57
возврат капитала, привлеченного на финансовом рынке.
На объемы последних двух направлений самой компании повлиять трудно.
Размер налоговых и прочих платежей в бюджет находится в зависимости от
установленного государством порядка по определению объектов налогообложения,
ставок и сроков их уплаты. Объемы платежей и процентов определяются на
основании условий кредитных договоров и условий выпуска ценных бумаг.
Возможности воздействия компании по первым трем направлениям являются более
широкими.
Уменьшение себестоимости услуг, источником покрытия которых выступает
прибыль является главным внутренним резервом по улучшению управления
финансовым состоянием компании ООО «Зима».
На каждом предприятии, в зависимости от его особенностей, могут быть
различными набор факторов, влияющих на себестоимость. В нашем случае это:
объем реализации продукции;
номенклатура и ассортимент продукции;
технический уровень процесса производства;
организация производственного процесса и условий труда;
цена единицы продукции.
Основным способом снижения себестоимости является экономия всех видов
ресурсов, потребляемых в производственном процессе. Снижение трудоемкости
услуги, рост производительности труда можно достичь различными путями.
Наиболее важные из них - механизация и автоматизация производства, разработка
и применение прогрессивных, высокопроизводительных технологий, замена и
модернизация устаревшего оборудования. Важным является повышение
требований и применение входного контроля за качеством сырья, поступающей от
поставщиков и материалов.
58
В условиях конкурентной среды актуальность приобретает оптимизация
сбытовой политики компании. Стимулировать сбыт можно различными методами.
Желаемый результат можно получить предоставлением скидок покупателям,
умеренным уменьшением цен, применением массовой рекламы. Для оптимизации
объемов дебиторской задолженности нужно выбрать наиболее целесообразные
сроки платежей и формы расчетов с потребителями.
Не существует для всех компаний единого рецепта по увеличению объемов
производства. Тип мероприятий зависит от особенностей конкретного предприятия
и выбранной им стратегии маркетинга.
Также одним из важных направлений улучшения управления финансовым
состоянием является мобилизация внутренних резервов, к которым можно отнести:
проведение реструктуризации активов предприятия;
совокупность мероприятий, связанных с изменением структуры и
состава активов баланса;
превращение в денежную форму имеющихся материальных и
финансовых активов.
В целях осуществления процесса по реструктуризации активов могут
применяться такие мероприятия.
1. Мобилизация скрытых резервов компании.
Большинство таких резервов является скрытыми. Скрытые резервы
представляют собой ту часть капитала, которая не отражена в балансе компании.
Размер скрытых резервов на активной стороне баланса равен разности между
балансовой стоимостью отдельных имущественных объектов компании и их
реальной стоимостью. Процесс по выявлению и мобилизации скрытых резервов
осуществляется на основании следующих методов.
Экспертный метод. Основывается на определении причинно-следственных
связей между состоянием отдельных направлений деятельности компании и
59
объемом формирования чистого денежного потока этой компании. Результаты
применения данного метода находятся в зависимости от профессионализма и опыта
работы самого эксперта.
Метод внешнего сравнительного анализа. Суть данного метода заключается в
сопоставлении основных показателей деятельности исследуемого предприятия и
предприятия-аналога, работающих в примерно одинаковых условиях
хозяйствования, которые имеют одинаковый объем и состав ресурсов. Качество
выводов полученных по этому методу зависит от корректности проведения
сравнительного анализа, от степени точности информации, от корректности
информационного обеспечения. Этот метод количественно оценивает резервы
повышения эффективности и улучшения финансового состояния предприятия, но
не проявляет каким образом эти результаты могут быть достигнуты. Поэтому его
желательно использовать как предыдущий.
Метод внутреннего сравнительного анализа. Поиск резервов восстановления
платежеспособности осуществляется методом внутреннего сравнительного анализа
только на предприятиях имеющих структурные подразделения, осуществляющие
одинаковые виды деятельности, которые могут сравниваться между собой.
Метод функционально-стоимостного анализа. Сущность данного метода
заключается в определении принципиально новых технических, технологических,
управленческих решений относительно деятельности предприятия, которые
обеспечивают рационализацию расходов при одновременном сохранении их
качественных характеристик и потребительских свойств. Этот метод является
универсальным инструментом поиска внутренних резервов экономии денежных
затрат, рост денежных поступлений за счет совершенствования потребительских
свойств товара, совершенствование отдельных хозяйственных процессов.
Реинжиниринг бизнес-процессов. Реинжиниринг представляет собой
направление фундаментального переосмысления и радикального
60
перепроектирования деловых процессов по достижению резких, скачкообразных
изменений в существенных показателях деятельности современного предприятия,
таких как стоимость, качество, сервис, темп.
2. Использование обратного лизинга.
