54
индуктивный отбор или систематизация критериев финансовой устойчивости
предприятия. Процесс систематизации осуществляется на основе актуальных
(актуальных) данных и отражает результаты, достигнутые на момент анализа
или в недавнем прошлом.
Третий этап процедуры – стабилизация финансовой деятельности
предприятия. На этом этапе осуществляется поиск и оценка обратных
процессов, направленных на перевод или возврат финансовой системы
предприятия в состояние стабильности. Мы определяем эти процессы, как
компенсаторные механизмы. Концепция компенсационных механизмов
предполагает, что каждый процесс, выводящий финансовую систему из
состояния стабильности, может быть противопоставлен другому процессу,
возвращающему систему в это государство. А нестабильность системы
означает, что компенсаторные механизмы не активируются. Причин может
быть несколько; однако основной причиной является незнание руководством
предприятия о существовании таких возможностей. На этапе стабилизации
проводится моделирование обратных процессов компенсации активности, а
также осуществляется непрерывное управление чувствительностью
выявленных соотношений, полученных на первом этапе. Сравнительный
анализ проводится с целью выявления необходимости возвращения к
предыдущим этапам анализа. Процесс стабилизации осуществляется на
основе актуальных и прогнозных данных и отражает перспективные
результаты деятельности исследуемого предприятия.
Существует комплекс мероприятий по укреплению финансовой
устойчивости, который является общим для всех: создание резервов для
валовой и чистой прибыли; усиление работы по взысканию дебиторской
задолженности; снижение издержек производства; ускорение
оборачиваемости дебиторской задолженности. Для ООО «АПРП» данный
комплекс должен быть дополнен с учетом проведенного финансового
анализа.
55
Для ускорения оборачиваемости капитала необходимо рациональное
использование сверхнормативных запасов или их ликвидация. Оптимизация
кредиторской задолженности должна быть достигнута за счет эффективной
работы с кредиторами за счет заключения договоров без начисления пени на
отсроченные платежи, перезаключение договоров с постоянными
кредиторами на более выгодных условиях. Арендная эксплуатация
неиспользуемых площадей сократит расходы на содержание складских
помещений и принесет новый денежный поток.
Для предотвращения кризисной ситуации необходимо выделить
мероприятия по увеличению эффективности управления дебиторской и
кредиторской задолженности. Они могут повысить платежеспособность и
укрепить финансовое положение ООО «АПРП»
Таким образом, оценивая ситуацию в финансово-хозяйственной
деятельности исследуемого предприятия в целом, можно сказать, что
экономический потенциал для успешной работы ООО «АПРП» снижается.
Для исправления экономической ситуации на предприятии необходим поиск
внутренних резервов по увеличению прибыльности предприятия и
достижению безубыточной работы:
максимальное использование административного и
производственных зданий предприятия, например, сдача помещений в
аренду, закрытие нерентабельных торговых точек;
повышение качества продукции;
снижение себестоимости, поскольку за исследуемый период
выручка увеличилась с 64 159 тыс. руб. в 2013 году до 69 942 тыс. руб. в 2015
году, в то время как себестоимость выросла с 50 870 тыс. руб. до 54 009 тыс.
руб. соответственно, а коммерческие расходы с 5 555 тыс. руб. до 10 649 тыс.
руб. что свидетельствует, как уже отмечалось о нерентабельности
предприятия;
постоянное отслеживание динамики спроса;
56
дальнейшая работа по сокращению издержек производства;
модернизация производственного оборудования;
повышение культуры обслуживания;
ремонт бытовых и производственных помещений;
регулярная переподготовка и обучение персонала.
В качестве конкретного примера модернизации производственного
оборудования можно рассматривать привлечение заемных средств,
поскольку своих средств у ООО «АПРП» нет.
3.2 Оценка экономической эффективности разработанных
мероприятий
Проект направлен на модернизацию и расширение производства ООО
«АПРП» с целью увеличения доли предприятия на занимаемом рынке. В
рамках проекта предполагается строительство здания для новых цехов,
покупка и монтаж оборудования, в том числе внедрение инновационного
энергосберегающего и экологического оборудования. Будут рассмотрены два
варианта реализации проекта.
Организационные расходы по 1 проекту:
- на ремонт помещения. В помещении планируется произвести ремонт.
- расходы, связанные с регистрированием цеха (Разрешение СЭС,
пожарной службы и др.) составят - 20 000 руб.
Организационные расходы по 2 проекту:
- расходы, связанные с регистрированием нового подразделения
(разрешение СЭС, пожарной службы и др.) составит - 20 000 руб. (см.табл.
16, 17)
Таблица 16
Затраты по 1 проекту
57
Затраты по 1 проекту
Ремонт помещения
Наименование
Кол-
во м
2
м
2
, руб.
Стоимость,
руб.
Заливка пола бетоном
«Бетон»
400
250
100 000
Линолеум
«AstaMuerto»
50
350
17 500
Плинтус
Плинтус МДФ
«ЛУЧ»
49
119
5 831
Оборудование туалета и душа
182 500
Выравнивание стен
400
300
120 000
Расходные материалы (пило
материалы, сыпучие смеси и т.д.)
