15
В денежной форме его осуществляют банки, в товарной форме -
торгующие организации.
Государственный кредит представляет кредитование с участием
государства. Цель - источник средств, направленных на выполнение важных
народнохозяйственных задач, а также инструмент регулирования
финансовой системы.
1.2. Кредитная система, организация банковского кредитования РФ.
Мобилизация денежных средств и их дальнейшее перераспределение
производится в рамках кредитной системы, которая охватывает совокупность
кредитных отношений, возникающих между субъектами на финансовых и
кредитных рынках, а также систему обслуживающих их кредитных
учреждений.
Кредитная система - это совокупность кредитных организаций,
функционирование которых направлено на организацию движения
финансовых ресурсов между участниками финансовой системы. В
российской экономике сложилась двухуровневая система (рисунок 1). На
первом уровне находится Центральный банк РФ, действующий на основе
Федерального закона от 10.07.2002 № 86-ФЗ «О Центральном банке
Российской Федерации (Банке России)» . На втором уровне – коммерческие
банки и небанковские кредитные организации.
Кредитная система России начала формироваться в настоящем виде в
1989 году с момента образования системы государственных банков:
«Промстройбанка», «Сбербанка», «Внешторгбанка», «Жилсоцбанка»,
«Агроторгбанка», исполнявших расчетные и кредитные операции на
соответствующих им сегментах экономики. Важным этапом становления и
развития банковской системы России стало разрешение предприятиям иметь
несколько счетов для расчетов в различных банках, затем создание
коммерческих банков.
16
Центральный банк РФ - некоммерческая организация, основные цели
которой заключаются в защите национальной денежной единицы и
содействии стабильному функционированию денежно-кредитной системы.
Рисунок 1. Национальная кредитная система
Банк России выполняет функции контроля деятельности коммерческих
банков, являясь органом управления, создает законодательную и
инструктивную базу для банковской деятельности, осуществляет надзор за
деятельностью коммерческих банков. Наряду с функцией контроля, ЦБ РФ
выполняет функции хозяйствующего субъекта, он проводит операции на
финансовом рынке, основная цель которых - регулирование деятельности
коммерческих банков. Банк России осуществляет операции по услугам в
сфере межбанковских расчетов, формированию резервов от средств,
привлеченных коммерческими банками, установление ключевой ставки,
проводит операции по привлечению и размещению средств коммерческих
банков. Центральный Банк непосредственно принимает участие в операциях
с ценными бумагами на открытом рынке, в операциях с иностранной
валютой. Кроме финансового результата, главной функцией указанных
операций является регулирование кредитно-финансовой системы страны
административными и экономическими методами.
Центральный Банк РФ предоставляет банкам кредиты:
внутридневные, однодневные расчетные кредиты (овернайт) и ломбардные
кредиты. Обеспечением данных кредитов являются ценные бумаги,
включенные Банком России в ломбардный список.
17
Кредитная организация - коммерческая организация, которая в
соответствии с лицензией ЦБ РФ имеет право осуществлять различные
банковские операции. Функции кредитной организации: аккумулирование
свободных денежных средств хозяйствующих субъектов, домохозяйств на
депозитной основе; кредитование хозяйствующих субъектов, домохозяйств
на основе платности, срочности и возвратности; организация расчетов.
Кредитные организации могут работать в форме банковской и небанковской
кредитной организации. Небанковская кредитная организация отличается
ограничением по функциям, главное из которых - запрет принимать вклады
от населения.
С юридической точки зрения кредитная организация обязана
соответствовать действующему законодательству, и может существовать в
форме паевого и акционерного банка. Деятельность коммерческих банков РФ
осуществляется в соответствии с Федеральным Законом РФ « О банках и
банковской деятельности» от 02.12.1990 года N 395-1. Законом разрешается
создание саморегулируемых организаций - банковских объединений,
решающих задачи координации деятельности, подготовки предложений
органам власти по совершенствованию банковской деятельности. Примером
таких организаций является Ассоциация российских банков, Ассоциация
банков «Россия».
В настоящее время кредиты предоставляются разными банками
коммерческими, однако существующая практика кредитования в целом
имеет много общего.
