73
клиентами для выявления потенциально рисковых кредитов;
осуществление предварительных мероприятий для сокращения рисков
банка;
своевременная передача кредитов в работу подразделения раннего
просрочки.
Система выявления потенциально опасных кредитов является важнейшим
фактором предупреждения возникновения проблемных займов. СРП должна
состоять из трех этапов:
1) На первом этапе происходит сужение поля для анализа с помощью
проведение первичного сканирования, которое может осуществляться по таким
индикаторам, как:
количественные: задержка платежа; EBITDA (финансовые расходы;
изменение доли банка в общем обороте клиента); изменение оборота во всех
банках;
событийные: клиент не подтверждает следующий платеж; изменение
стоимости, состояния или наличия залога; значительное ухудшение
внутреннего рейтинга заемщика; необходимость в реструктуризации кредита.
Исходя из банковской практики, доказательства временных финансовых
трудностей в частности, включают следующее:
1. EBITDA (чистый денежный поток) / финансовые затраты < 1,5.
2. Существенное уменьшение (по сравнению с предыдущим периодом
или аналогичным периодом прошлого года) или отсутствие за последний
отчетный период выручки от реализации от основной деятельности.
3. Существенное уменьшение (по сравнению с предыдущим периодом
или аналогичным периодом прошлого года) или отсутствие за последний
отчетный период поступлений средств на счета заемщика в обслуживающих
банках.
4. Наличие просроченной дебиторской задолженности.
5. Наличие просроченной задолженности или неоднократных случаев
просрочки уплаты процентов (комиссионных платежей) и (или) основного
74
долга в предыдущих периодах.
6. Наличие просроченной задолженности по другим обязательствам перед
другими кредиторами.
2) Вторым этапом системы раннего предупреждения является детальный
анализ коренных причин – негативных сигналов по специальным отметкам,
выявленным в процессе сканирования клиента. По выявленным клиентах
заполняется вопросник по основным потенциально проблемных областях,
который должен содержать основные вопросы и несколько вариантов коренных
причин с вариантами ответов "да" или "нет". Во всех ответах "и"
уполномоченный сотрудник банка вносит комментарии. Варианты возможных
коренных причин представлены в табл. 3.12 (см. прил. 3).
На основании анализа полученных из опросника данных клиент
анализируется в подразделе СРП и относится к соответствующего портфеля
(см. табл. 3.13, прил. 3).
Таким образом, в результате введения СРП корпоративные клиенты
должны быть разделены на 4 портфеля, для которых разработаны отдельные
планы мероприятий.
Преимуществами внедрения СПР является получение объективной
информации, которая свидетельствует о возникновении первых признаков
проблемности в обслуживании кредитов, и определения той критической точки,
после которой возрастает вероятность дефолта заемщика. Но ее внедрение
приводит к росту процесса бюрократизации банковской деятельности и
обуславливает необходимость разработки дополнительных бизнес-процедур,
которые требуют дополнительных затрат.
В основу СПР целесообразно возложить использование методов стресс-
тестирования. "В целом существует четыре метода проведения стресс-
тестирования: эластичности (чувствительности), оценки потерь, сценарный и
индексный
47
". Наиболее распространенным является мнение, что сценарный
47
Концепция макропруденциального стресс-тестирования: Доклад для общественных консультаций
(ЦБР) // [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.cbr.ru/analytics/ppc/Consultation_Paper_171019.pdf
75
подход является одним из методов стресс-тестирования.
Соответственно, стресс-тестирование, как разновидность сценарного
подхода, должно стать обязательной и неотъемлемой частью обработки
информации на этом этапе мониторинга. Характеристики основных признаков
сценарного анализа, стресс-тестирования представлены в табл. 3.14 (см. прил.
3).
Исторические сценарии не учитывают всех изменений экономической
среды, которые происходят со временем. При наличии определенного ряда
исторических данных можно рассчитывать вероятный диапазон возможных
изменений с помощью метода математической статистики. Если исторических
данных нет, то вероятность изменений целесообразно определять
гипотетически. Положительной чертой исторических сценариев является их
простота и понятная схема проведения. Недостатком может являться
недоступность информации о данных предыдущих периодов и недооценка
возможных шоков и рисков, с которыми банку еще не приходилось встречаться
(например, появление новых финансовых инструментов с неопределенными
характеристиками риска).