1 500 000
Работа подрядчиков
2 400 000
Итого
4 325 831
Оборудование
Вид
Наименование
Кол-
во
шт., руб.
Стоимость,
руб.
Мебель для администратора
25000
Мебель для раздевалки
15000
Компьютер
1
20000
20000
Стеллаж
5
3000
15000
Рохля
Rohla
2
25000
50000
Кондиционер
Hymaco
1
12500
12500
Кулер
Cold Water
1
9000
9000
Автоматическая линия для печатной
продукции
MYDATA 500
1
253900
253900
Автоматическая машина для
металлической продукции
TI-604
1
230700
230700
Ремонтная станция для печатных
плат
P-702
1
340780
340780
Итого по разделу
971880
Расходы на регистрацию
Регистрация
1
9100
9100
Договора с пожарной службой и
СЭС
1
10900
10900
Итого
20000
58
Итого:
5317711
Итого по инвестиционным затратам: 5 137 711 + 192 000 = 5 329 711
Таблица 17
Затраты по 2 проекту
Затраты по 2 проекту
Оборудование
Вид
Наименование
Кол-
шт„ руб.
Стоимос
ть, руб.
1
2
3
4
5
Мебель для администратора
25000
Мебель для раздевалки
15000
Компьютер
1
20000
20000
Стеллаж
5
3000
15000
Рохля
Rohla
2
25000
50000
Кондиционер
Hymaco
1
12500
12500
Кулер
Cold Water
1
9000
9000
Автоматическая линия для печатной
продукции
MYDATA 500
2
253900
507800
Автоматическая машина для
металлической продукции
TI-604
2
230700
461400
Ремонтная станция для печатных плат
P-702
2
340780
681560
Гидравлическая гибочная машина
Puenta-Misto
235RNL
1
4345831
4345831
Итого по разделу
1 791 260
руб.
Расходы на регистрацию
Регистрация
1
9100
9100
Договора с пожарной службой и СЭС
1
10900
10900
Итого
20 000
Итого по затратам
6 137 091
Итого по затратам: 6 137 091 + 768 000 = 6 905 091
Расчет себестоимости
Таблица 18
Аренда помещения по 1 проекту
Аренда помещения (400 кв.
1
квартал
2
кварта
3
квартал
4
кварта
Итого
за год
59
м)
192 000
руб.
192
000
руб.
192 000 руб.
192
000
руб.
768
000
руб.
1
2
3
4
5
6
Расход электроэнергии по 1 проекту (3.84 руб./KВТ)
Наименование
Кол-
во,
Расход энергии ,
кВт/час
Кол-во
часов
сумма
-руб.
Осветительные Лампы
8
0,8
12
294,91
Кондиционер
1
3
8
92,16
Кулер
1
0,1
8
3,072
Компьютер
1
0,5
8
15,36
Автоматическая стреппинг машин а для
печатной продукции
1
7
12
322,56
Автоматическая машина для
металлической продукции
1
7
12
322,56
1
2
3
4
5
Ремонтная станция для печатных
1
5
12
230,4
Итого
1281,02
руб.
Ремонт помещения произведен предприятием и составил 4 325 831
рублей.
Электроэнергия: в месяц 30 745 руб. Итого в год 368 940 руб. Таким
образом, затраты на аренду помещения в год составят: 768 000 + 4 325 831 +
368 940 = 5 462 771 руб.
Таблица 19
Аренда помещения по 2 проекту
Аренда помещения (800 кв.
м)
1
квартал
2
квартал
3
квартал
2
квартал
Итого за
год
768 000
руб
768 000
руб.
768 000 руб.
768 000
руб.
3 072 000
руб.
Расход электроэнергии по 1 проекту (3.84 руб./kВт)
Наименование
Кол-во,
Расход энергии
кВт/час
Кол-во
часов
Общая
сумма,
руб.
Осветительные Лампы
16
0,8
12
589,824
60
Кондиционер
1
3
8
92,16
Кулер
1
0,1
8
3,072
Компьютер
1
0,5
8
15,36
Автоматическая стреппинг машина для
печатной продукции
2
7
12
645,12
Автоматическая машина для
металлической продукции
2
7
12
645,12
Ремонтная станция для печатных плат
2
5
12
460,8
Итого
2451,45
РУ6-
Ремонт помещения не требовался.
Электроэнергия: в месяц 58 835 руб. Итого в год 706 020 руб.
Таким образом, затраты на аренду помещения в год составят:
3 072 000 + 706 020 = 3 778 020 руб.
Таблица 20
Расходы на заработную плату по 1 проекту
К-во чел.
3/пл за
месяц, руб.
Сумма за
месяц, руб.
Мастер по металлу
2
30000
60000
Мастер по печатным платам
3
18000
54000
Мастер по покраске
2
20000
40000
Начальник Цеха
1
35000
35000
Уборщик помещения
1
14000
14000
Охранник
1
17000
17000
Кладовщик
2
18000
36000
Итого
256 000 руб.
Таблица 21
Расходы на заработную плату по 2 проекту
К-во чел.
