52
хозяйствующего субъекта перед персоналом и поставщиками, что тоже
негативно отражается на его финансовом состоянии.
Далее необходимо провести вертикальный анализ агрегированного
баланса хозяйствующего субъекта Скиданенко С.П. (табл. 10).
Таблица 10
Вертикальный анализ баланса за 2012 – 2016 гг.
Наименование
статей баланса
2012 год
2013 год
2014 год
2015 год
2016 год
тыс.
руб.
%
тыс.
руб.
%
тыс.
руб.
%
тыс.
руб.
%
тыс.
руб.
%
Внеоборотные
активы
85
54,5
98
53,3
106
54,1
196
54,4
289
50,1
Оборотные
активы
71
45,5
86
46,7
90
45,9
164
45,6
288
49,9
- Запасы
35
49,3
39
45,3
45
50,0
80
48,8
144
50,0
- Дебиторская
задолженность
24
33,8
27
31,4
26
28,9
55
33,5
107
37,1
- Денежные
средства +КФВ
12
16,9
20
23,3
19
21,1
29
17,7
37
12,9
БАЛАНС
156
100,0
184
100,0
196
100
360
100
577
100
Собственный
капитал
112
71,8
115
62,5
120
61,2
140
38,9
166
28,8
Заемный
капитал
44
28,2
69
37,5
76
38,8
220
61,1
411
71,2
-
Краткосрочные
кредиты
39
88,6
58
84,1
59
77,6
173
78,6
320
77,9
- Кредиторская
задолженность
5
11,4
11
15,9
17
22,4
47
21,4
91
22,1
БАЛАНС
156
100,0
184
100,0
196
100
360
100
577
100
По данным таблицы видно, что в структуре активов внеоборотные и
оборотные средства занимают примерно одинаковые позиции. Увеличение
удельного веса оборотных активов говорит об увеличении числа ликвидных
активов хозяйствующего субъекта.
В структуре оборотных активов наибольший удельный вес занимают
запасы и дебиторская задолженность. Это говорит об увеличении объемов
работы, а следовательно, и необходимого для этого материала.
В структуре пассивов в 2014 г. удельный вес собственного капитала
преобладал над заемным капиталом. Это означало, что в тот момент времени
53
хозяйствующий субъект справлялся своими собственными источниками
финансирования. Однако, начиная с 2015 г. удельный вес заемного капитала
превысил собственный капитал. Следовательно, можно сделать вывод, что
хозяйствующий субъект начал использовать заемные источники
финансирования в виде банковских кредитов.
Более полную картину ликвидности предприятия показывают
коэффициенты ликвидности. Анализ коэффициентов ликвидности
хозяйствующего субъекта ИП Скиданенко С.П. представлен в табл. 11.
Таблица 11
Анализ ликвидности в 2012 – 2016 гг.
Коэффиц
иенты
ликвидно
сти
Норма
тив
2012
г.
2013
г.
2014
г.
2015
г.
2016
г.
Изменение, +/-
2013
г. к
2012
г.
2014
г. к
2013
г.
2015
г. к
2014
г.
2016
г. к
2015
г.
Коэффиц
иент
текущей
ликвидно
сти
>1
1,6
1,3
1,2
0,7
0,7
-0,3
-0,1
-0,5
0
Коэффиц
иент
быстрой
ликвидно
сти
>0,8
0,8
1,0
0,6
0,4
0,4
+0,2
-0,4
-0,2
0
Коэффиц
иент
абсолютн
ой
ликвидно
сти
>0,1
0,3
0,3
0,3
0,1
0,09
0
0
-0,2
-
0,01
По данным таблицы видно, что в рамках своих нормативных значений
ликвидность была в 2014 г. Далее пошло ухудшение ситуации.
Коэффициент текущей ликвидности медленно снижается.
Следовательно, хозяйствующий субъект ИП Скиданенко С.П. не в состоянии
погашать свои обязательства в долгосрочном периоде.
Коэффициент быстрой ликвидности ниже своего нормативного
значения во всех рассматриваемых периодах, что говорит о невозможности
погашать свои обязательства в среднесрочной перспективе.
54
Коэффициент абсолютной ликвидности находится в рамках своих
нормативных значений, что говорит о возможности хозяйствующего
субъекта ИП Скиданенко С.П. погашать свои обязательства в краткосрочной
перспективе.
Таким образом, анализ ликвидности выявил определенные проблемы в
структуре и величине активов и пассивов, которые грозят хозяйствующему
субъекту Скиданенко С.П. неплатежеспособностью.
Далее необходимо провести анализ оборачиваемости хозяйствующего
субъекта ИП Скиданенко С.П. (табл. 12).