Преимуществом гипотетических сценариев является более гибкая
формулировка системы возможных событий, в отношении которых портфель
банка является наиболее уязвимым. Недостатком гипотетических сценариев
является сложность определения вероятных событий, которые до этого не
происходили.
Оценку кредитного риска предлагается проводить на основе
количественных и качественных критериев. Для количественной оценки
параметров кредитного риска предлагается балльная методика (табл. 3.15, см.
прил. 3).
По каждому критерию банк получает баллы в зависимости от степени
кредитного риска: 1 – незначительное, 2 – умеренное, 3 – значительное. Если
общее количество набранных баллов составляет до 13 баллов включительно –
кредитный риск банка незначительный, от 14 до 26 включительно – умеренный,
76
от 27 – значительный.
Качество управления кредитным риском предлагается оценить на основе
критериев, приведенных в табл. 3.16 (см. прил. 3).
По каждому критерию банк получает баллы в зависимости от качества
управления кредитным риском: 1 – высокая, 2 – средняя, 3 – низкая. Если
общее количество набранных баллов составляет до 12 баллов включительно –
качество управления кредитным риском банка высокая, от 13 до 24
включительно – средняя, от 25 – низкая.
Общая оценка кредитного риска происходит на основе матрицы,
приведенной в табл. 3.17.
Таблица 3.17
Интегральная оценка кредитного риска (собственная разработка)
Качество управления
кредитным риском
Степень кредитного риска
Незначительная
Умеренная
Значительная
Высокое
Низкий, стабильный
Умеренный,
сокращающийся
Умеренный,
стабильный
Среднее
Низкий, растущий
Умеренный,
стабильный
Высокий,
стабильный
Низкое
Умеренный,
растущий
Высокий стабильный
Высокий, растущий
Источник: составлено автором.
Интегральная оценка кредитного риска проводится с позиции статики
(низкий, умеренный, высокий) и с позиции динамики (сокращается;
стабильный, растущий).
С целью достижения максимальной эффективности процесса, стресс-
тестирование кредитного риска целесообразно осуществлять по несколькими
альтернативными сценариями развития событий.
Во время проведения стресс-тестирования с использованием как
исторических, так и гипотетических сценариев целесообразно применение
различных степеней влияния факторов рисков: умеренного; среднего;
значительного. Стресс-тестирование кредитного портфеля по первому
77
сценарию предполагает оценку влияния увеличения уровня нестандартных
кредитов банка, за вторым – сдвиги в различных категориях кредитных
операций, за третьим – падение стоимости залога (табл. 3.18).
Таблица 3.18
Содержание сценарного подхода к стресс-тестированию кредитного портфеля
(собственная разработка)
Сценарий
Содержание
Первый
3 варианта (умеренного (1у), среднего (1с) и значительного (1з)) негативных
сдвигов в различных категориях кредитных операций и соответствующего
роста резервов под кредитные операции
Второй
3 варианта (умеренного (2у), среднего (2с) и значительного (2з)) возможного
роста размера нестандартных кредитов, которые перешли в категорию
безнадежных и требуют 100%-го формирования резервов
Третий
3 варианта (умеренного (3у), среднего (3с) и значительного (3з)) падения
стоимости залога)
Источник: составлено автором.
По второму сценарию для варианта с умеренной степенью влияния часть
суммы предоставленных кредитов категории "стандартные" будут
переквалифицированы в категорию "под контролем", часть категории кредитов
"под контролем" перейдут в категорию "субстандарные", часть кредитов
категории "субстандарные" будут отнесены к категории "сомнительные", часть
категории "сомнительные" перейдут в категорию "безнадежные".
Результаты стресс-тестирования должны отражаться на объеме резервов и
учитываться во время расчета показателя адекватности регулятивного капитала.
Тестирование кредитного портфеля предусматривает расчет величины его
реакции на наступления факторов риска. Итоги оценки уровня стрессовой
устойчивости кредитного портфеля должны ответить на вопрос относительно
готовности банка к реализации стрессовых сценариев. Результирующие
показатели могут отображаться в абсолютных (величина убытков) и
относительных (соотношение величины ущерба до величины портфеля или
размера капитала банка) показателях. Заключительным этапом проведения
стресс-тестирования является формирование тактических и стратегических
78
мероприятий, которые позволят урегулировать проблемные или напряженные
ситуации, которые могут возникнуть в будущем, и ослабить влияние
кредитного риска на деятельность банков.
