75
Чтобы решить данную ситуацию в организации, нужно провести четкое
разделение по всем ее долгам, а также по срокам уплат и в следствие этого
попытаться оплатить их в порядке очередности.
Анализ давности сроков иногда способствует сокращению задолженности
у предприятий и приводит их к эффективному управлению. Данный анализ
может наглядно показать, какие кредиторы в первую очередь могут потребовать
средства по срокам уплаты их долгов в связи с задолженностью предприятия.
В ООО «Благострой» прежде всего необходимо погасить задолженности,
связанные с налогами и сборами перед внебюджетными фондами, поскольку
неуплата в нужный срок данных обязательств влечет за собой по этим платежам
уплату штрафов, а также пеней.
Далее нужно четко проанализировать задолженности перед поставщиками
и подрядчиками, а также установить какие из них требуют немедленного
погашения. И в конце нужно рассчитаться со сотрудниками организации.
Погашение части кредиторской задолженности может быть произведено за
счет суммы дебиторской задолженности, доступной ООО «Благострой», которая
на конец 2015 года составляет 5,478 руб.
Из-за нехватки денежных средств ООО «Благострой» необходимо
разработать новую политику предоставления займов и управления дебиторской
задолженностью.
Регулирование дебиторской задолженностью предусматривает следующие
меры:
- контроль расчетов с дебиторами по отсроченной или просроченной
задолженности;
- определение условий продажи, обеспечение гарантированного поступления
средств;
- оценка реальной стоимости имеющийся дебиторской задолженности;
- постоянный контроль над соотношением дебиторской и кредиторской
задолженности;
- определение конкретных сумм долгосрочных платежных скидок.
76
Доля текущих активов, а именно запасов в конце 2015 года в составе
имущества, очень высока и составила 100% при отсутствии производственных
фондов. Несмотря на это, предприятие испытывает некоторый застой в
оборотном капитале.
Такая ситуация на предприятии была сформирована из-за поздней продажи
части оборотного капитала в виде строительных товаров.
Предприятие за отчетный период не смогло реализовать свою часть
остававшихся запасов (во время закупки) в виде товаров на складах, что привело
к их значительному увеличению в 4 раза. Причинами этой ситуации являются
проблемы с продажами, вызванными жесткой конкуренцией на рынке данного
вида ассортимента.
Чтобы решить текущую ситуацию, необходимо четко изучить рынок своих
товаров, возможность создания новых каналов сбыта продукции, повышения
конкурентоспособности продукции за счет повышения качества или снижения
цен, изучения потребительского спроса, расширения ассортимента чтобы цены
на запасные части были доступны для любого потребителя.
Различные аспекты маркетинговой, закупочной и финансовой
деятельности предприятия получают полную денежную оценку в системе
показателей финансовых результатов, при этом относительными
характеристиками являются показатели ликвидности и платежеспособности.
3.4 Расчет экономического эффекта от предложенных мероприятий
При проведенном анализе конечного финансового состояния предприятия
ООО «Благострой» и на основании полученных его данных можно сделать
следующие выводы, что данное предприятие находится в кризисном состоянии
на начало и на конец анализируемого года.
Были разработаны следующие пути повышения финансовой устойчивости для
предприятия:
- увеличение собственного капитала;
- снижение кредиторской задолженности;
- сокращение величины запасов до оптимального уровня.
77
Определим финансовую стратегию, а также предложения по
формированию и выводу из кризисного финансового состояния предприятие
ООО «Благострой».
Для этого оформим следующие предложения, расчеты которых
представлены в виде таблиц и их данные были взяты за отчетный анализируемый
период.
Таблица 3
Формирование финансовой стратегии в ООО «Благострой» и
предложения по увеличению его платежеспособности (вариант I)
36
Основные
объекты
финансовой
стратегии
Разработка и
составление
финансовой
стратегии
Предложения
Влияние
строк на
разделы
баланса
Наименование
предложения
Количеств
енная
оценка,
тыс., руб.
1. Доходы от
поступлений
1.1. Возможная
оптимизация
внеоборотных и
оборотных средств
1.1.1. Покупка
транспортного
средства
1.1.2.
Реализация
запасов
предприятием
на сторону
1400
15
- А
1
- А
3
2. Расходы от
отчислений средств
2.1. Проведение
оптимизации
распределения
прибыли
2.2. Возможная
оптимизация
основных и
оборотных средств
2.1.1.
