56
При прогнозировании прибыли от реализации продукции (работ, услуг)
используются среднегодовые темпы изменения рентабельности за 3-5 лет,
предшествующих планируемому периоду. При изменении условий оценки
доходов и затрат предприятия это темпы корректируются. Сумму прибыли
можно определять как произведение прибыли от реализации текущего года на
спрогнозированный темп ее изменения в плановом году, или как произведение
запланированного товарооборота на проектируемую рентабельность деленное
на 100.
Оценивая возможный уровень рентабельности можно соизмерить
величину прибыли с расходами и объемом товарооборота. Для этого
определяют точку преломления прибыли и убытков или порог рентабельности.
Эта точка характеризует такой объем оборота, когда нет убытков, но нет и
прибыли. Определение критической точки может осуществляться расчетным
или графическим способами.
Одним из вариантов анализа лимита рентабельности является оценка
перекрытия ликвидности. В этом случае издержки предприятия
подразделяются на денежные расходы и те, которые с ними не связаны,
например, амортизация. Точка пересечения кривой части стоимости,
соответствующая денежным расходам с кривой оборота показывает величину
минимального оборота, необходимого для сокращения ликвидности.
При помощи регрессионного распределения минимального оборота
можно установить зависимость между плановой прибылью и товарооборотом и
получить предельную прибыль.
На предстоящий период можно рассчитать и по источникам образования.
Так, прибыль от реализации товаров, работ и услуг определяется как
разница между суммой валового дохода от реализации, рассчитанной на
предстоящий период, и суммой издержек обращения.
Прибыль от операций с тарой устанавливается с ориентировкой на
фактически сложившиеся результаты и с учетом предстоящих изменений в
товарообороте, его объеме и структуре.
57
Прибыль от платных услуг, предоставленных покупателям определяется
исходя их возможного объема таких услуг и цен на них.
При планировании валового дохода необходим системный подход, то
есть должна быть обеспечена взаимная увязка всех показателей плана
предприятия. Он строго увязывается с рассчитанным на плановый период
объемом товарооборота и прибыли.
В процессе составления плана валового дохода вносят небольшие
коррективы в плановую структуру товарооборота в целях повышения размера
валового дохода, или пересматривается смета издержек обращения в целях
изыскания возможностей по сокращению отдельных расходов для обеспечения
рассчитанного размера прибыли.
Планирование валового дохода можно произвести методом технико-
экономических расчетов и экономико-статистическим методом. При технико-
экономическом расчете плановая сумма валового дохода от реализации
определяется на основе объема и структуры (при необходимости и внутри
ассортиментной структуре) планового задания по товарообороту и
установленных размеров торговых надбавок. Сумма торговых надбавок по
каждой товарной группе рассчитывается умножением объема товарооборота по
каждой товарной группе на размер надбавки и делением полученного
результата на 100. Общий валовой доход от реализации по предприятию
определяется путем суммирования валового дохода по отдельным товарным
группам. Деление общей суммы на товарооборот и умножением на 100
рассчитывается средний уровень валового дохода в процентах к товарообороту.
По тем товарным группам, которые имеют сложный внутригрупповой
ассортимент, целесообразно вычислить размер средней торговой надбавки по
каждой товарной группе.
Из суммы реализованных средств, полученных умножением
товарооборота группы на средний уровень торговых надбавок, вычисляется
сумма наценок предоставляемых:
58
поставщикам в связи со складской поставкой товаров, по которым
не установлены оптово-сбытовые накидки.
Если в планируемом году структура товарооборота существенно не
изменится, и не предполагаются большие изменения в условиях закупки
товаров, то валовые доходы по плану могут определяться исходя из
установленного объема товарооборота на будущий год и среднего их уровня за
текущий и прошлые годы, то есть экономико-статистическим методом.
Планируемая сумма прибыли находится в обратной зависимости от
издержек обращения. Чем ниже издержки обращения, тем выше прибыль.
Поэтому при планировании предприятия стремятся к получению оптимального
размера издержек обращения.
Планируя издержки обращения, предприятие самостоятельно утверждает
план и доводит его до структурных подразделений. Планирование издержек
обращения имеет связь с прибылью, валовым доходом, оборотными
средствами, банковскими кредитами.