Кредитный процесс включает следующие этапы:
прием заявки на кредит , ее рассмотрение с позиции соответствия
банковской кредитной политике ;
анализ кредитоспособности заемщика, осуществляемый кредитными
инспекторами, юристами, службой безопасности;
принятие решения по установлению условий и лимита кредитования
или отказа от кредитования. В зависимости от процедур,
18
установленных кредитной политикой Банка, решения о кредитовании
или отказе принимаются коллегиальным органом или единолично;
оформление кредитных и сопутствующих договоров по кредиту и
обеспечению прочей необходимой документации;
открытие ссудного счета и зачисление кредита;
формирование резерва в случае невозврата кредита;
мониторинг целевого назначения кредита и показателей хозяйственной
деятельности заемщика, а также состояние обеспечения кредита;
начисление и уплата процентов;
возврат кредита в срок или по требованию банка;
обращение взыскания на залог в случае нарушения срока возврата
кредита.
Для оценки кредитоспособности заемщика банк производит оценку его
финансового состояния на основе расчета балансовых коэффициентов,
расчета чистых активов и чистого оборотного капитала, анализирует прогноз
финансового состояния и т.д.
Потенциальным заемщикам предъявляются определенные требования:
положительная деловая репутация;
наличие требуемых юридических оснований осуществления бизнеса;
добросовестная кредитная история или отсутствие негативной
кредитной истории;
отсутствие признаков банкротства;
соизмеримость суммы запрашиваемого кредита размерам деятельности
Заемщика.
Анализ кредитной заявки осуществляется в соответствии с
внутрибанковскими нормативными документами и с учетом следующих
основных факторов: цель кредита; характеристика Заемщика и его
рыночная позиция; кредитная история; финансовое положение;
кредитоспособность; обеспечение кредита.
19
Определяющими факторами при принятии решений о кредитовании
корпоративных клиентов является эффективность бизнеса заемщика,
рентабельность финансируемого проекта, а также поддержание стабильных
оборотов по счетам в Банке.
Главным источником погашения кредита юридических лиц и
индивидуальных предпринимателей, в зависимости от того, на какие цели
направлен кредит, является прибыль или выручка от реализации
произведенной продукции или услуг. Поэтому основным критерием для
принятия положительного решения о выдаче кредита является наличие у
Заемщика реальных источников погашения кредита. Для их анализа
используются данные баланса, анализ емкости рынка, позиции конкурентов,
реальность расходов и планируемых доходов предприятия.
На случай, если оценка первичных источников обеспечения
возвратности кредита окажется неточной или возникнут неучтенные
заемщиком обстоятельства, банк обеспечивает возвратность кредита с
помощью вторичных источников, которыми является залог.
Залогом для получения кредита могут служить движимое и
недвижимое имущество, ценные бумаги, права требования, поручительство.
Погашение кредита осуществляется путем перечисления денежных
средств заемщиком или его поручителем с расчетного счета на ссудный
счет в банке. При отсутствии денежных средств, взыскание может быть
обращено на оформленный залог. Заложенное имущество может быть
реализовано заемщиком с целью погашения кредита, реализовано по
инициативе банка при наличии нотариально заверенного согласия заемщика,
может быть продано по решению суда.
Залог должен обеспечивать исполнение следующих обязательств
заемщика:
возврата суммы основного долга (кредита);
погашения начисленных процентов;
уплату неустойки (штрафа, пени) за несвоевременное погашение
20
задолженности;
возмещение убытков, причиненных просрочкой исполнения;
возмещение необходимых обоснованных расходов Банка на содерание
заложенного имущества;
возмещение расходов по взысканию заложенного имущества.
Таким образом, залоговая стоимость обеспечения должна быть
достаточной для компенсации Банку суммы основного долга по кредиту,
всех комиссий, процентов в соответствии с кредитным договором, а также
возможных издержек, связанных с реализацией предмета залога.