Направить
полученную
прибыль на
развитие
предприятия
2.2.1 Получение
в банке
долгосрочного
кредита на
покупку
транспортного
средства
50
1500
+ П
3
+ П
4
Таблица 4
Формирование финансовой стратегии в ООО «Благострой» и
предложения по увеличению его платежеспособности (вариант
II)
37
Основные
объекты
финансовой
стратегии
Разработка и
составление
финансовой
стратегии
Предложения
Влияние
строк на
разделы
баланса
Наименование
предложения
Количеств
енная
оценка,
тыс. руб.
36
Составлено автором на основании отчетных документов ООО «Благострой»
37
Составлено автором на основании отчетных документов ООО «Благострой»
78
1. Доходы от
поступлений
1.1. Возможная
оптимизация
внеоборотных и
оборотных средств
1.1.2.
Реализация
запасов
предприятием
на сторону
30
- А
3
2. Расходы от
отчислений средств
2.1. Проведение
оптимизации
распределения
прибыли
2.2. Возможная
оптимизация
основных и
оборотных средств
2.1.1.
Направить
полученную
прибыль на
развитие
предприятия
2.2.1 Получение
краткосрочного
займа на
приобретение
оборотных
средств
150
130
+ П
3
+ П
5
Таблица 5
Формирование финансовой стратегии в ООО «Благострой» и
предложения по увеличению его платежеспособности (вариант
III)
38
Основные
объекты
финансовой
стратегии
Разработка и
составление
финансовой
стратегии
Предложения
Влияние
строк на
разделы
баланса
Наименование
предложения
Количестве
нная
оценка,
тыс. руб.
1. Доходы от
поступлений
1.1. Возможная
оптимизация
внеоборотных и
оборотных средств
1.1.1. Продажа
излишних
материалов
1.1.2.
Реализация
запасов
предприятием
на сторону
10
20
+ А
1
- А
3
2. Расходы от
отчислений
средств
2.1. Проведение
оптимизации
распределения
прибыли
2.1.1.
Направить
полученную
прибыль на
развитие
предприятия
80
+ П
3
Количественная оценка предложенных экономических мероприятий.
По всем предложениям к формированию финансовой стратегии,
рассмотренных в прошлых параграфах проведем количественную оценку
38
Составлено автором на основании отчетных документов ООО «Благострой»
79
вариантов. Оценка проводится путем расчета финансовой устойчивости, а также
коэффициентов ликвидности. Результаты расчетов оформим в виде таблиц.
Таблица 6
Предложенный I вариант расчета показателей и его результаты
39
Показатели
Значение
показателей,
тыс. руб.
1. Собственные средства, формирующие за счет источников
(стр.1300 баланса + стр. 2.1.1. табл.3)
72,168
2. Оборотные активы, а именно I раздел баланса – основные
средства (стр.1100 + стр. 1.1.1. табл.3)
1400
3. Собственные оборотные средства и их наличие (стр.1-стр.2)
- 1327,83
4. Пассивы, которые относятся к заемным долгосрочным
обязательствам (стр.1410 + стр.2.2.1. табл.3)
1500
5. Долгосрочные заемные средства и оборотные, которые
формируются за счет разных источников средств (стр.3 + стр.4)
172,2
6. Заемные средства, которые относятся к краткосрочным (стр.
1510)
0
7. Итого: основные источники и их величина (стр.5 + стр.6)
172,2
8. Итого: запасы и их величина (стр.1210 – стр.1.1.2. табл.3)
62,48
9. Собственные оборотные средства, а также их излишек (+) и
недостача (-) (стр.3 – стр.8)
- 1265,35
10. Долгосрочные заемные источники и собственные средства,
которые формируются за счет запасов - излишки (+) и
недостача (-) (стр.5 – стр.8)
109,72
11. Общая величина, а также излишки (+) и недостачи (-)
запасов, которые формируются за счет источников (стр.7 –
стр.8)
109,72
12. Оценка состояния предприятия (финансовая)
Нормально
устойчивая
Активы, которые являются наиболее ликвидными А
1
(стр.1240 +
стр.1250 + стр.1.1.2 табл. 3)
19,4
Активы, которые являются быстрореализуемыми А
2
(стр. 1230 +
стр.1260)
5,4
Активы, которые являются медленнореализуемыми А
3
(стр.8 +
стр.1220 + стр.1230)
67,88
Пассивы, относящиеся к наиболее срочным обязательствам П
1
(стр.1520)
65,19
Пассивы, которые относятся к краткосрочным обязательствам П
2
(стр.6)
0
Текущая ликвидность и формула при расчете данного
коэффициента
(норма 1,0 – 2,0)
1,42
Быстрая ликвидность и формула при расчете данного
коэффициента
(норма 0,5 – 1,0)
0,38
39
Составлено автором на основании отчетных документов ООО «Благострой»
80
Абсолютная ликвидность и формула при расчете данного
коэффициента
(норма 0,2 – 0,7)
0,29
Таблица 7
Предложенный II вариант расчета показателей и его результаты
40
Показатели
Значение
показателей,
тыс. руб.