Таблица 12
Анализ оборачиваемости в 2012 – 2016 гг.
Наименование
2012
г.
2013
г.
2014
г.
2015
г.
2016
г.
Изменения, +/-
2013
г. к
2012
г.
2014
г. к
2013
г.
2015
г. к
2014
г.
2016
г. к
2015
г.
Оборачиваемос
ть запасов, об.
76,5
76,4
71,3
61,4
47,4
-0,1
-5,1
-9,9
-14
Период 1
оборота
запасов, дн.
5
5
5
6
8
0
0
+1
+2
Оборачиваемос
ть активов, об.
17,2
16,2
16,4
13,6
11,8
-1
0,2
-2,8
-1,8
Период 1
оборота
активов, дн.
21
22
22
26
30
1
0
+4
+4
Оборачиваемос
ть ДЗ, об.
111
110
123,5
89,4
63,8
-1
13,5
-34,1
-25,6
Период одного
оборота ДЗ, дн.
3
3
3
4
6
0
0
+1
+2
Оборачиваемос
ть КЗ, об.
535
271
188,9
104,6
75
-264
-82,1
-84,3
-29,6
Период 1
оборота КЗ, дн.
0,7
1
2
3
5
0,3
1
+1
+2
По данным таблицы видно, что все виды оборачиваемости снижаются.
Это приводит к увеличению длительности одного оборота того или иного
показателя оборачиваемости.
Оборачиваемость запасов показывает, сколько раз за анализируемый
период хозяйствующий субъект ИП Скиданенко С.П. использовала средний
55
имеющийся остаток запасов. В 015 г. произошло снижение оборачиваемости
запасов на 9,9 оборотов, а в 2016 г. – еще на 14 оборотов. Это повлекло за
собой увеличение длительности одного оборота запасов, в 2015 г. на 1 день, в
2016 г. – на 2 дня. Другими словами, запасы стали оборачиваться меньше на
2 дня.
Оборачиваемость активов показывает интенсивность (скорость
оборота) использования активов. В 2015 г. оборачиваемость активов
снизилась 2,8 оборота, а в 2016 г. – еще на 1,8 оборота. Это повлекло
увеличение периода одного оборота актива, который в 2015 г. составил 26
дней, а в 2016 г. – 30 дней.
Оборачиваемость дебиторской задолженности показывает скорость ее
возврата обратно хозяйствующему субъекту ИП Скиданенко С.П. В 2015 г.
оборачиваемость дебиторской задолженности снизилась на 34,1 оборот, а в
2016 г. - еще на 25,6 оборотов. При этом произошло увеличение
длительности полного оборота дебиторской задолженности: в 2015 г. – на 1
день, в 2016 г. – еще на 2 дня. У хозяйствующего субъекта ИП Скиданенко
С.П. дебиторская задолженность представлена в виде авансов, уплаченных
поставщикам за поставки материалов и оборудования. По результатам
проведенного анализа, можно сделать вывод, что поставки партий стали
задерживаться.
Оборачиваемость кредиторской задолженности показывает скорость ее
оборота. В 2015 г. оборачиваемость снизилась на 84,3 оборота, в 2016 г. –
еще на 29,6 оборота. Это повлияло на увеличение длительности одного
оборота кредиторской задолженности, в 2015 г. на 1 день, в 2016 г. на 2 дня.
Снижение оборачиваемости кредиторской задолженности связано со
снижением оборачиваемости дебиторской задолженности, поскольку у
хозяйствующего субъекта ИП Скиданенко С.П. не хватает средств для
оплаты своих обязательств, что влечет к увеличению срока их погашения.
Таким образом, анализ оборачиваемости показал определенные
56
проблемы в деятельности хозяйствующего субъекта ИП Скиданенко С.П. В
частности, увеличение длительности одного оборота влечет за собой рост
финансового цикла.
Далее необходимо проанализировать финансовую устойчивость
хозяйствующего субъекта ИП Скиданенко С.П. (табл. 13).
Таблица 13
Анализ финансовой устойчивости в 2012 – 2016 гг.
Наименован
ие
Нор
мат
ив
2012
г.
2013
г.
2014
г.
2015
г.
2016
г.
Изменения, +/-
2013
г. к
2012
г.
2014
г. к
2013
г.
2015
г. к
2014
г.
2016
г. к
2015
г.
