15
как финансовые так и человеческие должны окупать себя и приносить прибыль.
Этими принципами надо руководствоваться для проведения анализа
финансового состояния любого предприятия [18, c.257].
Очень важно для проведения анализа финансового состояния это его
классификация, которая дает понимание содержание самого анализа.
В связи с этим выделяют:
1) анализ проведения технико-экономического содержания, отвечают
за это технические службы организации, ответственный за процесс главный
инженер или главный технолог. Сущность процесса заключается во влиянии
технической составляющей на экономические процессы и оказываемое влияние
ими на финансовые результаты деятельности организации;
2) финансово – экономический анализ (финансовый отдел
организации). Данное подразделение уделяет внимание в основном финансам и
финансовым результатам организации: на сколько выполнен финансовый план,
какую эффективность приносит собственный и заемный капитал, какие резервы
могут увеличить прибыль предприятия, какова рентабельность и ее динамика, а
так же разрабатывают план по улучшению финансового состояния и
платежеспособности организации;
3) аудиторский или бухгалтерский анализ – это проведение анализа
финансового «здоровья» организации. Его проводит внутренний или внешний
аудитор с целью определения финансового состояния, финансовой
устойчивости и определения перспектив динамики показателей;
4) социально – экономический анализ (экономические службы,
статистические органы). Это процесс связи социальных и экономических
процессов внутри организации, их взаимодействие и влияние на финансовое
состояние организации;
5) экономико - статистический анализ (органы статистики) –
необходим для определения явления влияющих на общество на предприятии, в
16
отрасли, регионе;
6) экономико – экологический анализ (органы экологических служб).
Их работа основывается на взаимодействии экологических и экономических
процессов, затрагивающих изменение окружающей среды и затратами на нее;
7) маркетинговый анализ (отдел продвижения и маркетинговый
отдел). Он необходим для анализа рынка, сравнения продукции конкурента с
собственной, сырья, поставщиков, инновационных проектов, товара,
конкурентоспособности организации, спроса покупателей и формирования
цены на продукцию [12, с.94].
Анализ финансового состояния является как способ управления
организацией, его роль в этом постоянно растет. На это влияют различные
факторы.
Во-первых, нужно повышать эффективность производство, связанное с
удорожанием сырья, повышением науко – и капиталоемкости производства.
Во-вторых, смена командно – административной системы управления на
рыночные отношения субъектов экономических отношений.
В-третьих, появление новые форм хозяйствования связанное с
разгосударствлением экономики, приватизации организаций и другими
изменениям экономической реформы.
Эффективность работы организации изучается всесторонним образом:
рассматривая затраты организации, объемы производства готовой продукции,
получения прибыли, введение инноваций и капитализации средств в новые
проекты. Но анализируя расходы, рациональное их использование, составление
и контроль выполнения смет, расчет себестоимости товара, выявление
минимального уровня коэффициента рентабельности производства и
реализации товара – всё это нужно только для начала проведения анализа
финансового состояния и оценки деятельности организации в целом [34. c.69].
Вопрос эффективности или ее отсутствия решения руководства или
17
начальников подразделений с выставлением цены на продукцию, количества и
размеров партий закупаемых материалов и полуфабрикатов, покупка нового
оборудования или внедрения инноваций в производственный процесс и
подобные важные решения, влияющие на деятельность организации должны
быть рассмотрены советом предприятия с точки зрения общей необходимости и
определить полученный экономический эффект.
Следующие задачи преследуются организацией для определения
необходимости и оценки эффективности предложенных мер:
1) оценка общей ситуации на предприятии;
2) определение влияния факторов на нынешнее состояния
организации;
3) уровень управленческих решений;
4) определение и рациональное использование выявляемых
финансовых и трудовых ресурсов для реализации проектов [21, с.119].
1.2 Информационная база анализа финансового состояния предприятия
Составление финансовой отчетности в условиях рынка основано на ряде
принципов, которые делают ее достаточно эффективным инструментом
финансового управления. К ним относятся:
1) полнота отражения в учете за отчетный год всех хозяйственных
операций;
2) правильность отнесения доходов и расходов к отчетному периоду в
соответствии с Планом счетов бухгалтерского учета и Положением по ведению
бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности Российской Федерации;
3) тождество данных аналитического учета оборотам и остаткам по
счетам синтетического учета на проведения годовой инвентаризации;
18
4) соблюдение в течение отчетного года принятой учетной политики
[10, с.211].