1. Собственные средства, формирующие за счет источников
(стр.1300 баланса + стр. 2.1.1. табл.4)
172,168
2. Оборотные активы, а именно I раздел баланса – основные
средства (стр.1100 + стр. 1.1.1. табл.4)
0
3. Собственные оборотные средства и их наличие (стр.1-стр.2)
172,168
4. Пассивы, которые относятся к заемным краткосрочным
обязательствам (стр.1510 + стр.2.2.1. табл.4)
130
5. Краткосрочные заемные средства и оборотные, которые
формируются за счет разных источников средств (стр.3 + стр.4)
302,168
6. Заемные средства, которые относятся к краткосрочным (стр.
1510)
0
7. Итого: основные источники и их величина (стр.5 + стр.6)
302,168
8. Итого: запасы и их величина (стр.1210 – стр.1.1.2. табл.4)
47,48
9. Собственные оборотные средства, а также их излишек (+) и
недостача (-) (стр.3 – стр.8)
124,688
10. Краткосрочные заемные источники и собственные средства,
которые формируются за счет запасов - излишки (+) и
недостача (-) (стр.5 – стр.8)
254,688
11. Общая величина, а также излишки (+) и недостачи (-)
запасов, которые формируются за счет источников (стр.7 –
стр.8)
254,688
12. Оценка состояния предприятия (финансовая)
Абсолютно
устойчивая
Активы, которые являются наиболее ликвидными А
1
(стр.1240 +
стр.1250 + стр.1.1.2 табл. 4)
34,4
Активы, которые являются быстрореализуемыми А
2
(стр. 1230 +
стр.1260)
5,4
Активы, которые являются медленнореализуемыми А
3
(стр.8 +
стр.1220 + стр.1230)
52,88
Пассивы, относящиеся к наиболее срочным обязательствам П
1
(стр.1520)
65,19
Пассивы, которые относятся к краткосрочным обязательствам П
2
(стр.6)
0
Текущая ликвидность и формула при расчете данного
коэффициента
(норма 1,0 – 2,0)
1,42
Быстрая ликвидность и формула при расчете данного
коэффициента
(норма 0,5 – 1,0)
0,61
40
Составлено автором на основании отчетных документов ООО «Благострой»
81
Абсолютная ликвидность и формула при расчете данного
коэффициента
(норма 0,2 – 0,7)
0,52
Таблица 8
Предложенный III вариант расчета показателей и его результаты
41
Показатели
Значение
показателей,
тыс. руб.
1. Собственные средства, формирующие за счет источников
(стр.1300 баланса + стр. 2.1.1. табл.5)
102,168
2. Оборотные активы, которые были выявлены как излишние
(стр. 1.1.1. табл.5)
10
3. Собственные оборотные средства и их наличие (стр.1-стр.2)
92,168
4. Пассивы, которые относятся к заемным долгосрочным
обязательствам (стр.1410 + стр.2.2.1. табл.5)
0
5. Долгосрочные заемные средства и оборотные, которые
формируются за счет разных источников средств (стр.3 + стр.4)
92,168
6. Заемные средства, которые относятся к краткосрочным (стр.
1510)
0
7. Итого: основные источники и их величина (стр.5 + стр.6)
92,168
8. Итого: запасы и их величина (стр.1210 – стр.2 – стр.1.1.2.
табл.5)
47,48
9. Собственные оборотные средства, а также их излишек (+) и
недостача (-) (стр.3 – стр.8)
44,688
10. Долгосрочные заемные источники и собственные средства,
которые формируются за счет запасов - излишки (+) и
недостача (-) (стр.5 – стр.8)
44,688
11. Общая величина, а также излишки (+) и недостачи (-)
запасов, которые формируются за счет источников (стр.7 –
стр.8)
44,688
12. Оценка состояния предприятия (финансовая)
Абсолютно
устойчивая
Активы, которые являются наиболее ликвидными А
1
(стр.1240 +
стр.1250 + стр.1.1.2 табл. 5)
24,4
Активы, которые являются быстрореализуемыми А
2
(стр. 1230 +
стр.1260)
5,4
Активы, которые являются медленнореализуемыми А
3
(стр.8 +
стр.1220 + стр.1230)
52,96
Пассивы, относящиеся к наиболее срочным обязательствам П
1
(стр.1520)
65,19
Пассивы, которые относятся к краткосрочным обязательствам П
2
(стр.6)
0
Текущая ликвидность и формула при расчете данного
коэффициента
(норма 1,0 – 2,0)
1,26
Быстрая ликвидность и формула при расчете данного
коэффициента
(норма 0,5 – 1,0)
0,45
41
Составлено автором на основании отчетных документов ООО «Благострой»
82
Абсолютная ликвидность и формула при расчете данного
коэффициента
(норма 0,2 – 0,7)
0,37
Подведем итоги из представленных выше таблиц, для этого создадим
таблицу 9 и отберем для нее положительные значения в виде знака «+», данный
знак будет показывать, что значения находятся в пределах нормы, при этом знак
«-» - значения, которые являются отрицательными.