Таким образом, адекватное оценивание кредитного риска дает
возможность определить необходимый объем резервов капитала,
оптимизировать структуру кредитного портфеля, исходя из соотношения "риск-
доходность", откорректировать процентные ставки по кредитам с учетом
ожидаемого уровня потерь. Стандартизированный подход к оценке рисков
предусматривает использование стандартных классификаций активов по видам
и установление для каждого вида соответствующего степени риска, что
позволяет рассчитать стоимость активов, взвешенных по риску, и определить
минимально допустимый размер капитала банка для покрытия риска.
79
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Кредитная деятельность коммерческих банков заключается в проведении
комплекса действий, связанных с предоставлением и погашением банковских
кредитов. Кредитная деятельность должна отвечать определенным требованиям
и условиям, осуществляться в соответствии с принципами срочности, целевого
характера, обеспеченности и платности кредита.
Кредитная деятельность банков характеризуется повышенной
рискованностью по сравнению с другими видами деятельности.
В экономической науке существует множество трактовок сущности
кредитного портфеля коммерческого банка, согласно которым кредитный
портфель – это совокупность всех кредитов, предоставленных банком за
определенный период времени с целью получения доходов и сгруппированных
на основе критериев, позволяющих диверсифицировать кредитные вложения с
целью минимизации кредитного риска и обеспечения ликвидности банка.
Классификация кредитного портфеля коммерческого банка
осуществляется по следующим категориям: категории качества, финансовая
дисциплина заемщика, ликвидность кредитного портфеля, доходность
кредитного портфеля, надежность кредитного портфеля, диверсификация.
Управление кредитным портфелем банка определяется как процесс,
направленный на обеспечение рационального соотношения доходности и
надежности портфеля. Основными задачами управления кредитным портфелем
банка выступают:
обеспечение максимального уровня доходности кредитного портфеля и
капитала банка, при минимальном уровне риска;
обеспечение взвешенного и оптимального использования кредитных
ресурсов;
достижение оптимального баланса между ростом объема кредитного
портфеля и темпами улучшения его качества;
выполнение всех требований и нормативных показателей, изложенных в
80
инструкциях, распоряжениях и постановлениях ЦБР, в том числе
регламентирующих объемы кредитных вложений, максимальные суммы
кредитов;
расширение клиентской базы путем предоставления кредитных услуг
высокого качества.
Методы управления кредитным портфелем реализуются на двух уровнях:
1) на уровне отдельного кредита (анализ кредитоспособности заемщика;
анализ и оценка кредита; структурирование ссуды; документирование
кредитных операций; контроль за предоставленным кредитом и залогом);
2) на уровне кредитного портфеля банка в целом (диверсификация;
лимитирование; создание резервов; страхование).
ПАО "МКБ" – универсальный коммерческий частный банк,
предоставляющий весь спектр банковских услуг для корпоративных и частных
клиентов, а также финансово-кредитных организаций. По итогам 2017 г. банк
входит в Топ-3 частных банков по общему объему активов. ПАО "МКБ" в
настоящий момент имеет рейтинги кредитоспособности уровня "Ba3" со
"Стабильным" прогнозом от Moody's; "BB-" со "Стабильным" прогнозом от
Fitch; "ВВ-" со "Стабильным" прогнозом от S&P; "А- (RU)" по национальной
шкале с "Позитивным" прогнозом от АКРА. Банк имеет успешный опыт работы
на международных рынках капитала, дебютный выпуск еврооблигаций был
размещен в 2006 г. Банк входит в список системно значимых кредитных
организаций, утвержденный ЦБР.
Банк был основан в 1992 г. и приобретен Романом Авдеевым в 1994 г. На
сегодняшний день 55,65% акций ПАО "МКБ" принадлежат Концерну
"Россиум", остальные 44,35% – миноритарным акционерам. Банк провел
первичное публичное размещение своих акций в июне 2015 г. на Московской
бирже, а с июня 2016 г. акции ПАО "МКБ" (торговый код CBOM) включены в
состав Индексов ММВБ и РТС. По состоянию на III квартал 2017 года free-float
Банка составлял 23%.
