65
прирост наблюдается в 2017 год (0,01 пункт). Минимальный прирост
зафиксирован в 2017 год (-106,85).
В 2019 году по сравнению с 2018 годом коэффициент текущей
ликвидности уменьшился на 56,04 или на 99 %. Максимальный прирост
наблюдается В 2019 году (-56,04). Минимальный прирост зафиксирован в
2019 году (-56,05). В 2019 году по сравнению с 2017 год коэффициент
текущей ликвидности уменьшилось на 112,09 или на 203,80 %.
С 2016 по 2018 год коэффициент срочной ликвидности ООО СХП
«Ясон» намного превышают нормативы, но также уже ближе к норме по
сравнению предыдущими годами (0,6-1 пункта).
О высоком уровне платежеспособности предприятия говорит
показатель текущей ликвидности, которые показывают нормативы 1,5-2,5, в
нашем случае он составляет в 2016 году 1,676, в 2017 году 70,94 и в 2018
году 55,5. Это говорит о хорошей платежеспособность предприятия. Этот
показатель учитывает, что не все активы можно реализовать в срочном
порядке [19, c.382]
В соответствии с прогнозом, в 2019 году по сравнению с 2018 год
коэффициент абсолютной ликвидности увеличился на 0,01 пункта или на 6,7
%. Максимальный прирост наблюдается в 2017 год (0,01). Минимальный
прирост зафиксирован в 2017 год (-106,85).
В 2019 году по сравнению с 2018 год Коэффициент текущей
ликвидности уменьшился на 56,04 или на 99 %. Максимальный прирост
наблюдается В 2019 году (-56,04). Минимальный прирост зафиксирован в
2018 году (-56,05). В 2019 году по сравнению с 2017 год коэффициент
текущей ликвидности уменьшилось на 112,09 или на 203,80 %.
3.3 Рекомендации по повышению финансовой устойчивости
предприятия
Задачи анализа финансовой устойчивости ООО СХП «Ясон»:
66
1) оценка платежеспособности и финансовой устойчивости
предприятия, обнаружение нарушений и причин их возникновения;
2) разработка рекомендаций и путей улучшения финансовой
устойчивости и платежеспособности;
3) эффективное использование ресурсов и стабилизация финансовой
устойчивости;
4) составление прогноза вероятных финансовых результатов, и
возможной финансовой устойчивости в зависимости от разных способов
использования ресурсов.
Внутренние факторы:
1) Издержки производства, а также соотношение постоянных и
переменных затрат. К переменным издержкам относят затраты на материалы,
электроэнергию и т.д., которые меняются в зависимости от объемов
производимой продукции. Постоянные издержки - это затраты не зависящие
от объемов производства (затраты на аренду, амортизацию, затраты на сбыт,
проценты по кредитам и т. д.).
2) Оптимальный состав активов и выбор путей управления ими. Если
же в предприятия уменьшается количество ликвидных активов, то,
следовательно, можно получить повышенную прибыль. Но при этом из-за
недостатка оборотных активов может возникнуть риск возникновения
неплатежеспособности, и вовсе остановки производства. То есть
оптимальное управление активами – это поддержание минимальной сумы
ликвидных активов на счетах предприятия, чтобы можно было осуществлять
текущую деятельность.
3) Оптимальный состав и структура финансовых ресурсов и
правильное управление. Чем больше собственный капитал предприятия,
особенно прибыль – тем независимее оно себя чувствует. Важно не только
сумма прибыли, но и пути ее распределения, а именно та часть которая идет
на развитие производства. Таким образом именно этот фактор необходим для
67
проведения анализа финансовой устойчивости – распределение прибыли для
текущего финансирования и для инвестиций.
4) Привлеченный капитал. Повышение суммы заемного капитала
повышает финансовые возможности предприятия, но при этом тут же
возникает риск – возможности расплатиться по обязательствам. Таким
образом гарантировать будущую оплату по обязательствам могут резервы,
созданные на предприятии.
Анализ кредитоспособности основывается на расчете 5
коэффициентов:
1) Коэффициент абсолютной ликвидности - соотношение денежных
активов к текущим обязательствам.
2) Промежуточный коэффициент покрытия показывает сможет ли
предприятие рассчитаться по обязательствам в установленные сроки.
Коэффициент определяется делением суммы денежных средств и
дебиторской задолженности на сумму краткосрочных пассивов.
3) Коэффициент текущей ликвидности показывает, как оборотные
средства могут погасить краткосрочные обязательства. Рассчитывается
отношением суммы второго раздела баланса к краткосрочным пассивам.
