51
Данные таблицы свидетельствуют, что дебиторская задолженность в
2017 г. снизилась по сравнению с 2016 г. на 7,5% и составила 95 842 тыс.
руб., что на 7748 тыс. руб. меньше, чем в 2016 г. Снижение общей суммы
дебиторской задолженности, в большей мере, произошло за счет снижения
задолженности покупателей и заказчиков на 5452 тыс. руб.
Таким образом, задолженность покупателей и заказчиков образуют
максимальный удельный вес в общем количестве дебиторской
задолженности (на конец 2016 г. удельный вес этой задолженности в общей
составил 91,8%, 2016г. – 92,2%,). Удельный вес остальных составляющих
незначителен. Вследствие этого, нужно сконцентрировать особое внимание
на дебиторскую задолженность, сформировавшуюся по расчетам с
покупателями и заказчиками.
Проведем оценку оборачиваемости дебиторской задолженности на
предприятие ООО «РФ Графика Самара» (табл.3).
Таблица 3
Оценка оборачиваемости дебиторской задолженности ООО «РФ Графика
Самара»
Показатель
2017
2016
Изменения
Оборачиваемость дебиторской
задолженности (в оборотах)
2,838
2,768
0,07
Период погашения дебиторской
задолженности (в днях)
127
130
-3
Доля дебиторской задолженности в
общей сумме оборотных активов
(%)
42,20
79,69
-37,49
Доля сомнительной задолженности
в составе дебиторской
задолженности
0,0033
0,0004
0,0029
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности в 2017 г.
практически не изменился и составляет 2,838. Коэффициент
оборачиваемости дебиторской задолженности показывает, что 3 раза за год
52
организация получила от покупателей оплату в размере среднего остатка
неоплаченной задолженности.
Длительность оборота дебиторской задолженности в 2016 г. составляет
130 дней, а в 2017 г. 127дней, что на 3 дня меньше, чем в прошлом году.
Снижение длительности оборота дебиторской задолженности в
анализируемых периодах говорит о снижении срока погашения дебиторской
задолженности и может оцениваться положительно, так как ведет к
высвобождению денежных средств из оборота.
Доля дебиторской задолженности в общей сумме текущих активов в
2016 г. составляет 79,69, это означает, что почти 80% всех оборотных
активов состоят из дебиторской задолженности. В 2017г. происходит
снижение доли дебиторской задолженности на 37%. Снижение доли
дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов происходит
при одновременном сокращении периода погашения, это говорит о
грамотном руководстве предприятием и устойчивом финансовом положении.
Потому как дебиторская задолженность приводит к обездвижению
собственных оборотных средств, т.е. в принципе она не выгодна
организации, то с уверенностью возникает вывод о ее предельно допустимом
уменьшении. Дебиторская задолженность может быть снижена до минимума,
однако этого не происходит по многим факторам, в том числе и по причине
конкуренции. Значительную важность имеют выделение возможных
покупателей и установление условий оплаты товаров, учитываемых в
соглашениях. Отбор реализовывается с помощью неформальных критериев:
следование платежной дисциплине в прошлом, прогнозные финансовые
потенциалы клиента по оплате запрашиваемого им объема товаров, величина
текущей платежеспособности, уровень финансовой устойчивости,
экономические и финансовые обстоятельства предприятия-продавца
(затоваренность, степень нуждаемости в денежной наличности и т. п.).
Процесс управления дебиторской задолженностью один из основных
элементов функционирования любого предприятия. В связи с тем, что
53
данный элемент крайне важен, он еще и требует предельной концентрации
как менеджеров, так и руководителей.
Главной проблемой выступает определение подходов, этапов и методов
управления дебиторской задолженностью с учетом профессиональной
ориентации предприятия, что требует определенных знаний и интуиции у
руководства предприятия.
Главными этапами в ходе управления дебиторской задолженностью
являются:
Наиболее важным является этап планирования величины
дебиторской задолженности.
Сбор информации о финансовом положении дебиторов.
Основной сложностью данного этапа является определение минимального
объема информации о дебиторах, позволяющий судить об их возможности
выплатить долг в случае предоставления отсрочки платежа. Данная
сложность связана двумя факторами: во-первых, с высокой стоимостью
сбора данных и возможной неточностью и недостаточной актуальностью
имеющейся информации. Данная ситуация усложняет принятие верного
решения о предоставлении отсрочки платежа или отказе.
Контроль величины дебиторской задолженности
предусматривает анализ и сравнение фактических показателей с плановыми.