Кредитной политикой ПАО "МКБ" и положением о кредитовании
81
определены основные направления проведения кредитования, к которым
относится: корпоративный бизнес; средний и малый бизнес; розничный бизнес.
Совокупные активы ПАО "МКБ" выросли за 2016 г.на 29,8% до 1,6 трлн.
руб., при этом стоит отдельно отметить значительное улучшение качества
активов. Так, доля неработающих кредитов (NPL90+) в совокупном кредитном
портфеле сократилась за 2016 г. с 5,1% до 2,3%, стоимость риска снизилась с
5,4% до 4,6%, а коэффициент покрытия резервами неработающих кредитов
(NPL90+) увеличился с 113,7% до 263,3%.
Совокупный кредитный портфель ПАО "МКБ" сократился на 6,9% в 2016
г .(с исключением эффекта валютной переоценки снижение составило 2,4 %).
Основным драйвером снижения совокупного кредитного портфеля выступали
корпоративные кредиты, снижение которых составило 9,5% за год или 5,1% с
исключением эффекта валютной переоценки.
Розничный кредитный портфель увеличился на 1,1% за 2016 г. (с
исключением эффекта валютной переоценки рост составил 1,4%)
преимущественно за счет ипотечных кредитов, чему способствовала
действующая до конца 2016 г. федеральная программа поддержки ипотечного
кредитования.
Доля просроченных кредитов в портфеле юридических лиц
незначительно выросла в 2016 г. на 0,1 п.п. до 6,3%. Качество кредитного
портфеля физических лиц улучшилось на конец 2016 г. Доля просроченных
кредитов снизилась с 8,1% до 7,9%. Уровень резервирования совокупного
кредитного портфеля вырос в 2016 г. на 0,6 п.п. до 10,1%. Средства клиентов
снизились на 3,7% в 2016 г. исключительно за счет эффекта переоценки
иностранной валюты (с исключением эффекта валютной переоценки рост
составил 2,6 %).
Совокупный кредитный портфель (до вычета резервов) за 9 месяцев 2017
г. вырос на 24,1% до 827,5 млрд. руб., что обусловлено увеличением
корпоративного кредитного портфеля за отчетный период на 29,4% до 732,7
млрд. руб. преимущественно за счет кредитов, выданных крупным
82
высококачественным корпоративным клиентам. Сдержанный подход ПАО
"МКБ" к розничному кредитованию отразился на сокращении объема
розничного кредитного портфеля за 9 месяцев 2017 г. на 5,8%, до 94,8 млрд.
руб. Доля корпоративного бизнеса в совокупном кредитном портфеле выросла
с 84,9% на конец 2016 года до 88,5% по итогам 9 месяцев 2017 года. Доля
неработающих кредитов (NPL90+) снизилась за 9 месяцев 2017 г. на 0,6 п.п. до
1,7%. Свидетельством роста качества кредитного портфеля также стало
снижение стоимости риска за рассматриваемый период до 1,9% с 4,6% по
итогам 2016 г.
Кредитный портфель ПАО "МКБ" хорошо диверсифицирован по
клиентами, отраслями, валютам и сроками. Основными инструментами,
используемыми банком при реализации кредитной политики являются:
градация клиентской базы;
установление лимитов по валютам, срокам, обеспечению, объемам
кредитования;
построение рейтингов клиентов.
В работе была проведена апробация методического подхода к
определению справедливой стоимости условного портфеля проблемных
кредитов. Портфель является широко диверсифицированным по отраслям:
добывающая и перерабатывающая промышленность, операции с
недвижимостью, транспорт и связь, сельское хозяйство, торговля,
строительство, другие отрасли. Целевым назначением выданных проблемных
кредитов является финансирование товарных и производственных запасов,
оборудования, нематериальных активов, незавершенного производства,
капитального строительства, расширения посевных площадей, пополнение
собственного оборотного капитала. Процентная ставка по выданным кредитам
колебалась от 17% до 23%, срок просрочки – от 2 месяцев до 20 месяцев. При
номинальной стоимости портфеля проблемных кредитов 20909 тыс. руб. его
реальная стоимость составляет 48179 тыс. руб. Справедливая стоимость
портфеля, взвешенная с учетом кредитного рейтинга заемщика, составляет