Таблица 13
Бюджет доходов и расходов (прибылей и убытков)
ООО «Аквадар» на планируемый 2018 год, (тыс. руб.)
Показатели
2016 г.
(факт)
Планируемый год - 2018
Всего
I кв. II кв. III кв. IV кв.
Чистые продажи 53 485,0
25 137,7
26 742,3
27 811,9
29 416,5
109 108,4
Прямые затраты (себестоимость) 34 872,0
16 389,8
17 436,0
16 943,1
17 920,6
68 689,5
Закупки товаров, сырья, материалов
19 762,0
9 288,0
9 880,8
11 817,4
12 499,2
43 485,4
Основная заработная плата с
начислениями 10 471,0
4 921,4
5 235,5
3 430,9
3 628,8
17 216,6
Прочие операционные расходы 4 639,0
2 180,5
2 319,7
1 694,7
1 792,5
7 987,5
Валовая прибыль 18 613,0
8 747,9
9 306,3
10 868,9
11 495,9
40 418,9
Накладные расходы 4 332,0
2 036,0
2 166,0
4 237,4
4 481,9
12 921,4
Коммерческие расходы 2 781,0
1 307,1
1 390,5
3 430,9
3 628,8
9 757,3
Управленческие расходы 1 551,0
729,0
775,5
806,5
853,1
3 164,0
Проценты к получению 805,0
28,3475
28,3
28,3
0
85,0
Проценты к уплате 1 551,0
441,2
334,0
256,7
170,3
1 202,1
Прочие доходы 2 782,0
1 151,4
0,0
0,0
0,0
1 151,4
Прочие расходы 1 077,0
170,9
219,6
214,4
179,3
784,2
Прочие доходы 802,0
132,0
132,0
132,0
132,0
528,0
Прочие расходы 4 917,0
965,5
949,2
932,9
916,6
3 764,1
Балансовая прибыль (убыток) 11 125,0
6 446,0
5 797,9
5 387,8
5 879,9
26 380,5
Налог на прибыль 3 338,0
1 547,0
1 391,5
1 293,1
1 411,2
5 642,8
Чистая прибыль (убыток) 7 787,0
4 898,9
4 406,4
4 094,7
4 468,7
17 868,8
57
Таблица 14
Бюджет движения денежных средств ООО «Аквадар» на планируемый 2018 год, (тыс. руб.)
Показатели
2016
(факт)
I кв. II кв. III кв. IV кв. Всего
Вступительное сальдо
3 682,5
3 262,5
18 211,7
25 355,6
22 028,8
3 262,5
Поступило денежных средств
-
всего
57 935,5
41 666,1
40 977,5
30 294,7
30 735,4
143 673,7
Выручка от реализации товаров
продукции услуг- всего
52 956,0
37 330,8
37 667,3
26 128,2
27 579,8
128 706,2
В том числе:
-
предоплата за отгруженную
продукцию
26 478,0 4 943,8 5 259,3 5 469,7 5 785,2 21 458,0
Авансы от потребителей
0,0
3 155,6
3 281,8
3 471,1
3 155,6
13 064,1
Кредиты, займы
0,0
0,0
0,0
0,0
0,0
0,0
Дивиденды и получен
ные проценты
3 212,0
1 179,7
28,3
28,3
0,0
1 236,4
Прочие поступления
1 767,5
667,0
0,0
667,0
Направлено денежных средств
-
всего
58 355,5
26 716,9
33 833,6
33 621,5
29 781,0
123 953,1
Оплата товаров и услуг
22 098,6
8 467,2
8 805,9
9 313,9
8 467,2
35 054,3
В том числе :
-
сырьё, материалы, товары
15 785,8
6 817,8
7 090,5
7 499,5
6 817,8
28 225,5
накладные расходы
6 312,8
1 649,5
1 715,5
1 814,4
1 649,5
6 828,8
Оплата труда
11 220,8
3 112,3
2 722,5
2 879,5
2 617,8
11 332,0
Прочие операционные
платежи
292,5
170,9
219,6
214,4
179,3
784,2
Капитальные затраты
1 148,0
17,2
15,0
12,0
4,5
48,7
В том числе на:
выдачу авансов
221,5
0,0
0,0
0,0
0,0
0,0
оплата участия в строительстве
57,5
17,2
15,0
12,0
4,5
48,7
оплата машин и оборудования
869,
0
0,0
0,0
0,0
0,0
0,0
финансовые вложения
Выплата дивидендов
1 045,5
778,7
0,0
0,0
0,0
778,7
Расчёты с бюджетом
10 154,6
4 699,0
7 229,8
7 282,6
7 424,6
26 636,1
Оплата процентов по кредитам
1 551,0
888,5
781,2
703,9
617,5
2 991,1
Прочие
выплаты и перечисления
10 844,5
8 583,0
14 059,7
13 215,1
10 470,1
46 327,9
В том числе:
возврат кредитов
10 466,0
8 583,0
6 181,4
6 912,5
7 961,6
29 638,5
Прочие
378,5
7 878,3
6 302,6
1 575,7
15 756,5
Конечное сальдо
3 262,5
18 211,7
25 355,6
22 028
,8
22 983,1
22 983,2
58
Таблица 15
Расчётный баланс ООО «Аквадар» на планируемый 2018 г., (тыс. руб.)