4) Коэффициент независимости показывает соотношение собственных
средств к заемным.
5) Коэффициент рентабельности показывает сколько прибыли получает
предприятие на 1 денежную единицу затрат.
Проведенный анализ показал, что добиться роста прибыли, увеличивая
цену, не получится, возможно, предприятие сможет сделать это, снизив
объемы продаж. Создание искусственного дефицита позволит в
определенных случаях покупателям бороться за товар, что сделает рост цены
вполне естественным.
Однако более эффективным способом является наращивание объемов
продаж. Если у предприятия еще есть покупатели, готовые покупать
продукцию по текущей цене, то нужно бросить все усилия на удовлетворение
68
этого спроса, что позволит гарантировано увеличить прибыль от продаж.
Если же цену придется снизить, то эффективность такого решения
рассчитывается аналогично анализу эффекта от повышения цены.
Однако ценовая политика не является единственным фактором,
влияющим на прибыль [12, c. 414].
Конечно, определить эффективность рекламной кампании довольно
непросто, однако если у предприятия будет иметься достаточная
статистическая база, то ООО СХП «Ясон» сможет определить, какая
продукция являются фаворитами, какая разновидность рекламы не приносит
должного эффекта и т. д. Для более детальной работы в этом направлении
можно нанять специалистов.
И наконец, последний способ увеличения прибыли от продаж связан с
уменьшением налоговых обязательств перед государством. Не забывайте, что
определение чистой прибыли предполагает вычет налогов из суммы вашей
валовой прибыли, поэтому налоговый менеджмент не менее важен, чем
товарная или ценовая политика. При этом постарайтесь воздержаться от
использования нелегальных или «серых» способов снижения налоговых
выплат, что может быть чревато большими неприятностями и даже
уголовным преследованием.
Факторы и пути повышения прибыли:
- научно-технический прогресс и научно-технический уровень
производства продукции;
- структура хозяйственной системы и уровень организации
производства и труда;
- хозяйственный механизм и уровень организации управления;
- социальные условия и уровень использования человеческого фактора;
-природно-климатические условия и уровень рационального
природопользования [28, с. 133];
- внешнеэкономические связи и уровень их развития.
69
Для увеличения продаж, кроме маркетинговых мероприятий, должна
производиться такая продукция, которая соответствует требованиям
потребителей, и будет пользоваться стабильным спросом. На каждом
предприятии на постоянной основе должны быть ответственные
подразделения, которые осуществляют анализом себестоимости
произведенной продукции, а также осуществляться полномасштабная
программа ее снижения.
Она должна иметь комплексный характер, учитывать все возможные
факторы, которые влияют на формирование затрат производства и
реализации.
Позитивное влияние на повышение рентабельности предприятия
оказывают мероприятия, направленные на оптимизацию использованного
рабочего времени [18, с. 155]
К ним относится:
- поддержание оптимального числа рабочего персонала;
- снижение затрат на подразделения, которые являются
сопутствующими и не участвуют в производстве;
- постоянная работа над повышением уровня квалификации
работников, посредством чего, будет улучшаться производительность труда,
опережая среднюю заработную плату;
- использование прогрессивных систем оплаты, повышение
заинтересованности рабочих в улучшении производительности;
- автоматизация процессов производства, которая снижает затраты на
фонд оплаты труда;
- повышение мотивации труда.
Также имеет существенное значение сокращение размера накладных
затрат на эксплуатацию и менеджмент производственного процесса.
Этому содействует рост объемов производства продукции за счет
осуществления реконструкции, технического обновления предприятия,
снижения размера административно-управленческого аппарата и
70
вспомогательных служб, а также за счет совершенствования процесса
управления производством.
Основные рекомендации по улучшению деятельности ООО СХП
«Ясон»:
- контролировать состояние расчетов с покупателями (по отсроченной
задолженности) и своевременно предъявлять исковые заявления;
- осуществлять факторинговые операции и спонтанное
финансирование;
- создать резерв по сомнительным долгам.
Предложенные мероприятия должны способствовать повышению
конкурентоспособности.
3.4 Прогнозирование финансовой устойчивости предприятия
1. Коэффициент автономии
Расчет средних характеристик рядов.
Средний уровень ряда y динамики характеризует типическую величину
абсолютных уровней.
Средний уровень интервального ряда рассчитывается по формуле (11):
=
Среднее значение коэффициента автономии с 2016 г. по 2018 г.
составило 0,25 пункта.
Средний коэффициент роста рассчитывается по формуле (12):
.
В среднем за весь период рост анализируемого показателя составил
1,0392 пункта.