Этому этапу так же свойственно появление ряда сложностей, которые
связаны с формированием плановых показателей, для этого требуется
изучить рынок, разработать систему управления бюджетом, возможно
потребуется разработка бизнес-плана, все это требует слаженной работы
общей системы управления предприятием. Как правило, осуществляется
сравнение данных за прошлый и отчетный годы, что препятствует принятию
правильного решения.
Выделение факторов, которые оказали наибольшее влияние на
отклонение фактических показателей дебиторской задолженности от
плановых.
54
Разработка оптимального и альтернативного решения по
управлению дебиторской задолженностью в сформировавшейся для
предприятия ситуации. На этом этапе принимается решение о дальнейших
способах управления дебиторской задолженностью.
Реализация принятых на предыдущем этапе альтернативных
решений.
Данная информация доступна, благодаря системе бухгалтерского
учета, но сначала необходимо обратиться к принципам учета и контроля
дебиторской задолженности на определённом предприятии.
Управление дебиторской задолженностью состоит из следующих
направлений деятельности:
контроля за образованием и состоянием дебиторской
задолженности – классификация задолженности по срокам возникновения,
расчет коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности,
определение доли сомнительных долгов и т.д.;
определение политики кредитования: определение сроков и
порядка погашения задолженности, стандартов кредитоспособности и
условий предоставления кредита и т.д.;
ранжирование клиентов: проводится на основании изучения
кредитных историй, опыта предыдущего сотрудничества и т.д.;
контроль за просроченной дебиторской задолженностью:
проводится на основании анализа реестра старения дебиторской
задолженности;
составление прогноза погашения дебиторской задолженности: на
основании расчета коэффициентов инкассации;
определение приемов ускорения возврата задолженности –
определение ответственных лиц на каждом этапе возврата задолженности с
последующей реализацией мероприятий, корректировка политики
инкассации, заключение договоров с должниками и т.д.
55
Аналитическое обеспечение управления дебиторской задолженностью
невозможно без решения основных задач, таких как:
проведение анализа дебиторской задолженности по реестру
дебиторов, с учетом размера задолженности и сроков возникновения;
проведение анализа допустимой и недопустимой дебиторской
задолженности;
оценка реальности дебиторской задолженности, которая имеется
у организации;
проведение ранжирования покупателей, с учетом истории
кредитных отношений, объема закупок и предлагаемых условий оплаты;
осуществление постоянного контроля за движением отсроченной
и просроченной дебиторской задолженности;
оценивание среднего срока погашения задолженности и
возможных отклонений;
качественное оценивание платежеспособности потенциальных
покупателей;
определение приемов и способов ускорения возврата долгов и
снижение объему безнадежных долгов;
определение условий продажи, обеспечивающие
гарантированное поступление денежных средств;
обоснование политики предоставления отсрочки платежа и
инкассации задолженности по всем группам покупателей и видам продукции.
Взяв за основу анализ счетов дебиторов, следующим логичным шагом
будет формирование реестра дебиторов, по которому требуется рассчитать
размеры, сроки возврата по отдельным долгам, а также и по всему реестру в
целом. После этого необходимо провести сравнение сроков возврата
отдельных долгов со средним показателем, что позволит разделить
дебиторов на 3 группы:
срок погашения меньше, чем средний показатель по реестру;
56
срок погашения примерно соответствует среднему показателю по
реестру;
срок погашения превышает средний показатель по реестру.
На основании данного разделения, особый интерес представляет третья
группа дебиторов. Так, по отношению к ним следует ужесточить условия
договоров, по предоставлению отсрочки платежа, требовать предоставления
залогов, а в качестве особой меры обратиться в арбитражный суд.
Первая и вторая группа находится в более выгодном положении,
поэтому для них возможно смягчение кредитной политики в виде
предоставления скидок.
Управление дебиторской задолженностью важно в том плане, что ее
рост приводит к отвлечению денежных средств из оборота организации.
Чтобы предотвратить увеличение объемов сомнительной дебиторской
задолженности обеспечения возврата и снижения потерь при невозврате
следует:
детально проанализировать возможных дебиторов на предмет
риска неоплаты, избегая при этом сотрудничества с организациями,
испытывающие финансовые трудности;
периодически изменять максимальную сумму и период
предоставления отсрочки платежа для контрагентов исходя из
экономической ситуации в стране, а, следовательно, и финансового
положения как собственного, так и покупателей;
сформировать надежный канал выставления счетов покупателям
в целях недопущения несвоевременного уведомления о наступлении срока
платежа;
детально проанализировать просроченные платежи, сравнивая их
со средними показателями по отрасли и со средними показателями прошлых
лет.