3.2. Оценка эффективности предлагаемых рекомендаций на ООО ПСК
«Омега»
Для оценки эффективности предлагаемых рекомендаций необходимо
проанализировать вероятные изменения прибыли ООО ПСК «Омега», а также
рентабельности активов и деятельности организации в целом. Эффективность
рекомендаций будет признан в случае увеличения финансовых результатов
либо при наблюдении положительных изменений в динамике показателей,
составляющих основу оценки финансовых результатов деятельности ООО ПСК
«Омега» в 2019 г.
59
Таблица 9
Формирование прибыли ООО ПСК «Омега» в 2019 г., тыс.руб.
17
Показатель
2018г.
2019г.
Абсолютное
отклонение
Относительное
отклонение,
%
Выручка от
продажи
198
224
274
831
76 607
38,6
Себестоимость
продаж
181
237
134
251
58 975
32,5
Валовая прибыль
16 987
34 619
17 987
105,9
Коммерческие
расходы
0
0
0
0
Управленческие
расходы
0
0
0
0
Прибыль (убыток)
от продаж
16 987
34 619
17 987
105,9
Внереализационные
доходы
100
844
83 243
-17 601
-17,45
Внереализационные
расходы
109
722
104
312
-5 410
-4,93
Прибыль (убыток)
до
налогообложения
854
11 395
10 541
1234,3
Чистая прибыль
-679
11 082
11 761
-1732,1
Формирование прибыли ООО ПСК «Омега» в 2019 г. после проведения
мероприятий будет, как ожидается, проходить несколько в ином русле, когда
выручка организации будет стремиться уже вверх, что будет связано с
увеличением цен на продукцию ООО ПСК «Омега». В результате данный
преобразований на ООО ПСК «Омега» выручка от реализации увеличится в
среднем на 38,6% или 76607 тыс.руб. и составит 274831 тыс.руб.
Использование альтернативных материалов позволит сократить
себестоимость реализации продукции на 58975 тыс.руб. или 32,5%, что
составит к концу 2019 г. 134251 тыс.руб. Стоит отметить, что динамика
показателей выручки и себестоимости реализации будет способствовать росту
величины валовой прибыли ООО ПСК «Омега», что говорит о благоприятных
изменениях финансовых результатов исследуемой организации в 2019 г.
17
Таблица составлена автором по прогнозным данным финансовой отчётности ООО ПСК «ОМЕГА» на 2019 г.
60
Так, увеличение валовой прибыли будет ожидаться на уровне 105,9% или
17987 тыс.руб., что составит к концу 2019 г. 34619 тыс.руб. Данный рост
обязательно позитивно скажется на формировании собственного капитала, а
также повысит эффективность деятельности ООО ПСК «Омега» в целом,
отражая проведенные мероприятия как экономически эффективными.
В результате проведенных изменений прибыль от продаж,
характеризующая и влияющая на эффективность деятельности организации в
2019 г. будет стремиться к увеличению в размере 17987 тыс.руб. или 105,9%,
что также показано на рисунке 11.
Рисунок 11. Изменение прибыли ООО ПСК «Омега» в 2019 г. как
результат оценки его финансовых результатов после проведения
мероприятий
Рост прибыли от продаж будет способствовать повышению
рентабельности продаж, и в целом деятельности ООО ПСК «Омега», что
благоприятно скажется на развитии организации и будет отражать проведенные
мероприятия как эффективные.
Прибыль до налогообложения ООО ПСК «Омега» также будет иметь
тенденцию роста в 2019 г., что будет обусловлено позитивными изменениями
ранее рассмотренных элементов оценки финансовых результатов. Так, в 2019 г.
2018
2019
-5000
0
5000
10000
15000
20000
25000
30000
35000
Валовая прибыль
Прибыль (убыток)
от продаж
Прибыль (убыток)
до
налогообложения
Чистая прибыль
2018 2019
61
ожидается рост прибыли до налогообложения на уровне 5,2%, отчего величина
данной прибыли составит 19170 тыс.руб. Предлагаемый рост показателя
благоприятно скажется на изменения рентабельности капитала, а значит на
эффективности оценки финансовых результатов, а также эффективности
капиталовложений ООО ПСК «Омега», свидетельствуя о рациональности
оптимизации структуры капитала организации.