Средний коэффициент прироста рассчитывается по формуле (13):
71
В среднем коэффициент автономии ежегодно увеличивалась на 3,92 %.
Средний абсолютный прирост представляет собой обобщенную
характеристику индивидуальных абсолютных приростов ряда динамики.
Средний абсолютный прирост рассчитывается по формуле (14):
Выполним прогноз на 3 шага вперед, используя показатель среднего
темпа роста.
= 0,27•1,0392 = 0,28;
= 0,28•1,0392 = 0,29;
= 0,29•1,0392 = 0,3.
2. Коэффициент финансовой зависимости
Расчет средних характеристик рядов.
Средний уровень ряда y динамики характеризует типическую величину
абсолютных уровней рассчитывается по формуле (11):
=
.
Среднее значение Коэффициент финансовой зависимости с 2016 г. по
2018г. составило 0,75 пункта.
Средний коэффициент роста рассчитывается по формуле (12):
В среднем за весь период рост анализируемого показателя составил
0,9866.
Средний коэффициент прироста рассчитывается по формуле (13):
В среднем коэффициент финансовой зависимости ежегодно
сокращался на 1,3 %.
72
Средний абсолютный прирост представляет собой обобщенную
характеристику индивидуальных абсолютных приростов ряда динамики.
Средний абсолютный прирост рассчитывается по формуле (14):
С каждым годом коэффициент финансовой зависимости в среднем
уменьшался на 0,01 пункта.
Выполним прогноз на 3 шага вперед, используя показатель среднего
темпа роста.
= 0,73•0,9866 = 0,72;
= 0,72•0,9866 = 0,71;
= 0,71•0,9866 = 0,7.
3. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств
Расчет средних характеристик рядов.
Средний уровень ряда y динамики характеризует типическую величину
абсолютных уровней.
Средний уровень интервального ряда рассчитывается по формуле (11):
=
Среднее значение коэффициент соотношения заемных и собственных
средств с 2016 г. по 2018 г. составило 3 пункта.
Средний коэффициент роста рассчитывается по формуле (12):
В среднем за весь период рост анализируемого показателя составил
0,9448.
Средний коэффициент прироста рассчитывается по формуле (13):
.
В среднем коэффициент соотношения заемных и собственных средств
ежегодно сокращался на 5,5 %.
73
Средний абсолютный прирост представляет собой обобщенную
характеристику индивидуальных абсолютных приростов ряда динамики.
Средний абсолютный прирост рассчитывается по формуле (14):
С каждым годом коэффициент соотношения заемных и собственных
средств в среднем уменьшалось на 0,16 пункта.
Выполним прогноз на 3 шага вперед, используя показатель среднего
темпа роста.
= 2,66•0,9448 = 2,51;
= 2,51•0,9448 = 2,36;
= 2,36•0,9448 = 2,22.
4. Коэффициент маневренности собственных оборотных средств
Расчет средних характеристик рядов.
Средний уровень ряда y динамики характеризует типическую величину
абсолютных уровней рассчитывается по формуле (11):
=
????
????
????????
Среднее значение коэффициента маневренности собственных
оборотных средств с 2016 г. по 2018 г. составило 2.4 пункта.
Средний коэффициент роста рассчитывается по формуле (12):
В среднем за весь период рост анализируемого показателя составил
0,9351 пункта.
Средний коэффициент прироста рассчитывается по формуле (13):
.
В среднем коэффициент маневренности собственных оборотных
средств ежегодно сокращался на 6,5 %.
74
Средний абсолютный прирост представляет собой обобщенную
характеристику индивидуальных абсолютных приростов ряда динамики.
Средний абсолютный прирост рассчитывается по формуле (14):
????????
С каждым годом коэффициент маневренности собственных оборотных
средств в среднем увеличивался на 14,5 % .
Выполним прогноз на 3 шага вперед, используя показатель среднего
темпа роста.
= -2,02•0,9351 = -1,89;
= -1,89•0,9351 = -1,77;
= -1,77•0,9351 = -1,66.
5. Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных
активов.
Расчет средних характеристик рядов.
Средний уровень ряда y динамики характеризует типическую величину
абсолютных уровней.
Средний уровень интервального ряда рассчитывается по формуле (11):
=
.
Среднее значение коэффициент соотношения мобильных и
иммобилизованных активов с 2016 г. по 2018 г. составило 0,18.
Средний коэффициент роста рассчитывается по формуле (12):
.
В среднем за весь период рост анализируемого показателя составил
1,0247.
Средний коэффициентов прироста рассчитывается по формуле (13):
В среднем коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных
активов ежегодно увеличивалась на 2,5 %.