Возвратный лизинг - хозяйственная операция, предусматривающая продажу
основных фондов с одновременным обратным получением таких основных фондов
в оперативный или финансовый лизинг. К примеру, убыточное предприятие
продает лизинговой компании административное здание с одновременным
заключением договора о лизинге этого объекта недвижимости.
В среднесрочном и долгосрочном периодах использование основных фондов
на правах лизинга невыгодно предприятию, по сравнению с правами
собственности, кроме того в результате обратного лизинга снижается
кредитоспособность предприятия. Однако его платежеспособность повышается,
что позволяет рассчитаться с текущими обязательствами и избежать возбуждения
дела о банкротстве. Кроме этого, возвратный лизинг дает значительную экономию
налоговых платежей, которые сопровождаются куплей-продажей объекта
основных средств.
3. Передача в аренду основных фондов, которые не в полной мере
использовались до этого момента в производственном процессе.
4. Проведение процесса оптимизация структуры размещения оборотного
капитала. Оптимизация структуры размещения оборотного капитала представляет
собой процесс по уменьшению доли низколиквидных оборотных средств, запасов,
сырья и материалов, незавершенного производства и т.п. Определение
оптимальной структуры и объемов запасов - это задача контроллинга
материальных потоков. Необходимо отметить, что избыточные запасы приводят не
только к снижению ликвидности компании, но и к дополнительным расходам по их
61
обслуживанию, кроме того имеет место риск утери качества либо обесценения
определенных видов сырья и материалов.
5. Продажа отдельных низкорентабельных структурных подразделений и
объектов основных фондов. За счет этой операции предприятие может получить
инвестиционные ресурсы для перепрофилирования производства на более
прибыльные виды деятельности.
6. Рефинансирование дебиторской задолженности - это форма
реструктуризации активов, которая заключается в превращении дебиторской
задолженности в другие ликвидные формы оборотных активов: денежные средства,
краткосрочные финансовые вложения. Одним из факторов, который негативно
влияет на финансовое состояние предприятия, является высокий уровень
неоправданной дебиторской задолженности. Погашение такой задолженности
является важным резервом восстановления платежеспособности предприятия,
оказавшемся в финансовом кризисе.
Основными формами рефинансирования дебиторской задолженности
являются:
1. Факторинг - операция по переуступке первым кредитором прав требования
долга третьего лица другому кредитору с предварительной или последующей
компенсацией стоимости такого долга первому кредитору.
2. Учет векселей. Содержание этой операции заключается в том, что банк,
купив вексель, срочно уплачивает предъявителю, а платеж получает только в срок,
определенный в векселе. Сущность операции дисконтирования такова: держатель
векселя досрочно реализует его банку, за досрочный платеж банк удерживает с
номинальной суммы векселя вознаграждение в свою пользу, то есть оплачивает
вексель за минусом скидки. Разница между суммой, которую заплатил банк, купив
вексель, и суммой, которую он получает по этому векселю в срок платежа,
называется дисконтом.
62
3. Форфейтинг - операция по рефинансированию дебиторской задолженности
по коммерческому кредиту, которая оформляется путем индоссамента переходного
векселя в пользу банка. В результате этой операции коммерческий кредит
превращается в банковский. По своей сути форфейтинг сочетает в себе элементы
факторинга и учета векселей.
К мерам рефинансирования дебиторской задолженности, кроме
перечисленных выше, относится также комплекс процедур принудительного
взыскания задолженности, в том числе по иску хозяйственного суда.
Еще одним направлением улучшения путей управления финансовым
состоянием является их прогнозирование и мониторинг, поскольку, чтобы
грамотно управлять производственным процессом, активно влиять на
формирование показателей хозяйственной и финансовой деятельности,
необходимо постоянно использовать данные о его состоянии, а также изменения,
которые в нем происходят.
Система мер по улучшению путей управления финансовым состоянием
исследуемой компании должна предусматривать:
постоянный мониторинг внешнего и внутреннего состояния
предприятия;
разработку мероприятий по снижению внешней уязвимости
предприятия;
разработку подготовительных планов при возникновении проблемных
ситуаций, осуществлении предыдущих мероприятий для их обеспечения;
внедрение планов практических мероприятий при возникновении
кризисной ситуации, принятия рисковых и нестандартных решений в случае
отклонения развития ситуации;
63
координацию действий всех участников и контроль за выполнением
мероприятий и их результатами.
3.2. Расчет экономического эффекта от внедрения мероприятий
На основании перечисленных возможных мероприятий по улучшению
управления финансовым состоянием ООО «Зима» можно выделить три
направления совершенствования компании:
• совершенствование системы управления на предприятии;
• совершенствование работы с поставщиками и клиентами;
• совершенствование информационной системы компании.