Статьи баланса
Сальдо
2016 г.
Кварталы план. года - 2018
Сальдо
Всего I II III IV
АКТИВЫ 161 309,0
158 111,2
147 803,1
138 053,0
131 670,4
131 670,4
Текущие активы
96 549,
0
93 481,7
83 973,5
75 693,1
70 120,8
70 120,8
Банк и касса (конечное сальдо)
3 26
3
,
0
18 211,7
25 355,6
22 028,8
22 983,1
22 983,1
Дебиторы (счета к получению)
31 587,0
20 763,2
11 369,9
14 588,6
18 564,6
18 564,6
Матери
альные запасы
61 033,0
54 506,9
47 248,0
39 075,8
28 573,1
28 573,1
Прочее
667,0
667,0
667,0
0,0
0,0
0,0
Основные средства 57 440,0
57 440,5
57 440,5
57 440,5
57 440,5
57 440,5
Нематериальные активы 371,0
371,0
371,0
371,0
371,0
371,0
Минус
Износ по о
сновным
8 67
5
,
0
9 480,0
10 285,5
11 091,0
11 896,5
11 896,5
и нематериальным активам
49,0
58,3
67,6
76,8
86,1
86,1
Прочие активы и авансы 15 672,0
15 689,2
15 704,2
15 716,2
15 720,7
15 720,7
ПАССИВЫ 161 309,0
158 111,2
147 803,1
138 053,0
131 670,4
131 670,4
Текущая задолженность 54 677,0
47 358,5
32 644,1
18 799,2
7 947,9
7 947,9
Краткосрочные долги к уплате
29 638,
0
21 055,5
14 874,1
7 961,6
0,0
0,0
Кредиторы (счета за сырье и
пр.) 20 133,0
19 639,0
11 760,7
5 458,1
3 882,5
3 882,5
Проценты по кр
едитам к уплате
1 789,0
1 341,8
894,5
447,3
0,0
0,0
Налоги и платежи в бюджет
1 68
3
,
0
4 020,8
3 945,2
3 894,7
3 159,9
3 159,9
Прочие текущие пассивы
1 433,
0
1 301,5
1 169,5
1 037,5
905,5
905,5
Долгосрочная задолженность
3 537,
0
3 537,5
3 537,5
3 537,5
3
537,5
3 537,5
Прочие долгосрочные
обязательства 3 537,0
3 537,5
3 537,5
3 537,5
3 537,5
3 537,5
Собственный капитал 103 095,0
107 215,2
111 621,6
115 716,3
120 185,1
120 185,1
Уставный фонд
95 307,5
95 307,5
95 307,5
95 307,5
95 307,5
95 307,5
Нераспр
еделенная прибыль
7 787,
0
11 907,7
16 314,1
20 408,8
24 877,6
24 877,6
59
Таблица 16
Аналитический баланс ООО «Аквадар» на 2016 год и планируемый год - 2018
Актив
Абсолютные величины
(тыс. руб.)
Относительные
величины, %
Пассив
Абсолютные величины
(тыс. руб.)
Относительные
величины, %
2016 г.
Планиру
емый
год 2018
Изменен
ия (+;-)
2016
год
План.
год
2018
Изме
нения
(+;-)
2016 г.
Планиру
емый
год 2018
Изменен
ия (+;-)
2016
год
План.
год
2018
Изме
нения
(+;-)
1. Внеобо-
ротные
активы
64760,0
61549,6
-3210,4
40,1
46,7
+6,6
1.
Собстве
нный
капитал
103095,0
120185,1
+17090,1
63,9
91,3
+27,4
2.
Оборотны
е активы
96549,0
70120,8
-26428,7
59,9
53,3
-6,6
2.
Заемны
й
капитал
58214,0
11485,4
-46729,1
36,1
8,7
-27,4
2.1.
Запасы
61033,0
28573,1
-32459,9
37,8
21,7
-16,1
2.1.
Долгоср
очные
обязате
л.
3537,0
3537,5
0,0
2,2
2,7
+0,5
2.2.
Дебитор.
задолжен
ность
31587,0
18564,6
-13022,4
19,6
14,1
-5,5
2.2.
Краткос
рочные
кредиты
29638,0
0,0
-29638,5
18,4
0
-18,4
2.3. Ден.