Основной целью предоставления бухгалтерской (финансовой)
отчетности является обеспечение информацией о финансовом положении,
результатах деятельности и изменениях в финансовом положении организации,
которые представлены в таблице 1 [28, с.123].
Таблица 1
Информация о финансовом положении, результатах
деятельности и изменениях в финансовом положении компании
Вид
информации
Информация необходимая для:
Вид
отчетности
1
2
3
Информация
о финансовом
положении
-оценки экономических ресурсов;
-оценки финансовой структуры компании;
-оценки ликвидности и
платежеспособности;
-оценки способности компании
адаптироваться к изменениям окружающей
среды
Бухгалтерский
баланс
Информация
о результатах
деятельности
компании
-оценки потенциальных изменений в
экономических ресурсах, которые компания,
возможно. Будет контролировать в
будущем;
-прогнозирования способности компании
создавать потоки денежных средств за счет
имеющейся ресурсной базы;
-формирования суждения об эффективности
использования потенциальных ресурсов
Отчет о
прибылях и
убытках
Информация
об
изменениях в
финансовом
положении
компании
-оценки инвестиционной, финансовой и
операционной деятельности;
-оценки способности компании создавать
денежные средства и их эквивалент;
-оценки потребности компании в денежных
средствах
Отчет о
движении
денежных
средств
В рыночной экономике анализ финансового состояния является важным
оценочным инструментом, который дает возможность принимать качественные
и эффективные решения.
19
Такой анализ подвергается нескольким основным принципам, которые
необходимо учитывать:
1) полное отражение всей информации проведенных операций на
предприятии;
2) соотношение плановых доходов и плановых расходов с
фактическими и сопоставление их в бухгалтерском учете и положением о
бухгалтерском учете;
3) сравнение данных учета оборотам и остаткам счетов учета на
проведение инвентаризации;
4) следование учетной политики предприятия, принятой руководством
организации [10, c.211].
Методы анализа финансового состояния представляют собой
применение приемов и способов изучения движений активов предприятия и
процессов влияющих на них.
Следующие особенности существуют при методике анализа:
1) применение системы показателей;
2) выявление и понимание причин изменения данных показателей;
3) определение всех взаимозависимостей и их причин между
показателями.
4) Во время изучения финансового состояния предприятия
используются определенные специальные способы.
5) Такие способы разделяют на две основные группы:
6) - традиционные;
7) - математические.
Первая группа подразумевает пользование абсолютных и относительные
величин, сравнения планируемого и фактического показателя, группировки
показателей в одно составляющую.
Анализ причин по показателям, экономических явлений, процессов
20
происходящих на предприятии – все это изменятся в натуральных измерениях.
Такие показатели являются основой в финансовом учете предприятия. Их
используют в анализе для вычисления средних и относительных величин [16,
с.188].
За основу при анализе абсолютных показателей финансовой отчетности
берутся фактические показатели. Для планирования, учета и анализа так же
расчет связан с абсолютными показателями, они так же выступают в роли
нормативных, плановых, учетных и аналитических.
Как правило, используют метод сравнения планируемого и
фактического значения того или иного показателя для определения динамики в
лучшую или худшую сторону и определения причин.
Метод сравнения подразумевает сопоставление трех показателей:
отчетного периода, предшествующего и планового значения.
Метод группировки сводит все данные и необходимую информацию в
одну единую таблицу для проведения дальнейшего анализа.
Метод цепных подстановок достаточно популярен, его применение
основано на расчетах воздействия факторов комплексно на финансовое
состояния организации.
Суть такого метода состоит в перестановке каждого показателя вместо
фактического значения – плановое, при этом остальные показатели остаются
неизменными. Такой способ помогает определить влияние и значения каждой
составляющей в общем состоянии предприятия или в данной группировке
факторов.
За основу методик анализа отчета предприятия берут:
- горизонтальный;
- вертикальный;
- трендовый;
- анализ коэффициентов;
21
- сравнительный;
- факторный [12, с.351].