Определяется залоговая стоимость предметов залога в соответствии, с
установленным Банком, порядке оценки залоговой стоимости. В совокупном
пакете обеспечения исполнения обязательств Заемщика перед Банком, в
случае использования смешанного обеспечения и принятия в залог разных
видов обеспечения, наиболее предпочтительным является преобладание
доли более ликвидного вида обеспечения. Банк определяет страхование
имущества и недвижимости при принятии в залог этих видов обеспечения в
качестве одного из основных условий снижения рисков утраты обеспечения.
Страхование ответственности заёмщиков за непогашение кредита
введено в российскую практику с 1990 года. Заёмщик заключает договор
страхования со страховщиком, в котором предусматривается, что в случае
непогашения кредита в установленные сроки, страховщик выплачивает
Банку, выдавшему кредит, возмещение в размере не погашенной заёмщиком
суммы кредита, включая проценты за кредит. Договор страхования
заключается на срок действия кредитного договора на основании экспертной
оценки обеспеченности кредита, кредитоспособности заёмщика и степени
риска.
Ценообразование в области кредитной деятельности коммерческого
банка осуществляется по следующим направлениям:
установление размера процентных ставок, применяемых при
начислении процентов за пользование кредитом;
21
установление ставок комиссионных вознаграждений Банка за оказание
услуг, связанных с кредитованием.
Банк при принятии конкретного решения о кредитовании Заемщика
использует один из двух подходов к ценообразованию исходя из специфики
клиента: стандартный и гибкий. Общая цена кредитного продукта должна
устанавливаться с учетом утверждаемого, в установленном в Банке порядке,
подхода к определению премии за риск, включающего оценку: риска
Заемщика; риска сделки; ликвидности обеспечения. С целью осуществления
диверсифицированного подхода к разным группам и категориям Заемщиков
в зависимости от уровня кредитного риска в дополнение к базовым ставкам
разрабатывается система их корректировок, определяющая премии за риск.
Устанавливаемая премия должна быть адекватна величине риска.
Ценой банковского кредита является процентная ставка за пользование
заемными средствами. В структуре размера ставки можно выделить три
составляющие: размер ставки привлечения средств, размер затрат банка и
норму рентабельности на размещенные средства. Верхний предел
процентной ставки ограничен рыночными процентами по аналогичным
банковским продуктам.
Условия банковского кредитования определяют сумму, срок, плату за
пользование кредитом, порядок уплаты процентов, порядок получения и
погашения кредита, цель кредита.
Банк вправе отказать заемщику, если отсутствует документально
подтвержденная потребность в кредите и его целевом назначении, а также
отсутствует финансовая отчетность и правоустанавливающие документы по
заемщику и обеспечению для анализа его кредитоспособности. В случае,
если в результате анализа кредитоспособности заемщика выявлены
кредитные риски, а также правовые риски, банк может принять
отрицательное решение по выдаче кредита. В случае, если банк принимает
выявленные риски, он может потребовать дополнительное обеспечение по
кредиту и повысить процентную ставку.
22
При кредитовании физических лиц в российских коммерческих банках
наиболее распространенным методом оценки кредитоспособности
заемщиков физических лиц является скоринговая система оценки. Система
скоринга представляет собой статистическую модель, с помощью которой, на
основании анализа состоявшихся ранее кредитных "экспериментов",
формируется один или несколько пороговых числовых уровней, с помощью
которых потенциальные заемщики делятся на два или несколько классов
(рейтингов). В самом упрощенном виде скоринговая модель представляет
собой взвешенную сумму определенных показателей (например, финансовых
коэффициентов или их конгломератов, а также доходов заемщика). В
результате получается интегральный показатель (score); чем выше данный ,
тем соответственно выше надежность клиента, и кредитор имеет
возможность упорядочить своих клиентов по степени возрастания
кредитоспособности.
Решения по выдаче кредитов и определению основных условий
кредитования принимают в рамках своих полномочий, утвержденных
Советом директоров, Председатель Правления и Директор Кредитного
департамента, а также соответствующие органы Банка (Кредитный комитет,
Совет директоров, Общее собрание акционеров).
В соответствии с кредитной политикой разрабатываются новые
кредитные продукты банка, регламент кредитования, положения об
управлении рисками другие внутрибанковские документы.