средства
и
краткосро
чные
обязатель
ства
3929,0
22983,1
+19053,6
2,4
17,5
+15,0
2.3.
Кредито
рская
задолже
нность
23605,0
7042,4
-16562,6
14,6
5,3
-9,3
2.4. Пр.
обязате
льства
1433,0
905,5
-528,0
0,9
0,7
-0,2
Баланс 161309
131670,4
-29639,1
100,0
100,0
- 161309,0
131670,4
-29639,1
100
100
-
Составлен аналитический бухгалтерский баланс ООО «Аквадар» на
планируемый год табл. 16 и проведен его анализ ликвидности табл. 17.
Таблица 17
Анализ ликвидности баланса ООО «Аквадар», тыс. руб.
Актив 2016 г. План
2018
Пассив
2016 г. План
2018
Платежный
излишек или
недостаток (+;-)
2016 г. План
2018
1.
Наибол
ее
ликвид
ные
активы
(А1)
3929,0
22983,1
1.
Наибол
ее
срочны
е
обязат
ельства
(П1) 23605,0
7042,4
-19675,5
+15940,8
2.
Быстро
реализ
у-емые
активы
(А2) 31365,0
18343,1
2.
Кратко
срочны
е пас
сивы
(П2) 29638,5
0,0
+1727,0
+18343,1
3. Мед-
ленно
реализ
уемые
активы
(А3) 61254,0
28794,6
3.
Долгос
рочные
пассив
ы (П3)
4971,0
4 443,0
+56283,5
+24351,6
4.
Трудно
реализ
уемые
активы
(А4) 64760,0
61 549,6
4.
Постоя
нные
пассив
ы (П4)
103095,0
120185,1
-38335,0
-58635,5
Баланс 161309
131670,4
Баланс 161309,5
131670,4
-
-
Поскольку сопоставление итогов групп по активу и пассиву в 2018 г.
имеет следующий вид:
А1 ≥ П1
А2 ≥ П2
АЗ ≥ ПЗ
А4 ≤ П4
Баланс в прогнозном периоде является абсолютно ликвидным.
61
Анализ платежеспособности ООО «Аквадар» на прогнозный период
табл. 18 при помощи финансовых коэффициентов показал значения:
Таблица 18
Коэффициенты ликвидности ООО «Аквадар»
2016 год и прогнозный год - 2018
Показатели
2016
г.
План
2018
Рекомендуемые
показатели
1. Коэффициент
абсолютной ликвидности 0,074
3,264
0,2 – 0,5
2.Коэффициент
критической ликвидности 0,663
5,868
0,8 – 1,0
3. Коэффициент текущей
ликвидности 1,813
9,957
1,5 – 3,5
Прогнозные коэффициенты ликвидности ООО «Аквадар» 2018 гг.
выше рекомендуемых значений.
0,074
0,663
1,813
3,264
5,868
9,957
0
2
4
6
8
10
2016 2018
К-т абсолютной
ликвидности
К-т критической
ликвидности
К-т текущей
ликвидности
Рисунок 14 - Динамика показателей ликвидности и
платежеспособности
Соотношение денежных средств и краткосрочных обязательств
составляет в прогнозном периоде 3,264 : 1. Это говорит о том, что наиболее
ликвидные активы (денежные средства и краткосрочные ценные бумаги)
превышают краткосрочные обязательства (текущие пассивы) более чем в 3
62
раза, и ООО «Аквадар» может погасить свои обязательства в срочном
порядке. Значение коэффициента критической ликвидности за планируемый
период равно 5,868. Это говорит о том, что наиболее ликвидные активы и
краткосрочная дебиторская задолженность превышают краткосрочные
обязательства (текущие пассивы) в 5,868 раза.
Коэффициент текущей ликвидности в планируемом периоде равен
9,957, он показывает что текущие активы превышают краткосрочные
обязательства (текущие пассивы) в 9,957 раза.
Анализ ликвидности и платежеспособности расчетного и прогнозного
бухгалтерского баланса показал, что выполнении намеченных мероприятий:
по снижению дебиторской задолженности, и запасов готовой продукции, а
так же мероприятий по повышению управляемости финансовое состояние
ООО «Аквадар» к концу прогнозного периода г. станет стабильным.
63
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
В работе рассмотрена техника и методика анализа ликвидности и
платежеспособности, их роль в оценке финансового состояния предприятия
на примере ООО «Аквадар», а так же пути повышения ликвидности и
платежеспособности предприятия на основе финансовой отчётности и
прогнозирование деятельности на основе бюджетирования.
