны бухгалтерии.
Особое внимание обращается на списание просроченной дебиторской и
кредиторской задолженности, так как существует прямая взаимосвязь
порядка списания такой задолженности с формированием налогооблагаемой
65
базы по налогу на прибыль. Иными словами, по истечении сроков исковой
давности дебиторская и кредиторская задолженность списывается на
финансовые результаты организации. В соответствии со ст. 196 ГК РФ этот
срок составляет 3 года.
Анализ дебиторской задолженности необходим не только руководству
и главному бухгалтеру организации, но и персоналу ее финансовой и
юридической службы, руководителям отделов маркетинга и продаж для
оценки действующей системы управления дебиторской задолженностью
ООО «РФ ГРАФИКА САМАРА».
66
Глава 3. Разработка рекомендаций по улучшению финансового
состояния ООО «РФ Графика Самара»
3.1. Комплекс мероприятий по повышению финансовой
устойчивости
Предложение: на основании анализа и оценки показателей,
формируется наглядная картина о текущем состоянии управляемой системы
– массива лояльных поставщиков, его обмене с внешней средой (баланс
прихода и ухода) и соотношении предлагаемых условий с внешней средой
(сравнение цен). Информационной базой для анализа должны выступать
внутрифирменные базы данных по контрагентам и заключенным договорам,
рейтинговые списки оценки и переоценки, а также такие комплексные
процедуры формирования массива поставщиков, как аккредитация.
В таблице 2.12 обобщены затраты на предлагаемые мероприятия по
совершенствованию управления прибылью.
Таблица 2.12 Основные мероприятия по совершенствованию
управления прибылью и затраты на них
Наблюдение за конкурентной средой как внешним по отношению к
Обществу ресурсом в течение длительного периода, оценка количественной
и качественной динамики различных показателей, характеризующих группы
67
поставщиков, создают информационную базу для принятия руководством
предприятия управленческих решений. В частности, получаемые в
результате мониторинга и анализа информации данные, позволяют делать
выводы о том, развивается или деградирует формируемая конкурентная
среда, эффективно ли используется регулирующий потенциал рынка.
Планируется, что разработанные мероприятия по увеличению цены на
продукцию рассчитаны на три года. Для оценки эффективности данного
проекта необходимо рассчитать ряд показателей, на основании которых
компания сможет принять решение о необходимости реализации
инвестиционного проекта. Ставка дисконта принята равной 10%.
Основными направлениями улучшения финансовой устойчивости
организации заключаются в осуществлении комплекса мероприятий:
- увеличение собственного капитала, что позволит предприятию
обрести достаточную финансовую независимоть и улучшить ликвидность
баланса;
- сокращение дебиторской задолженности позволит получить
дополнительные денежные средства и улучшить ликвидность баланса;
- рост выручки и сокращение затрат позволит предприятию получить
прибыль с каждого рубля вложенных средсв.
Эффективная деятельность предприятий и фирм в условиях рыночной
экономики в значительной степени зависит от того, насколько достоверно
они предвидят дальнюю и ближнюю перспективу своего развития, то есть от
прогнозирования.
Прогнозирование деятельности предприятий и фирм - это оценка
перспектив их развития на основе анализа конъюнктуры рынка, изменения
рыночных условий на предстоящий период.
Результаты прогнозирования деятельности предприятий и фирм
учитываются в программах предприятий по маркетингу, при определении
возможных масштабов реализации продукции, ожидаемых изменений
условий сбыта и продвижения товаров.
68
Совокупность мероприятий, реализация которых несет в себе цель
улучшить финансовое состояние предприятия предполагает реализацию
таких мероприятий, которые будут направлены на то, чтобы повысить
эффективность управления и обеспечить финансовую устойчивую, а также
повысить оборачиваемость оборотных средств. В качестве ключевой цели, с
которой осуществляются данные мероприятия, можно рассматривать
необходимость обеспечить устойчивое финансовое положение предприятия,
которое находит свое проявление в том, что на предприятие стабильно
поступает выручка от реализации, а также растет рентабельность продукции.
Для улучшения финансового состояния необходимо провести
следующие мероприятия:
1. Увеличить прибыль от реализации. В этой связи предприятию
необходимо наращивать объемы реализации за счет привлечения новых
клиентов, предоставления системы скидок.