Величина чистой прибыли, как главного критерия результатов
деятельности ООО ПСК «Омега» будет также возрастать на уровне 1732,1%,
что составит к концу 2019 г. 11082 тыс.руб. Данный рост будет означать
увеличение суммы прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, а
значит руководство ООО ПСК «Омега» сможет дополнительно покрыть свои
краткосрочные обязательства, повышая ликвидность и платежеспособность
организации.
Далее рассмотрим структуру выручки ООО ПСК «Омега» в 2019 г.
(рис. 12).
Рисунок 12. Структура выручки ООО ПСК «Омега» в 2019 г.
Проведенные мероприятия благоприятно отразятся на структуре выручки
от реализации продукции, которая включает в себя себестоимость реализации в
виде затрат, а также норму прибыли, образующую величину валовой прибыли.
Так, в результате разработанных рекомендаций доля прибыли в структуре
выручки от реализации продукции возрастет на 12%, что составит 21%. Данный
рост является значительным, его динамика изменения отражает эффективность
91%
9%
До проведения мероприятий
Себестоимость
продаж
Валовая
прибыль
79%
21%
После проведения мероприятий
Себестоимость
продаж
Валовая
прибыль
62
осуществляемых мероприятий, а также говорит об эффективности оценки
финансовых результатов, в число которых входит и валовая прибыль. Доля
себестоимости, при этом, сократится на 12%, что отражает формирование
финансовых результатов ООО ПСК «Омега» как эффективное.
Для оценки эффективности оценки финансовых результатов ООО ПСК
«Омега» в 2019 г. необходимо определить влияние факторов на прибыль от
продаж, выступающей основополагающим критерием формирование
эффективности деятельности организации. Исходные данные для этого
представлены в табл. 10.
Таблица 10
Исходные данные для расчета влияния факторов на сумму
прибыли от продаж на ООО ПСК «Омега» в 2019 г.
18
№
п/
п
Показатель
Обо
знач
ение
2018
г.
2019 г.
(прогн
оз)
Абсол
ютное
отклон
ение
Относи
тельно
е
отклон
ение,
%
1
Выручка (нетто) от продажи
товаров, продукции, работ,
услуг, тыс. руб.
В
198
224
274
831
76 607
38,6
2
Прибыль от продаж, тыс.
руб.
П
854
11 395
10 541
1234,3
3
Среднегодовая сумма
оборотных активов, тыс.
руб.
ОА
643
453
676
964
33 511
5,2
4
Рентабельность продаж
(стр. 2 : стр. 1)
R
П
0,004
0,04
0,14
32
5
Коэффициент
оборачиваемости
оборотных активов, раз
(стр. 1 : стр. 3)
К
ОБ
0,3
0,4
2,3
7,4
Из представленной таблицы можно отметить, что среднегодовая сумма
оборотных активов увеличится на 33511 тыс.руб. или 5,2%, что связано будет с
увеличением величины запасов готовой продукции. Увеличение величины
запасов, как известно, приводит к увеличению оборачиваемости активов, росту
собственного капитала, а значит и эффективности деятельности организации в
18
Таблица составлена автором по данным финансовой отчётности ООО ПСК «Омега» за 2018-2019 гг.
63
целом. Данный вывод подтверждает ожидаемое изменение показателя
рентабельности продаж ООО ПСК «Омега», который увеличится к концу 2019
г. на 14%, составив 4%. Данный рост будет благотворно сказываться на
эффективности формировании финансовых результатов деятельности ООО
ПСК «Омега».
В результате представленных ожидаемых изменений коэффициент
оборачиваемости оборотных активов также увеличится на 2,3 раза и составит
0,4 раз, свидетельствуя о получении дополнительной величины прибыли ООО
ПСК «Омега» в результате внедрения мероприятий по повышению
эффективности оценки финансовых результатов организации в 2019 г.
Проанализируем влияние факторов, представленных и рассмотренных в
табл.10 на увеличение прибыли от продаж в 2019г.