Для достижения результатов по разработанным выше направлениям для ООО
«Зима» предлагается:
внедрить на предприятии информационную систему управленческого
учета;
разработать эффективную систему мотивации персонала предприятия;
разработать мероприятия по управлению дебиторской
задолженностью;
провести активную маркетинговую кампанию для ООО «Зима» (табл.
13).
Таблица 13
Мероприятия по улучшению финансового состояния ООО «Зима»
Направление
Эффективность предложения
Внедрение на предприятии
информационную систему
управленческого учета
Улучшение системы планирования и
прогнозирования на исследуемом
предприятии, увеличение чистой
прибыли на 175%
Разработка эффективной системы
мотивации персонала предприятия
Увеличение чистой прибыли на 50%
Разработка мероприятий по управлению
дебиторской задолженностью
Увеличение чистой прибыли на 50%
Проведение активной маркетинговой
кампании
Увеличение чистой прибыли на 150%
64
Применение программного продукта «1С: Управление предприятием 8»
способствует созданию единого информационного пространства для отображения
финансово-хозяйственной деятельности предприятия, холдинга или сетевой
структуры, позволяя вести сквозной учет по всем структурным единицам. При
этом, четко разграничивается доступ к хранимым сведениям, а также возможности
тех или иных действий в зависимости от статуса работников.
Руководством предприятия было принято решение отдать предпочтение
отечественному производителю и приобрести ERP-систему на базе 1С в связи с:
1. Более низкой стоимостью платформы программы по сравнению с
зарубежными аналогами.
2. Наличием квалифицированных отечественных специалистов по доработке
и настройке 1С.
3. В связи с возможностью ведения учета затрат хозяйственной деятельности
предприятия по трем процессам:
1) учет и накопление в течение месяца всех хозяйственных затрат (как
прямых, так и косвенных);
2) учет производства в течение месяца;
3) расчет фактической себестоимости продукции и другие регламентные
процедуры в конце месяца.
4. Именно сочетание этих процессов позволяет применять 1С для
автоматизации информационных систем предприятий. К особым задачам
автоматизации управленческого учета затрат в условиях бюджетирования, которые
относятся к предприятиям можно отнести:
оперативное отражение процесса производства продукции;
определение способа расчета себестоимости продукции в течение
месяца (до определения фактической себестоимости).
65
5. Кроме того, взаимосогласованность финансового и управленческого
учетов в условиях бюджетирования становится возможным именно с помощью 1С,
предусматривающий использование механизмов ведения различных видов учета.
Предлагаемая новая система мотивации персонала предприятия ООО «Зима»
для тренеров представлена на рис. 3.
Рисунок 3 - Новая система мотивации тренеров ООО «Зима»
Данная система мотивации будет включать в себя две составляющие,
которые формируют заработную плату тренера исследуемого предприятия:
непосредственно заработную плату и социальный пакет к ней.
Заработная плата будет состоять из трех частей:
должностного оклада и персональной надбавки;
выплат компенсационного и стимулирующего характера согласно
локальным нормативным актам и ТК РФ;
регулярной части премии за период, проектной премии и
единовременной премии (при форс-мажорах).
Социальный пакет будет включать в себя:
льготы и компенсации;
позитивных и негативных средств мотивации (в виде штрафов или
надбавок за особенности результативности деятельности каждого отдельно взятого
сотрудника предприятия).
66
Масштабная маркетинговая кампания будет направлена на проведение
активной рекламной кампании. Рекламный менеджмент охватывает весь
рекламный процесс - от определения потребности в рекламировании к созданию
рекламного продукта, изготовления и показа его в средствах массовой
информации. При этом рекламным продуктом могут быть и несколько строк
объявления в газете или журнале, и рекламный блок в печатных изданиях, и видео -
или киноролик или целый фильм.
В нашем случае рекламными продуктами будет продукция компании,
предоставляемые предприятием ООО «Зима».
Рекламный менеджмент - это анализ, планирование, реализация и контроль
эффективности таких направлений деятельности:
- определение потребности в рекламировании товара, предложений и заказов
на рекламный продукт, а также формирования этих заказов и заключение
договоров с рекламными агентствами, консалтинговыми фирмами и средствами
массовой информации;
- проведения исследований потребителей, товаров и рынка продавцов;
- разработка стратегических планов рекламной деятельности (определение
целей и концепции рекламной кампании, ассигнований на нее, видов и носителей
рекламы);
- разработка стратегических и тактических планов проведения рекламной
кампании (определение задач, расчеты сметы расходов на проведение отдельных
мероприятий, выбор жанров и форм рекламного обращения, а также средств
массовой информации для его размещения);
- создание рекламного обращения (выбор творческих подходов, написание
сценария или текста, разработка макета и обоснование тиража, количества показов
и других решений в области производства рекламного продукта);