Коэффиц
иент доли
заемного
капитала
<0,5
0,28
0,37
0,39
0,61
0,71
+0,09
+0,02
+0,22
+0,1
Коэффиц
иент доли
собственн
ого
капитала
>0,5
0,72
0,62
0,61
0,39
0,29
-0,1
-0,01
-0,22
-0,1
Соотноше
ние
заемного
и
собственн
ого
капитала
0,5
–
0.7
0,4
0,6
0,6
1,57
2,5
+0,2
0
+0,97
+0,93
По данным таблицы видно, что показатели финансовой устойчивости
были в рамках своих нормативных значений только в 2014 г. Начиная с 2015
г. у хозяйствующего субъекта Скиданенко С.П. рост заемного капитала
превысил рост собственного капитала.
Превышение заемного капитала над собственными средствами
хозяйствующего влечет снижение финансовой устойчивости, поскольку
происходит снижение платежеспособности, а также увеличение зависимости
от внешних экономических условий.
Для корректировки сложившейся ситуации, хозяйствующему субъекту
необходимо обратить внимание на увеличение собственных средств путем
расширения своей деятельности.
57
Таким образом, анализ финансовой устойчивости хозяйствующего
субъекта ИП Скиданенко С.П. показал большую зависимость от сторонних
источников финансирования вследствие нехватки собственных средств.
Далее необходимо провести анализ финансовых результатов
хозяйствующего субъекта ИП Скиданенко С.П., а также анализ
рентабельности, которые представлены в табл. 14. Исходные данные для
расчетов представлены в Приложениях Б и В.
Таблица 14
Анализ финансовых результатов за 2012 – 2016 гг.
Наименование
2012
г.
2013
г.
2014
г.
2015
г.
2016
г.
Изменения, %
2013
г. к
2012
г.
2014
г. к
2013
г.
2015
г. к
2014
г.
2016
г. к
2015
г.
Выручка, тыс.
руб.
2676
2980
3211
4916
6825
111,4
107,8
153,1
138,8
Себестоимость
, тыс. руб.
2437
2239
2800
3060
3445
91,9
125,1
109,3
112,6
Валовая
прибыль, тыс.
руб.
239
741
411
1856
3380
310,0
55,5
451,6
182,1
Управленческ
ие расходы,
тыс. руб.
0
0
0
0
0
-
-
-
-
Прибыль от
продаж, тыс.
руб.
239
741
411
1856
3380
310,0
55,5
451,6
182,1
Прочие
расходы, тыс.
руб.
11
13
15
204
216
118,2
115,4
1360,
0
105,9
Прибыль до
налогообложе
ния, тыс. руб.
228
728
396
1652
3164
319,3
54,4
417,2
191,5
Чистая
прибыль, тыс.
руб.
143
684
372
1553
2974
478,3
54,4
417,5
191,5
По данным таблицы видно, что происходит стабильный рост выручки
хозяйствующего субъекта, в 2015 г. на 53,1%, в 2016 г – на 38,8%. Рост
выручки говорит об увеличении объемов оказываемых услуг.
Вследствие роста услуг, повышается и себестоимость. В 2015 г. – на
9,3%, в 2016 г. – на 12,6%.
Темпы роста себестоимости ниже темпа роста выручки, что привело к
58
увеличению валовой прибыли. В 2015 г. валовая прибыль увеличилась на
351,6%, в 2016 г. – на 82,1%.
Чистая прибыль хозяйствующего субъекта ИП Скиданенко С.П. в 2015
г. увеличилась по сравнению с 2014 г. на 317,5%, в 2016 г. – на 91,5%. При
этом, рентабельность продаж и чистая рентабельность имеют постоянную
тенденцию к увеличению.
Таким образом, можно сделать вывод, что деятельность
хозяйствующего субъекта ИП Скиданенко С.П. прибыльна и рентабельна.
Следовательно, АО «Альфа-Банк» может выдать ИП Скиданенко С.П.
кредит.
В завершение анализа кредитной политики АО «Альфа-банк» можно
сделать следующие выводы.
Более 85% кредитного портфеля АО «Альфа-Банк» составляют
кредиты юридическим лицам.
К концу 2016 г. величина просроченной задолженности снизилась по
всем субъектам кредитования.
Оценка кредитоспособности заемщика по методике АО «Альфа-Банк»
на примере ИП Скиданенко С.П. показал, что он платежеспособен и ему
можно выдать кредит.
3.3 Рекомендации совершенствования кредитной политики АО «Альфа
Банк»
Одной из острых проблем в АО «Альфа-Банк», которая требует
кардинальных изменений и нововведений – это необходимость изменения
кредитной политики в сторону обеспечения ее сбалансированности.
Данная проблема может быть вызвана некоторыми негативными
факторами, такими как:
- недостаток ликвидности у банка и предприятий,
- кризис доверия между отношениями клиентов и банка,
- низкая доступность кредитов и их повышенная стоимость из-за
59
возросших ﹴрисков,
- снижение платежеспособного спроса на кредитные продукты,
- значительное падение цен как на товары, сырье и материалы, так и на
активы,
- повышенные колебания курсов всех валют.