3/пл за
месяц, руб.
Сумма за
месяц, руб.
Мастер по металлу
4
30000
120000
Мастер по печатным платам
6
18000
108000
Мастер по покраске
4
20000
80000
Начальник Цеха
2
35000
70000
61
Уборщик помещения
1
14000
14000
Охранник
1
17000
17000
Кладовщик
4
18000
72000
Итого
481 000 руб.
Первый проект: 256 000 руб. х 12 мес. = 3 072 000 руб.
Второй проект: 481 000 руб. х 12 мес. =5 772 000 руб.
Текущие затраты предприятия по первому проекту:
1. Закупка расходных материалов для автоматической линии в
месяц на 100 000 руб.
2. Закупка металла в месяц на 150 000 руб.
В год выделено на закупку материалов 3 000 000 руб.
В процессе работы возможны поломки оборудования. Будет необходим
ремонт и замена оборудования
3. На ремонт в год выделено 250 000 руб.
4. На замену оборудования в год выделено 900 000 руб.
Итого в среднем будет затрачено средств на материалы и ресурсы в
год:
100 000 + 150 000 + 3 000 000 + 250 000 + 900 000 = 4 400 000 рублей
Текущие затраты предприятия по второму проекту:
1. Закупка расходных материалов для автоматической линии в
месяц на 200 000 руб.
2. Закупка металла в месяц на 300 000 руб.
В год выделено на закупку материалов 6 000 000 руб.
В процессе работы возможны поломки оборудования. Будет необходим
ремонт и замена оборудования
3. На ремонт в год выделено 500 000 руб.
4. На замену оборудования в год выделено 2 800 000 руб.
Итого в среднем будет затрачено средств на материалы и ресурсы в
год:
62
200 000 + 300 000 + 6 000 000 + 500 000 + 2 800 000 = 9 800 000 руб.
Таблица 22
Текущие затраты в 1 год
Статьи затрат
1
вариант (руб. в год)
2
вариант (руб. в год)
Ресурсы, материалы
4 400 000
9 800 000
3/плата
3 072 000
5 772 000
Аренда
5 462 771
3 778 020
Непредвиденные расходы
100 000
100 000
Итого
13 034 771
19 450 020
После расчета суммы инвестиционных и текущих затрат определяются
источники финансирования проекта. В этом расчете определяется
соотношение собственных средств предприятия, которые будут направлены
на финансирование проекта, и заемного капитала.
Собственный капитал составляет 11, 411 млн. руб. (табл. 5). На
финансирование проекта из этих средств планируется выделить 5 млн. руб. В
качестве заемного капитала для обоих вариантов предусмотрен банковский
кредит под 15 % в рублях на 3 года (см. табл. 23, 24)
Таблица 23
Финансовые показатели
Показатель
1 вариант
2 вариант
Собственные средства
5 000 000 руб.
5 000 000 руб.
Заемные средства
500 000 руб.
2 080 000 руб.
Итого
5 500 000 руб.
7 080 000 руб.
Доля собственного капитала, %
91
70
Таблица 24
Текущие затраты в 1 год
Статьи затрат
1 вариант (руб. в
год)
2 вариант (руб. в
год)
Ресурсы, материалы
4 400 000
9 800 000
63
3/плата
3 072 000
5 772 000
Аренда
5 247 551
3 377 196
Непредвиденные расходы
100 000
100 000
Проценты по кредиту
575 000
2 392 000
Итого
13 394 551
21 441 196
Проценты по кредиту по 1 вар: (500 000*0,15) + 500 000 = 575 000 руб.
Проценты по кредиту 2 вар: (2080000*0,15) + 2080000 = 2 392 000 руб.
Произведем расчет срока окупаемости и нормы прибыли (табл. 25)
Таблица 25
Расчет предполагаемой выручки
Вариант
Ср. сумма заказа
Кол-во Заказов
Выручка за Квартал
1
10.5 тыс.руб
400
4.2 млн. руб
2
10.4 тыс.руб
600
6.25 млн. руб
Предположим, что по 1 варианту, 1-ый квартал будет 400 заказов
нашей продукции. Каждый заказ на сумму в среднем = 10.5 т.руб. Таким
образом можно посмотреть какова будет прибыль в первый квартал: 10.5
т.руб. х 400 заказов на поставку = 4.2 млн. руб. – средняя выручка в квартал.
По 2 варианту, в 1-ый квартал будет 600 заказов нашей продукции.
Каждый заказ на сумму в среднем = 10.4 тыс. руб. Таким образом можно
посмотреть какова будет прибыль в первый квартал: 10,4 тыс. руб. х 600
заказов на поставку = 6.25 млн. руб. – средняя выручка в квартал.
Таблица 26
Ожидаемая выручка
Ожидаемая
выручка (1
год)
1 вариант
I
квартал
II
квартал
III
квартал
IV
квартал
Итого
за год, руб.
4.2
4.2
4.2
4.2
17 млн. руб.
Ожидаемая
выручка (1
год)
2 вариант
6.25
6.25
6.25
6.25
25 млн. руб