1) увеличение рентабельности продаж
Δ
П
= (0,04 – 0,004) х 0,3 х 643453 = 6949,3 тыс.руб.
2) ускорение оборачиваемости оборотных активов
Δ
П
=(0,4 – 0,3) х 0,04 х 643453 = 2573,8 тыс.руб.
3) сокращение среднегодовой стоимости оборотных активов
Δ
П
= (676964 – 643453) х 0,04 х 0,4 = 536,2 тыс.руб.
Сравним полученный общий результат изменения прибыли от продаж с
табличным значением:
Δ
П
= 6949,3 + 2573,8 + 536,2= 10059,3 тыс.руб.
Таким образом, проведя необходимые расчеты можно определить, что
изменение рассматриваемых факторов в 2019 г. приведет к росту прибыли от
продаж на 10059,3 тыс.руб., что благотворно скажется на формировании
финансовых результатов ООО ПСК «Омега». Отразим данные изменения
влияния факторов на прибыль от реализации на рисунке 13.
64
Рисунок 13. Влияние факторов на изменение прибыли от продаж
при формировании финансовых результатов ООО ПСК «Омега» в
2019 г.
Представленные изменения влияния факторов на изменение прибыли от
реализации продукции при ее формировании на ООО ПСК «Омега» в 2019 г.
показывают, что ожидается наблюдение некоторых позитивных изменений в
факторах, составляющих основу при формировании прибыли от продаж. Так,
увеличение рентабельности продаж в 2019 г. будет способствовать росту
прибыли от реализации продукции на 6949,3 тыс.руб., что существенно выше
уровня 2018 г.
Стоит отметить, что в результате ускорения оборачиваемости активов
ожидается увеличение прибыли от продаж на 2573,8 тыс.руб., что благоприятно
скажется как на самом показателе, так и на эффективности деятельности ООО
ПСК «Омега» в целом, отражая формирование финансовых результатов как
эффективные.
Ускорение оборачиваемости вызовет снижение стоимости оборотных
активов, под влиянием чего прибыль от реализации сократится на 536,2
тыс.руб., что является дополнением к предыдущему фактору. Сравнивая их
между собой, можно отметить преобладание интенсивного фактора в виду
ускорения оборачиваемости активов, что повлечет за собой общее позитивное
изменение прибыли от реализации продукции на 6949,3 тыс.руб.
Увеличение
рентабельности
продаж; 6949,3
Ускорение
оборачиваемости
оборотных
активов; 2573,8
Сокращение
среднегодовой
стоимости
оборотных
активов; 536,2
0
1000
2000
3000
4000
5000
6000
7000
8000
0 0,5 1 1,5 2 2,5 3 3,5
65
Таким образом, рассмотренное влияние факторов на формирование
финансовых результатов в идее прибыли от реализации продукции показали
эффективность проводимых мероприятий, а также будут способствовать
укреплению финансового состояния ООО ПСК «Омега» в 2019 г.
Далее необходимо оценить эффективность формирование рентабельности
активов ООО ПСК «Омега» в 2019 г. после проведения мероприятий по
оптимизации структуры капитала, а также роста прибыли до налогообложения,
что должно позитивно отразиться на результатах оценки рентабельности
капитала и деятельности организации в целом.
Таблица 11
Состав активов и источников их оценки на ООО ПСК «Омега» в
2019 г., тыс.руб.
Показатель
Начало
периода
Конец
периода
Абсолютное
отклонение
Относит.
отклон.,
%
Темп
роста
Внеоборотные
активы
497 679
663 812
166 133
33,4
133,4
Основные
средства
496 403
658 581
162 178
32,7
132,7
Оборотные
активы
643 453
676 964
33 511
5,7
105,2
Запасы
223 036
162 362
-60 674
-27,2
72,8
Активы
1 141
132
1 340
776
199 644
17,5
117,5
Собственный
капитал
292 306
280 697
-11 609
-4
96
Заемный
капитал
285 026
206 160
-78 866
-27,7
72,3
Краткосрочные
обязательства
1 141
131
382 626
-758 505
-66,5
33,6