Одной из проблем обеспечения сбалансированной кредитной политики
российских банков является «непосильный» объем ﹴрисков. Еще одной
немаловажной проблемой в обеспечении сбалансированной кредитной
политики является ﹴреструктуризация просроченной задолженности.
Существует также проблема низкой культуры кредитования в нашей
стране, она же и влияет на обеспечение сбалансированной кредитной
политики.
Следовательно, в управлении кредитным портфелем АО «Альфа-Банк»
можно порекомендовать:
- контролировать ﹴразмещение кредитных вложений по степени их
ﹴриска, форм обеспечения возврата ссуд, уровню доходности;
- анализировать ﹴразмещения кредитов по срокам их погашения;
- анализировать ﹴразмещение кредитов по срокам на основе базы
данных.
В процессе осуществления кредитной деятельности АО «Альфа-Банк»
должен ﹴрегулярно проводить мониторинг кредитных операций и
кредитного портфеля, усовершенствовать систему оценки
кредитоспособности заемщиков.
В отношении физических лиц АО «Альфа-Банк» можно
порекомендовать следовать следующим приоритетам:
- повышение доступности кредитов, предложение ﹴразличных
способов их погашения;
- усиление внимания к индивидуальной платежеспособности при
выдаче новых кредитов;
60
- сохранение всей линейки ﹴрозничных кредитных продуктов, ее
оптимизация при сохранении качества кредитного портфеля;
- обеспечение повышение финансовой грамотности населения,
консультаций и разъяснений по всем продуктам и услугам банка;
- усиление ﹴработы по сохранению и повышению качества кредитного
портфеля, проведение тщательной оценки финансовых возможностей
заемщиков и предлагаемого обеспечения.
Задачи, стоящие перед АО «Альфа-Банк» по обеспечению качества
кредитного портфеля, предусматривают оптимизацию подходов в
организации ﹴработы по кредитованию с проведением следующих
мероприятий:
- выделение в структуре кредитного портфеля секторов и
ответственных сотрудников, отвечающих за конкретный участок ﹴработы;
- четкого ﹴразделения функциональных обязанностей ﹴработников
кредитного подразделения с закреплением за крупной корпоративной
клиентурой конкретных специалистов;
- проведение анализа трудозатрат с подготовкой предложений по
оптимизации нагрузки на кредитных ﹴработников и технологии
осуществления кредитных операций, а также ﹴрешения проблем недостатка
рабочих площадей.
Рассмотрим на примере Пермского филиала АО «Альфа-Банк»
разработку следующих мероприятий по совершенствованию кредитной
политики:
1. Организация консультирования и работа с клиентом (физическим
лицом) для распределения кредитного портфеля.
2. Разделение функциональных обязанностей работников кредитного
отдела.
Организация консультирования и работа с клиентом
Анализ кредитного портфеля АО «Альфа-Банк» показал, что
61
основными клиентами банка являются юридические лица. Однако кредитный
портфель должен быть сбалансированным. Следовательно, для более
активного привлечения физически лиц, необходимо организовать
консультирование населения по основным кредитным продуктам АО
«Альфа-Банк».
В рамках данного мероприятия перед сотрудниками АО «Альфа-Банк»
необходимо поставить задачу грамотного консультирования потенциальных
клиентов с целью расширения их знаний о банковских продуктах и условиях
их предоставления. С другой стороны, целью такого взаимодействия с
клиентом со стороны АО «Альфа-Банк» будет предварительное
ознакомление с клиентом, его ситуацией и причинами обращения в банк для
более продуктивного дальнейшего построения диалога.
Следовательно, для работы с потенциальными и действующими
клиентами АО «Альфа-Банк», необходимо выделить 2-х сотрудников,
которым надо пройти обучение. Основные сотрудники банка заняты
текущим взаимодействием с клиентами, к которым относится их оперативное
обслуживание по приему и выдаче денежных средств, оформлению и
закрытию вкладов и т.д. Таким образом, чтобы не было очередей и
недовольных клиентов, и нужно выделить отдельных сотрудников, которые
будут осуществлять только консультирование клиентов.
Для сотрудников АО «Альфа-Банк», которые будут работать с
потенциальными клиентами, необходимо разработать специальный
алгоритм:
1. Приветствие клиента и знакомство с клиентом
Сотрудник банка (консультант) встречает клиента улыбкой и первым
его приветствует. Представляется и объясняет свое предназначение.
Необходимо выяснить имя клиента и удобный способ обращения к нему.
2. Выявление потребности клиента и причины обращения в банк.
Сотрудник банка выясняет первичную информацию о клиенте.