2. Чтобы обеспечить бесперебойный производственный процесс и
реализации продукции производственные запасы должны быть
оптимальными.
ПредприятиеООО «РФ Графика Самара»нуждается в мероприятиях по
улучшению финансового состояния и предотвращению угрозы банкротства.
Грамотно разработанная стратегия управления финансовыми ресурсами
позволит своевременно и в полном объеме выполнять возникшие
обязательства перед клиентами, что способствует созданию репутации
надежной и ответственной фирмы, повышению финансовых результатов и
финансовой устойчивости.
Рекомендуется принять следующие меры организационного и
финансового характера:
- разработка общих рекомендаций по улучшению финансового
состояния;
- разработка алгоритма мониторинга финансового состояния и
финансового оздоровления на перспективу;
69
- эффективное управление основными фондами для повышения доли
оборотных активов.
1. По первому направлению, отметим, что с учетом выявленных
недостатков ООО «РФ Графика Самара»можно дать рекомендации, которые
позволили бы еще улучшить его финансовое положение:
- следует контролировать состояние всех расчетов с любыми
покупателями по просроченным платежам (отсроченным) задолженностям;
- необходимо оптимизировать количество запасов с целью уменьшения
сроков оборачиваемости активов, которые медленно реализуются;
- наблюдать за соотношением кредиторской и дебиторской
задолженностям: большое превышение дебиторской задолженности
предоставляет опасность финансовой устойчивости всей организации и
делает нужным привлечение каких-либо дополнительных источников
финансирования;
- следует пересмотреть состав дебиторов: необходимо отказаться от
постоянных неплательщиков, а также начать поиск платежеспособных
дебиторов;
- ориентироваться по возможности на значительное количество
потребителей для снижения риска неуплаты или одним или сразу
несколькими значимыми покупателями, следует пересмотреть также
контракты и заняться поиском наилучших партнеров;
- в оборотных активах увеличить часть собственных средств за счет
увеличения нераспределенной прибыли;
- укрепить службу маркетинга для выявления каких-либо новых ниш на
рынке работ и услуг, которые выполняет и предоставляет организация.
2. По второму направлению известно, что на сегодняшний день, на
предприятии не разработан алгоритм финансового оздоровления на случай
ухудшения финансового состояния.
70
По нашему мнению, разработка мер по оздоровлению финансового
положения предприятия, преодолению кризиса и предотвращению
банкротства в будущих периодах должна приводиться поэтапно (таблица 1).
Таблица 5 - Этапы разработки мер по оздоровлению финансового
положения ООО «РФ Графика Самара»в перспективе
Этап
Описание
1 этап. Факторный
анализ убытков
организации.
Оцениваются вероятные причины убытков, которые приводят к
неудовлетворительной структуре баланса и неплатежеспособности
организации, включая факторы, которые приводят к уменьшению
объема производства, относительно большие производственные
издержки, коммерческие и общехозяйственные затраты. В
обязательном порядке осуществляется отдельный анализ внешних
и внутренних причин.
2 этап. Прогноз
финансового
состояния
организации и пути ее
выздоровления.
Кроме финансового анализа состояния организации и выявления
причин неплатежеспособности необходимо выполнить прогноз
показателей (результатов) работы организации и оценить
всевозможные перспективы их динамики (ухудшения или
улучшения), учитывая сохранение тенденций, которые сложились,
в деятельности организации при возможных изменениях внешней
среды.
3 этап. Разработка
проекта финансового
выздоровления
организации.
При разработке программы (проекта) предусматривается
выявление и определение основных стратегических вопросов, в том
числе стратегии и цели финансового выздоровления, а также
определенных мер по их реализации. Определение стратегии
финансового выздоровления включает в себя создание плана
абсолютно новых перемен в деятельности организации, при этом
включается ее перепрофилирование и диверсификация, а также
решение определенных проблем с имеющимися долгами
(накопленными обязательствами).
Чтобы избежать проблем, ООО «РФ Графика Самара»предложены
направления повышения эффективности системы бюджетирования.
Усложнение технологических операций оказания услуг и управления,