Для общей оценки финансового состояния анализируемого
предприятия был составлен сравнительный аналитический баланс, проведен
горизонтальный и вертикальный анализ баланса. На основании
произведенных расчетов можно сделать следующие выводы:
За исследуемый период 2014-2016 гг. активы организации возросли на
1975,1 тыс. руб., или на 1,2%, в том числе за счет увеличения объема
внеоборотных активов — на 630,0 тыс. руб., или на 31,9%, и прироста
оборотных активов — на 1345,1 тыс. руб., или на 68,1%. Это говорит о том,
что за анализируемый период в оборотные средства было вложено более
чем в два раза больше средств, чем во внеоборотные активы, что
определяет тенденцию к ускорению оборачиваемости всей совокупности
активов предприятия и создает благоприятные условия для его
финансовой деятельности. Материальные оборотные средства увеличились
на 1445,0 тыс. руб., а денежные средства и краткосрочные финансовые
вложения, наоборот, уменьшились на 1011,0 тыс. руб. В целом структура
оборотных активов характеризуется значительным превышением их в
составе стоимости имущества, оборотные активы составили почти 60%.
Пассивная часть баланса характеризуется преобладающим удельным
весом собственных источников средств,
доля собственного капитала
увеличилась на 0,6% пункта и составляет 63,9% к балансу, что является
положительным результатом.
Доля собственных средств в обороте возросла на 0,7%, что также
положительно характеризует деятельность организации.
64
Структура заемных средств в течение исследуемого периода
претерпела рад изменений. Отрицательным фактом является снижение
кредитов (как долгосрочных на 373,5 тыс. руб. или на 0,3%, так и
краткосрочных на 10092,5 тыс. руб. или на 6,5 %) и резкое увеличение
кредиторской задолженности. Так, доля кредиторской задолженности
поставщикам и другими увеличилась на 6,5%., или на 10773,0 тыс. рублей.
На заемный капитал организации приходится 36,1% в 2016 г, и
это на 0,6% пункта меньше, чем в 2014 г. Доля заемного капитала
снизилась, в основном, за счет сокращения доли долгосрочных и
краткосрочных кредитов.
Общее положение предприятия на конец анализируемого периода
можно считать удовлетворительным.
Далее был проведен анализ ликвидности предприятия.
Все активы фирмы, в зависимости от степени ликвидности, были
рассчитаны по группам: наиболее ликвидные активы (А1);
быстрореализуемые активы (А2); медленнореализуемые активы (А3);
труднореализуемые активы (А4).
Пассивы баланса по степени возрастания сроков погашения были
сгруппированы следующим образом: наиболее срочные обязательства (П1);
краткосрочные пассивы (П2); долгосрочные пассивы (П3); постоянные
пассивы (П4).
Для определения ликвидности баланса сопоставили итоги по каждой
группе активов и пассивов и сделали следующее заключение:
Ликвидность баланса ООО «Аквадар» можно охарактеризовать как
недостаточную. Сопоставление первых двух неравенств, свидетельствует о
том, что в ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени
организации не удастся поправить свою платежеспособность, так как на
анализируемом предприятии нет денежных средств для погашения наиболее
срочных обязательств, (соотношение по первой группе). Причем за
анализируемый период возрос их платежный недостаток.
65
При этом, исходя из данных аналитического баланса, можно
заключить, что причиной снижения ликвидности явилось то, что
краткосрочная задолженность увеличилась более быстрыми темпами, чем
денежные средства.
Недостаток быстрореализуемых активов для покрытия краткосрочных
обязательств (соотношение по второй группе) 2014 г. составил в сумме
9155,5 тыс. руб., а в 2016 г. возник их излишек в сумме 1727,0 тыс. руб., но
даже излишек быстрореализуемых активов в 2016 г. недостаточен для
погашения краткосрочных обязательств.
Положение анализируемого предприятия было крайне
затруднительным, для погашения краткосрочных долгов необходимо было
привлекать медленнореализуемые активы. Перспективная ликвидность,
которую показывает третье неравенство, отражает некоторый платежный
излишек. Медленнореализуемые активы покрывают долгосрочные пассивы
(излишек в 2014 г. составил 53816,0 тыс. руб. и в 2016 г. 56283,5 тыс. руб.).
Труднореализуемые активы значительно меньше постоянных пассивов.
Также были рассчитаны коэффициенты ликвидности, которые применяются
для оценки способности предприятия выполнять свои краткосрочные
обязательства:
- коэффициент абсолютной ликвидности.
- коэффициент критической ликвидности:
- коэффициент текущей ликвидности;
На анализируемом предприятии динамика финансовых коэффициентов
ликвидности отрицательная.
Соотношение денежных средств и краткосрочных обязательств
составляет 0,094:1 в 2014 г. и 0,074:1 2016 г. (рекомендуемые показатели 0,2 -
0,5). Это говорит о том, что погасить свои обязательства ООО «Аквадар» в
срочном порядке не смогло бы.