Сущность горизонтального (вертикального) анализа состоит в
составлении одной или нескольких таблиц, в которой производится расчет
каждой отдельной составляющей, сравнивая ее с предшествующим периодом и
выявления динамики.
Абсолютные показатели дополняются относительными темпами роста
показателя. Как правило, сравнивают базисные темпы роста нескольких
периодов.
Финансовая деятельность – это основа любого бизнеса, благодаря
которой происходит развития предприятия, понять ситуацию на предприятии
невозможно без анализа финансового состояния предприятия. Его необходимо
проводить регулярно для выявления динамики показателей [31, с.54].
1.3 Методологические основы анализа финансового состояния
предприятия
Как было сказано ранее, на практике применяются несколько методик
изучения финансовых отчетов, основными из них являются горизонтальный,
вертикальный, трендовый, коэффициентных и факторный.
Сегодня, пользуются многими методами анализа финансово-
хозяйственной деятельности. Достаточно подробно и расширено в своих трудах
данные методы анализа финансово-хозяйственной деятельности описывают
Шеремета А.Д., Негашева Е.В.; Ковалева В.В.; Савицкой Г.В.; Селезневой Н.Н.,
Ионовой А.Ф. В своих работах данные авторы иллюстрируют всеми известные
методы и приводят конкретные примеры анализа финансового состояния на
основе актуальных форм отчетности. Отметим, что Донцова Л.В. и Никофорова
Н.П. установили, что все процессы преобразования формы баланса в
аналитический баланс на предприятия зависит от конкретных условий и
22
принципов. И каждый аналитик решает, каким образом ему строить свою
работу, основываясь на этих условиях. Поэтому у многих авторов разный
взгляд на применение методов анализа коэффициентов финансового состояния.
Минусом является то, что отсутствует конкретика, и четкость установленных
правил проведения анализа и применения конкретных методик, нет системного
подхода к аналитике проблем, резервов и предложений по их решению,
действий по финансовому оздоровлению организации. Следовательно,
принятие управленческих решений всегда зависит только от случая и
профессионализма аналитика, его способности понимая и чтения финансовой
отчетности, умении приминать решение. Далее определим какие же
существуют особенности у разных методик.
Так методика анализа финансового состояния В.В. Ковалева может
включать в себя два этапа:
1) предварительная оценка или экспресс-анализ финансового состояния;
2) детализированный анализ финансового состояния [13, с.98].
Смысл экспресс-анализа заключается в отборе небольшого количества
наиболее существенных и сравнительно несложных в исчислении показателей
и постоянное отслеживание их динамики.
Экспресс-анализ может завершаться выводом о целесообразности или
необходимости более углубленного и детального анализа финансового
состояния, цель которого заключается в более подробной характеристике
имущественного и финансового положения хозяйствующего субъекта,
результатов его деятельности в истекшем отчетном периоде.
В общем виде программу проведения детализированного анализа
финансового состояния предприятия можно представить следующим образом
на рисунке 1.
23
Рисунок 1 - Программа детализированного анализа финансового
состояния предприятия[13, c.102]
Основные элементы и взаимосвязь этапов проведения анализа
финансового состояния по методике Селезневой Н.Н., можно представить в
виде следующей схемы на рисунке 2.
Рисунок 2 - Схема проведения анализа финансового состояния
предприятия по методике Селезневой Н.Н. [8, с.104]
24
Одной из наиболее известных в нашей стране методик анализа
финансового состояния является методика, предложенная вице-президентом
Аудиторской палаты России, членом Президиума методологического Совета по
бухгалтерскому учету Минфина РФ, А. Д. Шереметом. Данная методика
анализа финансового состояния предприятия предназначена для обеспечения
управления финансовым состоянием предприятия и оценки финансовой
устойчивости его деловых партнеров в условиях рыночной экономики. Она
состоит из следующих основных аналитических блоков (рис. 3). Эти блоки,
будучи взаимосвязанными, представляют собой структуру анализа, на
основании которой производятся расчеты и группировка показателей, дающих
наиболее точную и объективную картину текущего экономического состояния
предприятия.
Рисунок 3 - Структура анализа финансового состояния по Шеремету
А.Д. [11, с.294]