1.3. Кредитные риски коммерческих банков.
Особое внимание в своей деятельности, особенно в последние годы,
коммерческие банки стали уделять работе по управлению рисками, так как
и любое предприятие, работающее в условиях рынка, банк подвержен
множеству рисков. Риск ассоциируется с неопределенностью, последняя же
связана с событиями, которые трудно или невозможно предвидеть.
23
В российской практике банковского кредитования наиболее часто
встречается подразделение рискообразующих факторов на макро-и
микроэкономические (табл.1)
Таблица 1
Рискообразующие факторы по сферам их возниковения
и уровню влияния
3
Макроэкономические факторы
(внешние)
Микроэкономические факторы
(внутренние)
Общее состояние экономики страны.
Уровень инфляции ,темпы роста ВВП,
дефицит бюджета.
Активность денежно-кредитной
политики ЦБ РФ.
Различные особенности функциониро-
вания банка.
Уровень концентрации на кредитном
рынке.
Уровень цен на банковские продукты и
услуги.Спрос на кредиты со стороны
клиентов.
Качество кредитной политики банка.
Кредитный потенциал банка,
стабильность его денежной базы.
Состав клиентуры банка. Качество
кредитного портфеля. Обеспечение
ссуд. Ценовая политика банка.
Степень рискованности и
прибыльности отдельных видов ссуд.
Ограниченность информационного
потока при кредитования.
Профессиональная подготовленность,
квалификация, опыт работников .
Коммерческие банки в процессе своей деятельности учитывают и
оценивают банковские риски, которые могут непосредственно или косвенно
влиять на процессы кредитования.
Кредитный риск - риск возникновения у Банка убытков вследствие
неисполнения, несвоевременного либо неполного исполнения заемщиком
финансовых обязательств перед Банком в соответствии с условиями
договора.
Для кредитов , которые выдаются в различных иностранных валютах ,
из-за нестабильности курса рубля РФ к иностранным валютам , часто
возникает валютный риск.
При возникновении у Банка трудностей в привлечении средств для
исполнения своих обязательств, связанных с финансовыми инструментами
появляется риск ликвидности.
Риски, связанные с колебаниями рыночных процентных ставок,
ключевой ставки ЦБ влияют на денежные потоки, финансовое состояние
3
Челноков В.А. Деньги. Кредит. Банки (2-е издание) : учебное пособие для студентов вузов, обучающихся
по специальности (080105) «Финансы и кредит» — М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2015. — 480 c. Р
24
Банка, и их относят к риску процентной ставки.
Кредитные риски, зависимые от деятельности банка, с учетом ее
масштабов делятся на:
фундаментальные - риски, связанные с принятием решений
менеджерами, занимающимися управлением активными и пассивными
операциями банка, риски, связанные со стандартами маржи залога, с
принятием решений о выдаче ссуд заемщикам, не отвечающим
стандартам банка, а также риски являющиеся следствием процентного
и валютного риска банка и т.д.;
коммерческие риски связаны с направлением деятельности банковских
подразделений, с кредитной политикой в отношении малого бизнеса,
крупных и средних клиентов - юридических и физических лиц, с
отдельными направлениями кредитной деятельности банка;
индивидуальные и совокупные кредитные риски включают риск
кредитного продукта, услуги, операции (сделки), а также риск
заемщика или другого контрагента.
В публикациях экономистов, которые изучают проблемные вопросы
рисков, управление риском рассматривается, большей частью, как особый
вид деятельности, состоящий из определенных этапов. В управлении
риском в основном рассматриваются следующие этапы: идентификация
риска, оценка риска, выбор стратегии риска, что подразумевает собой
принятие решения о принятии риска, отказе от действий, связанных с риском
или возможности снижения степени риска, применение механизмов
снижения степени риска, контроль за его уровнем.
Помимо управления собственно риском, управление риском, включает
управление деятельностью сотрудников организации, которые проводят
идентификацию риска, оценивают степень риска, выбирают приемлемые
стратегии действий в условиях риска. При отсутствии возможности свести
риск к нулю, задачей управления риском является ограничение его
негативного влияния.