Таблица 9
Расчет полученных результатов
42
Показатели
Вариант I
Вариант II
Вариант III
Оценка
устойчивости
(финансовой)
Нормальная
устойчивость
Абсолютная
устойчивость
Абсолютная
устойчивость
К
тл
+
+
+
К
бл
-
+
-
К
ал
+
+
+
Вариант под номером II является более устойчивым и более
платежеспособным.
Если рассматривать тот или иной вариант реализации, все зависит также и
от внешних условий, например, может ли ООО «Благострой» продать
избыточные материалы и расширить рынок сбыта (вариант III), получить
долгосрочный кредит или краткосрочный займ (вариант I и II).
Учитывая нынешние экономические условия, мы принимаем второй
вариант развития.
План мероприятий по реализации проекта
Для реализации предложений по выводу ООО «Благострой» из кризиса
был разработан план мероприятий:
1. Продажа в необходимом объеме партий избыточных материалов с
применением скидочной политики. ООО «Благострой» имеет реальную
возможность продавать излишнюю часть материалов компаниям.
42
Составлено автором на основании отчетных документов ООО «Благострой»
83
2. Уменьшение объема запасов – продажа товаров, поиск новых поставщиков,
исследование и выход на новые рынки сбыта, создание дополнительных
возможностей для этого, а также доступа к новым источникам закупок
товаров. Возможность независимого формирования партнерских отношений
со своими контрагентами во многом определяется рыночным характером
экономики, а надежность этих отношений обеспечивает не только выживание
фирмы, но и ее устойчивое развитие.
3. Одним из основных элементов создания партнерства между предприятием и
контрагентами является способность предприятия полностью выполнять все
расчеты по своим обязательствам в отношении контрагентов и наоборот.
Далее направить прибыль на развитие производства, для увеличения продаж,
необходимо приобретать транспортные средства, тем самым избавляясь от
уплаты аренды при заказах у транспортных компаний доставки товаров.
Неплатёжеспособность и ее устранение также достигается за счет
сокращения внутренних обязательств, а также путем увеличения объема
денежных средств:
- отсрочка и реструктуризация, если возможно, кредиторской задолженности;
- ускорение оборота дебиторской задолженности за счет постепенного
погашения коммерческого кредита и займа, сроков уплаты при взятии оного
предприятием. Если обнаруживается сомнительная дебиторская
задолженности, то нужно подать обращение в суд для возмещения и возврата
дебиторской задолженность, а саму дебиторскую задолженность – с целью
отнесения ее в качестве валовых расходов в соответствии с действующим
законодательством о порядке налогообложения прибыли;
- нормализация запасов за счет продажи излишних материальных ценностей.
Финансовая устойчивость предприятия и ее восстановление будет
достигнуто в случае, когда уровень генерирования собственных финансовых
ресурсов (положительный денежный поток) будет не ниже уровня потребления
финансовых ресурсов (отрицательный денежный поток) в процессе
планомерного развития.
84
Для достижения финансового равновесия необходимо выполнить
следующие действия:
- рост чистого дохода за счет эффективной ценовой политики, применение
дисконтной системы и методов продвижения своих товаров на рынке;
- оптимизация налогового прессинга по экономическому процессу в результате
использования правовых схем для снижения базовых и налоговых ставок;
- реализация денежной политики, которая должна адекватно отразиться на
кризисное состояние предприятия, с целью увеличения чистой прибыли,
направленной на развитие его транспортных средств (активов);
- продажа излишков – товаров на складе;
- привлечение необходимых базовых (без аренды) и текущих активов на
условиях совместной деятельности, объединение капитала.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Финансовое состояние считается важной характеристикой деловой
активности и надежности компании. Оно устанавливает конкурентоспособность
компании и его потенциал в деловом сотрудничестве, выступает гарантом
результативной реализации экономических интересов всех участников
хозяйственной работы как самого предприятия, так и его партнеров.
Устойчивое экономическое состояние компании находится в зависимости
от умелого, просчитанного управления полной совокупностью