57
предоставляя отсрочку платежа, необходимо требовать у
дебитора высоколиквидный залог, стоимость которого будет не меньше
суммы кредита, при нарушении сроков следует обратиться в специальные
организации, занимающиеся взыскание долгов при наличии поручительства;
покрывать задолженность за счет замены первоначального
обязательства другим или предоставление другого варианта исполнения
обязательств;
использовать процедуру факторинга путем продажи
обязательства банку или другим организациям на основании договора
цессии, но лишь в том случае, если потери от невозврата долга существенно
меньше средств, требуемых для взыскания долга;
менять дебиторскую задолженность на акции организации-
должника или долю в уставном капитале, тем самым оказывая дальнейшее
влияние на ее работу.
Следует выбрать такую форму расчетов между поставщиками и
покупателями, чтобы не допускать возникновения необоснованной
задолженности, а также роста объемов не оплаченных в срок долгов. При
условии, что дебитор относится к группе с наибольшей степенью риска, то
отпускать продукцию или услуги следует только после предоплаты.
Для того чтобы управлять дебиторской задолженностью, необходимо
стимулировать покупателей к досрочной оплате счетов предоставляя скидки
при оплате ранее обозначенного в договоре срока. Данная скидка будет
возмещаться за счет возможности применения выручки в денежном обороте
организации.
Управление финансовыми потоками необходимое условие
функционирования хозяйствующих субъектов. При этом, необходимо особое
внимание уделять скорости оборота капитала, одним из способов увеличения
скорости выступает факторинг.
Факторинг – это процедура, согласно которой дебиторская
задолженность уступается другой организации с целью ускорения оборота
58
денежных средств, уменьшения расходов по управлению задолженностью, а
также с целью гарантированного поступления суммы задолженности. Сделка
в данном случае основывается на договоре цессии, на основании которого
право требования возврата долга, права и обязанности переходят к другой
организации за определенную сумму денежных средств.
При проведении анализа основных экономических показателей ООО
«РФ ГРАФИКА САМАРА» будем применять метод сравнения абсолютных
и относительных показателей, для удобства полученные данные сведем в
таблицу 4.
Таблица 4
Анализ основных показателей финансово-хозяйственной деятельности ООО
«РФ ГРАФИКА САМАРА» за 2015-2017 гг.
59
Анализируя показатели финансово-хозяйственной деятельности ООО
«РФ ГРАФИКА САМАРА» за период 2015-2017г.г., можно сделать
следующие выводы:
Из данных таблицы 6 видно, что за период 2015–2017 гг. выручка от
продажи товаров, продукции, работ, услуг в ООО «РФ ГРАФИКА
САМАРА» обнаруживает устойчивую тенденцию к увеличению. В 2016
60
году по сравнению с 2015 годом увеличение составило 2,04 раза, в 2017 году
по сравнению с 2016 годом показатель вырос в 2,4 раза.
В целом за период 2015–2017 гг. выручка от продажи товаров,
продукции, работ и услуг увеличилась в 4,9 раза, достигнув в 2017 году
уровня 26186 тыс. руб. Столь значительный рост показателя обусловлен
стабилизацией деятельности OOO «ЭСЭМСИ Пневматика» и расширением
деятельности ООО «РФ ГРАФИКА САМАРА». В 2016 году был расширен
ассортимент предлагаемых покупателям товаров.
Денежные средства, поступающие от дебиторов, являются одним из
основных источников доходов предприятия ООО «РФ ГРАФИКА
САМАРА». На увеличение или уменьшение дебиторской задолженности
оказывают многие факторы: вид товара, предложенного покупателям и
заказчикам, степень насыщенности им рынка, емкость рынка, контрактные
условия и принятая на предприятии система расчетов, а также
платежеспособностью и аккуратностью дебиторов.
Информационным источником для проведения анализа состояния
дебиторской задолженности послужила информация, которая нашла свое
отражение в бухгалтерском балансе, в отчете о финансовых результатах, а
также в регистрах синтетического и аналитического учета, это счета-
фактуры и накладные, применяемые на предприятии ООО «РФ ГРАФИКА
САМАРА» за период 2015-2017 г.г.
Анализ дебиторской задолженности нужен не только руководству и
главному бухгалтеру предприятия, но и персоналу ее финансовой и
юридической служб, руководителям отделов маркетинга и продаж.
Средняя стоимость основных средств составила: в 2015 году – 1540,0
тыс. руб., в 2016 году – 1831,5 тыс. руб., в 2017 году – 1456,5 тыс. руб.
соответственно.
В ООО «РФ ГРАФИКА САМАРА» наблюдается тенденция к
ускорению оборачиваемости оборотных средств. После проведения анализа